Использование ссуд на случай причинения экономического ущерба (EIDL) и льгот по налогу на заработную плату в дополнение (или вместо) ссуд по программе защиты заработной платы

Резюме

В прошлом месяце Конгресс принял Закон о помощи, помощи и экономической безопасности в связи с коронавирусом (CARES), в соответствии с которым был введен пакет чрезвычайных фискальных стимулов на сумму 2 триллиона долларов для оказания помощи отдельным лицам, предприятиям, поставщикам медицинских услуг и государственным организациям в связи с экономическим ущербом, нанесенным в результате пандемии. Коронавирус пандемия. В то время как многие консультанты за последние несколько недель хорошо познакомились с пакетом помощи в рамках Программы защиты зарплаты (PPP) на сумму 349 миллиардов долларов, предусмотренной Законом CARES, программа займов на случай стихийных бедствий (EIDL) является еще одним потенциальным решением для малого бизнеса и предлагает кредиты. до 2 миллионов долларов для владельцев бизнеса, чьи предприятия понесли экономический ущерб в результате коронавируса. Право на участие открыто для многих малых предприятий (с 500 или менее сотрудниками), включая индивидуальных предпринимателей и независимых подрядчиков.

Суммы кредита EIDL будут зависеть от размера и типа бизнеса, а средства кредита могут быть использованы для оплаты фиксированных долгов, заработной платы, кредиторской задолженности и других счетов, которые владелец бизнеса смог бы оплатить, если бы стихийное бедствие не произошло. Заемщикам может быть предоставлен период погашения до 30 лет, хотя условия погашения будут определяться на основе способности каждого отдельного заемщика погасить кредит. Процентная ставка для малого бизнеса составит 3,75%, а крайний срок подачи заявок с использованием расширенных правил, предусмотренных Законом CARES, — 31 декабря 2020 г.

Кроме того, заемщикам будет разрешено запрашивать до 1000 долларов США на сотрудника (с максимальной суммой в 10 000 долларов США) в качестве «чрезвычайного гранта EIDL», который, по оценкам, будет распределен в течение не более трех дней с момента запроса заемщика. Сумма, полученная в качестве экстренного гранта EIDL, не должны быть возвращены и будут полностью прощены, даже если заемщику будет отказано в кредите EIDL. Хотя владельцы малого бизнеса имеют возможность дополнить кредиты PPP кредитами EIDL, любые суммы, полученные в качестве чрезвычайных грантов EIDL, уменьшат сумму прощения любых остатков кредита PPP.

Кроме того, владельцы бизнеса (независимо размера), чья деятельность была полностью или частично приостановлена ​​по распоряжению правительства, или у которых наблюдалось значительное падение дохода более чем на 50% по сравнению с тем же кварталом предыдущего года, могут иметь право на получение кредита на удержание сотрудников. Кредит состоит из «50% от заработной платы в размере до 10 000 долларов США, выплачиваемой правомочным работодателем, чей бизнес финансово пострадал от COVID-19». Квалифицируемая заработная плата включает заработную плату, выплаченную в период с 12 марта 2020 г. по 1 января 2021 г. Примечательно, однако, что получение кредита от SBA через PPP лишает работодателя возможности претендовать на этот кредит. Это может быть особенно проблематично для некоторых владельцев бизнеса, которые на самом деле могут получить больше выгоды. из этого кредита, чем если бы они взяли кредит через ГЧП!

Закон CARES предоставляет дополнительные льготы для работодателей (включая самозанятых лиц), откладывая выплаты налога на заработную плату за 2020 год, подлежащие уплате в период с 27 марта 2020 года по 31 декабря 2020 года. . По сути, работодатели должны уплатить 50 % отложенных налогов на заработную плату до 31 декабря 2021 г., а оставшиеся 50 % — до 31 декабря 2022 г. Самозанятые лица получат 50 % «эквивалента работодателя» своих отложенных налогов на самозанятость. также:25 % — до 31 декабря 2021 г., а остальные 25 % — до 31 декабря 2022 г.

