7 лучших новых ETF 2019 года

За последние пять лет было запущено более тысячи новых ETF. Это включает в себя дебют почти 200 фондов - львиную долю 2019 года.

Но ETF выходят на рынок медленнее, чем в предыдущие годы. В прошлом году на рынок вышло 268 новых продуктов, после 276 в 2017 году и 246 в 2016 году. Действительно, в августе 2019 года было выпущено только четыре продукта за весь месяц.

«Индустрия ETF имеет пики и спады с точки зрения запусков», - сказал финансовому советнику Тодд Розенблут, руководитель отдела исследований ETF и паевых инвестиционных фондов CFRA. журнал в сентябре. «Это признак зрелости, а не созревания - то, что они не просто выбрасывают продукты, но более рационально пытаются определить тенденции, которые могут показаться инвесторам привлекательными».

Некоторые из новых ETF в этом году, кажется, подтверждают эту точку зрения. Хотя урожай 2019 года меньше, чем он был в последние годы, провайдеры фондов придумали несколько действительно стоящих идей. Некоторые из них охватывают зарождающиеся отрасли, в которых ранее практически не было фондового представительства, в то время как другие представляют собой варианты проверенных инвестиционных стратегий.

Вот семь лучших новых ETF 2019 года. Поскольку всем им меньше года, у некоторых из этих фондов очень низкие активы под управлением (AUM). Хотя низкие активы могут в конечном итоге вынудить фонд ликвидироваться, на данный момент это не является насущной проблемой. Просто следите за ростом активов с течением времени, если вы инвестируете в любой из них.

Данные по состоянию на 7 ноября.

1 из 7

ETF Roundhill Bitkraft Esports &Digital Entertainment

  • Рыночная стоимость: 10,0 млн. Долл. США
  • Расходы: 0,25%, или 25 долларов США в год при инвестициях в размере 10 000 долларов США.
  • Дата запуска: 4 июня 2019 г.

По данным Roundhill Investments, разработчика Roundhill Bitkraft Esports &Digital Entertainment ETF , примерно 2,5 миллиарда человек во всем мире играют в видеоигры, в том числе двое из трех американцев. (NERD, 15,42 доллара). Более того, 454 миллиона человек смотрят "киберспорт", и ожидается, что к 2022 году это число вырастет до 645 миллионов.

Новые ETF, связанные с видеоиграми, появились за последние несколько лет, начиная с запуска в 2016 году ETFMG Video Game Tech ETF (GAMR), в то время под названием PureFunds. NERD от Roundhill, запущенный в начале лета 2019 года, отслеживает модифицированный равновзвешенный индекс 25 компаний в «конкурентной индустрии видеоигр». Это касается не только издателей видеоигр, но и операторов игровых турниров и лиг, а также владельцев конкурентоспособных команд и других компаний.

Исследование Deloitte показывает, что только в 2018 году в индустрию киберспорта было инвестировано 4,5 миллиарда долларов, что на 818% больше, чем в предыдущем году. Между тем ожидается, что к концу 2019 года более зрелый глобальный игровой рынок достигнет 152,1 млрд долларов, что по-прежнему будет означать рост примерно на 10% в годовом исчислении.

Холдинги NERD, которые включают Afreeca, южнокорейский сервис потокового видео, который включает трансляции видеоигр; Turtle Beach (HEAR), американская компания по производству игровых гарнитур; и издатель видеоигр Activision Blizzard (ATVI) - выиграют от этих тенденций.

ETF предлагает смесь акций с большой (34%), средней (35%) и малой (31%) капитализацией. Он также географически диверсифицирован:США и Китай составляют около 21% каждый, Япония - 11% и несколько других стран - это однозначные сегменты портфеля.

Узнайте больше о NERD на сайте поставщика Roundhill Investments.

2 из 7

ETF инноваций ARK Fintech

  • Рыночная стоимость: 73,5 миллиона долларов
  • Расходы: 0,75%
  • Дата запуска: 4 февраля 2019 г.

ARK Fintech Innovation ETF (ARKF, $ 22,80) - один из пяти активно управляемых ETF от ARK Invest. Название инвестиционной компании загудело в мае после того, как ИТ-директор и основательница Кэтрин Вуд заявила, что Tesla (TSLA) - главный пакет в ее ARK Innovation ETF (ARKK) - может вырасти выше запланированной цены в 4000 долларов.

