Инвестор может использовать стратегию продажи для покрытия акций при покупке акций у публично торгуемой компании своего работодателя. Эта стратегия покупки акций позволяет инвестору сэкономить деньги за счет опциона на акции со скидкой для сотрудников, при этом получая акции компании. Инвестор должен осторожно использовать эту стратегию, чтобы действовать в рамках законных параметров торговли акциями, иначе рискнет совершить серьезное федеральное правонарушение.
Инвестор продает для покрытия через опцион на поощрительные акции, при котором он покупает акции по более низкой цене, чем доступна для общественности. Опцион на акции ее сотрудника обычно позволяет ей покупать акции компании таким образом. Инвестор продает часть акций населению, чтобы покрыть первоначальную покупку со скидкой, в результате чего у нее остается больше акций, чем когда она начинала. Например, сотрудник / инвестор покупает 800 акций компании со скидкой 30 долларов за акцию. Она продает 400 из этих акций населению по обычной цене 60 долларов за акцию, что позволяет ей окупить покупную цену и сохранить половину акций.
Комиссия по ценным бумагам и биржам ограничивает торговлю на фондовом рынке, чтобы предотвратить так называемую инсайдерскую торговлю. Это происходит, когда инвестор совершает сделки на фондовом рынке, используя информацию, недоступную для широкой публики. Сотрудник компании, использующий стратегию продажи для покрытия акций, может совершить инсайдерскую торговлю, если он использует информацию частной компании для продажи акций компании, чтобы избежать потерь или увеличить финансовую прибыль. Инсайдерская торговля - серьезное уголовное преступление, влекущее за собой крупные штрафы и тюремное заключение в федеральном порядке.
Продажа для покрытия инвестиций выгодна только в том случае, если стимулирующая цена покупки позволяет инвестору выйти из продажи с оставшимися запасами. Это неотъемлемый компонент в сочетании долгосрочных инвестиционных возможностей покупки акций с использованием стратегии продажи для покрытия расходов по снижению затрат на покупку. Может быть полезно подождать, пока программа опционов на акции для сотрудников компании не снизит закупочную цену в достаточной степени, чтобы обеспечить долгосрочные инвестиции, а не краткосрочную прибыль.
Покупка для покрытия - это противоположная стратегия продажи для покрытия инвестиций, хотя этот метод по-прежнему требует, чтобы инвестор покупал и продавал. В этой стратегии инвестор продает акцию или ценную бумагу с намерением выкупить эту акцию или ценную бумагу позже. Инвестор должен купить акции или ценные бумаги по более низкой цене, чем предыдущая цена продажи, чтобы получить прибыль. Инвестор обычно использует эту стратегию, чтобы избежать оплаты маржинального требования в брокерской фирме. Маржинальное требование - это приказ брокерской фирмы или инвестиционной компании о внесении дополнительных средств или акций на торговый счет, когда на счете становится меньше заранее определенной суммы.