AUM (актив под управлением) паевых инвестиционных фондов, о котором сообщается на большинстве онлайн-порталов, представляет собой общую стоимость. AUM обычного плана (комиссии снимаются до объявления NAV) плюс АУМ прямого плана (без комиссии). В этой статье мы перечисляем самые популярные паевые инвестиционные фонды с прямым планом - это те, у которых самый большой AUM. Есть несколько сюрпризов!

Ежеквартально ассоциация паевых инвестиционных фондов Индии (AMF) сообщает среднюю величину AUM за квартал. Внутренний фонд фондов AUM отражается отдельно во избежание двойного учета активов. В этом отчете AUM прямого плана и паевые инвестиционные фонды с регулярным планом указываются отдельно. Кроме того, по каждому плану можно найти вариант AUM по дивидендам и вариант роста . . NB:Планы и варианты имеют разные значения для паевых инвестиционных фондов и не должны использоваться взаимозаменяемо!

Обычно учреждения предпочитают прямые планы для сокращения накладных расходов, а семь самых популярных фондов прямого плана являются ликвидными. Поэтому важно рассматривать AUM ликвидного фонда и прямого плана фонда овернайт отдельно.

Давайте теперь шаг за шагом нарезать AUM. Данные соответствуют средним активам под управлением (AAUM) за квартал с октября по декабрь 2020 года (рупии в лакхах).

• Итого: Rs. 297143522,77 лакха (без учета внутренних запасов)
• ETF :Rs. 22209213,6 лакхов (у них нет прямого плана, обычного плана, вариантов роста или дивидендов!). Доля АУМ в ETF:7,47%
• Почти 3% от общей суммы активов хранится в SBI-ETF Nifty 50.
• Обычный план: Rs. 154343130,6 лакхов. Доля АУМ в МФ со стандартным планом: 51,94%
• Прямой план: Rs. 120591178,6 лакхов. Доля АУМ МФ прямого плана: 40,58%

Таким образом, общая доля прямого плана в AUM составляет 40,58%. Можно было бы ожидать, что большая часть этого будет в ликвидных фондах и фондах овернайт (институциональных и HNI AUM). Однако доля ликвидного фонда прямого планирования и AUM фонда овернайт составляет всего 11,82%.

---

Остальные 28,76% (то есть 40,58% минус 11,82%) - в других прямых планах! Однако, если вы посмотрите на 30 крупнейших фондов в этом неликвидном списке прямого плана без овернайта, станет ясно, что «большие деньги» переместились в фонды корпоративных облигаций, фонды с плавающей ставкой и другие типы краткосрочных облигаций. фонды с лучшим кредитным качеством.

Скорее всего, это связано с падением процентных ставок (которое больше всего повлияет на фонды денежного рынка) и проблемами кредитного качества, связанными с крахом Франклина. Ниже перечислены 30 крупнейших таких фондов.

Список самых популярных прямых планов (кроме ликвидного и денежного рынка; топ-30)

Название схемы NAVСредние активы под управлением (AAUM) за квартал с октября по декабрь 2020 года (рупии в лакхах) ICICI Prudential Savings Fund - Прямой план - Рост1917821HDFC Фонд корпоративных облигаций - Прямой план - Вариант роста1771974IDFC CBF_Direct Plan_Growth1634395Aditya Corporate Birla Sun Life Bond Fund - - Прямой план1555632Nippon India Floating Rate Fund - Прямой план - План роста - Вариант роста1372665HDFC Фонд с низкой продолжительностью - Прямой план - Рост1290452HDFC Долговой фонд с плавающей ставкой - Прямой план - Вариант роста1258922 Aditya Birla Sun Life Savings Fund - Рост - Прямой план1202357 CorporateICI Prudential План - рост1194926IDFC Banking &PSU Debt Fund - Direct Plan - Growth 1168803SBI SHORT TERM DEBT FUND - DIRECT PLAN -GROWTH1091644Aditya Birla Sun Life Banking &PSU Debt Fund - Direct Plan-Growth1090112HDFC Short Term Option Debt Fund10 ФОНД - ПРЯМОЙ ПЛАН - РОСТ1059884SBI Фонд корпоративных облигаций - Прямой план -Growth1058564Axis Banking &PSU Debt Fund - прямой план-вариант роста1035785Kotak Bond Краткосрочный план- (рост) - Direct1009111Kotak Savings Fund-Growth - Direct969566.4HDFC Ultra Short Term Fund-Direct Plan-Growth Option 5Aditya Birla Sun Life Money Manager Fund - рост - прямой план 945292.7HDFC Money Market Fund - прямой план-рост Схема - (Рост) - Direct850547.3Axis Short-Term Fund - Прямой план-Вариант роста 846458.4Адитья Бирла Sun Life Low Duration Fund - Рост - Прямой план831658.3IDFC Cash Fund -Direct Plan-Growth821114.2ICICI Prudential Short Term Fund - Direct Plan- Вариант роста 798771.9 Стандартный многооконный фонд Котака - Рост - Прямой 794044.3

