Возможно, вы не поймете этого, глядя на динамично развивающуюся динамику рынка криптовалют, но в недалеком прошлом цены на криптовалюты упали до самых низких цен за год. Биткойн достиг рекордного максимума в мае, но затем быстро вернулся к более низким уровням. Этому примеру последовали почти все криптовалюты. Это случилось не в первый раз, и почти наверняка не в последний.

Хотя это может показаться неприятной ситуацией для инвесторов, спекулирующих на долгосрочном потенциале повышения курса этих монет, некоторые настороженные инвесторы приветствуют такие возможности с распростертыми объятиями. Почему?

IRS классифицирует виртуальные валюты, такие как биткойн, Ethereum, Dogecoin или даже шиба-ину, как собственность. Это означает, что криптоинвесторы облагаются теми же налогами на прирост и убыток капитала, которые применяются к другим инвесторам, но с одним важным отличием. Они избегают одного правила, которое применяется исключительно к финансовым ценным бумагам: правила «промывной продажи» .

Эта налоговая лазейка, которая вскоре может быть закрыта на основании незавершенного законодательства, может сэкономить инвесторам криптовалюты много денег за счет налогового времени. В отличие от людей, инвестирующих в ценные бумаги, криптоинвесторы могут в полной мере воспользоваться правилами сбора налоговых убытков, не теряя тайм-аут для покупок виртуальной валюты, чтобы соответствовать правилу промывной продажи. Итак, если вы владеете криптовалютой и планируете реализовать стратегию сбора налоговых убытков, важно знать, что можно, а что нельзя. Чтобы вы быстрее освоились, давайте глубже рассмотрим сбор налоговых убытков, чистые продажи, правила чистых продаж и то, как текущая ситуация может измениться для инвесторов в криптовалюту.

Что такое распродажа белья?

Если вы продаете или обмениваете ценную бумагу с убытком, а затем покупаете ее или практически аналогичную ценную бумагу обратно через короткий промежуток времени, вы испытываете бесполезную продажу. (Продажа с убытком влечет за собой выбытие актива по справедливой рыночной стоимости ниже вашей первоначальной стоимости.)

Инвесторы используют чистые продажи, чтобы максимизировать налоговые вычеты, разрешенные после продажи позиции в убыточной ценной бумаге. Например, если инвестор продает ценную бумагу в конце календарного года, а затем выкупает ее в начале нового года, он или она может зафиксировать убыток для налоговых целей, но при этом останется инвестированным в ценную бумагу в будущем.

Увидев этот метод «игры» с налоговой системой, IRS ограничило эту практику, установив правило «чистой продажи».

Какое правило мыть-продажи?

Правило чистой продажи обычно запрещает налоговые вычеты за убытки от продажи или иного отчуждения акций или ценных бумаг, если вы покупаете тот же актив (или практически аналогичный) в течение 30 дней до или после продажи. Если вы решите выкупить ту же или аналогичную ценную бумагу в течение 30-дневного окна, лишив вас возможности потребовать вычет за ваш убыток, вы можете добавить убыток к стоимости вновь выкупленной ценной бумаги. В результате, если вы решите продать новые акции позже, любые налоги на прирост капитала, которые вы заплатите, все равно будут ниже.

Целью правила продажи стирки является предотвращение создания «искусственных» убытков и манипулирования налоговым законодательством путем торговли акциями и их вывозом с целью сбора потерь капитала для компенсации прироста капитала или дохода.

Однако правило «чистой продажи» применяется только к активам, формально классифицируемым как ценные бумаги, инвестиции, такие как акции, облигации, ETF и другие финансовые инструменты, которые торгуются на организованных биржах. Криптовалюты, по крайней мере на данный момент, не удовлетворяют этому требованию. В результате некоторые инвесторы пользуются повышенной волатильностью многих виртуальных валют, продавая позицию, чтобы зафиксировать капитальный убыток, и немедленно выкупить ее, не теряя при этом воздействия криптовалюты.