В конечном счете, ключевым моментом является то, что многие владельцы бизнеса по всей стране (включая самозанятых и независимых подрядчиков), которые понесли экономический ущерб из-за кризиса с коронавирусом, имеют несколько вариантов экстренной помощи, доступных им в соответствии с Законом CARES. От Программы защиты заработной платы до Программы кредитования на случай экономического ущерба и отсрочки уплаты налогов на заработную плату в текущем году финансовые консультанты клиентов, владеющих бизнесом (и даже сами финансовые консультанты), имеют некоторые инструменты, которые помогут их клиентам справиться с продолжающимся кризисом.

Автор:Джеффри Левин, CPA/PFS, CFP®, AIF, CWS®, MSA

Командные комплекты

Джеффри Левин, CPA/PFS, CFP, AIF, CWS, MSA, является ведущим специалистом по финансовому планированию в Kitces.com, ведущем онлайн-ресурсе для специалистов по финансовому планированию, а также является директором по планированию Buckingham Wealth Partners. В 2020 году Джеффри был включен в список IA25 журнала Investment Advisor Magazine как один из 25 лучших голосов, к которым можно обратиться в непростые времена. Также в 2020 году журнал Financial Advisor назвал Джеффри молодым консультантом, за которым стоит следить. Джеффри получил награду «Аплодисменты стоя», присуждаемую Отделом финансового планирования AICPA за «образцовые профессиональные достижения в сфере услуг по личному финансовому планированию». Он также был включен в рейтинг 40 Under 40 2017 года изданием InvestmentNews, что отмечает «достижения, вклад в индустрию финансовых консультаций, лидерство и надежды на будущее». Джеффри является создателем и руководителем программы Savvy IRA Planning®, а также соучредителем и соруководителем программы Savvy Tax Planning®, предлагаемых через Horsesmouth, LLC. Он является постоянным автором Forbes.com, а также многочисленных отраслевых изданий, и журналисты обычно ищут его идеи. Вы можете следить за Джеффом в Твиттере @CPAPlanner.

Подробнее о статьях Джеффа читайте здесь.

27 марта 2020 года президент Дональд Трамп подписал Закон о помощи, помощи и экономической безопасности в связи с коронавирусом (CARES). На сегодняшний день закон представляет собой третью часть федерального законодательства, направленную на борьбу с текущим кризисом, вызванным коронавирусом/COVID-19, и, безусловно, является наиболее значительным, поскольку его стоимость превышает 2 триллиона долларов США.

Большая часть помощи, предоставляемой Законом CARES, направлена ​​​​на помощь малому бизнесу, который, как однажды так эффектно проиллюстрировал Джон Оливер в «Прошлой неделе сегодня вечером», широко считается «основой американской экономики». Примечательно, что многие из этих малых предприятий и консультанты, которые тесно сотрудничают с ними, обращают внимание на Программу защиты зарплаты (PPP), созданную Законом CARES… и на то есть веские причины. Программа PPP предлагает малым предприятиям возможность получать кредиты в размере, превышающем их среднемесячную заработную плату в 2,5 раза (максимум до 10 млн долларов США), и (потенциально) получить прощение на всю сумму!

Но хотя ГЧП — это интригующая возможность, которую должны рассмотреть владельцы малого бизнеса, которые испытывают экономические последствия кризиса COVID-19, это далеко не единственное облегчение, доступное им в соответствии с Законом CARES. В частности, такие владельцы бизнеса также должны знать и учитывать преимущества кредита на случай причинения экономического ущерба (EIDL), кредита на удержание сотрудников и возможность отсрочить часть налогов на заработную плату, выплачиваемую работодателем.

Закон CARES создает чрезвычайные гранты EIDL

Раздел 1110(e) Закона CARES предусматривает создание чрезвычайных грантов в рамках программы EIDL. В соответствии с этим положением до 31 декабря 2020 года SBA предписывается предоставить до 10 000 долларов США любому предприятию, которое самостоятельно подтверждает, что оно имеет право на получение кредита EIDL (как описано ниже) в течение трех дней после того, как SBA получило заявление предприятия на получение EIDL. Кроме того, независимо от того, была ли в конечном итоге одобрена (или отклонена) заявка компании на EIDL, заявителю не нужно возвращать авансовую сумму.

В бюллетене, опубликованном в понедельник, 6 апреля 2020 г., SBA указало, что заявители должны использовать упрощенную онлайн-заявку, которая была размещена на их веб-сайте на прошлой неделе, для запроса средств, и заявило, что авансы будут распределяться, начиная с этой недели.

