Не позволяйте себе перегружаться возможностями.

Выбирая акции для покупки, вы, вероятно, ищете компанию с потенциалом роста или сильными финансовыми перспективами — компанию, цена акций которой, по вашему мнению, со временем будет расти, или компанию, которая регулярно выплачивать дивиденды.

Но как инвестор в опционы вы можете искать компанию, цена акций которой вырастет, или компанию, цена которой, по вашему мнению, упадет через определенный период времени.

Важно правильно предсказать, вырастет или упадет цена и насколько. Покупка акций также дает вам практически неограниченное количество времени для реализации ценовой выгоды. Однако как владелец или продавец опционов вы должны быть точными в своих прогнозах относительно скорости изменения цены акций, а также того, насколько далеко и в каком направлении.

Изучение вариантов

Нет лучшего метода исследования для выбора ценной бумаги при торговле опционами, чем при торговле акциями. Вы можете предпочесть технический анализ, который делает акцент на оценке ценовых тенденций и моделей торговли в рыночных секторах или рынках в целом, или проконсультироваться с фундаментальным аналитиком, который изучает особенности определенной компании.

Например, инвесторы A и B заинтересованы в акциях корпорации XYZ. Они знают, что квартальный отчет о прибылях и убытках будет опубликован через месяц, и хотели бы предсказать, вырастут ли акции в ответ на хороший отчет или упадут в ответ на низкие доходы — хотя, конечно, это может что-то сделать. они не ожидают. Они оба проводят дополнительные исследования. Инвестор А предпочитает технический анализ и смотрит на статистику, такую ​​как скользящее среднее значение рынка и недавние показатели сектора XYZ, чтобы оценить общие перспективы компании.

Инвестор Б, однако, полагается на фундаментального аналитика, который изучает недавние запуски продуктов XYZ и анализирует работу ее генерального директора, чтобы предсказать характер отчета о доходах. И Инвестор А, и Инвестор Б могут использовать свое исследование, чтобы оценить, будет ли отчет о прибылях и убытках хорошей новостью, нейтральной или плохой новостью для XYZ, и будут ли акции расти или падать в течение нескольких месяцев после публикации отчета. То, как вы будете применять свое исследование, будет зависеть от вашего стиля анализа, а также от вашего собственного опыта инвестирования, ваших знаний о фондовом рынке и вашей интуиции. Многие эксперты рекомендуют использовать элементы как технического, так и фундаментального анализа при исследовании акций, чтобы получить сбалансированную перспективу.

Увеличьте свой доход

Принятие рисков

Независимо от того, насколько хорошо вы изучили капитал, на который покупаете или продаете опцион, нет никакой гарантии, что ваша сделка будет успешной. Некоторые советники рекомендуют учитывать вероятность успеха той или иной сделки. Вероятность – это мера вероятности достижения цели, стоящей за вашей опционной стратегией, например получения прибыли или покупки акций.

Кроме того, вероятность основана на таких факторах, как волатильность, поскольку опцион "вне денег" на базовый инструмент с высокой волатильностью или на инструмент, цена которого часто меняется, больше шансов попасть в деньги. Важно оценить вероятность успеха, прежде чем совершать сделку. У вас будут более реалистичные ожидания и лучшее понимание того, что вы можете выиграть и что потерять.

Управление денежными средствами

Как вы собираетесь распоряжаться своим капиталом — это еще одно важное решение, которое необходимо принять перед торговлей опционами.

• Если вы уже вложили все свои инвестиционные средства в другие виды ценных бумаг, вам придется перераспределить их, чтобы высвободить капитал для опционов. Большинство экспертов рекомендуют использовать опционы в дополнение к диверсифицированному инвестиционному портфелю, а не вкладывать весь свой торговый капитал в опционы.
• Если вы не очень опытны, вы можете рассмотреть возможность торговли опционами только с рисковым капиталом или деньгами, которые вы готовы полностью потерять, особенно при покупке простых опционов пут или колл.
• Вы также должны учитывать влияние маржинальной торговли опционами на распределение денежных средств. Если вы оформляете непокрытый колл, вам придется внести минимальный процент от стоимости базовых акций на маржинальный счет у вашего брокера. Это может означать привязку средств, которые вы бы вложили в другое место.

Как выбрать правильную ценную бумагу для торговли опционами? Инна Роспутня