Когда речь идет о процентах и ​​комиссиях, основанных на активах, предложение, которое сначала звучит хорошо, может оказаться не таким уж хорошим, в зависимости от того, на каком этапе пути пенсионных сбережений вы находитесь.

Например, по мере накопления сбережений вы стремитесь увеличить свой счет, поэтому вы можете нанять консультанта по инвестициям, который поможет вам сделать лучший выбор. Их гонорары обычно составляют около 1% от стоимости активов под управлением. Звучит ли это как хорошая сделка, вероятно, во многом зависит от того, сколько денег у вас на счете.

Моему личному тренеру эта цифра показалась низкой, например:«Всего 1% в год», как он сказал. У него сейчас не так много припрятано, поэтому 1% для него не имеет большого значения. Но если у вас есть 1 миллион долларов для управления, вы будете платить 10 000 долларов - и больше - каждый год. Совсем другая история.

Взгляд на комиссионные через призму дохода

Эта комиссия в размере 1% звучит еще хуже, если смотреть на нее как на сокращение вашего дохода . , а не ваши сбережения . Вот что я имею в виду:когда вы выходите на пенсию, ваша точка зрения меняется, поскольку вы составляете план по получению дохода и / или снятию средств со своих сбережений. Многие пенсионеры придерживаются «правила 4%», которое гласит, что вы можете снимать 4% своего портфеля каждый год, не опасаясь, что у них закончатся деньги на пенсии.

Давайте проявим щедрость и возьмем 4,5% из наших сбережений в 1 миллион долларов, что принесет 45 000 долларов дохода. Внезапно эта комиссия в размере 1% (10 000 долларов США) составляет более 20% вашего дохода (45 000 долларов США). Это уже не кажется низким. Особенно сейчас, когда консультационные услуги больше не подлежат налогообложению.

И расходы на портфолио не исходят только от консультантов. Паевые инвестиционные фонды и ETF также обычно взимают плату за управление активами. Все эти расходы связаны с ростом вашего счета и в конечном итоге уменьшат сумму денег, которую вы можете снять.

Как можно сократить эти расходы?

Распределение доходов - хорошая отправная точка. Независимо от того, выражаете ли вы комиссию как процент от сбережений или как процент от дохода, важна сумма в долларах.

Однако план, основанный на доходе, наиболее эффективен, когда он рассматривает комиссионные в зависимости от источников дохода. В нашем примере на 1 миллион долларов у клиентки 70 лет есть план распределения доходов, который на начальном этапе обеспечивает годовой доход в размере 46 000 долларов из следующих источников:

• 7500 долларов США в виде дивидендов.
• 6 100 долларов США поступают от процентов.
• 18 100 долларов за снятие средств со сбережений.
• 14 300 долларов США от аннуитетных платежей.

У нее также есть 24 000 долларов в год на социальное обеспечение, а общий доход составляет 70 000 долларов.

Какова разумная плата?

Я предлагаю где-то от 5% до 10% дохода - помните, мы говорим здесь о доходе, а не об активах под управлением - или от 2300 до 4600 долларов в год, исходя из дохода в 46000 долларов, который она получает из своего портфеля. Намного меньше, чем 10 000 долларов в год, которые кто-то заплатил бы на счет в 1 миллион долларов, на который обычно взимается комиссия в размере 1%.

Достижим ли этот уровень? Я так считаю, и позвольте мне привести пример:

1. Наш клиент стоимостью 1 миллион долларов потратил 335 000 долларов на выплату аннуитета. Она инвестирует оставшиеся 665 000 долларов в сочетание высокодивидендных, облигационных и сбалансированных портфелей ETF и индексных фондов.
2. Комиссия за управление активами для этих портфелей составляет в среднем 0,15%, или около 1000 долларов США в первый год. Платформа не требует торговых затрат.
3. Она пользуется услугами робо-консультанта или консультанта с низкой комиссией, который помогает ей с выбором портфеля, перебалансировкой, заменой, выводом средств и т. д. и платит 0,25% или около 1600 долларов в первый год.
4. К аннуитетным платежам не взимается постоянная комиссия. Все комиссии и административные расходы включены в стоимость аннуитетных платежей.
5. В зависимости от того, насколько комфортно ей управлять своим планом дохода, она может выбрать услугу по управлению планом, скажем, за 600 долларов в год.
6. Общая стоимость плана с полным спектром услуг составляет 3200 долларов.

Важно отметить, что наш клиент готов принять рыночную доходность, а не поручить своему консультанту выбирать отдельные акции или облигации. И ей нравятся гарантии, которые приносят аннуитетные выплаты. Наконец, она сосредоточена на обеспечении своего дохода и меньше заботится об увеличении своего наследия.

Когда вы думаете о комиссионных, связанных с доходом, а не с сбережениями, тогда вы получаете рост - особенно от вашего дивидендного портфеля - бесплатно. И если вы начнете с комиссионных, скажем, в 5% от дохода в первый год, вы можете ожидать, что процент будет уменьшаться с течением времени по мере того, как аннуитетные выплаты будут увеличиваться в процентах от общей суммы. Проведенные нами исследования показывают, что сборы, которые начинаются с 5%, могут упасть в среднем ниже 4% в течение всей жизни.

А как насчет подоходного налога?

Считайте налоги еще одним вычетом из дохода. Сосредоточение внимания на источниках дохода, как я рекомендую при разработке плана распределения доходов, может помочь вам уменьшить ваши налоговые счета. Как я уже писал ранее, хорошо спланированный подход может снизить ставку пенсионного налога ниже 10%.

Одна идея для экономии налогов:подумайте о том, чтобы вложить максимальную разрешенную сумму из ваших IRA или сбережений 401 (k) в соответствующий договор о долголетии аннуитета (QLAC). Как я объяснял в этой статье, эти инвестиции уменьшат сумму облагаемых налогом минимальных выплат, которые вы должны заплатить сами, когда достигнете возраста 70,5 лет.

Опять же, как и в случае с комиссиями, думайте о налогах как о процентах от дохода и постарайтесь получить как можно более низкий процент. Сборы в размере 20% и налоги в размере 10% означают, что 30% вашего дохода не вы можете тратить.

Напротив, 5% сборов и 5% налогов означают, что только 10% пошли третьим сторонам и правительству. Это сокращение на две трети.

Как использовать эту информацию

Узнать о своих финансовых возможностях и возможностях не так сложно, как может показаться. Начните с чтения некоторых из моих предыдущих столбцов и посетите Go2Income.com, чтобы узнать больше о распределении доходов.

А при планировании и обсуждениях вы можете использовать цифры дохода, полученные в результате плана распределения доходов, в качестве ориентира для сравнения того, что предлагает ваш консультант.

Убедитесь, что вы полностью понимаете, какие сборы и налоги на прибыль уменьшают ваш доход, который можно расходовать. Не бойтесь задавать вопросы. Эти ответы могут иметь значение для вашего безопасного выхода на пенсию.

Чтобы узнать больше, посетите страницу распределения доходов на сайте go2income.com или свяжитесь со мной через «Спросите Джерри», и я отвечу на ваши вопросы.