"Мистер. Бивер, моей 79-летней матери, трудно сказать «нет» родственникам, и ее внук, «Марио», мягко оказывает на нее давление, чтобы он позволил ему стать ее финансовым советником.

«Ему 29 лет, и он был нанят инвестиционным домом после того, как много лет переставал с работы на работу. У него нет профессиональных сертификатов, свидетельствующих о некоторой степени подготовки, помимо получения лицензии на продажу инвестиций.

«На самом деле, я не думаю, что ей нужно или должно быть на фондовом рынке, учитывая ее возраст, и поскольку она очень обеспечена в финансовом отношении (чистая стоимость активов составляет 8 миллионов долларов США, плюс доход от аренды в размере 100 000 долларов в год, а также нет долг!). У нее простой образ жизни, не требующий больших денег для содержания. Тем не менее, Марио говорил ей, что инфляция съест большую часть ее сбережений и что он может приносить 25% годовых на инвестиции, которые мне кажутся чепухой!

«Когда я прошу его объяснить, он дает непонятные ответы и подразумевает, что я никогда не мог понять эти концепции. Мама просто сидит и боится сказать хоть слово, чтобы не выглядеть глупо. Но более того, он явно близкий родственник, и я чувствую конфликт интересов.

«Маме нравится ваша колонка, и я уверен, что ваш совет положительно повлияет на ее решение. Спасибо, «Дэнни».

Я ответил на вопрос Дэнни двух друзей из этой колонки, бывших университетских профессоров бизнеса и финансов Лайла Сассмана, доктора философии, и Дэвида Дубофски, доктора философии, чья новая книга Ваше общее богатство:сердце и душа Финансовая грамотность , Я недавно просмотрел.

Мама может сильно обгореть

Каждый из этих экспертов глубоко убежден в том, насколько опасна ситуация для матери Дэнни или кого-либо еще, обладающего значительными финансовыми ресурсами и родственниками, которые хотят вести свой инвестиционный бизнес. Они наметили путь к серьезным ожогам, сказав «да» семье, жаждущей вашего портфолио.

Сассман: Использование кумовства (предпочтение родственников) в качестве причины для выбора финансового консультанта особенно когда клиент является пожилым, а консультант должен унаследовать от него, очевиден конфликт интересов. Если дела пойдут на пользу, это потенциально может рассматриваться как финансовое злоупотребление пожилыми людьми.

Хирурги не оперируют членов семьи по той же причине, по которой член семьи не должен быть вашим финансовым консультантом:эмоциональная привязанность искажает объективность и суждения.

Независимо от подготовки и квалификации - если не считать благородных намерений - кумовство ставит как советника, так и «клиента» в трудную и ненужную ситуацию.

Кумовство - еще большая проблема, если советник - потенциальный наследник. Вот тест:«Вы искренне верите, что финансовый консультант, который является потенциальным наследником прямо или косвенно через брак, может быть полностью объективным в управлении вашими кровно заработанными деньгами?»

Нежелание задавать вопросы вызывает проблемы

Помимо очевидной проблемы кумовства, у этой ситуации есть еще один огромный красный флаг:тот факт, что Марио не одобряет вопросы и отвечает на них непонятным образом.

Дубофски: Боязнь выглядеть глупо может дорого вам обойтись. И всякий раз, когда советник обещает высокую доходность при инвестировании в акции или дает обещание определенной прибыли, БЕГИ!

Следующее предупреждение:если советник действительно дает стабильно высокую доходность год за годом, с небольшими вариациями, независимо от того, как обстоят дела на рынке в целом, это может быть схема Понци. Если вам это сказали, БЕГИ! Берни Мэдофф сделал это.

Никто не может гарантировать, что вы будете получать стабильную доходность, за исключением доходности, предлагаемой казначейскими облигациями США и / или застрахованными банковскими компакт-дисками.

Самый простой способ быть глупым - это бояться выглядеть глупо. Ключ в том, чтобы задавать вопросы советнику. Если после встречи вы не можете объяснить 10-класснику, что этот человек делает, чтобы заработать вам деньги, то позор вам! Вы подвергаете риску свои финансовые мечты, даже не осознавая риска.

Никогда не забывайте, что вы платите не только за совет, но и за логику, лежащую в основе этого совета, объясненную понятными вам терминами.

Итак, задавайте вопросы, ищите разъяснений и уменьшайте неопределенность. Финансовый мир - это мир жаргона. Глупость - это не вопросы. Если ваш советник не может или не хочет отвечать на ваши вопросы, не заставляя вас чувствовать себя смущенным или интеллектуально неполноценным, уволите этого советника.

Суссман завершил наше интервью прямым вопросом к маме:«Спросите себя, с моим собственным капиталом, без долгов и значительным потоком доходов, насколько я должен рисковать на фондовом рынке?»

«Не всем нужно быть на фондовом рынке. Инфляция - это риск, с которым мы все сталкиваемся, и если инфляция будет высокой, это отразится на повседневной жизни. Но потеря значительной суммы денег на рискованных акциях также повлияет на ее повседневную жизнь. Признание риска и правильное инвестирование требуют тщательного рассмотрения рисков и выгод.

«Так что выходи, купи новую пару кроссовок и беги, как сумасшедший, от своего внука!»