Пандемия коронавируса во многом изменила мир:от инфраструктуры общественного здравоохранения до наших взглядов на учебу и работу. Одним из них была гораздо более сильная зависимость от цифровых покупок и расходов - что привело к значительному росту акций электронной коммерции в прошлом году и, соответственно, ETF электронной коммерции.
И, хорошо это или плохо, похоже, что эти изменения не будут откатываться в ближайшее время.
Честно говоря, рост электронной коммерции и цифровых расходов происходил задолго до COVID-19; пандемия просто ускорила его. Благодаря ориентации на безналичные и бесконтактные транзакции многие традиционные торговцы катапультировались в 21 век, независимо от того, были они к этому готовы или нет.
Это создает уникальную возможность для инвесторов в 2021 году. Видите ли, в этом году ожидается, что потребительские расходы и экономическая активность нормализуются, но мы все стали намного более зависимыми от электронной коммерции в нашей повседневной жизни. Когда вы добавляете тот факт, что многие традиционные традиционные розничные торговцы уже находились под давлением, становится ясно, что лидеры электронной коммерции все еще могут извлечь львиную долю прибыли от любого возрождения потребительских расходов.
Один из способов воспроизвести эту тенденцию - это, конечно, найти акции электронной коммерции, в которые вы верите и доверяете этому индивидуальному имени. Но для инвесторов, которые хотят использовать более диверсифицированный подход или просто упростить поиск отдельных имен, эти девять ETF электронной коммерции предлагают разные способы задействовать эту мегатенденцию в 2021 году.
Несмотря на то, что Amplify не совсем громкое имя в бизнесе ETF, его тактический Amplify Online Retail ETF (IBUY, $ 126,03) - один из самых популярных ETF для электронной коммерции. В дополнение к его значительному размеру, с активами почти в 2 миллиарда долларов на момент написания этой статьи, он также хорошо диверсифицирован примерно по 60 общим позициям, при этом ни одна акция не составляет более 5% фонда.
IBUY также освежающе свободен от многих крупных имен в сфере электронной коммерции, которые многие индивидуальные инвесторы уже могут владеть непосредственно акциями, таких как неизменно популярный Amazon.com (AMZN). В настоящее время в тройку лидеров IBUY входят торговая площадка цифровых сделок Groupon (GRPN), интернет-магазин модной одежды Revolve Group (RVLV) и туристический портал TripAdvisor (TRIP), на долю которых в настоящее время приходится около 13% всех активов.
Фонд якобы является международным, но, поскольку в настоящее время более 80% активов находится в акциях США, это не совсем международный фонд. В результате получилось довольно равномерное сочетание высококлассных отечественных имен, которое в сумме дало впечатляющие результаты - около 225% прироста за последние 12 месяцев.
Узнайте больше о IBUY на сайте провайдера Amplify.
ETF электронной коммерции Global X (EBIZ, $ 35,00) значительно меньше, чем IBUY, как по совокупным активам под управлением, так и по общим позициям в портфеле, но также значительно дешевле. При годовых расходах всего 0,50% это один из самых дешевых ETF для электронной коммерции в этом списке.
IBUY в большей степени сосредоточен на коротком списке из примерно 40 холдингов в настоящее время, но остается очень диверсифицированным, и в настоящее время ни одна акция не составляет более 6% или около того. И еще раз, те люди, которые хотят выйти за рамки обычных подозреваемых, таких как Amazon.com, будут рады отметить, что в настоящее время ведущие позиции - это акции, которые в противном случае, возможно, не открылись бы. Фактически, две верхние позиции занимают Vipshop Holdings (VIPS) и Trip.com Group (TCOM) - две китайские акции, которые не получают таких заголовков здесь, в США, как многие местные компании.
В результате таких акций список намного более международный, чем другие фонды в этом списке. Лишь около половины всех активов находится в США, около 30% - в Китае, а почти все остальные - на развитых рынках, включая Великобританию, Японию и Канаду.
Узнайте больше о EBIZ на сайте провайдера Global X.
Если вас не интересуют мелкие игроки из США или малоизвестные китайские акции электронной коммерции, тогда не ищите ничего, кроме ProShares Online Retail ETF . (ONLN, 79,40 долл. США). Этот ETF не особенно экзотичен, с менее чем 30 общими позициями и ведущими акциями, включая названия, которые вы можете догадаться, такие как Amazon.com и Alibaba Group (BABA). Эти две акции также занимают очень высокие позиции, составляя около 35% от общего портфеля.
Для тех, кто ищет новые многообещающие имена в секторе электронной коммерции, ONLN может быть не особенно интересным. Тем не менее, это может быть самый простой способ для инвесторов подключиться к доминирующим акциям в пространстве через одну единственную позицию - и, учитывая, что в этом фонде есть активы на сумму более 1 миллиарда долларов, этот подход действительно оказывается популярным.
