Работа State Street как инвестиционного менеджера состоит в том, чтобы доставить вас из пункта A в пункт B с минимальными трудностями и, надеюсь, с большим количеством активов в вашем пенсионном портфеле. И надо отдать должное, многие из ее лучших SPDR ETF делают именно это.
State Street теперь может похвастаться 140 ETF под шильдиком SPDR. Кому из инвесторов следует больше всего доверять свои деньги - это открытый вопрос, учитывая, что мы завершаем один из самых памятных лет в истории и движемся в неизвестность. Но если что-то кажется вероятным, пока мы выходим из рецессии, так это то, что вам следует инвестировать, ожидая изменений.
«Исследование фактически показало, что во время экономических спадов происходит ускорение инноваций», - сказал ABC экономический эксперт из Северной Каролины Джейми Джонс. «Например, во время Великой депрессии мы стали свидетелями огромного увеличения производственных возможностей, а также появления новых материалов, таких как нейлон и тефлон».
Совсем недавно вы можете рассчитывать на создание Uber Technologies (UBER) и Airbnb для удовлетворения меняющихся потребностей потребителей во всем мире.
К счастью для инвесторов, SPDR ETF на State Street предлагают широкий спектр опций, которые позволяют инвесторам создать основной портфель, а также время от времени делать снимки, чтобы получить некоторые экономические выгоды, полученные от инноваций. Инвесторы в эти фонды также получают выгоду от диверсификации, низких комиссий, ликвидности, прозрачности и налоговой эффективности.
Читайте дальше, когда мы рассмотрим семь лучших SPDR ETF, которые можно купить и держать как минимум в течение следующих нескольких лет, если не на протяжении всего периода вашего инвестирования. В зависимости от ваших личных потребностей вы можете пополнить определенные средства, игнорируя другие. Но этот список предлагает варианты практически для каждой основной цели портфеля.
Когда вы думаете о SPDR ETF, которые инвестируют в акции США, вы можете естественным образом склониться к SPDR S&P 500 ETF Trust . (ШПИОН). Мало того, что трекер S&P 500 является крупнейшим ETF State Street, это также первый торгуемый на бирже фонд в США, а также крупнейший ETF на планете с совокупными чистыми активами почти в 300 миллиардов долларов.
Хотя Уоррен Баффет не считает, что вам нужно что-то большее, чем трекер S&P 500, SPDR Portfolio S&P 1500 Composite Stock Market ETF (SPTM, 42,35 доллара США) - идеальная альтернатива для инвесторов, которые хотят захватить более широкую часть американских фондовых рынков.
SPTM обеспечивает доступ не только к индексам S&P 500 с большой капитализацией, но также к индексам S&P MidCap 400 и S&P SmallCap 600 - все в одном удобном пакете. Вместо получения 505 холдингов со средней рыночной капитализацией в 23,9 миллиарда долларов от SPY, SPTM инвестирует ваши деньги в более чем 1500 холдингов со средней рыночной капитализацией 3,5 миллиарда долларов, что составляет примерно одну седьмую от размера S&P 500.
И это делается за 6,45 базисных пункта комиссионных меньше, чем у SPY. (Базисная точка - одна сотая процентного пункта.)
В то время как более мелкие акции имеют более высокий предполагаемый риск, в действительности одни из самых прибыльных в долгосрочной перспективе - это компании со средней и малой капитализацией. Таким образом, имеет смысл попытаться получить хоть какое-то влияние на эти более мелкие акции.
Но вы не перегружаете их. Топ-10 холдингов SPTM, на которые приходится более четверти общего веса портфеля, - это мега-компании, такие как Apple (AAPL), Microsoft (MSFT) и Amazon.com (AMZN), а 78% портфеля - большие. шапка в природе. Таким образом, вы по-прежнему получаете широкий доступ к голубым фишкам в S&P 500, но в рамках стратегии «всего рынка».
Узнайте больше о SPTM на сайте поставщика SPDR.
Портфель SPDR из развитых стран мира, экс-американский ETF (SPDW, 29,94 доллара США) - один из 22 недорогих "портфельных" фондов на Стейт-стрит, размер комиссии которого ниже 93% от медианного паевого инвестиционного фонда, зарегистрированного в США.
Этот конкретный ETF, который отслеживает эффективность S&P Developed Ex-U.S. BMI Index взимает невероятно низкую годовую плату в размере 0,04% за доступ к 26 различным международным рынкам, включая Японию (24,1%), Соединенное Королевство (11,4%) и Канаду (8,7%). Как следует из названия фонда, эти страны считаются «развитыми» рынками, в отличие от «развивающихся» и «пограничных» рынков, таких как Бразилия, Турция и Южная Африка.
Инвесторы, владеющие SPDW, избегают "предвзятости страны происхождения", инвестируя за пределы США. Хотя это естественно, чтобы болеть за команду хозяев - акции Америки составляют более половины всей рыночной капитализации всего мира - полезно владеть акциями из других частей страны. world при построении портфеля, который выдержит все виды рыночных условий. Это помогает компенсировать те времена, когда рынки США не так хороши.
