Никогда не говори «никогда», но трудно увидеть, что акции демонстрируют потрясающую доходность в 2019 году второй год подряд.
Акции S&P 500 подняли индекс на 29% в 2020 году. Это большое дело. Имейте в виду, что долгосрочный среднегодовой прирост рынка составляет около 7,7%, с учетом тенденции возврата акций к среднему значению, и шансы на то, что еще один год увеличится, невелики.
Действительно, по данным Bespoke Investment Group, годы, в течение которых индекс S&P 500 растет не менее чем на 20%, приносят в следующем году средний прирост только 6,6%.
Но это не значит, что инвесторы не могут попытаться повторить вечеринку 2019 года, засевая свои активы акциями, которые, как ожидается, взорвут более широкий рынок. Чтобы найти акции, готовые показать лучшие результаты, мы проанализировали S&P 500 на предмет акций с ожидаемым ростом цен не менее чем на 20% в этом году. Мы дополнили это исследование, ограничившись акциями, которые имеют рейтинг «Покупать» или выше, по мнению аналитиков Уолл-Стрит, а также могут похвастаться многообещающими фундаментальными показателями, привлекательной оценкой и другими оптимистичными характеристиками.
Итак, вот 11 лучших акций S&P 500, которые вы можете купить для получения огромной прибыли в 2020 году. Основываясь на прогнозируемых аналитиками доходности цен, Уолл-стрит ожидает, что эти акции вырастут с 20% до более чем 35% в этом году.
Цены на акции, целевые цены, рейтинги аналитиков и другие данные любезно предоставлены S&P Global Market Intelligence по состоянию на 9 января, если не указано иное. Компании перечислены с учетом предполагаемого потенциала роста от минимального до максимального. Дивидендная доходность рассчитывается путем пересчета в год самой последней выплаты и деления на цену акции.
Аналитики разделились во мнениях относительно того, можно ли покупать акции на текущих уровнях, и некоторые называют ABMD акцией для демонстрации до тех пор, пока рост выручки не возобновится.
Маргарет Качор из William Blair сохранила рейтинг лучше рынка (покупать) по акциям в ноябре после публикации разрушительных наборов данных, сравнивающих Impella с внутриаортальными баллонными насосами, но назвала это «вероятно, еще одним препятствием, которое Абиомед должен будет преодолеть, поскольку он, похоже, снова ускорится. внедрение и использование ее продукции ». Примерно в то же время Раймонд Джеймс сократил свою рекомендацию по рыночной эффективности (удерживать) с "лучше рынка", заняв более осторожную позицию до тех пор, пока рост в США не вернется в норму.
10 аналитиков, занимающихся ABMD и отслеживаемых S&P Global Market Intelligence, разделены:пять покупок и пять удержаний. Тем не менее, их средняя целевая цена в 220,67 доллара дает предполагаемый потенциал роста акций чуть выше 20% в течение следующих 12 месяцев.
Mylan закрывает сделку с Pfizer (PFE) по объединению их непатентованных препаратов в новую компанию, которая затем будет передана акционерам. Аналитики приветствуют этот шаг, но он может надеть на Майлана наручники до закрытия сделки. Рэндалл Станики из RBC Capital, у которого MYL находится на уровне лучше (эквивалент покупки), прогнозирует, что акции будут находиться в ограниченном диапазоне до закрытия сделки с Pfizer в середине года.
Однако, преодолев препятствия на пути к закрытию сделки, аналитик РБК видит, что акции Mylan будут расти во второй половине 2020 года. Действительно, он остается одним из лучших акций РБК в течение следующих 12 месяцев, прогнозируя рост на 29% за это время.
Средняя целевая цена аналитического сообщества не столь устойчива, но на уровне 25,40 доллара США по-прежнему предполагает, что MYL будет среди акций S&P 500, которые могут дать потенциал роста более чем на 20% в 2020 году.
«Наша лучшая идея в группе на 2020 год - это UAL, который, как мы полагаем, имеет уникальные специфические для компании катализаторы, которые должны позволить компании лучше переносить более мягкие условия», - пишет аналитик Стивенса Джек Аткинс, который имеет рейтинг перевеса на United без цены. цель.
Динамика прибыли и контроль над расходами также способствуют укреплению оптимизма в United. Argus оценивает акции как "Покупайте", ссылаясь на низкие цены на топливо, стабильный спрос на рейсы в США и повышение прибыльности в узловых аэропортах.
Это одни из 14 аналитиков, которые считают, что инвесторам следует покупать акции UAL, по сравнению с семью в лагере «Держать». Кроме того, United получает среднюю целевую цену в 109,58 долларов, что соответствует потенциалу роста почти на 25% в течение следующих 52 недель.
