Финансовый кризис, который произошел в период с 2008 по 2009 год, был гигантским экономическим кризисом, охватившим весь мир. Это было огромным ударом по мировой финансовой системе и имело ряд последствий. Многие видные экономисты во всем мире считают этот кризис самым серьезным финансовым кризисом со времен Великой депрессии 1930-х годов.
Разрушение экономической системы нанесло денежный ущерб миллионам американцев и постепенно распространилось на другие экономики. Причины и причины катастрофы обусловлены не только одним фактором, но и слиянием нескольких важных факторов. Давайте рассмотрим шаг за шагом, что вызвало финансовый кризис 2008 года!
Содержание
Субстандартная ипотека началась в 2007 году с кризисом на рынке субстандартной ипотеки в Соединенных Штатах. Субстандартные ипотечные кредиты и обвал субстандартных ипотечных кредитов обычно называют виновниками натиска Великой рецессии.
Субстандартная ипотека обычно выдается заемщикам с низким кредитным рейтингом, потому что кредитор считает заемщика склонным к высокому риску в отношении дефолта по кредиту. Кредитные организации часто возлагают бремя высоких процентных ставок на низкокачественные ипотечные кредиты по сравнению с первоклассными ипотечными кредитами из-за высокого риска. Такие ипотечные кредиты не требовали ни первоначального взноса, ни подтверждения дохода.
Позже, когда на рынке жилья произошел резкий спад, заемщики оказались в опасной ситуации, когда стоимость их жилья оказалась меньше суммы ипотечного кредита. Многие из заемщиков прекратили свое существование, потому что соответствующие процентные ставки были переменными по своей природе в соответствии с пунктом. Первоначально кредитные учреждения предоставляли кредиты по низким процентным ставкам, но со временем они раздулись, и в результате заемщики оказались под водой. Из-за резкого увеличения процентных ставок заемщикам было трудно выплатить основную сумму. Многие кредитные учреждения были гибкими в предоставлении этих кредитов из-за высокой ликвидности капитала и прекрасной возможности получить единовременную прибыль.
Огромная жадность также привела к тому, что они объединили ипотечные кредиты и продали их инвесторам. Усиленный прирост населения, которое могло внезапно приобрести ипотечные кредиты, привело к ситуации дефицита жилья, что привело к росту цен на жилье. Растущий спрос на рынке жилья уступил место легким санкциям по кредитам. Когда большая часть людей начала не выплачивать свои ипотечные кредиты, ростовщики потеряли все свои ссудные деньги, как и многие финансовые учреждения, которые вложили значительные средства в пакет ипотечных кредитов. Тупик в области субстандартного ипотечного кредитования продолжал существовать и в конечном итоге трансформировался в глобальную рецессию, поскольку ее последствия широко освещались на финансовых рынках и в экономике по всему миру.
Широко обсуждаемый финансовый крах 2008 года имел длинную родословную, но он не был ощутим до сентября 2008 года, когда его критика стала весьма заметной для всего мира. Новость о банкротстве Lehman Brothers широко известна как предвестник великого экономического кризиса.
Подача заявления о банкротстве была одним из грандиозных событий на страницах истории. Lehman был четвертым по величине. инвестиционный банк в США с активами 639 миллиардов долларов, долгами 619 миллиардов долларов и состоял из 25 000 сотрудников по всему миру. Инвестиционный банк считается крупнейшей жертвой финансового кризиса, вызванного субстандартной ипотекой, который уничтожил все финансовые рынки в 2008 году. Дефляция Lehman's была чрезвычайно важным событием, которое чрезвычайно подлило масла в огонь и разрушило $10 трлн рыночной капитализации на мировых рынках.
Однако, несмотря на его стойкость, чтобы выйти победителем из предыдущих бедствий, падение рынка жилья в США полностью привело Lehman к краху. Колеблющийся размер кредитного плеча Lehman и его обширный портфель, полный ипотечных ценных бумаг, сделали его чрезвычайно уязвимым в условиях ухудшающихся рыночных условий. Наконец, 15 числа Сентябрь 2008 г. Банкротство Lehman Brothers. Дальнейшее объявление «Никакой помощи» усилило панические сценарии. Паралич Lehman волновал глобальные финансовые рынки в течение нескольких дней, недель, месяцев и лет.
