Инвесторы, инвестирующие в дивиденды, обычно полагаются на свои регулярные выплаты дохода, чтобы либо оплатить счета, либо вырастить яйца за счет реинвестиций. В любом случае жизненно важно, чтобы каждый возможный цент от распределения возвращался в руки инвестора - одно из преимуществ инвестирования для получения дохода через очень дешевые индексные фонды.
Вообще говоря, покупка биржевого фонда (ETF) или другого диверсифицированного фонда предлагает что-то вроде подстраховки. В то время как инвесторы могут выбирать акции и удерживать несколько вариантов, фонд обеспечивает широкую диверсификацию по десяткам или даже сотням акций, защищая инвестиции от потенциального внезапного пагубного шока для одной компании.
Обратная сторона? Денежные средства не бесплатны. Категория Morningstar «Large Value», в которой можно найти многие базовые паевые инвестиционные фонды США, составляет в среднем 1,05% годовых расходов - это означает, что на каждые 10 000 долларов, вложенных одним инвестором, 105 долларов уходит на оплату труда менеджеров, офисный персонал, расходы на строительство и т. Д. . Это фактически нейтрализует часть прибыли, полученной от фонда.
Однако многие фонды с индексом дивидендов взимают гораздо меньшую плату. Ниже представлены пять очень дешевых ETF в нескольких подкатегориях, которые помогут инвесторам сохранить больше своих регулярных чеков дохода.
Дивидендный капитал Schwab в США (SCHD, $ 51,10) - это самый дешевый на рынке ETF, ориентированный на дивиденды, согласно данным ETFdb.com. Коэффициент расходов 0,07% означает, что на каждые 10 000 долларов Schwab берет всего 7 долларов.
Взглянем на преимущества дешевых индексных фондов. Допустим, SCHD и паевой инвестиционный фонд, взимающий в среднем по категории 1,05%, принесли точно такие же 7% годовой прибыли в течение 30 лет. Этот более дорогой паевой инвестиционный фонд принесет 55 461 доллар, а SCHD - 74 540 долларов. Мало того, что взаимный фонд поглотит больше сборов (от 8 961 до 698 долларов для SCHD), но это также снизит производительность за счет альтернативных затрат, связанных с меньшими затратами на реинвестирование (11 970 долларов альтернативных затрат против всего лишь 884 долларов для SCHD).
Что касается самого фонда, то Schwab U.S. Dividend Equity отслеживает индекс Dow Jones U.S. Dividend 100 Index, который состоит из высокодоходных акций, которые стабильно выплачивают дивиденды и обладают фундаментальной силой по сравнению с аналогичными акциями. В результате получается портфель, состоящий в основном из акций голубых фишек с большой капитализацией - таких плательщиков дивидендов, как Microsoft (MSFT), Boeing (BA) и Pfizer (PFE).
Этот низкий коэффициент выплат и надежный список активов помогли SCHD занять место в списке Kiplinger ETF 20 лучших биржевых фондов рынка.
Но высокая текущая доходность на самом деле не является целью повышения дивидендов Vanguard. Все дело в росте дивидендов и о том, что рост дивидендов означает для инвесторов.
VIG отслеживает акции в индексе Nasdaq US Dividend Achievers Select Index, который состоит из компаний, которые увеличивали свои регулярные выплаты на ежегодной основе не менее 10 лет. Неудивительно, что этот индексный фонд держит многие из тех же акций, что и SCHD, такие как Microsoft и Johnson &Johnson (JNJ), но в 10 крупнейших холдингов входят также несколько разных лиц, например, компания по производству медицинского оборудования Medtronic (MDT) и железнодорожный оператор. Union Pacific (UNP).
Есть два аргумента в пользу роста дивидендов. Во-первых, акцент на компаниях, которые надежно увеличивают свои выплаты, должно привести к более высокой доходности от первоначальной стоимости с течением времени - в то время как VIG может выплачивать 1,8% сегодня, теоретически он должен платить больше ежегодно каждый год, когда фонд находится в собственности. Кроме того, многие аналитики и теоретики рынка считают рост дивидендов сигналом финансового здоровья компании, и, таким образом, тот факт, что все эти компании улучшили свои распределения в течение как минимум десяти лет, указывает на уровень качества, которого нет у других акций. .
iShares International Dividend Рост (IGRO, 58,75 долл. США). ETF придерживается той же теории, что и VIG, но обеспечивает международное присутствие инвесторов, которые также хотят географической диверсификации.
