Пенсионные инвесторы должны выяснить, как получить достаточный доход без работы, а также убедиться, что они не переживут свой поток доходов. В таком случае, естественно, для достижения этих целей лучше всего покупать пенсионные акции в 2021 году (или в любом другом году), которые приносят дивиденды.
Регулярные дивиденды уменьшают зависимость инвестора от непостоянных колебаний цен на рынке, поскольку они уменьшают или устраняют необходимость продавать акции для получения дохода. Независимо от того, будет ли рынок расти или падать в 2021 году, портфель высококачественных компаний может обеспечить предсказуемый растущий дивидендный доход.
А в сегодняшней среде с низкими процентными ставками дивидендные акции могут приносить гораздо более высокий доход, чем многие инструменты с фиксированной доходностью. Более того, выплаты по многим акциям, выплачивающим дивиденды, увеличиваются, что сохраняет покупательную способность этих дивидендов. А дивидендные акции, как и другие акции, также обладают значительным долгосрочным потенциалом роста цен.
Исследовательская фирма Simply Safe Dividends опубликовала здесь подробное руководство о том, как жить на дивиденды на пенсии. Однако ключевым компонентом этой стратегии является поиск лучших пенсионных акций, которые могут принести надежные дивиденды и со временем расти в цене.
С этой целью мы представляем вам 21 лучшую пенсионную акцию, которую стоит купить в 2021 году . У 21 акции в этом списке надежные дивиденды, основанные на их способности генерировать денежные средства, доходность от 3% до 7%, и у них есть солидный потенциал для продолжения роста выплат в долгосрочной перспективе.
Кока-кола (KO, 54,44 доллара) доминирует на мировом рынке безалкогольных напитков с почти двумя десятками брендов на миллиард долларов. Хотя около 70% продаж Coke по-прежнему приходится на газированные напитки, компания диверсифицируется на энергетические напитки, соки, кофе, воду и молочные напитки.
БЕСПЛАТНЫЙ СПЕЦИАЛЬНЫЙ ОТЧЕТ:Руководство Киплингера по преобразованию Roth
Аналитик Morningstar Николас Джонсон также считает, что более 40% продаж Coke приходится на развивающиеся или развивающиеся рынки с растущим средним классом и низким потреблением газированных напитков на душу населения. Другими словами, основной бизнес Coke по-прежнему имеет большой взлет, поскольку брендовые напитки расширяют свое присутствие во всем мире.
Сильные бренды Coca-Cola, обширная дистрибьюторская сеть и ведущие мировые масштабы помогли компании ежегодно увеличивать дивиденды с 1962 года. Хотя потребление газировки на развитых рынках может снизиться в ближайшие годы, эти преимущества, а также подверженность Coke быстрорастущим развивающимся рынкам рынки, похоже, будут способствовать росту доходов компании в обозримом будущем, что должно помочь КО продлить текущую 58-летнюю полосу роста дивидендов.
Такая надежность выплат является отличительной чертой лучших пенсионных акций, и именно поэтому Coca-Cola входит в число лучших потребительских акций 2021 года.
Cisco Systems (CSCO, 44,48 долл. США) - это не типичный пенсионный фонд. Например, в технологическом секторе. И он начал выплачивать дивиденды только в 2011 году, хотя с тех пор технологический гигант ежегодно увеличивал выплаты.
Известная своими коммутаторами и маршрутизаторами, которые соединяют устройства и компьютерные сети, основные предложения Cisco исторически были необходимыми инвестициями почти для каждого бизнеса, а также для коммуникационной инфраструктуры Америки.
На протяжении многих лет огромные размеры Cisco помогли ей разработать или приобрести полный набор сетевого оборудования и сервисных решений, выгодно позиционируя фирму, чтобы привлечь клиентов, которые хотят иметь дело с меньшим количеством поставщиков и достичь более низкой совокупной стоимости владения. Такое сочетание большой установленной базы и критически важных решений сделало Cisco дойной коровой.