Более 2100 холдингов SPDW хорошо распределены по различным секторам рынка, хотя наибольший вес приходится на промышленность (15,9%), финансы (15,3%) и здравоохранение (11,8%). В число крупнейших компаний входят такие компании, как швейцарский потребительский гигант Nestle (NSRGY), корейский производитель электроники Samsung и японский автопроизводитель Toyota (TM).
Узнайте больше о SPDW на сайте поставщика SPDR.
Низкие затраты останутся основной темой этих SPDR ETF, как и SPDR Portfolio Emerging Markets ETF . (СПЭМ, 38,24 доллара США). SPEM, еще один портфельный ETF, входящий в состав State Street, взимает всего 11 долларов за каждые 10 000 вложенных долларов за пассивный доступ к акциям развивающихся рынков.
Сам ETF отслеживает эффективность S&P Emerging BMI Index, индекса, взвешенного по рыночной капитализации (чем больше акции, тем больше активов инвестировано в них), который покупает акции развивающихся стран - в настоящее время почти 2500 из них распределены примерно по 30 различным компаниям. страны. Китай занимает лидирующие позиции с колоссальными 36% активов, что не является необычным для ETF на развивающихся рынках. Далее следуют Тайвань (14,3%), Индия (12,6%) и Гонконг (9,1%). Что касается трех ведущих секторов, вы подключены к потребителям, причем дискреционные акции составляют 20,1% портфеля, за которыми следуют финансы (19,4%) и информационные технологии (14,7%).
Крупнейшие холдинги, в том числе Alibaba (BABA), Tencent (TCEHY) и Taiwan Semiconductor (TSM), вероятно, знакомы инвесторам из США.
SPEM, запущенный в марте 2007 года, лучше, чем примерно две трети его конкурентов за последние трех- и пятилетние периоды. Фонд отстает от своего аналога на развитом рынке, SPDW, в течение последнего десятилетия, но явный потенциал роста развивающихся рынков должен изменить эти отношения в течение следующих 10 лет.
Узнайте больше о SPEM на сайте поставщика SPDR.
Некоторые из лучших SPDR ETF являются старейшими фондами State Street - фондами, которые предоставляют инвесторам части индекса S&P 500. Это SPDR отдельных секторов, которые сосредоточены на 11 секторах, составляющих индекс.
Consumer Discretionary Select Sector SPDR Fund (XLY, 152,99 доллара США) - один из крупнейших секторных ETF с точки зрения активов под управлением с объемом активов 16,6 миллиарда долларов. И это отличная игра по экономике «Мэйн-стрит». XLY отслеживает потребительский сектор S&P 500, который включает розничную торговлю, гостиничный бизнес и ... ну, многие другие отрасли, пострадавшие из-за COVID-19.
Однако в долгосрочной перспективе это сильный исполнитель. За последние 15 лет общий доход XLY (цена плюс дивиденды) составил 12,8% годовых, что примерно на 3,2 процентных пункта лучше, чем у S&P 500.
Это что угодно, только не сбалансированный фонд. Помимо инвестиций только в один сектор, на 10 крупнейших холдингов XLY приходится 67% активов; оставшиеся 51 холдинг разделили остальные. А на один только топ-холдинг Amazon.com приходится 22% активов. Среди других крупнейших холдингов - Home Depot (HD, 11,9%) и McDonald's (MCD, 6,7%).
Если вы не являетесь поклонником топовых ETF, и особенно если вам не нравится Amazon.com, XLY просто не для вас. Но в целом, если вы настроены оптимистично по отношению к американскому потребителю, этот SPDR ETF может понравиться многим.
Узнайте больше о XLY на сайте поставщика SPDR.
В то время как XLY является частью традиционной отраслевой системы, State Street перечисляет SPDR S&P Kensho New Economies Composite ETF . (КОМП, 46,13 $) в группе секторов «21 век». Однако традиционно этот вид фонда считается «тематическим» - он инвестирует в тему, охватывающую более чем один сектор.
KOMP, пассивный ETF, отслеживающий показатели составного индекса S&P Kensho New Economies Composite Index, предназначен для инвестирования в инновационные компании, которые меняют традиционные отрасли за счет использования достижений полупроводников, искусственного интеллекта, робототехники, автоматизации и других предприятий новой экономики.
Индекс включает 16 субиндексов, представляющих инновационные темы, такие как автономные транспортные средства, 3D-печать и многое другое. Авуары для каждого субиндекса считаются «основными» (цель индекса является принципиальной для стратегии компании) или «непрофильными» (цель не является принципиальной для стратегии компании; скажем, компания, продукты которой являются частью цепочка поставок). Акции, которые считаются «основными», имеют больший вес по сравнению с «непрофильными» акциями при каждой ребалансировке; в подгруппах «Основные» и «Неосновные» все акции имеют одинаковый вес.
Это длинный способ сказать, что акции, которые более актуальны для темы КОМП, имеют большее влияние на фонд, чем акции, которые менее актуальны.