Кроме того, акция выглядит очень выгодной. По данным StockReports +, UAL торгуется с форвардной прибылью всего в 7 раз, что значительно ниже ее собственной пятилетней средней прибыли, равной 8, согласно StockReports +.
Все это - еще одна хорошая новость для Уоррена Баффета. Berkshire Hathaway владеет 8,5% выпущенных акций UAL, что делает ее вторым по величине акционером авиакомпании. Акции United принесли годовую совокупную доходность около 20% с конца третьего квартала 2016 года, когда Berkshire установила свою долю.
Аналитики в последнее время воодушевлены тем, что Nielsen демонстрирует улучшение в тех частях бизнеса, которые находились под давлением.
Бизнес компании в области розничных измерений в Китае набирает обороты, отмечают аналитики William Blair, которые оценивают акции как лучше. «И Nielsen продолжает видеть рост в измерениях национального телевидения и цифровых измерений», - пишут они.
По общему признанию, Nielsen вел себя плохо в течение последних трех лет, потеряв за это время более половины своей стоимости и сократив дивиденды на 83% в конце ноября. Но планы компании по выделению бизнеса Global Connect могут дать новые преимущества и вселить оптимизм в предстоящий год.
Что такое В отношении ГБЖ привлекательным является его потенциал для получения в этом году опережающих рыночных успехов.
Для инвесторов, заинтересованных в бычьем деле, Стифель хорошо резюмирует это:«HBI занимает лидирующую позицию на рынке базовой одежды в США и имеет возможность вернуться к росту в категории внутренней одежды», - пишут аналитики Stifel в записке для клиентов. Они добавляют, что возможность сокращения затрат и соответствующий свободный денежный поток указывают на благоприятный сценарий вознаграждения за риск.
Мнение Street об акциях в среднем совпадает с рекомендацией «покупать», но едва ли. Пять аналитиков оценивают акции Hanesbrands как «покупать», семь - как «держать», а двое - как относительно редкую оценку «продавать». Как бы то ни было, целевая цена HBI в 17,86 доллара дает предполагаемый потенциал роста в 27% в течение следующих 12 месяцев или около того.
Более того, Hanesbrands торгуется на очень низком уровне. По данным StockReports +, в настоящее время акции приносят только 8,2-кратную форвардную прибыль - более чем наполовину дешевле, чем в среднем по акциям S&P 500, и значительно ниже собственного пятилетнего среднего показателя HBI, составляющего 12,3, согласно StockReports +.
Акции American Airlines (AAL, $ 27,95) были обоснованы в течение длительного времени. Акции упали более чем на 14% за последний год, а с начала 2015 года они потеряли примерно половину своей стоимости.
Но с учетом новых денег эта боль также заставит акции резко подскочить в течение следующих 12 месяцев или около того, говорят аналитики.
«Мы считаем, что цены на акции American в корне неверны, учитывая ценность ее программы лояльности, которая недооценена рынком из-за ограниченной прозрачности экономики этого бизнеса», - говорит Стифель, называя акции покупкой. «Мы ожидаем, что в течение следующих 12-18 месяцев объем раскрываемой информации улучшится, что должно привести к тому, что инвесторы будут более адекватно оценивать отдельный маркетинговый бизнес, связанный с продажей миль третьим сторонам».
Профи добавляют, что стратегия роста основного хаба авиакомпании дала хороший старт, и в ближайшие два года она будет сокращать капитальные расходы.
Сложите все вместе, и Уолл-стрит рассчитывает на 30% -ный потенциал роста в следующие 12 месяцев, что примерно утроит даже некоторые из самых оптимистичных прогнозов для S&P 500 на 2020 год.
В 2019 году цены на сырую нефть выросли более чем на 35%. Хотя в этом году не ожидается, что они повторит этот подвиг снова, перспективы, тем не менее, достаточно стабильны, чтобы поставить Diamondback Energy (FANG, 94,15 доллара США) на пути к огромной прибыли.
Компания по разведке и добыче нефти (E&P) работает исключительно в Пермском бассейне в Западном Техасе. «С присутствием на территории более 394 000 акров (и) более чем 7 000 мест бурения в бассейне перспективы добычи компании выглядят многообещающими», - отмечает Zacks Equity Research, которая называет акции «Покупкой».
Аналитик Raymond James Джон Фриман сказал, что хотя прогноз компании по объему нефти на 2020 год «напугал» Уолл-стрит в прошлом году, он оптимистично оценивает рост объемов добычи нефти и способность генерировать свободный денежный поток. У него рейтинг "Активная покупка акций" и целевая цена 110 долларов.
Средний аналитический PT еще выше - 122,51 доллара, что дает FANG предполагаемый потенциал роста примерно 30% в течение следующих 52 недель. Профи считают, что цена его акций будет зависеть от роста прибыли примерно на 37% в этом году.