Тем не менее, конкуренция остается высокой, и рост общедоступного облака может привести к сокращению центров обработки данных компаний и снижению сложности сети. В ответ руководство сосредоточило усилия компании на увеличении регулярных доходов от программного обеспечения и услуг в таких областях, как кибербезопасность, чтобы обеспечить устойчивость потока денежных средств Cisco.
Программное обеспечение и услуги составили более половины выручки в 2020 финансовом году. В сочетании с инвестиционным балансом Cisco и широкой базой клиентов компания Simply Safe Dividends ожидает, что компания останется актуальной и продолжит выплачивать безопасные дивиденды.
Оригинальные запчасти (GPC, 99,61 долл. США) работает с 1928 года и является одним из крупнейших дистрибьюторов запасных частей на автомобильном и промышленном рынках.
Это был замечательно стабильный бизнес на протяжении многих лет, о чем свидетельствует послужной список Genuine Parts:рост продаж и прибыли за 87 и 75 лет из 92-летней истории, соответственно. Это длинный послужной список успеха, с которым не могут сравниться даже многие из лучших пенсионных фондов в этом списке.
Обладая крупнейшей глобальной сетью автозапчастей, Genuine Parts может предложить механикам и автомагазинам более широкий ассортимент инвентаря и более быстрое время доставки, чем у большинства ее более мелких конкурентов.
В сочетании с давними отношениями с клиентами и насущной потребностью в ремонтных услугах по мере старения автомобилей, Genuine Parts имеет стабильный поток денежных средств, который помог королю дивидендов увеличивать свои дивиденды в течение 64 лет подряд.
Эта полоса, вероятно, продолжится благодаря медленным темпам изменений на рынках оригинальных запчастей и преимуществам компании в таких важных областях, как объем запасов, быстрые сроки доставки и долгосрочные отношения с клиентами.
Основанная в 1872 году компания Kimberly-Clark (KMB, 133,13 долл. США) владеет портфелем салфеток и средств гигиены под такими знаковыми брендами, как Huggies, Cottonelle, Kleenex и Scott.
Четверть населения мира использует один из продуктов Kimberly-Clark каждый день, помогая фирме тратить больше на маркетинг, повышать рентабельность и распространять свою продукцию среди гораздо более широкого круга розничных клиентов, чем ее более мелкие конкуренты.
В сочетании с устойчивостью к рецессии подгузников, салфеток, бумажных полотенец и туалетной бумаги KMB обеспечивает предсказуемые результаты и значительный денежный поток практически в любой экономической среде.
Это помогло Dividend Aristocrat выплачивать надежные дивиденды в течение 86 лет и увеличивать дивиденды на протяжении почти полувека.
Руководство ожидает, что дивиденды будут продолжать расти в предстоящие годы в соответствии с прибылью компании на акцию, которая будет расти со средне-однозначными темпами.
Хотя Kimberly-Clark не обладает самым быстрым потенциалом роста, KMB остается одной из самых привлекательных пенсионных акций для консервативного портфеля.
Основанная в 1868 году компания Cullen / Frost Bankers (CFR, $ 87,27) предоставляет широкий спектр банковских, инвестиционных и страховых продуктов и услуг с упором на обслуживание коммерческих клиентов по всему Техасу.
Несмотря на циклический характер финансовых акций и чувствительность Каллена / Фроста к процентным ставкам (большинство его кредитов имеют плавающие процентные ставки), после Великой рецессии 2007-09 годов компания оставалась прибыльной без квартальных или годовых убытков.
Эрик Комптон, старший аналитик по акциям в Morningstar, объясняет успех Каллена / Фроста основанным на взаимоотношениях подходом к банковскому делу и консервативным андеррайтингом фирмы.
Г-н Комптон писал, что «тесные отношения позволяют банку лучше понять среду Техаса», а у Каллена / Фроста одна из самых высоких долей беспроцентных депозитов, что дает ему преимущество в финансировании.
В сочетании с консервативной структурой капитала и практикой управления рисками CFR обеспечивает более высокие дивиденды в течение 27 лет подряд. Волатильность банковских акций не делает их подходящими для всех инвесторов с консервативным доходом, но Cullen / Frost - одна из лучших пенсионных акций в отрасли.