Список самых популярных прямых планов, ориентированных на акции (среди 100 лучших)

В списке 100 лучших фондов всего 28 фондов, ориентированных на акции (исключая категории ликвидных средств и овернайт), но сюда входят пять арбитражных фондов (=«большие деньги»). Общая сумма AUM перечисленных ниже фондов составляет всего 3,7% от общей суммы AUM (все средства)

Название схемы NAVСредние активы под управлением (AAUM) за квартал с октября по декабрь 2020 года (рупии в лакхах) Арбитражный фонд Kotak Equity - рост - Direct736270,9 Фонд большой капитализации активов Mirae - прямой план-рост664823.4ICICI Prudential Bluechip Fund - Прямой план- Рост664040.7HDFC Equity Fund - Прямой план - Вариант роста 604974.1SBI BLUE CHIP FUND - ПРЯМОЙ ПЛАН - РОСТ Вариант плана-роста 474058.2Фонд долгосрочных акций Axis - вариант прямого планирования-роста417544.1ICICI Prudential Value Discovery Fund - Прямой план-рост408099,8Фонд Parag Parikh Flexi Cap - прямой рост плана Bluechip Fund - Прямой план-рост 368228.7 HDFC Mid Cap Opportunities Fund - Прямой план-вариант роста 360690.2 Арбитражный фонд HDFC Оптовый план-вариант роста Прямой план 349835.1 Nippon India Arb Фонд itrage - Прямой план - План роста - Вариант роста 346480,6 Адитья Бирла Sun Life Frontline Equity Fund - Рост - Прямой план 342181,9 ICICI Prudential Balanced Advantage Fund - Прямой план - Рост Фонд - План прямого роста 292597,3HDFC Top 100 Fund - Прямой план - Вариант роста 292466,9 Адитья Бирла Sun Life Equity Fund - Рост - Прямой план 250715,6 UTI - Индексный фонд NIFTY - Вариант роста - Прямой 230502,6 Axis Midcap Fund - Прямой план - рост 216531,4HDFC Balanced Advantage Fund - Прямой план - Вариант роста200252.5SBI Magnum Multicap Fund - ПРЯМОЙ ПЛАН - Вариант роста197458,8 Aditya Birla Sun Life Tax Relief '96 - Рост - Прямой план196974,3SBI Small Cap Fund - Прямой план-рост 18 45 40,4

Индексный фонд UTI Nifty - единственный в своем роде фонд в приведенном выше списке. AUM прямого плана индексного фонда составляет только 0,75% от общего AUM прямого плана и около 3% неликвидных средств; прямые планы без ночлега. Это первая десятка индексных фондов.

Список самых популярных прямых планов индексных фондов (топ-10)

Схема NAV NameСредние активы под управлением (AAUM) за квартал с октября по декабрь 2020 года (рупии в лакахах) UTI - Индексный фонд NIFTY - Вариант роста - Direct230502.6HDFC Index Fund-Nifty 50 Plan-Direct Plan145346.7HDFC Index Fund Sensex Plan- Direct Plan116011.3ICICI Prudential Nifty Index Fund - Накопительный вариант прямого плана73645.53SBI NIFTY INDEX FUND - ПРЯМОЙ ПЛАН - РОСТ 69084.04ICI Prudential Nifty Next 50 Index Fund - Direct Plan-Growth55518.14UTI Nifty Next 50 Index Fund - Direct Plan-Growth 45113. 31 Индексный фонд Motilal Oswal S&P 500 - прямой план - рост 35 304,37 Индексный фонд Адитьи Бирла Sun Life - рост - прямой план 12771,35 Индексный фонд Nippon India - отличный план - прямой план - план роста - вариант роста 12 459,38

Список самых популярных ETF (топ-10)

Название схемы NAV Средние активы под управлением (AAUM) за квартал октября - декабрь 2020 г. (Rs в лакахах) SBI-ETF Nifty 508071041.11SBI-ETF SENSEX3407723.31Bharat Bond ETF - апрель 2030 г. - апрель 203 г. 174 17 25,94 Nippon India ETF Bank BeES657920,73BHARAT Bond ETF апрель 2025 г. 596883,24 Kotak Banking ETF591725,72BHARAT 22 ETF534779,99

Таким образом, в 2020 году произошел значительный сдвиг институциональных AUM от фондов денежного рынка (ликвидных; овернайт) к фондам с плавающей процентной ставкой и фондам краткосрочных и среднесрочных облигаций с высоким кредитным качеством. В списке AUM прямого плана акционерного капитала преобладают арбитражные фонды и активные фонды с большой капитализацией.