IGRO - это надежный портфель из примерно 430 холдингов в странах с развитым рынком, таких как Великобритания, Канада, Швейцария и Тайвань. И, как и предыдущие фонды, iShares International Dividend Growth изобилует крупными голубыми фишками, такими как фармацевтическая компания Roche Holding (RHHBY), конгломерат электроники Samsung (SSNLF) и пищевой гигант Nestle (NSRGY).
Планка, которую необходимо преодолеть для роста дивидендов, невелика, всего пять лет подряд, чтобы претендовать на включение в индекс отслеживания. Однако, согласно индексу роста дивидендов Morningstar Global ex-US Dividend Growth, компании-компоненты также должны иметь «значительную маржу для продолжения роста дивидендов».
Коэффициент расходов 0,22% также значительно дешевле, чем в среднем по категории 0,36%.
Инвестиционные фонды в недвижимость были созданы Конгрессом в 1960 году, чтобы предоставить постоянным инвесторам возможность инвестировать в недвижимость. В частности, REIT владеют недвижимостью и управляют ею, и в обмен на определенные налоговые льготы они обязаны выплачивать акционерам не менее 90% налогооблагаемого дохода в качестве дивидендов. Эти распределения часто бывают более щедрыми, чем средняя акция, что делает REIT излюбленным источником дивидендного дохода.
iShares Core U.S. REIT ETF (USRT, 45,10 долл. США) - один из самых дешевых способов инвестирования в это пространство, а также один из самых диверсифицированных индексных фондов REIT. USRT владеет почти 160 REIT, охватывающими такие категории, как розничная торговля, жилье, офис, промышленность, здравоохранение и отели.
Фонд немного перегружен:крупные REIT, такие как Simon Property Group (SPG, 6,3%), Prologis (PLD, 4,2%) и Equinix (EQIX, 4,1%), составляют большую часть эффективности ETF. Тем не менее, он достаточно разнообразен по специальностям, чтобы снизить хотя бы некоторые риски.
USRT также показывает доходность REIT, доходность на данный момент составляет 3,6% - это более чем вдвое больше, чем индексные фонды с отслеживанием S&P 500.
Предпочтительные поголовья - это другая порода, чем те, которые обсуждались до сих пор. Другие фонды имеют дело с обыкновенными акциями - акциями, которые представляют собственность в компании, обычно имеют право голоса и позволяют инвесторам участвовать в росте.
Однако предпочтительные сорта рассматриваются как гибриды, обладающие чертами как обыкновенных акций , так и облигации. С одной стороны, привилегированные акции действительно представляют собственность в компании, как и акции. Однако они выплачивают фиксированные дивиденды, которые больше похожи на купонные выплаты по облигациям, и они также, как и облигации, обычно торгуются в диапазоне от начальной номинальной стоимости. Но хотя они, как правило, не дорожают, как акции, они часто выплачивают большие дивиденды от 5% до 8%, что делает их привлекательными для инвесторов, ищущих дохода и стабильности.
Предпочтительный ETF Global X в США (PFFD, $ 24,10) - самый дешевый вариант среди индексных фондов, инвестирующих в привилегированные акции. Его коэффициент расходов 0,23% - это почти половина среднего показателя предпочтительной категории в США. PFFD также является одним из самых молодых привилегированных фондов на рынке, он был запущен в сентябре 2017 года по очень низкой цене, чтобы подорвать сложившуюся конкуренцию.
ETF Global X владеет более 200 привилегированными акциями, в основном финансовых компаний (75,7%), что является номинальной ценой среди фондов привилегированных акций. Среди других представленных отраслей - недвижимость (6,4%), коммунальные услуги (6%) и телекоммуникации (3,9%). И на данный момент его доходность почти 6% немного лучше, чем у популярных конкурентов, таких как iShares U.S. Preferred Stock ETF (PFF) и PowerShares Preferred Portfolio (PGX).
* Доходность SEC отражает проценты, полученные после вычета расходов фонда за последний 30-дневный период, и является стандартной мерой для фондов облигаций и привилегированных акций.