Crown Castle International (CCI, 156,39 долл. США) - крупнейший в стране провайдер общей коммуникационной инфраструктуры. Инвестиционный фонд недвижимости (REIT) владеет портфелем, состоящим из более чем 40 000 вышек сотовой связи, около 70 000 узлов малых сот и приблизительно 80 000 миль маршрута оптоволокна.
Crown Castle сдает свои активы в аренду таким поставщикам беспроводных услуг, как T-Mobile US (TMUS) и AT&T (T). Эти компании размещают свое оборудование в инфраструктуре CCI, чтобы передавать свои сигналы на мобильные устройства, используемые потребителями и предприятиями.
Учитывая существенный характер услуг беспроводной связи, это предсказуемый и надежный бизнес. Выручка Crown Castle также в основном постоянная, благодаря долгосрочным договорам аренды, в которых рост связан с арендой эскалаторов.
Растущий потребительский спрос на данные и рост числа подключенных устройств продолжает стимулировать потребность операторов в увеличении инвестиций в свои сети. По мере того, как развиваются эти долгосрочные тенденции, Crown Castle, похоже, имеет все возможности для увеличения своего денежного потока, поскольку его инфраструктурные активы достигают даже высоких показателей загрузки.
Руководство ожидает, что бизнес достигнет роста дивидендов от 7% до 8% в год с учетом этого попутного ветра, что является привлекательным для пенсионных акций. Сочетание доходов и роста Crown Castle может сделать его привлекательным вариантом по сравнению с облигациями, хотя инвесторам следует рассмотреть компромиссы между REIT и облигациями при выходе на пенсию, как это обсуждалось в Simply Safe Dividends.
Dominion Energy's (D, $ 74,06) включение в список лучших пенсионных акций на 2021 год может удивить некоторых инвесторов после решения регулируемого коммунального предприятия сократить свои дивиденды в прошлом году. Но более пристальный взгляд на решение руководства показывает, почему Dominion остается привлекательной идеей для дохода и роста.
В июле 2020 года компания Dominion решила продать свой бизнес по транспортировке и хранению природного газа компании Berkshire Hathaway. Это подразделение принесло почти 25% операционной прибыли Dominion, поэтому потеря этого потока доходов стала основной причиной сокращения дивидендов на 33%.
Эта сделка приближает Dominion к чисто регулируемому коммунальному предприятию, которое получает более 90% своей операционной прибыли от регулируемых государством газовых и электрических коммунальных предприятий по сравнению с 70% ранее. Такое сочетание поможет фирме и дальше получать предсказуемую прибыль.
Отказавшись от более медленного роста газового бизнеса, Dominion теперь рассчитывает обеспечить ежегодный рост прибыли на 6,5% начиная с 2022 года по сравнению с предыдущим долгосрочным прогнозом роста в 5%. Ожидается, что дивиденды снова начнут расти со скоростью 6%, начиная с 2022 года, что намного быстрее, чем предыдущая цель в 2,5%, хотя и с более низкой начальной базой.
Наконец, Dominion имеет «лидирующий в отрасли профиль чистой энергии», поскольку его коммунальные предприятия инвестируют в технологии хранения энергии ветра, солнца и аккумуляторов. Регуляторы, клиенты и инвесторы, вероятно, будут больше ценить эти качества в предстоящие годы.
В целом, Simply Safe Dividends считает, что Dominion Energy - это качественная идея для безопасного роста доходов в 2021 году и в последующий период.
Основанная в 1919 году компания Flowers Foods (FLO, $ 22,60) более века удовлетворяет основные потребности людей в еде. Компания по продаже хлебобулочных изделий продает широкий ассортимент хлеба, булочек, закусок и булочек под такими брендами, как Nature's Own, Dave's Killer Bread, Tastykake, Wonder Bread и Canyon Bakehouse.
Хотя хлеб является очень зрелой категорией продуктов, Flowers владеет буханками №1, органическим хлебом и хлебом без глютена. Когда наступают тяжелые времена, потребители продолжают покупать эти продукты и с большим желанием придерживаются проверенных брендов.