А с 12-месячной доходностью около 130% для этого ETF электронной коммерции также ясно, что эта целенаправленная стратегия может принести большие прибыли инвесторам. Очевидно, что у фонда, нацеленного на это, есть риск, но когда короткий список компонентов будет соответствовать, вы можете рассчитывать на очень большие доходы.
Узнайте больше о ONLN на сайте провайдера ProShares.
Интересный поворот в революции электронной коммерции - это ETF ProShares Long Online / Short Stores . (CLIX, 83,70 долл. США). Как следует из названия, инвесторы вступают в «парную торговлю» цифровых продаж, вкладывая свои деньги в прибыль цифровых продавцов, но также делая ставки против традиционных обычных розничных продавцов.
Топ-холдинги, как и предыдущий фонд ONLN от ProShares, представляют собой довольно ограниченный подход к акциям электронной коммерции со знакомыми названиями, такими как Amazon.com и Alibaba Group, в верхней части списка. Но его ставки на борьбу с традиционными магазинами, такими как Bed Bath &Beyond (BBBY) и Macy's (M), означают, что вы вдвойне инвестируете в отход от старого способа покупок и в новый цифровой мир розничной торговли.
Проблема, конечно же, в том, что, хотя многие традиционные розничные торговцы немного отстают в своих предложениях, они определенно не обречены. Фактически, часто критикуемый Macy's подскочил в четыре раза со своих 52-недельных минимумов, установленных во время наихудшей из связанных с пандемией колебаний в прошлом году.
В результате CLIX "только" прибавил около 52% за последние 12 месяцев, отчасти благодаря тому, что он оказался на неправильной стороне торговли, поскольку обычные магазины снова начали расти. Если вы согласны с этим риском или думаете, что эта тенденция может быть недолговечной, то стоит обратить внимание на длинные онлайн-магазины / короткие магазины, но прежде чем приступить к делу, убедитесь, что вы знаете, каковы риски.
Узнайте больше о CLIX на сайте поставщика ProShares.
Еще один аспект электронной коммерции - это ETF для Интернета и электронной торговли на развивающихся рынках . (EMQQ, 65,69 долл. США), который полностью ориентирован на быстрорастущих цифровых розничных продавцов на развивающихся рынках. Однако EMQQ не является нишевым фондом, его общие активы составляют почти 2 миллиарда долларов, чтобы затмить несколько предложений электронной коммерции, ориентированных на внутренний рынок, в этом списке.
Возможно, неудивительно, что наибольший интерес представляет Китай, где около двух третей активов EMQQ инвестировано в эту страну. Но другие рынки, включая Бразилию, Южную Корею и Южную Африку, также представлены, чтобы сделать этот фонд поистине глобальным. Более того, в настоящее время насчитывается почти 100 общих должностей, от китайского технологического конгломерата Tencent Holdings (TCEHY) до южноамериканского гиганта электронной коммерции MercadoLibre (MELI).
Само собой разумеется, что EMQQ несет больший риск, чем типичный фонд, ориентированный на США, как из-за более агрессивного характера развивающихся рынков в целом, так и из-за того, что некоторые из этих конкретных акций значительно меньше, чем у отечественных технологических гигантов, о которых вы можете подумать в первую очередь.
В результате этот фонд уступает ETF электронной коммерции, ориентированным на США, с приростом около 100% за последние 12 месяцев. Однако интерес к долгосрочному потенциалу этих рынков в сочетании с необходимостью диверсификации может сделать EMQQ привлекательным для некоторых инвесторов.
Узнайте больше о EMQQ на сайте поставщика EMQQ.
Все предыдущие фонды каким-то образом играют на электронной коммерции, но некоторые из крупнейших акций в этом секторе доказывают, что определение этого подсектора технологий не всегда черно-белое. Возьмем, к примеру, Amazon.com, который владеет обычным продуктовым магазином Whole Foods и в наши дни известен как быстрорастущим подразделением Amazon Web Services, так и операциями по онлайн-продажам.
AMZN больше не является исключительно акцией электронной коммерции, поэтому инвесторам, желающим работать с такими крупными технологическими конгломератами, может быть лучше использовать ETF, например First Trust Dow Jones Internet Index Fund . (FDN, $ 225,53), чем прямая игра на тенденции электронной коммерции, ориентированной на более мелкие имена.
По общему признанию, FDN не слишком креативен. Всего у него около 40 позиций, которые представляют крупнейшие технические имена, а некоторые, такие как PayPal Holdings (PYPL) и Netflix (NFLX), можно условно назвать акциями «электронной коммерции». Однако история показывает, что крупные технологии имеют привычку пожирать молодых, а более мелкие выскочки подчиняются более крупным именам, таким как Amazon.com или Alphabet (GOOGL), в стремлении доминировать над целыми сегментами цифровой экономики.
