Американцы боятся пережить свои деньги больше, чем смерти.
Согласно исследованию бэби-бумеров, проведенному Allianz в 2010 году, ошеломляющие 61% респондентов заявили, что они больше боятся пережить свои активы, чем умереть. Исследование показало, что этот процент вырос до 77 % среди лиц в возрасте от 44 до 49 лет и даже выше (82 %) среди тех, кому за 40, у которых есть иждивенцы.
Поэтому, планируя выход на пенсию, американцы должны остерегаться риска остаться без денег (часто называемого «риском долголетия») — страха, который можно устранить с помощью аннуитетов, говорят эксперты.
«Это продукты, специально предназначенные для выплаты дохода, когда вы живете дольше ожидаемой продолжительности жизни», — говорит Майкл Китс, партнер и директор по исследованиям в Pinnacle Advisory Group в Мэриленде. «Это проблема, которую призваны решить аннуитеты».
Но с головокружительным набором аннуитетов может быть трудно решить, какой продукт подходит именно вам.
Аннуитеты 101
Все аннуитеты представляют собой контракты со страховой компанией, по которым вы платите премию или серию страховых взносов, а затем получаете платежи через равные промежутки времени в течение определенного периода времени. В целом аннуитеты можно разделить на четыре категории:
Хотя некоторые рассматривают аннуитеты как инвестиции, эксперты полагают, что этот финансовый продукт — просто средство для обеспечения дохода, который вы не сможете пережить на пенсии.
«Это форма страхования; это не максимизация богатства», — говорит сертифицированный специалист по финансовому планированию Дэвид Бланшетт, возглавляющий отдел пенсионных исследований в Morningstar Investment Management. «Люди рассматривают аннуитеты с точки зрения инвестиций, но на самом деле это хеджирование — защита от риска, который может разорить вас в финансовом отношении, если вы доживете до 90 лет и не сэкономите достаточно, чтобы прожить так долго».
Поэтому, если вы ищете гарантированный доход, многие специалисты по финансовому планированию предлагают пенсионерам рассмотреть фиксированные аннуитеты, поскольку их выплаты не зависят от базовых инвестиций, как это делают переменные аннуитеты.
В категорию фиксированных аннуитетов входят немедленные и отсроченные аннуитеты, выплаты по которым начинаются сразу или через определенный период времени.
В недавней статье в Журнале финансового планирования Бланшетт анализирует различия между этими двумя типами аннуитетов, выделяя их преимущества и недостатки.
В своем исследовании Бланшетт предполагает, что теоретически отсроченные аннуитеты предлагают более привлекательную защиту от риска долголетия (по сравнению с немедленными аннуитетами). Однако, судя по текущим ставкам выплат по каждому типу аннуитетов, немедленные аннуитеты сегодня кажутся несколько более привлекательными для пенсионеров.
Более подробное рассмотрение двух типов аннуитетов поможет вам решить, какой продукт подходит именно вам.
Отсроченные аннуитеты — плюсы и минусы
По словам Бланшетт, отсроченные аннуитеты теоретически представляют собой более эффективное средство переноса риска долголетия, чем немедленные аннуитеты, потому что эти аннуитеты приносят доход только в том случае, если вы доживаете до определенного возраста.
Например, если вы беспокоитесь о том, что сможете прожить после 85 лет, покупка отсроченного аннуитета, начинающегося в 85 лет, может гарантировать вам финансовую защиту в последующие годы на пенсии.
"Это снижает стоимость страховки, потому что значительная часть людей не доживет до даты начала выплаты пособий, и даже для тех, кто доживет, выплаты пособий могут длиться всего пару лет", – пишет Бланшетт.
Несмотря на более низкую стоимость, если вам 65 лет, и вы покупаете отсроченный аннуитет с выплатами, начинающимися с 85 лет, вам потребуется достаточно сбережений или инвестиций, чтобы продержаться еще 20 лет, пока не начнутся эти выплаты.
Немедленная рента — плюсы и минусы
Если вы беспокоитесь о том, чтобы потратить слишком много в течение первых нескольких лет на пенсии, или просто чувствуете себя в большей безопасности, имея стабильный поток дохода сейчас, тогда вам может подойти немедленная рента.
"Если вы устали от управления своими деньгами, это отличный способ сделать это", – говорит Бланшетт.
Кроме того, немедленные аннуитеты предлагают более привлекательные выплаты из-за конкуренции на рынке. Немедленные аннуитеты хорошо зарекомендовали себя на рынке, в отличие от отсроченных аннуитетов, которые появились только в последнее десятилетие.
«Рынок немедленных аннуитетов невероятно ликвиден, и на нем много участников», — говорит Бланшетт. «Когда конкуренция выше, это увеличивает [выплаты] для потребителей».
Кроме того, немедленные аннуитеты стоят дороже, чем отсроченные аннуитеты, хотя они также обеспечивают больший доход. Например, если вам сегодня 65 лет и вы живете до 100 лет, немедленная рента даст вам 35 платежей в течение 35 лет. Отсроченный аннуитет даст вам 15 платежей, начиная с 85-летнего возраста.
«Таким образом, 35 платежей стоят больше, чем 15. Предостережение в том, что на самом деле мне не нужна была рента в течение первых 20 лет; Последние 15 лет мне просто нужны были деньги», — говорит Кицес. «Если все, что меня волнует, это платежи за последние 15 лет, я получаю все гарантии, которые я пытался получить с меньшими затратами [с отсроченным аннуитетом], потому что я не пытался купить доход, который мне не нужен. .”
Принятие решения — стоит ли покупать аннуитет? Какой тип?
Прежде чем принять решение о покупке аннуитета, вам следует рассмотреть другие варианты, не требующие больших денежных затрат.
На самом деле, знаете ли вы, что, вероятно, уже собираетесь получать ренту? «Сегодня лучшая немедленная рента для пенсионеров — это социальное обеспечение», — говорит Бланшетт. «Первое, что вы должны сделать, это отложить подачу заявления на социальное обеспечение». Фактически, пособия по социальному обеспечению могут увеличиться до 32%, если вы подождете до 70 лет, чтобы начать их получать. Это может означать дополнительные выплаты в размере 300 000 долларов США в течение жизни пары или 100 000 долларов США в течение жизни отдельного человека.
После того, как вы определили свои существующие источники дохода на протяжении всей жизни, такие как социальное обеспечение, вы можете оценить свою потребность в аннуитете. "Спросите:"Хочу ли я больше гарантированного дохода?" Тогда и только тогда вы решите, какую ренту вам следует приобрести", – говорит Бланшетт.
Возможно, вы захотите начать с оценки того, какой доход — отсроченный и/или немедленный — можно купить на ваши сбережения с помощью калькулятора пожизненной ренты.