Подходит к бренду. ARK Invest - это революция в мире.

«Подрывные инновации характеризуются противоречиями и нестабильностью, поэтому мы знаем, что у нас появятся возможности для покупки акций. Мы ждем этих возможностей», - сказал Вуд в мае. «Многие люди думают, что из-за того, что мы делаем - подрывных инноваций, - мы движимы импульсом. Абсолютно нет. Мы ждем в засаде».

ARK Fintech Innovation ETF стремится инвестировать в потенциально прорывные компании в сфере финансовых технологий. Компания считается финтех-новатором, если она «получает значительную часть своей выручки или рыночной стоимости от темы финтех-инноваций» или «заявляет, что ее основной бизнес заключается в продуктах и ​​услугах, сфокусированных на теме финтех-инноваций».

Вуд, который управляет ARKF, обычно инвестирует от 35 до 55 акций в сфере финансовых технологий. На данный момент ведущие холдинги включают платежную систему Square (SQ); Apple, с ее технологией Apple Pay и новой кредитной картой, выпущенной Goldman Sachs (GS); и китайский интернет-гигант Tencent (TCEHY), у которого есть две платежные платформы:Tenpay и WeChat Pay.

С момента создания в феврале ARKF привлек более 70 миллионов долларов в активы из расчета около 8 миллионов долларов в месяц. Хотя это значительно меньше, чем 26 миллионов долларов ARKK в месяц с момента создания, это по-прежнему высокие темпы и сулит хорошие перспективы для новейшего ETF ARK Invest.

Узнайте больше о ARKF на сайте поставщика Ark Funds.

3 из 7

Amplify International Online Retail ETF

  • Рыночная стоимость: 2,0 млн долл. США
  • Расходы: 0,69%
  • Дата запуска: 30 января 2019 г.

Amplify ETFs был основан генеральным директором Кристианом Магуном, который давно занимал пост президента Claymore Securities, которая была приобретена Guggenheim Investments в 2009 году. Первый продукт компании, Amplify Online Retail ETF (IBUY), был запущен 20 апреля - всего через два дня. через несколько месяцев после того, как Магун запустил свой бизнес. Менее чем два года спустя фонд превысил 200 миллионов долларов в активах под управлением, а сегодня у него 232 миллиона долларов в собственном капитале.

  • Amplify Международный розничный онлайн-фонд ETF (XBUY, $ 26,98) - по сути, международная версия IBUY - запущена в январе этого года. Он отслеживает показатели EQM International Ecommerce Index, совокупности акций, которые приносят не менее 90% дохода от продаж через Интернет.

60 авуаров ETF распределены в 11 странах, при этом Япония составляет 26% портфеля, Китай - 24%, а Германия и Великобритания - почти по 14% активов каждая. Крупнейшие холдинги на данный момент включают британскую модную онлайн-компанию ASOS plc (ASOMY), японскую компанию по продаже промышленных товаров Monotaro (MONOY) и китайскую платформу онлайн-видео iQiyi (IQ).

Инвесторам, заинтересованным в ETF с меньшими акциями, понравится XBUY. Акции с большой капитализацией составляют всего 26% от его общего портфеля, а акции со средней капитализацией - еще 23%. Остальные 51% - это компании с небольшой и даже с микрокапитализацией.

Управленческие расходы XBUY в размере 0,69% в год не совсем дешевы. Но помните:международные фонды обычно дороже, чем аналогичные внутренние ETF. И если XBUY будет хоть немного приближаться к показателям IBUY - годовой совокупный доход составляет почти 19% с момента создания, - инвесторы не будут жаловаться на цену.

Узнайте больше о XBUY на сайте провайдера Amplify ETF.

4 из 7

ETF Direxion Russell 1000 Value Over Growth

  • Рыночная стоимость: 32,5 миллиона долларов
  • Расходы: 0,46%
  • Дата запуска: 16 января 2019 г.

В январе Direxion запустила 10 новых ETF, чтобы отметить начало своего пакета «Относительный вес». Эти средства позволяют инвесторам получать оба стороны выраженного мнения - например, большая кепка превосходит малую капитализацию или рост превысит ценность - вместо одной.

