Инвестиционный мандат - это набор инструкций, определяющих, как следует инвестировать пул активов. Мандат устанавливает правила, которыми следует руководствоваться при выборе при инвестировании. Эти правила затем информируют о действиях инвестиционного менеджера.
Узнайте о различных типах инвестиционных мандатов и о том, нужен ли он вам.
Инвестиционный мандат - это распоряжение на управление пулом средств с использованием определенный план, разработанный, чтобы помочь руководить действиями и выбором менеджера фонда. В нем также указывается уровень риска, который допустит владелец денег. Полномочия могут быть разными и зависят от целей, которые владелец ставит на эти деньги.
Например, скажем, клиент обращается в фирму по управлению активами с 500 000 долларов. Клиент намеревается использовать деньги позже в этом году и хочет, чтобы до тех пор они оставались в целости и сохранности. Клиент ставит перед собой задачу:сохранить капитал, а не рисковать потерять его ради роста. Этот мандат известен как сохранение капитала.
Когда они используются, предписывает направлять тех, кто контролирует эти инвестиции, и помочь им сделать лучший выбор.
Альтернативные имена :мандат, мандат фонда
Независимо от того, используются ли они частными инвесторами или управляющими крупными фондами, мандаты работают, создавая основу для распределения и инвестирования денег. Менеджер должен следовать руководствам, изложенным в мандате, при выборе активов для покупки, удержания или продажи.
Инвестиционные мандаты играют большую роль в управлении объединенными фондами. Мандаты могут включать правила относительно:
Мандаты могут использоваться для частных инвесторов, работающих с финансовыми планировщиками, или для фондов. под управлением профессиональных менеджеров. Индексные фонды имеют инвестиционные мандаты. То же самое и с биржевыми фондами (ETF) и портфелями пожертвований университетов.
Вспомните приведенный выше пример клиента, который доверяет свои 500 000 долларов фирма по управлению активами с мандатом на сохранение капитала. Фирма по управлению активами может адаптировать портфель клиента к своему мандату. Стремясь сохранить капитал в короткие сроки, они могут выбрать инвестиции и денежные средства с низким уровнем риска и волатильностью.
Акции слишком волатильны, чтобы их можно было использовать для сохранения капитала. Их цены могут сильно различаться. Например, акции такой фирмы, как Johnson &Johnson, одной из очень немногих фирм S&P 500 с кредитным рейтингом по облигациям Triple-A, должны стоить больше денег через 10, 15 или 25 лет. Но в краткосрочной перспективе цена акций может упасть. Не имея достаточно времени для восстановления стоимости, клиент может потерять деньги.
Инвестиционные мандаты также используются менеджерами крупных фондов, чтобы указать, как они выбирают ценные бумаги, которые включают в свои фонды. Например, фонды, уполномоченные предлагать максимально возможный рост, будут инвестировать в акции с высоким риском и высокой доходностью, а не в сочетание акций и облигаций.
Вы можете выбрать, куда положить деньги в зависимости от мандата фонда.
Инвестиционный мандат может ограничивать управляющего капиталом определенными классами активов, областями , отрасли, сектора, уровни оценки, рыночная капитализация и многое другое.
Любой из этих мандатов может использоваться отдельными лицами или управляющими фондами для определять, как вкладываются деньги для достижения краткосрочных или долгосрочных целей.
Паевые инвестиционные фонды, биржевые фонды и другие объединенные активы всегда имеют инвестиционные мандаты. Они не только указывают, как вести учетные записи, но также позволяют узнать, как будут использоваться ваши деньги. Это поможет вам решить, куда вложить капитал.
Индивидуальные инвесторы также должны иметь свои собственные мандаты. Полномочия, которые вы выбираете для своих счетов, должны соответствовать вашему текущему образу жизни, целям и инвестиционной политике.
Если финансовый менеджер отвечает за ваши счета, ему понадобится действующие правила для выполнения своей работы. Как только они увидят, как вы собираетесь использовать свои деньги, ваши временные рамки для инвестирования, ваш уровень толерантности к риску и любые этические правила, которые у вас есть в отношении того, где используются ваши деньги, они смогут направить вас к правильному выбору.
Даже если вы инвестируете самостоятельно без финансового консультанта, рисунок составление инвестиционного мандата может помочь вам управлять своими деньгами и принимать правильные решения. Инвестирование может быть эмоциональным, и вы не можете предсказать, что будет делать фондовый рынок. Определение основы того, где и как вы будете инвестировать, когда будете покупать и продавать, и какие цели вы пытаетесь достичь, поможет вам сделать правильный выбор.