В то время как SBA ограничило сумму кредита до 1000 долларов США за работник, похоже, что они, возможно, взяли на себя некоторые вольности в интерпретации открытого текста Закона CARES. Поскольку в разделе 1110(e)(3) закона довольно кратко говорится, что «сумма аванса, предоставляемого в соответствии с настоящим подразделом, не должна превышать 10 000 долларов США”, в нем не упоминается о наложении каких-либо ограничений на сумму 10 000 долларов США на основании количество сотрудников, ни по какому-либо другому тесту.

Офис SBA в Массачусетсе также выпустил руководство, в котором указано, что на гранты будет распространяться требование «1000 долларов США на сотрудника до 10 000 долларов США». Однако на веб-сайте SBA эта информация еще не отражена, и SBA не подтвердило это в других официальных руководствах. В результате это еще не полностью уточните, как SBA будет рассчитывать эти грантовые авансы.

Кредиты на случай экономического ущерба

В дополнение к созданию Программы защиты зарплаты (PPP) Закон CARES также расширяет давнюю программу Администрации малого бизнеса (SBA) Кредита на случай причинения экономического ущерба (EIDL). В отличие от кредитов, выдаваемых в рамках PPP, кредиты по программе IDL доступны только непосредственно через SBA и подаются непосредственно через его веб-сайт по адресу https://covid19relief.sba.gov/.

Ссуды, предоставленные в рамках программы EIDL, могут быть выданы на максимальную сумму до 2 млн долларов США, но часто они будут выдаваться на меньшую сумму, установленную Администрацией малого бизнеса, в зависимости от потребностей и способности заемщика погасить ссуду.

Все кредиты, выданные в рамках программы EIDL, будут иметь фиксированную процентную ставку 3,75% (2,75% в случае некоммерческих организаций) и максимальный срок погашения 30 лет. Кроме того, платежи по таким кредитам могут быть отсрочены на срок до одного года с даты выдачи кредита.

Право на получение кредита на случай экономического ущерба

Как правило, кредиты, выдаваемые в рамках программы EIDL с 31 января 2020 г. до конца 2020 г. (так называемый «страховой период» в соответствии с Законом CARES), обычно более ограничительны, но могут быть выданы большинству предприятий с 500 или менее сотрудниками, включая Sole. Собственники и независимые подрядчики (некоторые предприятия, такие как определенные «греховные» предприятия, а также те, кто занимается незаконной деятельностью, не имеют права на получение таких кредитов). И хотя такие предприятия должны быть в эксплуатации к 31 января 2020 года, чтобы иметь право на такое освобождение, обычное (и более длительное) правило 1 года в бизнесе отменяется Разделом 1110 (c) (2) Закон CARES.

Кроме того, предприятия также должны быть в состоянии предоставить доказательства экономического ущерба или вероятного экономического ущерба (по сути, временной потери доходов в результате пандемии), поскольку в конечном итоге это будет использоваться для определения суммы кредита. которые получает бизнес. Примечательно, что экономический ущерб не означает, что бизнес находится на грани катастрофы. Скорее, такой ущерб может заключаться в менее серьезном ущербе, вызванном кризисом, таком как уменьшение оборотного капитала или увеличение расходов.

Кроме того, получение кредита в рамках программы EIDL не требует от бизнеса такого же подтверждения того, что такой кредит «необходим» из-за экономической неопределенности в результате кризиса COVID-19, как это требуется при подаче заявки на ГЧП.

Программа EIDL упрощает процесс получения кредита для заемщиков

Признавая необходимость как можно быстрее предоставить деньги малому бизнесу, Закон CARES также упрощает и оптимизирует кредиты в рамках программы EIDL различными способами. Начнем с того, что заявители, которым требуется кредит на сумму более 25 000 долларов США, должны будут предоставить залог для обеспечения таких кредитов, только для кредитов на сумму более 200 000 долларов США потребуется личное поручительство владельца (владельцев) бизнеса.

Закон CARES упрощает даже сам процесс андеррайтинга. Примечательно, что «обычное» требование EIDL о том, что заемщик должен исчерпать другие варианты кредита до получения кредита в рамках программы EIDL, отменено. Кроме того, SBA уполномочен утверждать кандидатов на основании исключительно по их кредитному рейтингу (или другим «альтернативным подходящим методом»).