«Вы можете перевесить рост, если считаете, что он превзойдет рынок», - сказал Дэйв Мазза, управляющий директор и глава отдела продуктов Direxion. «Но для некоторых инвесторов это отражает только половину их взглядов. Если рост опережает рынок, то, очевидно, он опережает стоимость еще больше».

«Прелесть этих средств в том, что они позволяют вам расширить вашу точку зрения на короткую сторону в поисках дополнительных доходов».

ETF с относительным весом делают это, предоставляя длинный компонент с весом 150%, а затем короткий компонент с весом 50%. Другими словами, он делает ставки на некоторые акции, в то же время делая ставки против их, так сказать, «противоположностей».

Рассмотрим Direxion Russell 1000 ETF с превышением стоимости над ростом (RWVG, 56,55 долл. США). Если вы думали, что стоимостные акции вот-вот оживут после многих лет неэффективного роста, вы бы купили RWVG, который отслеживает динамику индекса Russell 1000 Value / Growth 150/50 Net Spread Index. В настоящее время ETF владеет iShares Russell 1000 Value ETF (IWD), чтобы обеспечить длительный доступ к ценным акциям. Он использует свопы и деривативы для обеспечения дополнительных длинных позиций, а также делает ставку против индекса роста Russell 1000 в случае коротких позиций.

На практике это означает, что у вас длинные позиции по акциям, включая Berkshire Hathaway (BRK.B) и JPMorgan Chase (JPM), в то же время делая ставки против Microsoft (MSFT) и Apple (AAPL), среди прочих. На самом деле, на данный момент технологии почти отрицательны 10% портфеля из-за его коротких ставок, в то время как финансовые показатели (~ 34%) являются его верхней длинной ставкой.

Это более рискованная тактика, которой многие консервативные инвесторы могут захотеть избежать. Но серия «Относительный вес» - одна из самых оригинальных концепций, которые через некоторое время стали использоваться для ETF.

Узнайте больше о RWVG на сайте провайдера Direxion.

5 из 7

ETF стратегии Virtus Private Credit

  • Рыночная стоимость: 212,2 млн долл. США
  • Расходы: 7,64% *
  • Дата запуска: 7 февраля 2019 г.

ETF стратегии Virtus Private Credit (VPC, 24,86 долл. США) не был запущен до февраля 2019 года, но уже собрал более 210 миллионов долларов в AUM.

Это значительное достижение на этом переполненном рынке ETF.

Фонд Virtus фокусируется на рынке частных кредитов, предлагая альтернативу фиксированному доходу для инвесторов, заинтересованных в получении высокой доходности. Он делает это путем инвестирования в компании по развитию бизнеса (BDC) и закрытые фонды (CEF). Первый обеспечивает финансирование малых и средних предприятий и имеет правила, аналогичные правилам инвестиционных фондов в сфере недвижимости (REIT), согласно которым 90% или более налогооблагаемого дохода должны распределяться в качестве дивидендов. Последний представляет собой тип фонда, который может использовать заемные средства, торговые опционы и другие механизмы для получения крупных выплат инвесторам.

Портфель VPC включает более 60 BDC и CEF, взвешенных на основе трехлетней дивидендной доходности. Он не включает CEF, которые торгуются со значительной премией или дисконтом к стоимости чистых активов. Этот фонд достаточно сбалансирован, и его доля не превышает 3,4% активов фонда. В настоящее время крупнейшие холдинги включают Barings BDC (BBDC), FS KKR Capital Corporation (FSK) и BlackRock Capital Investment Corporation (BKCC).

ETF может похвастаться высокой доходностью SEC (стандартная мера для фондов облигаций, которая отражает проценты, полученные за последний 30-дневный период после вычета расходов фонда) в размере 8,5%. Это намного больше, чем все новые ETF, перечисленные в этой статье ... и большинство фондов на рынке.

* Комиссия за управление составляет 0,75%. Остальные 6,89% составляют комиссии и расходы приобретенного фонда, которые не оплачиваются самим ETF, а понесены в рамках BDC и CEF, которые он держит. Эти сборы за управление и производительность являются стандартной отраслевой практикой.

Узнайте больше о VPC на сайте провайдера Virtus.

6 из 7

Goldman Sachs Motif New Age Consumer ETF

  • Рыночная стоимость: 5,4 млн долл. США
  • Расходы: 0,50%
  • Дата запуска: 1 марта 2019 г.