Это помогло Флауэрсу увеличить выручку на 6,8% в первом квартале 2020 года, когда по Америке прокатилась пандемия COVID-19. Сильный денежный поток компании также вселил в руководство уверенность в необходимости увеличения дивидендов на 5,3% в мае 2020 года, в то время как многие другие компании сокращали или отменяли свои выплаты.
Благодаря устойчивости продуктов Flowers, руководство ежегодно увеличивало дивиденды с тех пор, как компания начала выплаты в 2002 году. Эта тенденция, вероятно, сохранится, учитывая отличное генерирование денежного потока, кредитный рейтинг инвестиционного уровня и стабильный коэффициент выплат, близкий к 70. %.
В целом, акции FLO являются одними из лучших акций для выхода на пенсию на 2021 год и являются надежным кандидатом для инвесторов, которые хотят подготовить свои пенсионные портфели к рецессии, как обсуждает Simply Safe Dividends.
Компания General Mills , уходящая корнями в XIX век, (GIS, 58,56 долл. США) и его предшественники на протяжении многих лет работали во многих различных отраслях, включая рестораны, производство игрушек и одежду, но в 1995 году компания полностью переключила свое внимание на продукты питания.
На протяжении десятилетий перемен дивиденды фирмы оставались неизменными; GIS непрерывно выплачивает дивиденды с 1898 года.
Сегодня General Mills продает разнообразные упакованные обеды, крупы, закуски, выпечку, корма для домашних животных и другие продукты. Некоторые из ее крупнейших брендов включают Cheerios, Betty Crocker, Blue Buffalo и Nature Valley.
Известные бренды и крупная дистрибьюторская сеть General Mills в сочетании с постоянным потреблением продуктов питания помогли компании генерировать значительный денежный поток как в хорошие, так и в плохие времена.
Во время пандемии бизнес процветал благодаря резкому увеличению спроса на продукты для дома, и в 2020 финансовом году GIS продемонстрировала двузначный рост прибыли. Это вселило в руководство уверенность в необходимости вернуть дивиденды к росту, объявив об увеличении на 4% после того, как дивиденды оставались замороженными. с момента приобретения Blue Buffalo в 2018 году.
Хотя попутный ветер, связанный с пандемией, не будет длиться вечно, Simply Safe Dividends ожидает, что General Mills останется надежной ставкой на сохранение доходов и капитала в предстоящие годы.
Нечасто можно увидеть промышленные предприятия среди лучших пенсионных фондов, но зато редко встретишь промышленные предприятия с таким обширным и отличным послужным списком.
Обладая более чем 75-летним опытом, MSC Industrial Direct (MSM, 84,61 долл. США) - национальный дистрибьютор продукции для металлообработки и технического обслуживания, ремонта и эксплуатации для производителей по всей Северной Америке. Продукция фирмы включает режущие инструменты, крепеж, измерительные инструменты, хозяйственные принадлежности и электроинструменты.
Почти каждое производственное предприятие постоянно нуждается в услугах по управлению запасами и запасами, которые распространяет MSC. Как один из крупнейших дистрибьюторов в этой фрагментированной отрасли, MSC может превзойти местных и региональных дистрибьюторов благодаря широкому ассортименту, более коротким срокам доставки и более конкурентоспособным ценам.
Это не захватывающий бизнес. Промышленные запасы бывают редко. Но эта компания обеспечивает надежный денежный поток, который позволяет MSC ежегодно увеличивать дивиденды с момента начала выплат в 2003 году. В последние годы компания также выплачивала большие специальные дивиденды.
При хорошем балансе, разумном коэффициенте выплат и продолжающемся генерировании стабильного денежного потока дивиденды MSC остаются хорошей ставкой на будущее для пенсионных портфелей.
Хотя общественное хранилище (PSA, $ 228,93) с 2017 года не меняет выплат, REIT самообслуживания непрерывно выплачивает дивиденды с 1981 года. Этот послужной список в сочетании с солидным профилем денежных потоков отрасли хранения делает Public Storage одним из лучших пенсионных фондов.
