Для инвесторов доступен широкий спектр финансовых инструментов. Хотя многие из нас знают самые популярные классы активов и инвестиционные инструменты, гарантированный инвестиционный контракт (GIC) встречается довольно редко. Короче говоря, это финансовый инструмент, обычно выпускаемый страховой компанией, который обладает некоторыми уникальными характеристиками. Не путать с гарантированными инвестиционными сертификатами, эти контракты имеют некоторое сходство с депозитными сертификатами (CD) и облигациями. Они предлагают относительно небольшой риск, но с немного более высокой доходностью. Рассмотрите возможность сотрудничества с финансовым консультантом при создании и обновлении своего инвестиционного плана на будущее.

Что такое гарантированный инвестиционный контракт (GIC)?

Гарантированный инвестиционный контракт (GIC), также известный как соглашение о финансировании, представляет собой соглашение между двумя сторонами, страховой компанией и покупателем контракта. Контракт требует, чтобы покупатель или инвестор предоставил страховой компании депозит, который она затем удерживает в течение фиксированного периода времени. В свою очередь, страховая компания возвращает инвестору первоначальную сумму депозита вместе с дополнительными процентами.

Страховая компания также выплачивает проценты на первоначальную сумму по гарантированной ставке. Это бывает как в фиксированных, так и в переменных вариациях. Условия контракта определяют точный график погашения и сумму каждого погашения.

Таким образом, с точки зрения функции они очень похожи на депозитные сертификаты. Однако их продают только страховые компании или небанковские финансовые учреждения. Кроме того, отдача от GIC обычно выше, чем от банковского сертификата, хотя и не обязательно намного.

Понимание того, как работают GIC

Часто работодатели предлагают сотрудникам GICS возможность инвестировать свою пенсию или взносы 401(k). Компании также предлагают три других варианта инвестирования, которые обычно включают опционы на обыкновенные акции компании, взаимные фонды акций и взаимные фонды денежного рынка.

GIC функционирует наиболее похоже на обычную облигацию с различным сроком погашения. Работодатели могут предлагать их со сроком погашения от года до 20 лет. В момент погашения инвестор получает как свои основные инвестиции, так и любые начисленные проценты. Есть также некоторые GIC, которые предлагают периодические выплаты накопленных процентов в течение срока действия контракта. Однако таких очень мало.

Существует два основных типа гарантированных инвестиционных контрактов:гарантированные инвестиционные контракты с участием и гарантированные инвестиционные контракты без участия. Участвующие GIC имеют переменную норму прибыли, что позволяет инвесторам извлекать выгоду из меняющихся процентных ставок с течением времени. Напротив, неучаствующие GIC предлагают фиксированную норму прибыли.

При выборе между вышеуказанными вариантами инвестор захочет полагаться на текущие и прогнозируемые рыночные ставки. Например, если анализ предсказывает стремительный рост процентных ставок в ближайшие несколько лет, покупатель может захотеть рассмотреть возможность участия в GIC. Однако в целом инвесторы, покупающие GIC, не ищут высокой прибыли. GIC — это консервативный вариант с коротким сроком погашения и надежной прибылью.

Пример гарантированного инвестиционного контракта

Допустим, есть компания под названием ABC Company. Компания ABC решает приобрести GIC у страховой компании XYZ Insurance для сотрудников своего пенсионного плана. В свою очередь, XYZ Insurance гарантирует компании возврат инвестиций. Помимо возмещения первоначальной суммы, на которую компания ABC приобрела контракт, XYZ Insurance также выплачивает проценты. Это может быть фиксированная или переменная ставка до конца контракта.

Этот GIC, вероятно, будет общим счетом, поэтому XYZ Insurance объединяет деньги со своих счетов GIC и соответствующим образом управляет средствами. Если она делает это плохо или объявляет о банкротстве, компания ABC потенциально теряет свою основную сумму и / или прибыль. В качестве альтернативы GIC может быть организован в виде отдельных учетных записей, которыми эмитент управляет индивидуально.

Однако GIC нацелены на определенную аудиторию. В частности, страховщики продают GIC группам, которые имеют право на льготный налоговый статус. Сюда входят некоммерческие организации и церкви, подпадающие под действие раздела 501(c)(3) налогового кодекса, что освобождает их от уплаты налогов. Обычно страховщик управляет пенсионным или пенсионным планом и предлагает этим группам GIC в качестве инвестиции с низким уровнем риска.

Каковы риски GIC?

Хотя GIC более безопасны, чем многие альтернативные варианты инвестирования, они не полностью свободны от риска. Как и в случае любых других инвестиций, инвестор может потерять деньги, вложив средства в GIC.

Доходность GIC зависит от срока и размера инвестиций. Таким образом, чем больше инвестиции на общий счет GIC, тем больше доход. Однако GIC общего счета с фиксированной процентной ставкой уязвим к инфляции.

Например, скажем, инвестор покупает 10-летний общий счет GIC по фиксированной процентной ставке. В течение времени, в течение которого инвестор владеет этими инвестициями, известном как период владения, инфляция может расти. В какой-то момент уровень инфляции может превысить процентную ставку инвестиций, потому что GIC обычно имеют низкую процентную ставку. В результате инвестор не только упускает более высокую прибыль, но и теряет деньги.

В прошлом GIC были фактически обычными инвестициями для пенсионных фондов 401 (k). Однако их популярность упала после спада на рынке бросовых облигаций в начале 1990-х годов. В частности, банкротства двух страховых компаний, Executive Life и Mutual Benefit Life, привели к резкому падению доверия инвесторов. Однако в более новых версиях GIC предусмотрена дополнительная защита от потенциального дефолта эмитента.

Итог

Формирование идеальных инвестиций требует исследований. Вам нужен солидный набор инвестиций в вашем портфеле, чтобы извлечь выгоду из диверсификации и защитить свои активы. Из-за этого стоит исследовать инвестиции с различными уровнями риска и доходностью. Гарантированный инвестиционный контракт предлагает очень небольшой риск и скромную процентную ставку. Но он обещает несколько более высокие ставки, чем другие альтернативы с таким же низким уровнем риска. Если это хорошо сочетается с вашей инвестиционной стратегией, вы можете рассмотреть возможность инвестирования в GIC.

Советы по пенсионному накоплению

• Гарантированные инвестиционные контракты — это консервативный способ инвестирования в пенсионный фонд. Но они подходят не для всех пенсионеров. Местный финансовый консультант может помочь вам понять, подходит ли вам GIC. Найти квалифицированного финансового консультанта не составит труда. Бесплатный инструмент SmartAsset подбирает вам до трех финансовых консультантов в вашем районе, и вы можете бесплатно взять интервью у своих консультантов, чтобы решить, какой из них подходит именно вам. Если вы готовы найти консультанта, который поможет вам достичь ваших финансовых целей, начните прямо сейчас.
• В наши дни пенсии менее распространены. Но большинство сотрудников имеют доступ к пенсионному плану 401 (k) через свое рабочее место. Используя форму 401(k), вы можете спрятать доналоговые доллары и позволить расти без налогов. Кроме того, вы можете увеличить свои сбережения с помощью программы подбора работодателя.
• Планирование выхода на пенсию вне плана рабочего места часто бывает затруднено, особенно если вы работаете не по найму. Но есть вариант накопления без зависимости от работодателя:индивидуальный пенсионный счет (ИПС). Вы можете пользоваться теми же налоговыми льготами с IRA, что и с 401(k), но с более низкими лимитами взносов.

Фото предоставлено:©iStock.com/Kerkez, ©iStock.com/Jira Pliankharom, ©iStock.com/NataBene