Определение общей стоимости компании включает в себя больше, чем анализ активов и показателей доходов. Оценка собственного капитала учитывает несколько финансовых показателей; они включают как материальные, так и нематериальные активы и предоставляют потенциальным инвесторам, кредиторам или акционерам точное представление об истинной стоимости компании в любой момент времени.
Оценка капитала проводится для измерения стоимости компании с учетом ее текущих активов и положения на рынке. Эти данные полезны для акционеров и потенциальных инвесторов, которые хотят узнать, хорошо ли работает компания и чего ожидать от своих акций или инвестиций в ближайшем будущем. Формулы оценки капитала включают модель дисконтирования дивидендов, модель роста дивидендов и соотношение цены и прибыли.
Инвесторы, которые рассматривают возможность нескольких инвестиций или разрабатывают инвестиционную стратегию, могут запросить оценку капитала компании, чтобы принять наиболее обоснованное инвестиционное решение. Методы оценки, основанные на собственном капитале компании, обычно включают тщательный анализ денежных счетов, а также прогноз или проектирование будущих дивидендов, будущей прибыли (выручки) и распределения дивидендов.
Общий капитал компании - это сумма материальных активов и нематериальных качеств. Материальные активы включают оборотный капитал, денежные средства, товарно-материальные запасы и акционерный капитал. Нематериальные качества или нематериальные «активы» могут включать в себя потенциал бренда, товарные знаки и стоимость акций. Показатели эффективности включают соотношение цена / прибыль, дивидендную доходность и прибыль до вычета процентов, износа и амортизации (EBIDA). При оценке также может учитываться стоимость предприятия (EV) фирмы; он рассчитывается путем объединения чистого долга на акцию с ценой на акцию.
Тщательный анализ материальных и нематериальных активов позволяет потенциальным инвесторам, акционерам и финансовым менеджерам компании получить критически важные данные о бизнес-операциях компании. Метод оценки собственного капитала учитывает несколько типов данных и может использоваться как часть модели прогнозирования для определения экономического будущего компании. Оценка также дает некоторое представление об уровне риска, связанного с инвестированием в компанию.
Определение долларовой стоимости нематериальных активов может быть сложным процессом и обычно выполняется финансовым менеджером или финансовым бухгалтером. Эти активы могут значительно колебаться в зависимости от рыночных условий, но они действительно играют важную роль в оценке капитала. Несмотря на то, что в процессе оценки капитала задействованы несколько финансовых коэффициентов и факторов, окончательные цифры могут дать относительно точную оценку финансового состояния компании и перспектив доходов.