У КОМП 393 холдинга со средневзвешенной рыночной капитализацией 81,6 млрд долларов, так что это ни в коем случае не мелкие компании. И хотя ETF считается фондом США, четверть активов портфеля инвестируется в компании за пределами США, в странах, включая Китай, Канаду и Швейцарию.
К ведущим подотраслям на данный момент относятся полупроводники (7,9%), прикладное программное обеспечение (7,8%) и производители автомобилей (5,7%). В число крупнейших холдингов входят китайский производитель электромобилей Nio (NIO), Zoom Video (ZM) и Overstock.com (OSTK).
Узнайте больше о KOMP на сайте поставщика SPDR.
Хотя процентные ставки находятся на низком уровне, фонды облигаций и другие стратегии с фиксированным доходом по-прежнему имеют смысл для среднего инвестора. Это особенно верно, если вы близки к выходу на пенсию, потому что не хотите вкладывать все свои вложения в рискованные активы.
ETF совокупных облигаций портфеля SPDR (SPAB, 30,62 доллара США) - это простой и дешевый способ получить такую известность.
SPAB отслеживает показатели совокупного индекса облигаций США Bloomberg Barclays. Этот индекс инвестирует в деноминированные в долларах США облигации инвестиционного класса, государственные облигации, сквозные ипотечные ценные бумаги и коммерческие ценные бумаги с ипотечным покрытием (MBS), продаваемые в США
Около 6000 ценных бумаг SPDR ETF имеют срок погашения не менее одного года, а неоплаченная номинальная стоимость составляет 300 миллионов долларов или более. Средний срок погашения портфеля составляет около восьми лет, а продолжительность (показатель риска) - около шести лет, что означает, что портфель SPAB будет снижаться примерно на 6% на каждое повышение процентных ставок на 1 процентный пункт.
Но это безопасный портфель облигаций, который по своей природе является полностью инвестиционным. Около 70% активов портфеля инвестировано в облигации с рейтингом Aaa (высший общий рейтинг), еще 15% или около того - в Aa или A, а остальные - в Baa. Казначейские облигации являются крупнейшим компонентом в 37% активов, за ними следуют ценные бумаги с ипотечным покрытием (25,8%) и корпоративные облигации промышленных компаний (17,1%).
Даже если SPAB представляет лишь небольшую часть вашего портфеля, он должен снизить общий риск.
* Доходность SEC отражает проценты, полученные после вычета расходов фонда за последний 30-дневный период, и является стандартной мерой для фондов облигаций и привилегированных акций.
Узнайте больше о SPAB на сайте поставщика SPDR.
SPDR SSGA Global Allocation ETF (GAL, 39,80 долл. США) - это универсальное решение для тех, кто ищет самые спартанские портфели.
GAL - это фонд «распределения активов», что означает, что он инвестирует в несколько активов, включая акции, облигации и товары. И в отличие от остальных лучших SPDR ETF, этот является «фондом фондов», которым активно управляет SSGA Funds Management, подразделение State Street по управлению инвестициями.
SPDR SSGA Global Allocation ETF обычно инвестирует 60% своих активов в акции (хотя это может варьироваться), а остальная часть идет на фиксированный доход, товары или наличные деньги. Кроме того, GAL обычно инвестирует около 30% своих активов в страны за пределами США
Первичным эталоном GAL является индекс MSCI ACWI IMI, а вторичным эталоном - индекс Bloomberg Barclays U.S. Aggregate Bond Index, тот же эталон, что и вышеупомянутый SPAB. Но ни то, ни другое не является идеальным сравнением - этот ETF фактически представляет собой целый портфель в едином фонде, который инвесторы, если они захотят, могут использовать в качестве своего единственного холдинга.
SPDR SSGA Global Allocation ETF в настоящее время имеет 35% своего веса в акциях США, еще 27% в международных акциях, 16% в облигациях США, 10% в высокодоходных долговых обязательствах, 5% в казначейских ценных бумагах с защитой от инфляции (TIPS), 4 % в сырьевых товарах, 2% в денежной форме, а остальная часть - в долговых обязательствах развивающихся рынков. Он делает это путем инвестирования в различные ETF, включая вышеупомянутые SPY и SPDW, а также в другие фонды, такие как ETF для среднесрочных корпоративных облигаций SPDR Portfolio Intermediate Term Corporate Bond ETF (SPIB).
Хорошая новость в том, что GAL поможет вам инвестировать в большую часть того, что вам нужно для создания хорошо сбалансированного портфеля. Однако некоторых инвесторов это может оттолкнуть, так это распределение, которое он делает каждому - многие инвесторы могут захотеть больше инвестировать в акции, в то время как другие могут захотеть иметь больший доступ к облигациям и / или сырьевым товарам. Для них вам лучше смешивать и сопоставлять различное количество этих и других SPDR ETF. Но если вы ищете простое, разнообразное и недорогое решение, GAL, безусловно, отвечает вашим требованиям.
Узнайте больше о GAL на сайте поставщика SPDR.
