Кредитная линия (LOC) — это счет, который позволяет вам занимать деньги, когда они вам нужны, до установленного лимита заимствования, выписывая чеки или используя банковскую карту для совершения покупок или снятия наличных. Кредитные линии, доступные во многих банках и кредитных союзах, иногда рекламируются как банковские линии. или личные кредитные линии.

Как работает кредитная линия?

Персональная кредитная линия — это форма возобновляемого кредита, которая работает так же, как кредитная карта:вы можете выписывать чеки или совершать платежи по карте на любую сумму в пределах вашего лимита заимствования, а также осуществлять платежи в переменных суммах, если вы соответствуете ежемесячным минимальным требованиям. . Вы платите проценты только за заемные средства, и по мере погашения остатка ваш доступный кредит пополняется.

Процентные ставки по личным LOC могут быть значительно ниже, чем по кредитным картам. А поскольку вы получаете проценты только в том случае, если используете кредитную линию, создание кредитной линии может быть хорошей стратегией для покрытия незапланированных расходов, которые превышают ваши сбережения на случай непредвиденных обстоятельств или другие ресурсы.

Личные кредитные линии имеют фиксированную продолжительность, которая включает две отдельные фазы, каждая из которых обычно длится от трех до пяти лет:

• Период розыгрыша: В течение начального периода розыгрыша вы можете свободно занимать деньги и возвращать их по кредитной линии.
• Срок погашения: В течение последующего периода погашения вы больше не можете брать кредит под кредитную линию и должны погасить непогашенный остаток серией фиксированных ежемесячных платежей.

Сроки получения и погашения указаны в условиях кредитного соглашения по аккредитиву.

Необеспеченные и обеспеченные кредитные линии

Кредитные линии могут быть обеспеченными кредитами или необеспеченными кредитами. С обеспеченным кредитом вы выставляете личные активы в качестве залога, который кредитор может конфисковать, если вы не погасите кредит. При необеспеченном кредите кредитор выдает кредит после проверки ваших финансов и кредитной истории и определения того, что вы, вероятно, погасите кредит. Необеспеченный кредит более рискован для кредиторов, чем обеспеченный кредит, поэтому они обычно взимают более высокие процентные ставки и сборы за необеспеченные кредитные линии.

Большинство личных кредитных линий не имеют обеспечения, но есть два популярных типа обеспеченных личных кредитных линий:

• Кредитная линия под залог собственного дома (HELOC) позволяет вам брать кредит под залог вашего дома, то есть на сумму, на которую его оценочная стоимость превышает непогашенный остаток по ипотечному кредиту, и использует ваш дом в качестве залога. Обычно вы можете занять от 60% до 85% капитала вашего дома. Если, например, вы выплатили 200 000 долларов основной суммы ипотечного кредита по ипотеке на 500 000 долларов, ваша невыплаченная основная сумма равна 300 000 долларов; и если ваш дом оценивается в 600 000 долларов, ваш собственный капитал будет равен этой оценочной стоимости за вычетом невыплаченной основной суммы (600 000 долларов ᠆ 300 000 долларов) или 300 000 долларов. Если кредитор согласился ссудить вам 85% вашего собственного капитала, в этом примере вы можете претендовать на HELOC на сумму до 255 000 долларов. HELOC обычно имеют периоды выдачи от пяти до 10 лет, за которыми следуют периоды погашения от 10 до 20 лет.

• Кредитная линия, обеспеченная сертификатом CD, использует в качестве залога деньги, находящиеся на депозите в депозитном сертификате (CD). Вы можете держать кредитную линию под залог компакт-дисков открытой более чем на три-пять лет, что характерно для необеспеченных личных кредитных линий.

Сравнение кредитных линий с личными кредитами и кредитными картами

Наиболее популярными формами необеспеченных кредитов, доступных в финансовых учреждениях, являются кредитные линии, потребительские кредиты и кредитные карты. Вот их сходства и различия.

Вот основные отличия этих форм кредита друг от друга:

• Единовременная выплата по сравнению с кредитной линией: В случае кредита сумма, которую вы занимаете, предоставляется единовременно, и вы должны немедленно начать вносить ежемесячные платежи (включая проценты) и продолжать в течение всего срока кредита — обычно от 24 до 60 месяцев. С LOC или кредитной картой у вас есть доступ к максимальной сумме наличных денег — вашей кредитной линии или лимиту займа, — но вы не платите проценты и не совершаете платежи, пока не используете свой кредит.
• Сумма платежа: Кредит требует, чтобы вы платили одинаковую сумму каждый месяц в течение всего срока кредита. С помощью кредитной линии или кредитной карты вы можете погасить свою задолженность платежами на любую сумму в размере или выше указанного месячного минимума. Это означает, что вы можете сэкономить на процентных платежах, если погасите остаток несколькими крупными платежами или распределите более мелкие платежи на более длительный период времени и будете платить больше процентов.
• Стоимость: Обычно это стоит меньше, чем использование кредитной карты. Некоторые личные кредитные линии в настоящее время имеют процентные ставки от 8,25% до 15%. Для сравнения, средняя процентная ставка по кредитным картам в настоящее время составляет около 16,3%, а среднегодовые ставки по двухлетним кредитам для физических лиц составляют 9,58%.
• Получение наличных: Гораздо проще (и менее затратно) получить наличные по личному аккредитиву или личному кредиту, чем по кредитной карте. С личным кредитом вы получаете единовременный платеж наличными, а с личной кредитной линией вы обычно получаете чековую книжку и дебетовую карту, которую можно использовать для покупок или снятия наличных. Вывод наличных с кредитной карты может быть намного дороже. Эмитенты карт обычно взимают более высокие процентные ставки за выдачу наличных, чем при обычных покупках, и многие также взимают дополнительную комиссию за каждую выдачу наличных.
• Срок действия: Вы можете оставить счет кредитной карты открытым на неопределенный срок, если вы оставите карту активной и будете производить платежи в соответствии с договоренностью, но ссуды и персональные LOC имеют фиксированную продолжительность.

Что делать, если ваша личная кредитная линия закрыта

В последние месяцы некоторые кредиторы выразили желание прекратить предлагать необеспеченные личные кредитные линии. Если ваш кредитор сообщает вам, что он закрывает вашу личную кредитную линию, вы должны знать, что это действие может негативно повлиять на ваш кредитный рейтинг, даже если у вас нет непогашенного остатка на LOC. Это потому, что закрытие кредитной линии, как и закрытие счета кредитной карты, снижает общий доступный кредит. Если у вас есть непогашенный остаток на вашем LOC или любом другом возобновляемом кредитном счете, меньший доступный кредит увеличивает использование вашего кредита — процент вашего доступного кредита, представленный вашими непогашенными остатками. Использование более 30% может привести к значительному снижению вашего кредитного рейтинга.

Если кредитор планирует закрыть ваш личный LOC, у вас есть варианты замены этого источника кредита, в том числе:

• Оформите новый личный LOC в другом финансовом учреждении. Вы можете получить личную кредитную линию в другом финансовом учреждении. Если вы это сделаете, подумайте о том, чтобы сохранить новую учетную запись активной, используя ее для внесения небольшого регулярного ежемесячного платежа, такого как подписка на потоковую передачу мультимедиа или членство в тренажерном зале, которую вы можете легко оплачивать полностью каждый месяц. Это может предотвратить закрытие нового LOC из-за бездействия без начисления процентов.
• Откройте счет кредитной карты. Как подробно описано выше, это не даст вам тех же возможностей, что и личный LOC, и процентные платежи, вероятно, будут выше, но счет кредитной карты с лимитом заимствования, близким к лимиту вашего закрытого LOC, может помочь вам покрыть экстренные расходы. . Это также увеличит ваш доступный кредит и может частично компенсировать ущерб кредитному рейтингу, вызванный ростом использования. Вы можете найти карты, на получение которых вы можете претендовать, с помощью Experian CreditMatch™, который предоставляет предложения на основе вашего уникального кредитного профиля.

Как кредитная линия может повлиять на ваш кредитный рейтинг

Как и в случае с карточным счетом, ваше управление (или неправильное управление) личной кредитной линией может оказать серьезное влияние на ваш кредитный рейтинг.

Если вы превысите баланс по личной кредитной линии и не сможете внести минимальный ежемесячный платеж, ваш кредитный рейтинг может значительно пострадать. На историю платежей приходится около 35 % вашего FICO ^® . Оценка ^☉ , что делает его самым важным фактором оценки.

Если вы используете более 30% лимита заимствования по личному LOC, вы можете ожидать, что ваш кредитный рейтинг снизится и останется несколько подавленным до тех пор, пока вы не погасите достаточно остатка, чтобы уменьшить использование кредита. Сумма, которую вы должны по своим счетам, составляет около 30% вашего FICO ^® . Оценка и использование кредита сильно влияют на эту категорию.

Когда вы подаете заявку на личную кредитную линию, кредитор обычно проводит проверку кредитоспособности, что приводит к тщательному запросу вашего кредитного отчета. Жесткий запрос может привести к краткосрочному снижению кредитной истории, которая обычно восстанавливается через несколько месяцев, если вы оплачиваете свои счета.

Открытие личной кредитной линии может увеличить количество счетов в вашем кредитном отчете. На этот фактор, также известный как совокупность кредитов, приходится около 10 % вашего FICO ^® . Оценка.

Если вы хотите узнать, как личная кредитная линия может повлиять на ваш кредитный рейтинг, рассмотрите возможность регистрации в бесплатной службе кредитного мониторинга Experian, которая предоставит вам доступ к вашему кредитному отчету и FICO ^® . Score и предупредит вас, когда ваш кредитный файл изменится.

Итог

Личная кредитная линия может быть ценным источником наличных денег для чрезвычайных ситуаций или текущих проектов, таких как ремонт дома, и может быть более доступной формой возобновляемого кредита, чем кредитная карта.