Аналитик Morningstar по акциям Юсуф Хафуда отмечает, что существующие складские помещения «могут работать очень прибыльно, достигая чистой операционной рентабельности более 70%» благодаря их низкой капиталоемкости и минимальным потребностям в персонале.
Хотя в отрасли относительно мало барьеров для входа, не многие люди хотят пройти болезненный процесс смены хранилищ. Исторически это помогало Public Storage подтолкнуть клиентов к увеличению арендной платы, чтобы поддерживать высокий уровень прибыльности.
В целом медленные темпы изменений в отрасли хранения данных и ограниченные потребности в капитале должны гарантировать, что PSA останется дойной коровой с безопасными дивидендами.
Brookfield Infrastructure Partners LP (BIP, 49,73 долл. США), товарищество с ограниченной ответственностью (MLP), котируется как фонд коммунальных услуг, но имеет уникальный профиль по сравнению с традиционными поставщиками энергии в этом секторе. BIP владеет десятками инфраструктурных активов по всему миру, включая железные дороги, телекоммуникационные башни, порты, трубопроводы, линии электропередач и центры обработки данных.
Но, как и другие коммунальные предприятия, эти активы решают важные проблемы, их трудно воспроизвести и генерировать денежные потоки, подобные аннуитетным. Фактически, 95% денежных потоков Brookfield Infrastructure Partners зарезервированы или поддерживаются нормативно-правовой базой.
Эта стабильность в сочетании с кредитным рейтингом инвестиционного уровня и глобальными инвестиционными возможностями позволяет Brookfield ежегодно с 2008 года увеличивать объем продаж.
В дальнейшем руководство планирует и дальше увеличивать объем распределения на 5–9% в год по мере роста мировой экономики и выполнения Brookfield большого объема невыполненных проектов.
Также стоит отметить, что партнерство структурирует свою деятельность, чтобы избежать получения несвязанного налогооблагаемого дохода от бизнеса. Следовательно, в отличие от большинства товариществ с ограниченной ответственностью, которые могут иметь более сложные налоги, подразделения BIP подходят для владения пенсионными счетами.
Однако для инвесторов, которые предпочитают избегать налогов на партнерство, фирма недавно разделила свои акции и запустила Brookfield Infrastructure Corporation (BIPC). Акции BIPC структурированы для обеспечения экономической прибыли, эквивалентной единицам BIP, через традиционную корпоративную структуру и имеют такое же распределение, как и единицы BIP.
Независимо от того, какое юридическое лицо выберут инвесторы, Brookfield как канадская компания удержит 15% своего распределения среди американских инвесторов. Но из-за налогового соглашения с Канадой инвесторы из США могут вычитать эту сумму из расчета доллар к доллару как часть иностранного налогового кредита, как описано в руководстве Simply Safe Dividends.
* Доходность от распределения рассчитывается путем пересчета в год самого последнего распределения и деления на цену акции. Распределение похоже на дивиденды, но рассматривается как отложенная налоговая декларация на капитал и требует других документов в связи с уплатой налогов.
Основанная в 1823 году компания Consolidated Edison (ED, 71,02 доллара США) служит регулируемым поставщиком электроэнергии и газа в городских районах Нью-Йорка, обеспечивая энергией 10 миллионов человек.
Учитывая монопольный статус Consolidated Edison на своих рынках, регулирующие органы определяют проекты, в которые компания может инвестировать, и какую прибыль она может получить, чтобы гарантировать потребителям доступ к надежным коммунальным услугам по справедливым ценам.
Взамен ED получает очень предсказуемый и устойчивый к рецессии поток доходов. Это помогло компании увеличивать дивиденды в течение 46 лет подряд, хотя и относительно медленными темпами, в среднем на 2–3% ежегодно за последние два десятилетия.
Ожидается, что медленный, но устойчивый рост продолжится. Аналитик Argus Ангус Келлехер-Фергюсон оценивает долгосрочные темпы роста прибыли Consolidated Edison в 2% и считает, что дивиденды безопасны.
Инвесторы, которым нужны акции с низкой волатильностью, предсказуемыми дивидендами и хорошей доходностью, могут обратить внимание Consolidated Edison на свои пенсионные портфели.