Правомерное использование кредитных средств программы EIDL

Доходы от кредитов, выданных в рамках программы EIDL, могут использоваться в качестве оборотного капитала для оплаты различных расходов, таких как обязательства по заработной плате, кредиторская задолженность, фиксированные долги (например, арендная плата, ипотека, аренда оборудования и транспортных средств) и другие счета, которые могли быть выплачены в отсутствие кризиса COVID-19. Однако не менее важно четкое понимание того, на что такие кредитные средства не могут быть использованы.

Использование средств EIDL для рефинансирования долгосрочной задолженности или для приобретения новых основных средств запрещено. Кроме того, и, возможно, несколько неожиданно, доходы от кредитов, выданных в рамках EIDL, не могут быть использованы для устранения физического ущерба имуществу или для замены такого имущества. Менее удивительны, однако, ограничения на использование таких средств для премий или различных связанных с собственником «компенсаций», включая дивиденды, выплаты собственникам (кроме оказания услуг [т. е. заработной платы]) или погасить большинство непогашенных кредитов акционеров.

Координация кредитов, полученных в рамках программы кредитования в связи с экономическим ущербом при стихийных бедствиях и защиты зарплаты Программа

Программа займов на случай причинения экономического ущерба и программа защиты заработной платы не взаимоисключающий. Скорее, одна и та же компания может претендовать на получение кредита по оба программы.

Примечательно, что в соответствии с Временными окончательными правилами SBA, касающимися координации кредитов с PPP, если предприятие получило кредит EIDL в период с 31 января 2020 г. по 3 апреля 2020 г., и кредит EIDL не использовался для покрытия расходов на заработную плату, он не повлиять на право на получение кредита в рамках ГЧП. Однако если тот же кредит был используется для покрытия расходов на заработную плату, бизнес должен использовать кредит PPP для рефинансирования кредита EIDL. Сумма рефинансирования добавляется к сумме кредита PPP, который компания в противном случае могла бы получить, но не более 10 млн долларов США.

Кроме того, независимо от того, используются ли средства по таким кредитам для покрытия расходов на заработную плату или иным образом, бизнес не может «удвоиться», используя средства по кредиту в рамках программы PPP и EIDL для покрытия одних и тех же расходов. Реальность, однако, такова, что это ограничение на самом деле не настолько ограничивающее, как бизнес может использовать кредит PPP для покрытия одного вида затрат, например, на заработную плату, и использовать средства, полученные от кредита в рамках программы EIDL, для покрытия других расходов, таких как арендная плата. С этой целью стоит помнить, что кредиты, выданные в рамках программы EIDL, имеют право на более широкий спектр расходов, чем кредиты, выданные в рамках PPP. Соответственно, могут быть некоторые расходы бизнеса, для которых только можно использовать доходы от EIDL.

Примечание для ботаников: В рамках программы ГЧП прощение предоставляется только квалификационным расходам, понесенным в течение первых восьми недель после выдачи кредита. А поскольку общая сумма кредита может в 2,5 раза превышать среднемесячную заработную плату (или примерно десять недель), это может означать, что некоторым предприятиям придется потратить часть денег на соответствующие расходы, кроме заработной платы, чтобы полностью списать кредит (иначе они не потратит достаточно средств на выплату заработной платы за единственный 8-недельный простительный период, чтобы списать всю сумму кредита!). Однако компания, в которой наблюдался рост или иным образом увеличился фонд заработной платы за последний год, может иметь текущие расходы на заработную плату, достаточные для того, чтобы «съесть» в 2,5 раза среднее значение ежемесячной заработной платы за предыдущий год.

Кроме того, максимальный размер кредита, доступного в рамках ГЧП, ограничен «всего» 2,5-кратным средним расходом предприятия на заработную плату за предыдущий год (максимум до 10 миллионов долларов США). Но нет никакой гарантии, что экономический ущерб для бизнеса будет ограничен этой суммой, даже если рассматривать ее в отношении только платежная ведомость.

Таким образом, компания, пытающаяся сохранить численность персонала, но для которой экономические трудности в результате кризиса COVID-19 сохраняются летом или дольше, может «потребоваться» дополнительный капитал для финансирования расходов на заработную плату после того, как доходы от первоначального Кредит PPP был израсходован!