Motif Investing ворвалась на инвестиционную сцену в сентябре 2010 года, а 21 месяц спустя, в июне 2012 года, запустила свою торговую платформу на основе доллара. В мае 2014 года она стала партнером JPMorgan Chase, чтобы предложить индивидуальным инвесторам доступ к первичному публичному размещению акций (IPO). К марту 2018 года было проведено 100-е IPO.

Год спустя Motif и Goldman Sachs Asset Management запустили набор из пяти ориентированных на инновации ETF с использованием тестов, разработанных Motif Capital Management, дочерней компанией Motif Investing.

  • Потребительский индексный фонд New Age Consumer ETF от Goldman Sachs (GBUY, $ 54,39) особенно интересен. GBUY отслеживает потребительский индекс Motif New Age Consumer Index - совокупность обыкновенных акций, котирующихся на развитых рынках, которые могут получить выгоду от изменений потребителей, вызванных демографическими особенностями, технологиями и предпочтениями. В этой теме семь подтем. Электронная коммерция (34,7%), здоровье и благополучие (21,6%) и онлайн-игры (16,3%) являются крупнейшими, но фонд также инвестирует в социальные сети, онлайн-музыку и видео, «эволюцию образования» и «опыт по сравнению с товарами. . "

120 холдингов фонда равномерно сбалансированы по размеру рынка - 34% компаний с большой капитализацией, 35% со средней капитализацией и остальные в более мелких компаниях. Хотя в десятку крупнейших холдингов входят такие крупные фирмы, как Facebook (FB) и Alibaba (BABA).

GBUY также предлагает интересное сочетание географической представленности. США составляют самую большую долю - 44%, за ними следуют… Каймановы острова с 31% фонда. Но вместо того, чтобы играть на самих Каймановых островах, многие из этих компаний называют Великобританию и другие развитые страны своим домом и просто используют островное государство в качестве налогового убежища. Япония (10,4%), Германия (4,6%) и Великобритания (3,9%) - несколько других важных международных компаний.

Узнайте больше о GBUY на сайте провайдера Goldman Sachs Asset Management.

7 из 7

ETF Pacer Cash Cows Fund of Funds

  • Рыночная стоимость: 2,5 миллиона долларов
  • Расходы: 0,74% *
  • Дата запуска: 3 мая 2019 г.

В июне ETF Pacer отметили свою четвертую годовщину. Поставщик ETF, ориентированный на стратегию, превратился в уважаемую компанию с активами на сумму более 5 миллиардов долларов под управлением в 21 фонде, включая пять новых ETF, запущенных в мае.

Одним из таких фондов был ETF Pacer Cash Cows Fund of Funds . (HERD, $ 25,36), которая инвестирует во все пять ETF из серии Pacer Cash Cows Index. Он инвестирует 20% своих чистых активов в каждый из этих ETF:

  • ETF Pacer US Cash Cows 100 (COWZ)
  • ETF Pacer US Small Cap Cash Cows 100 (CALF)
  • ETF Pacer US Cash Cows Growth (BUL)
  • Биржевой фондовый фонд Pacer Global Cash Cows Dividend (GCOW)
  • ETF Pacer Developed Markets International Cash Cows 100 (ICOW).

Каждый из этих ETF состоит из 100 участников, выбранных из эталонного индекса. Например, COWZ состоит из 100 компаний из индекса Russell 1000, которые выбираются на основе прогнозов будущей прибыли и свободного денежного потока в течение следующих двух лет, а также на основании 12-месячного денежного потока. CALF построен аналогично, но на основе индекса S&P SmallCap 600. Вы уловили идею.

HERD объединяет все пять этих фондов - своего рода лучшую в своем классе смесь отечественных и международных компаний, которые знают, как зарабатывать деньги.

* Комиссия за управление составляет 0,15% годовых. Оставшиеся 0,59% приходятся на комиссионные и расходы привлеченных фондов из пяти ETF Pacer, которыми владеет HERD.

Узнайте больше о HERD на сайте провайдера Pacer ETFs.


Информация о фонде
  1. Информация о фонде
  2.   
  3. Государственный инвестиционный фонд
  4.   
  5. Частные инвестиционные фонды
  6.   
  7. Хедж-фонд
  8.   
  9. Инвестиционный фонд
  10.   
  11. Индексный фонд