В качестве примера представьте, что вы приобрели Ethereum, одну из лучших инвестиций 2021 года, и установили базовую стоимость в 10 000 долларов. Если стоимость криптовалюты упадет на 50%, и вы решите продать всю свою позицию, у вас будет убыток в размере 5000 долларов США.

Эти капитальные убытки сначала пойдут на компенсацию любого прироста капитала, признанного в течение года, с любым неиспользованным остатком, снижающим ваш обычный налогооблагаемый доход до 3000 долларов за календарный год. Любой оставшийся остаток переносится на неопределенный срок на будущие годы, чтобы компенсировать будущий прирост капитала или налогооблагаемый доход, пока он не будет полностью исчерпан.

Если вы хотите и дальше инвестировать в Ethereum, вы можете выкупить те же самые монеты сразу после их продажи, зафиксировав убыток, но сохранив криптовалюту в своем портфеле. Если вы попытаетесь сделать то же самое с имеющейся у вас позицией по акциям, этот убыток будет запрещен согласно правилу промывочной продажи, что не позволит вам компенсировать любой прирост капитала или налогооблагаемую прибыль.

Что такое сбор налоговых убытков?

Как правило, сбор налоговых убытков - это продажа инвестиций с убытком и использование убытка для компенсации прироста капитала. Даже с применением правила продажи мытья, вы все равно можете использовать стратегию сбора налоговых убытков с ценными бумагами, чтобы снизить налогооблагаемую прибыль с капитала. Это работает за счет продажи инвестиций в убыток с намерением выкупить их позже, за пределами 30-дневного окна правил продажи IRS.

Однако с криптовалютой дело обстоит иначе. Есть больше вариантов при применении стратегии сбора урожая с убытком от налогов, поскольку правило продажи стирки не применяется. Например, представьте, что вы приобрели позицию Ethereum за 10 000 долларов и удерживаете актив в течение 18 месяцев. Стоимость уменьшилась вдвое за этот период владения. Теперь у вас есть позиция стоимостью 5000 долларов США и нереализованный убыток от капитала в размере 5000 долларов США.

Вы можете продать свою долю и признать долгосрочные капитальные убытки в размере 5000 долларов. Если это была акция или другая ценная бумага, вам придется подождать 30 дней перед повторной покупкой, чтобы избежать правила продажи стирки. Однако, поскольку криптовалюта не классифицируется в качестве ценной бумаги для целей правил промывной продажи, вы можете получить свой пирог и съесть его, немедленно выкупив тот же Ethereum на сумму 5000 долларов и восстановив позицию. В процессе вы фиксируете свои долгосрочные потери капитала, чтобы компенсировать долгосрочные и краткосрочные приросты капитала, продолжая поддерживать позицию в криптовалюте. Затем неиспользованный остаток от потери капитала можно использовать для снижения налогооблагаемого дохода до 3000 долларов США.

Теперь представьте, что вы также купили биткойн на 5000 долларов в тот же день, когда вы изначально купили свою позицию в Ethereum на 10000 долларов. Если вы продали свой биткойн в тот же день 18 месяцев спустя за 7500 долларов, вы признали бы долгосрочный прирост капитала в размере 2500 долларов одновременно с признанием долгосрочного убытка капитала в размере 5000 долларов от продажи вашего Ethereum. Эта долгосрочная потеря капитала может компенсировать доход от инвестиций в 2500 долларов, а также позволит вам реинвестировать в Ethereum, не беспокоясь о правилах продажи смыва. Остаток этой долгосрочной потери капитала можно использовать для снижения вашего обычного налогооблагаемого дохода еще на 2500 долларов.

Закрытие окна для лазейки в крипто-налогах

Принимая во внимание растущую популярность криптовалют, Конгресс рассматривает изменение налогового законодательства, которое сделало бы правило стирки применимо к криптовалютам. Закрытие этой налоговой лазейки изменит один привлекательный элемент этого быстрорастущего класса активов и принесет значительные налоговые поступления для IRS.

Заинтересованные инвесторы должны иметь возможность зафиксировать капитальные убытки и выкупить свои активы до конца года без риска столкнуться с правилом купли-продажи. Однако, начиная с 2022 года, ситуация может измениться.