Когда кредит на удержание сотрудников превышает простительный кредит PPP

Много раз повторялось (в том числе и мной!), что Программа защиты зарплаты может предложить владельцам бизнеса самую близкую к «бесплатным деньгам» вещь, которую они когда-либо видели в своей жизни. Но в то время как это может быть верно для многих владельцев малого бизнеса, для других отдельное положение Закона CARES может на самом деле обеспечить лучшее возможность!

В частности, раздел 2301 Закона CARES создает новый «Кредит удержания сотрудников». Кредит представляет собой полностью возмещаемый кредит в счет налога на заработную плату работодателя для заработной платы, выплаченной с 12 марта 2020 г. по 31 декабря 2020 г. Однако налоги на самозанятость, хотя якобы предназначены для воспроизведения комбинированных налогов на заработную плату работодателя и работника, НЕ право на получение этого кредита (ни полностью, ни только часть налога «работодатель»).

Сумма кредита равна 50% заработной платы, выплачиваемой работникам, но не более 10 000 долларов США заработной платы на одного работника. Таким образом, максимальный кредит, который может быть отнесен к любому отдельному сотруднику, ограничен 50% x 10 000 долл. США =5 000 долл. США.

Но есть еще одна загвоздка.

Прежде всего, чтобы претендовать на получение кредита, компания должна:

  • быть полностью или частично закрытым в любом календарном квартале 2020 г. из-за федеральных, государственных или местных ограничений, ограничивающих торговлю, поездки или собрания большого количества людей; или
  • Обнаружение значительного снижения валового дохода по сравнению с тем же календарным кварталом предыдущего календарного года. В целях «активации» кредита на удержание сотрудников значительным снижением является падение дохода более чем на 50 % по сравнению с тем же календарным кварталом в предыдущем году.

Если работодатель имеет право на получение кредита из-за полного или частичного закрытия по распоряжению правительства, то кредит будет оставаться доступным до тех пор, пока у предприятия не будет квартала, в котором оно не было полностью или частично закрыто. Напротив, если работодатель имеет право на получение кредита из-за значительного снижения доходов, он будет продолжать претендовать на кредит до после квартала. первый квартал, в котором доход в 2020 году превышает 80 % дохода за тот же календарный квартал 2019 года.

Обратите внимание, что различные способы запуска и остановки кредита могут создавать некоторые на самом деле интересная динамика. В частности, некоторые компании могут никогда получить право на получение кредита, несмотря на значительное и устойчивое падение доходов, в то время как другие компании, которые на самом деле имеют гораздо лучшие результаты в 2020 году, могут претендовать на кредит через несколько кварталов!

Выбор между ссудой для защиты зарплаты и удержанием сотрудников

Для владельцев малого бизнеса критически важно понимать, что кредит удержания сотрудников и кредиты через программу защиты зарплаты и / или программу кредита на случай экономического ущерба не «хорошо сочетаются» друг с другом. Скорее, просто получение ссуда на перерыв в работе в рамках любой из программ лишает бизнес права на получение кредита на удержание сотрудников.

В частности, раздел 2301(j) Закона CARES гласит:

В большинстве случаев вариант «бесплатных денег», предусмотренный Программой защиты зарплаты, приведет к лучшему результату для бизнеса, чем использование кредита удержания сотрудников. Однако, несмотря на это общее правило, бывают случаи, когда отказ от кредита PPP вместо кредита удержания сотрудников может фактически привести к чистой выгоде. для владельца малого бизнеса!

Это особенно вероятно в ситуациях, когда компания была вынуждена уволить сотрудников (и не предполагает, что сможет повторно нанять их достаточно быстро, чтобы избежать штрафных санкций в отношении прощения кредита PPP), и где средняя заработная плата сотрудников относительно скромна.

Конечно, каждую ситуацию нужно оценивать по существу. Например, в то время как кредит удержания сотрудников явно приводит к увеличению чистых долларов для Dave’s Delightful Diner в приведенном выше примере, это не имело бы отношения к бизнесу, если бы у него не было денег, чтобы заплатить десяти сотрудникам, оставшимся в первую очередь. Таким образом, даже в некоторых ситуациях, когда выбор кредита на удержание сотрудников имеет больше финансового смысла в долгосрочной перспективе, предприятие, испытывающее нехватку денежных средств, все же может получить больше выгоды от кредита SBA, чтобы убедиться, что они остаются достаточно долго, чтобы увидеть долгосрочные результаты. !