Пенсионные портфели часто отдают предпочтение сектору коммунальных услуг за его защитные качества и щедрые дивиденды. Неудивительно, что многие коммунальные предприятия входят в список наиболее устойчивых к рецессии акций, отмеченных журналом Simply Safe Dividends.
Duke Energy (DUK, $ 90,56) - один из них. Duke, основанная в начале 1900-х годов, является крупнейшим регулируемым коммунальным предприятием в Северной Америке по совокупным активам и ведет деятельность в семи штатах на юго-востоке и Среднем Западе США.
Компания Duke выплачивала дивиденды 94 года подряд, отчасти благодаря благоприятным характеристикам регионов, в которых она работает.
Старший аналитик Morningstar Эндрю Бишоф пишет, что Duke имеет «конструктивные рабочие отношения со своими регулирующими органами, что является наиболее важным компонентом рва регулируемого коммунального предприятия».
Г-н Бишоф говорит, что «экономические фундаментальные показатели выше среднего» в ключевых регионах Duke помогли сделать это возможным, обеспечив прочную основу для переговоров фирмы по ставкам.
Благодаря этим сильным сторонам DUK рассчитывает обеспечить рост прибыли в долгосрочной перспективе на 4–6% и по-прежнему намерен продлить 14-летнюю серию роста дивидендов. Проще говоря, Duke должен оставаться одним из лучших пенсионных фондов для инвесторов, работающих с доходами.
Основанная почти век назад компания Old Republic International (ORI, 19,52 доллара США) непрерывно выплачивает дивиденды с 1942 года и увеличивает выплаты в течение 39 лет подряд.
Андеррайтер коммерческих линий генерирует около 60% своего операционного дохода за счет общих страховых полисов, сосредоточенных в таких областях, как компенсация работникам, грузоперевозки и домашняя гарантия. Большая часть оставшегося бизнеса связана со страхованием титула, предлагаемым покупателям недвижимости.
Страховые услуги обычно требуются в отраслях, обслуживаемых Old Republic, но это все еще очень конкурентное пространство, где конкуренция основана в первую очередь на цене. Управление рисками является ключом к достижению долгосрочного успеха, и ORI преуспела в этом.
Например, общий страховой бизнес компании зарегистрировал комбинированные коэффициенты, которые измеряют потери и расходы как процент от доходов от премий, что ниже среднего по отрасли за 41 год из последних 50 лет.
Между тем, титульные операции Old Republic обеспечивают бизнесу хорошую диверсификацию. Полная премия собирается заранее, а убытки, как правило, минимальны, что еще больше снижает волатильность андеррайтинга.
В целом, консервативный стиль управления Old Republic и дисциплинированный процесс андеррайтинга, по всей видимости, будут обеспечивать безопасность и рост дивидендов в обозримом будущем. Этот случай подтверждается тем фактом, что в течение последних трех лет ORI выплачивала специальные дивиденды в размере 1 доллар на акцию. Accounting for those, investors are enjoying something closer to a 9.4% yield on Old Republic's shares.
Verizon (VZ, $58.14) and its predecessors have paid dividends without interruption for more than 30 years. Needless to say, America's largest wireless service provider enjoys a very stable business that throws off predictable cash flow each year regardless of how the economy is faring.
Since 2000, Verizon has invested more than $145 billion to meet growing demand for wireless data and video while also prepping its network for 5G technology. These investments have kept its network at the top of RootMetrics' rankings for reliability, data and call performance for 13 consecutive years.
Verizon's strong network performance has earned it a large and loyal subscriber base, providing a reliable stream of recurring cash flow which the company uses to pay dividends and reinvest back into its network.
Coupled with Verizon's investment-grade credit rating and conservative payout ratio near 50%, VZ continues to look like one of the best retirement stocks for 2021 and beyond.
Founded in 1969, Realty Income (O, $61.28) has paid monthly dividends without interruption for more than half a century. Simply Safe Dividends believes the retail REIT remains one of the best monthly dividend stocks for conservative investors in 2021, despite the pandemic's impact across the industry.