Безудержный успех Alexion, Soliris - от болезней крови, пароксизмальной ночной гемоглобинурии (PNH) и атипичного гемолитико-уремического синдрома (aHUS) - был назван самым успешным лекарством от редких заболеваний в истории, продажи которого только в прошлом году составили 3 миллиарда долларов.>
Soliris может столкнуться с новой конкуренцией со стороны Apellis (ALPS), чей pegcetacoplan превзошел Soliris на поздних стадиях исследования. Аналитики JPMorgan отмечают, что любое влияние на оценки прибыли будет «довольно скромным». Отчасти это связано с тем, что компания добивается успеха в переводе пациентов на дополнительный препарат Ултомирис.
Cowen, которая включает Alexion в свой список лучших идей 2020 года, говорит, что это одна из немногих биотехнологических компаний с большой капитализацией с заметным ростом доходов. И Zacks Equity Research отмечает, что акции S&P 500 дешевы, дешевы, дешевы. Акции торгуются с прибылью всего в 9,4 раза выше ожидаемой, по сравнению со средним показателем по отрасли 25,6.
Между тем, покупка опережает удержание на 18–5.
Как и многие аналитики, Mizuho Securities, которая оценивает акции «Покупать» с целевой ценой в 90 долларов за акцию, заявляет, что акции нефтеперерабатывающего предприятия недооценены. Решение? Спиноффы. Мизухо приветствовал призыв активиста Elliott Management в сентябре к руководству разделить так называемый бизнес переработки и сбыта на три отдельные компании:нефтепереработку, переработку и сбыт. Хотя Marathon не принял этот точный план, он согласился отделить свои розничные операции и сменить генерального директора.
Marathon Petroleum - один из фаворитов, выбранных Mizuho, как и Jefferies. Джеффрис называет акции "Покупать" с целевой ценой в 75 долларов, называя компанию "диверсифицированным, вертикально интегрированным банкоматом с первоклассными активами". Джеффери также нравится, что у MPC есть «четкие каналы для пересылки излишков денежных средств акционерам».
На Уолл-стрит 15 аналитиков имеют рейтинг «Покупать» по акциям, а трое называют его «Держать». Их средняя целевая цена в 79,11 доллара означает, что они ожидают роста цен на 33% в ближайшие 12 месяцев или около того.
Довольно нелогично, что General Motors (GM, $ 35,08), продажи которого в Китае упали в наибольшей степени за всю историю, ожидается, что потенциал роста в ближайшие 12 месяцев составит 37%.
Но хотя экономический рост Китая остается вялым, прекращение торговой войны США с Китаем может оказаться мощным катализатором. И давайте не будем забывать о двигателях, влияющих на производительность GM. Citigroup с рейтингом "Покупать" высоко оценивает "уникальную" североамериканскую франшизу General Motors, обусловленную высоким спросом на грузовики и внедорожники с более высокой маржой.
Фактически, даже несмотря на то, что GM страдает вялыми продажами в Китае, Street по-прежнему прогнозирует 5% -ное улучшение выручки General Motors в 2020 году.
С прицелом на недалекое будущее GM планирует представить 10 электрифицированных автомобилей или автомобилей на новых источниках энергии в Китае в 2020 году и в последующий период. Это потенциально может дать импульс развитию в стране.
Также помогает то, что GM стоит очень дешево. Акции торгуются всего в 5,4 раза с прогнозируемой прибылью на 2020 год. Это скидка даже по недорогим стандартам GM:по данным StockReports +, за последние пять лет акции S&P 500 торговались с 6,3-кратной форвардной прибылью.
Можно добавить менее известный TechnipFMC (FTI, $ 20,85) в список энергетических компаний, которые, по прогнозам, принесут доход от курения в 2020 году. Британская компания предоставляет инжиниринговые и строительные услуги для разведки месторождений нефти и газа на суше и на море.
Недавно он усилил свое присутствие в Европе после того, как получил контракт на строительство нового комплекса нафты для греческой нефтеперерабатывающей компании Motor Oil Hellas. FTI не уточняет условия, но в отчетах говорится, что контракт может стоить до 250 миллионов долларов.
Кроме того, аналитики отмечают, что TechnipFMC может стать заманчивой целью для приобретения после запланированного выделения ее инжинирингового бизнеса в конце этого года. И даже если сделка не на горизонте, по словам Street, разделение FTI на две отдельные публично торгуемые компании откроет ценность.
Профи ожидают, что в следующие 52 недели цена на акцию вырастет до 28,29 доллара, что почти на 36% выше текущего уровня. Это лучший показатель среди акций S&P 500 на 2020 год.