Заметка для ботаников :В ситуациях, когда кредит на удержание сотрудников может предоставить больше чистых долларов для бизнеса, испытывающего нехватку денежных средств, чем «бесплатные деньги», доступные в рамках программы защиты зарплаты, бизнес должен приложить дополнительные усилия, чтобы попытаться получить кредит, не связанный с SBA. заем. Такой заем не повлияет на их право на получение удержания сотрудников.

Расширение еще одного доступного варианта льгот для малого бизнеса за счет отсрочки уплаты налога на заработную плату

Еще одно преимущество, созданное Законом CARES, которое владельцы малого бизнеса могут учитывать в рамках своего планирования, — это допустимая отсрочка уплаты налогов на заработную плату до конца 2020 года. Точнее, правомочные работодатели могут отложить половину своих оставшихся налогов на заработную плату в 2020 году до декабря. 31 декабря 2021 г., а вторая половина – 31 декабря 2022 г.

Примечательно, что кредит удержания сотрудников запрещен для предприятий, получающих кредиты в рамках программ PPP; аналогичным образом, возможность отсрочить налоги на заработную плату, как описано выше, исключена только для тех, кто простил часть или все свои ППС (или кто аннулировал долг в соответствии с Управлением программы казначейства). В частности, раздел 2302(a)(3) Закона CARES гласит:

Кроме того, хотя самозанятые лица не могут использовать кредит удержания сотрудников для уплаты налогов с самозанятых, возможность отсрочки уплаты налога на заработную плату доступна доступны для самозанятых лиц в отношении части (половины) работодателя их налоговых обязательств для самозанятых в 2020 году в соответствии с разделом 2302(b)(1), в котором говорится:

Соответственно, 50% налогов на самозанятость в 2020 г. подлежат уплате как «обычные», 25% налогов на самозанятость в 2020 г. подлежат уплате 31 декабря 2021 г., а остальные 25% налогов на самозанятость в 2020 г. подлежат уплате 31 декабря. 2022.

Владельцы малого бизнеса, в том числе самозанятые лица, которым не прощены суммы кредита, как описано выше, могут комбинировать отсрочку выплаты заработной платы с другими доступными им льготами. Например, малый бизнес может решить совместить использование кредита в рамках программы EIDL с возможностью отсрочить налоги на заработную плату, как это разрешено в соответствии с этим положением. Точно так же компания, решившая использовать кредит на удержание сотрудников, может использовать кредит для компенсации как можно большей суммы налога на заработную плату, отсрочив уплату 50% налога сверх кредита до 31 декабря 2021 года и уплату остальных 50%. до 31 декабря 2022 г.

<ч />

Кризис коронавируса/COVID-19 создал беспрецедентные проблемы для владельцев малого бизнеса, что, казалось бы, произошло в мгновение ока. К счастью, Конгресс действовал быстро и решительно, приняв Закон CARES.

Хорошей новостью является то, что Закон CARES создает множество потенциальных возможностей для помощи владельцам малого бизнеса. Плохая новость заключается в том, что множество возможностей может создать путаницу, и многие владельцы бизнеса могут не выбрать лучший вариант — или варианты — для удовлетворения потребностей своего бизнеса. Еще больше усложняет ситуацию тот факт, что из-за ограниченного «предложения» определенных средств помощи, таких как доступная в настоящее время сумма кредитов PPP, необходимо действовать как можно быстрее.

В конечном счете, ключевым моментом является то, что в эти трудные времена у консультантов есть даже больше, чем обычно, возможность помочь клиентам-владельцам малого бизнеса понять их сложные варианты и направить их к подходящему решению. Это «правильно» может помочь как владельцам бизнеса, так и им самим, а также многим семьям, которые они могут поддерживать, нанимая в свой бизнес других людей.


долг
  1. Бухгалтерский учет
  2.   
  3. Бизнес стратегия
  4.   
  5. Бизнес
  6.   
  7. Управление взаимоотношениями с клиентами
  8.   
  9. финансы
  10.   
  11. Управление запасами
  12.   
  13. Личные финансы
  14.   
  15. вкладывать деньги
  16.   
  17. Корпоративное финансирование
  18.   
  19. бюджет
  20.   
  21. Экономия
  22.   
  23. страхование
  24.   
  25. долг
  26.   
  27. выходить на пенсию