Излишне говорить, что инвестирование в периоды волатильности рынка может вызывать беспокойство. Никому не нравится, когда стоимость его аккаунта падает — даже временно. Однако существует проверенный временем набор принципов, которым вы можете следовать и которые помогут вам сосредоточиться на своих долгосрочных целях и перейти от краткосрочных волнений к потенциально более спокойным водам.
<раздел>Жизнь на медвежьем рынке может быть трудным опытом, но это неизбежно происходит. Фондовые рынки США вышли на свой 10-й медвежий рынок с 1965 года. С другой стороны, за тот же период мы также испытали девять бычьих рынков. В то время как средний медвежий рынок длился в среднем всего 13 месяцев, при этом индекс S&P 500 снизился примерно на 29 % ® . , типичный бычий рынок длился гораздо дольше и привел к гораздо более высокой доходности — в среднем за 56 месяцев при росте индекса S&P 500 на 178 % ® . . Так что не беспокойтесь; постарайтесь держать все в перспективе. Помните, что исторически рынки росли гораздо дольше, чем падали, и масштабы восходящих движений, как правило, были значительно больше, чем нисходящих.
<раздел>Как правило, не стоит пытаться определить время рынка. Дисциплинированные инвесторы, которые держат диверсифицированный набор инвестиций как в хорошие, так и в плохие времена, обычно получают более высокую прибыль, чем те, кто пытается постоянно покупать и продавать. Это сводится к эмоциям. Беспокойство часто приводит к принятию неправильного инвестиционного решения в неподходящее время. Например, в марте 2009 года промышленный индекс Доу-Джонса достиг минимума примерно в 6600 пунктов. Незадолго до этого он достигал 14 000 пунктов, и все же большинство инвесторов хотели продать акции, когда рынок пошел вниз. Если вы спросите инвесторов, что они ищут, чтобы вернуться на рынок после падения, вы часто услышите ответ:«Я жду, когда рынок снова пойдет вверх!» К сожалению, многие инвесторы в конечном итоге покупают дорого и продают дешево, что прямо противоположно тому, что им следовало бы делать. Кроме того, многие инвесторы, пытающиеся определить время для рынка, в конечном итоге упускают момент, когда начинается восстановление.
<раздел>Мы не можем не подчеркнуть этого:наличие диверсифицированного портфеля имеет решающее значение во время рыночного спада. Выбор сочетания акций, облигаций и денежных средств с определенным весом (т. е. ваше «распределение активов») может помочь смягчить колебания вашего портфеля. Это связано с тем, что исторически разные классы активов, как правило, не двигались синхронно — например, когда акции падают, облигации могут расти, и наоборот. Конечно, правильное сочетание активов для вас будет зависеть от ваших целей, временных рамок и допустимого риска.
<раздел>Также важно периодически проводить ребалансировку, поскольку различные активы в вашем портфеле меняются в стоимости по отношению друг к другу. Ребалансировка просто означает возврат вашего портфеля обратно к исходному проценту распределения активов. Это делается путем продажи любых классов активов с избыточным весом (тех, которые выросли в цене) и покупки классов активов с меньшим весом (тех, которые упали в цене). Ребалансировка не только помогает вам оставаться в соответствии с вашей долгосрочной инвестиционной стратегией, но также автоматически побуждает вас покупать дешево и продавать дорого. Более того, ребалансировка может привести к более высокой совокупной общей доходности при меньшей волатильности, чем портфель без ребалансировки.
<раздел>В неспокойные периоды наличие конкретного долгосрочного финансового плана может дать вам душевное спокойствие и вселить уверенность. Рынки будут расти и падать, и вы, вероятно, испытаете несколько крупных спадов в течение нескольких десятилетий. Знать, когда произойдут эти взлеты и падения или как долго они продлятся, невозможно. Поэтому, как долгосрочному инвестору, вам, вероятно, лучше просто игнорировать шум и сосредоточиться на своей финансовой дорожной карте. Хорошо продуманный план будет разработан на основе ваших временных рамок и терпимости к риску, и он поможет гарантировать, что вы не подвергаетесь слишком большому (или слишком маленькому) риску. Недавнее исследование показало, что в долгосрочной перспективе финансовое планирование может принести значительную пользу:от дополнительных 1,59 % среднего годового совокупного дохода в год для пенсионеров до 3,00 % в год и более для других инвесторов.
<раздел>Нет никаких причин, по которым вы должны сталкиваться с неопределенностью рынка в одиночку. E*TRADE предлагает множество онлайн-инструментов и ресурсов, которые помогут вам выбрать инвестиции и создать диверсифицированный портфель. Мы также предлагаем профессиональные готовые портфели и управляемые портфели, которые помогут вам ориентироваться на рынках. Если у вас есть специальный финансовый консультант, вы можете обратиться за персональным руководством.