Если вы хотите стать большим, а не играть с более мелкими выскочками, FDN ETF стоимостью 10 миллиардов долларов предлагает ликвидный и популярный способ задействовать все технологии, включая электронную коммерцию.
Узнайте больше о FDN на сайте провайдера First Trust.
Вы можете найти другой подход к игрокам Big Tech, которые доминируют в электронной коммерции, с помощью этого интернет-ETF, ориентированного на Nasdaq. Короче говоря, Интернет-ETF Invesco NASDAQ (PNQI, $ 238,19) занимает около 80 ведущих имен в этом подсекторе технологий, котирующихся на фондовой бирже Nasdaq.
Это, конечно, означает, что в список попадают крупные конгломераты, такие как родительский Google Alphabet или гигант социальных сетей Facebook (FB). Но помните, Google действительно предлагает решения электронной коммерции для малого бизнеса, а Facebook управляет своим рынком в дополнение к продуктам и услугам, которыми эти интернет-акции могут быть более известны. И помимо таких имен, инвесторы получат больше чистых акций электронной коммерции, таких как Amazon.com, Alibaba Group, оператор туристических порталов Booking Holdings (BKNG) и поставщик услуг Shopify (SHOP) в ведущих холдингах.
По правде говоря, у большинства компаний есть какой-то механизм цифровых продаж как часть их обычной деятельности в 21 веке. Таким образом, вместо того, чтобы слишком зацикливаться на отдельных онлайн-продавцах, которые являются именами электронной коммерции, которые мы можем признать потребителями, эти основополагающие интернет-компании могут обеспечить более целостный и диверсифицированный подход к современным операциям продаж. Они также могут быть менее волатильными, учитывая, насколько зрелыми и богатыми являются акции ведущих технологических компаний.
Узнайте больше о PNQI на сайте поставщика Invesco.
Как уже упоминалось, почти каждый розничный торговец знает, что в наши дни он должен иметь цифровой след. Это особенно верно после того, как сбои из-за коронавируса ускорили переход на бесконтактные и безналичные транзакции. Так зачем слишком беспокоиться о том, где люди тратят свои деньги в Интернете, и вместо этого просто сосредоточиться на методе, который они используют, чтобы тратить эти цифровые деньги?
Это угол ETFMG Prime Mobile Payments ETF (IPAY, 69,09 доллара). Мобильные и безналичные транзакции лежат в основе этого биржевого фонда и его компонентов, что означает, что он тесно связан с любыми онлайн-расходами. Портфель представляет собой хорошее сочетание традиционных игроков с безналичными платежами, таких как American Express (AXP) и Visa (V), а также собственных компаний по цифровым платежам, таких как материнская компания Venmo PayPal и поставщик услуг онлайн-банкинга Fiserv (FISV).
По общему признанию, мобильные платежи не выросли так, как увеличилось количество прямых продаж электронной коммерции в прошлом году:IPAY "только" вырос примерно на 80% за последние 12 месяцев по сравнению с 50% для S&P 500. Но есть здесь, вероятно, сохранятся долгосрочные результаты, а также более низкая волатильность, поскольку этот фонд ориентирован исключительно на платежную инфраструктуру, а не на тенденции потребительских расходов.
Узнайте больше о IPAY на сайте провайдера ETFMG.
Как ни странно, один из самых динамичных фондов в этом списке ETF для электронной коммерции также является одним из крупнейших по размеру активов под управлением. ARK Fintech Innovation (ARKF, 52,79 доллара США) - впечатляющий ETF на 4 миллиарда долларов, который отслеживает разрушительные и быстрорастущие тенденции в финансовом секторе, включая электронную коммерцию и мобильные платежи, а также другие горячие темы.
Лучшие акции в настоящее время демонстрируют привязку к электронной коммерции, при этом значок мобильных платежей Square (SQ) является холдингом номер один. Также в верхней части списка находится вышеупомянутый южноамериканский интернет-магазин MercadoLibre, а также онлайн-рынок недвижимости Zillow Group (Z).
Конечно, вы также найдете здесь множество других странных, но инновационных акций, которые могут не иметь прямого отношения к онлайн-продажам. Главным из них является быстрорастущий китайский фондовый рынок видеоигр Sea Ltd. (SE), который специализируется на «микротранзакциях», а также на продуктах и услугах, специально предназначенных для киберспортивного сообщества.
Но если вас в первую очередь интересует электронная коммерция, потому что она представляет собой разрушительную и быстрорастущую тенденцию, революционизирующую фондовый рынок, то гибкость ARKF для инвестирования в другие потенциальные мегатенденции может быть интересным бонусом. И учитывая, что этот ETF увеличился более чем вдвое за последние 12 месяцев торговли, этот уникальный финтех-фонд явно обладает огромным потенциалом прибыли.
Узнайте больше о ARKF на сайте провайдера ARK Invest.