Банки занимаются управлением деньгами, но одна из их менее известных стратегий включает страхование жизни. Банки по всей стране используют страхование жизни, принадлежащее банкам (BOLI), для финансирования выплат сотрудникам, увеличения своих балансов и использования благоприятного налогового режима. Это важный класс активов в банковской сфере, однако большинство людей, не связанных с финансами, о нем не знают.
Финансовый консультант может помочь вам оценить, насколько банковское страхование жизни вписывается в ваш финансовый план вашего бизнеса.
Страхование жизни, принадлежащее банку, – это тип полиса страхования жизни, который банк приобретает на жизнь своих ключевых сотрудников или должностных лиц.
Банк является одновременно владельцем и бенефициаром этих полисов. Это означает, что он получает пособие в случае смерти застрахованного сотрудника.
Хотя на первый взгляд эта концепция может показаться необычной, сегодня BOLI является распространенным финансовым инструментом в банковской отрасли. Банки приобретают BOLI главным образом для того, чтобы компенсировать растущие затраты на выплаты сотрудникам, особенно руководителям и сотрудникам высшего звена.
Денежная стоимость этих полисов постоянного страхования жизни увеличивается за счет отсрочки налогов. Это дает банкам стабильный долгосрочный актив, который помогает финансировать такие обязательства, как пенсионные планы, отсроченные компенсации и медицинское страхование.
В отличие от стандартного полиса страхования жизни для семьи отдельного человека, BOLI является корпоративным продуктом, обслуживающим финансовые интересы учреждения. Застрахованные сотрудники, как правило, не получают никакой прямой выгоды от полиса, а их семьи не являются бенефициарами.
Вместо этого банк использует денежную стоимость полиса в качестве актива на балансе. Он собирает пособие в случае смерти для возмещения затрат, связанных с выплатой пособий работникам.
Хотя существует несколько вариантов политики BOLI, каждый из них имеет свой собственный профиль риска, потенциальную прибыль и гибкость. Правильный выбор зависит от финансовых целей банка, толерантности к риску и того, насколько активно он хочет участвовать в управлении инвестициями.
В банковской сфере используются три основных типа полисов BOLI:1
Выбор правильного типа политики BOLI может иметь долгосрочные последствия для баланса банка и общего финансового состояния.
Каждая структура несет в себе разные уровни риска, потенциальную прибыль и нормативные соображения. Поэтому перед принятием решения руководству банка важно поработать с квалифицированным финансовым консультантом или консультантом по страхованию.
Налоговые преимущества BOLI являются основной причиной такой привлекательности этой политики. Однако правила, регулирующие их, имеют нюансы.
От отсроченного экономического роста до не облагаемых подоходным налогом пособий в случае смерти, BOLI предлагает ряд финансовых льгот, с которыми могут сравниться немногие другие банковские активы. Однако существуют также важные ограничения и потенциальные ловушки, которые могут свести на нет преимущества, если политика управления отсутствует.
Одним из основных налоговых преимуществ BOLI является то, что денежная стоимость полиса увеличивается за счет отсрочки налога. Это означает, что банк не должен платить подоходный налог с прибыли по мере ее накопления. Таким образом, инвестиции со временем становятся более эффективными. По сравнению с альтернативными вариантами инвестирования, облагаемыми налогом, такая отсрочка может привести к значительно более высокой чистой прибыли в течение срока действия полиса.
Когда застрахованный сотрудник умирает, пособие в случае смерти, выплачиваемое банку, как правило, не облагается федеральным подоходным налогом. 2 Это позволяет банку вернуть свои инвестиции в полис, а затем и некоторые другие. Вся выручка затем может быть использована для компенсации затрат на выплаты сотрудникам или укрепления баланса.
Хотя наличие полиса BOLI дает явные налоговые преимущества, отказ от него может привести к значительным налоговым счетам. Если банк обналичивает полис до смерти застрахованного сотрудника, любая прибыль, превышающая базовую стоимость банка, облагается обычным подоходным налогом.
Это делает BOLI долгосрочным обязательством. Банки, которые преждевременно отказываются от политики, могут обнаружить, что налоговые последствия сводят на нет большую часть первоначально ожидаемой финансовой выгоды.
BOLI может стать мощным финансовым инструментом для банков, но он не лишен рисков и компромиссов.
Как и при любых долгосрочных институциональных инвестициях, важно тщательно оценить политику BOLI перед покупкой. Также может потребоваться постоянный надзор после принятия правил.
Одним из самых больших недостатков BOLI является то, что он связывает капитал на длительный период времени. В отличие от более ликвидных активов на балансе банка, BOLI предназначен для хранения до тех пор, пока застрахованный сотрудник не умрет. Досрочный отказ от полиса не только приводит к налогооблагаемой прибыли, но также может повлечь за собой сборы за возврат со стороны страховой компании. Это еще больше снижает чистую прибыль банка.
Когда банк покупает BOLI, он вкладывает значительные средства в финансовую устойчивость компании-эмитента. Если перевозчик испытывает финансовые трудности или становится неплатежеспособным, денежная стоимость банка и будущее пособие в случае смерти могут оказаться под угрозой. Это особенно актуально для общего счета BOLI, где стоимость полиса напрямую привязана к общему фонду страховщика.
Страхование жизни, принадлежащее банкам, — это популярный и финансово эффективный инструмент, который помогает банкам компенсировать затраты на выплаты сотрудникам, одновременно добавляя стабильный актив с налоговыми льготами в свои балансы. Благодаря консервативной общей учетной политике и доступным отдельным и гибридным структурам, более ориентированным на рост, банки могут адаптировать программы BOLI к своей конкретной толерантности к риску и финансовым целям. Однако преимущества сопряжены с реальными компромиссами, включая ограниченную ликвидность, кредитный риск перевозчиков, нормативные обязательства и потенциальные этические проблемы.
Фотография предоставлена:©iStock.com/scyther5, ©iStock.com/PeopleImages, ©iStock.com/PeopleImages
Все статьи проверяются и обновляются специалистами по проверке фактов SmartAsset на предмет точности. Ознакомьтесь с нашей редакционной политикой, чтобы получить более подробную информацию о наших общих журналистских стандартах.