Читайте также:Крах Lehman Brothers:пример
С эпохи 1980-х банкиры и политики построили сварливое партнерство. Политики резко подкупили банки, чтобы они выдавали абсурдные кредиты некредитоспособным заемщикам под предлогом подтверждения слияния банков в соответствии с Законом о реинвестировании сообществ. Политики эффективно рекламировали распространение американской идеи домовладения, не просчитывая возможные риски и негативные последствия.
Банкирам платили смехотворные суммы денег за секьюритизацию пагубных субстандартных ипотечных кредитов. С другой стороны, рейтинговые агентства получили прибыль, отметив вирулентные ценные бумаги как достойные инвестиций, т.е. Класс «А». Фирмы, которые следовали за толпой и вкладывались в самые рискованные и опасные виды низкокачественных ипотечных кредитов, ценных бумаг и деривативов, первыми отступали, когда карточный домик спотыкался один за другим. CITIGROUP — самый яркий пример попадания в эту категорию!
Финансовый кризис жестоко убил банковский сектор, где правительствам пришлось спасать большое количество банков, в то время как другие были объединены в профсоюзы с более сильными руководителями. Такие учреждения, как Merrill Lynch, American International Group, Halifax Bank of Scotland, Royal Bank of Scotland, Fortis, Bradford &Bingley, Hypo Real Estate и Alliance &Leicester, были задержаны, чтобы пойти по пути к банкротству, но объявление о федеральной финансовой помощи США стоило того. 85 миллиардов долларов спасли их от полного краха. Несмотря на «помощь» федерального правительства США, брать кредиты в банке стало гораздо мучительнее.
Кризис 2008 года стал мировой аномалией, так как он серьезно затронул почти все экономики с повышенной степенью инвазии. Когда гигантские инвестиционные банки и известные страховые компании оказались под огромным давлением, они начали продавать акции, чтобы получить немного ликвидных денег для выплаты долгов. Давление со стороны продавцов вызвало непрекращающийся обвал фондовых рынков по всему миру. Поскольку почти все рынки капитала состоят из иностранных институциональных инвесторов, влияние было заметно повсюду. Азиатские рынки в Китае, Гонконге, Японии и Индии были быстро затронуты и иссякли после кризиса субстандартного кредитования в США. Всякий раз, когда на рынках США происходит серьезная коррекция, это также приводит в действие все остальные рынки, потому что норма доходности акций чрезвычайно коррелирована в глобальном масштабе.
Банковские акции пережили кровавую баню, когда их соответствующие дивиденды были сорваны, что, как следствие, привело к потере богатства среди инвесторов. Большинство населения вложило большую часть своих денег в банковские акции, потому что они приносили такие высокие дивиденды.
Финансовый кризис сыграл решающую роль в крахе низового бизнеса и снижении потребительского благосостояния. Это также полностью способствовало европейскому кризису суверенного долга, который позже проявился в полномасштабную международную проблему и загнал мировую банковскую систему в угол к дефляции. На этом этапе экономика замедлилась из-за сокращения международной торговли и ужесточения условий кредитования.
Великая рецессия немедленно вызвала сокращения во многих известных и не известных компаниях, и произошло значительное падение доходов. Великая рецессия ограничила возможности карьерного роста и повышения доходов. Великая рецессия сильно повлияла на финансовую гибкость.
Разработка экономической политики также основательно изменилась. Центральные банки и правительства взяли на себя дополнительные функции по регулированию финансовой системы для управления денежно-кредитной политикой, а также развернули новые инструменты, такие как «количественное смягчение» и «жесткая экономия». Количественное смягчение синтетически повысило стоимость многих фискальных активов, что принесло пользу существующей богатой части общества. Напротив, «Программы жесткой экономии» отказались от помощи и поддержки, доступных для людей, принадлежащих к самой низкой ступени распределения доходов. Программы жесткой экономии также привели к высокому уровню безработицы и сокращению государственных услуг.
В условиях финансового кризиса из-за несправедливой структурной реформы «богатые стали еще богаче», а «бедные стали еще беднее».