Realty owns more than 6,500 properties which it leases to around 600 tenants who operate across 51 industries. By focusing on quality locations and financially healthy tenants, Realty's occupancy level has never fallen below 96%.
This helped the REIT's rent collection bounce back quickly during the depths of the pandemic in mid-2020. By the third quarter of 2020, Realty had received over 93% of rent due, more than covering its dividend with cash flow.
Coupled with the company's investment-grade credit rating and diversified portfolio, Simply Safe Dividends expects Realty's dividend to remain a safe bet going forward.
Healthcare Trust of America (HTA, $27.17) has invested more than $7 billion in medical office buildings since its founding in 2006, making it the largest dedicated owner of this type of property in the U.S.
The REIT seeks out buildings that are on or around the campuses of hospitals, academic medical centers, and other major healthcare systems. These sites have a steady flow of patients and are well positioned to provide cost-effective care, increasing demand for HTA's properties.
Healthcare Trust of America expects to have plenty of growth opportunities going forward since less than 20% of medical office buildings are owned institutionally. With an investment-grade credit rating, HTA should continue having access to affordable capital it can use to consolidate this fragmented industry.
Management takes price in Healthcare Trust's dividend track record as well. HTA is the only medical office buildings REIT to have raised its dividend each of the last seven years – a trend Simply Safe Dividends believes will continue, and one that justifies its inclusion in this list of 2021's best retirement stocks.
Telus (TU, $19.84) a Canadian Dividend Aristocrat, has raised its dividend for 18 straight years. The company's solid track record is attributable to the favorable qualities surrounding its core telecom business.
Matthew Dolgin, an equity analyst at Morningstar, notes that Telus' wireless business is insulated from competition thanks to its large subscriber base and national network. As a result, Canada's three largest wireless players account for 90% of the total market.
Meanwhile, in wireline, Dolgin writes that Telus' primary competition in its markets is Shaw, and the two companies dominate the space thanks to the efficient scale of their networks.
Coupled with the non-discretionary nature of these telecom services, Telus generates predictable results in good times and bad. In fact, during the 2007-09 Great Recession, Telus' sales dipped only 1%, according to data from Simply Safe Dividends.
Looking ahead, Telus should remain a reliable dividend play and an attractive retirement stock. Management even targets 7% to 10% annual dividend growth through 2022, making Telus an appealing candidate for income and growth.
Over more than four decades, W.P. Carey (WPC, $69.70) has built a portfolio of 1,215 single-tenant industrial, warehouse, office, retail and self-storage properties across America and Europe.
Thanks to the quality of its properties and management's conservative approach to managing the business, the diversified REIT has increased its dividend each year since going public in 1998.
W.P. Carey keeps its portfolio diversified to reduce risk. No property type or industry exceeds 25% of rent, and the firm does business with more than 350 tenants, with none exceeding 3.5% of rent.
Occupancy of WPC's properties has also exceeded 96% since at least 2007, even throughout the pandemic, and the firm maintains a healthy investment-grade credit rating.
Overall, Simply Safe Dividends believes W.P. Carey remains positioned to continue extending its dividend growth streak and serving as one of the best retirement stocks.
Main Street Capital (MAIN, $32.52) an internally managed business development company (BDC), provides debt and equity capital to lower middle market companies that typically have annual revenues between $10 million and $150 million.
Despite the cyclical performance of these investments over a full economic cycle, Main Street has never decreased its monthly dividend rate since the firm went public in October 2007.
Management runs the business conservatively, diversifying the portfolio across 180 investments, keeping exposure to any single industry below 10% of the portfolio's cost basis, and employing only moderate amounts of leverage, earning the firm an investment-grade credit rating.
That said, BDCs can be riskier investments during downturns, which Simply Safe Dividends explained in its guide to investing in business development companies. However, Main Street's conservatism and long-term track record of managing risk make it one of the best retirement stocks for dividend income.
Brian Bollinger was long CCI, CSCO, D, DUK, ED, GIS, KMB, KO, MSM, ORI, PSA, VZ and WPC as of this writing.
