Трейдер может преуспевать в течение года, стратегия работает хорошо, затем он проходит период, когда он не так прибыльен. Они используют ту же самую стратегию, но в следующем году она развалится. Почему? Эта статья поможет вам избежать этой ловушки, объяснив, почему вам необходимо отслеживать волатильность и использовать ее изменение для корректировки риска/прибыли в сделках путем редактирования стоп-дистанции и цели по прибыли.
Эта статья создана для того, чтобы внушить вам мысль о том, что по мере изменения волатильности на рынке ваш взгляд на стопы и цели по прибыли должен меняться в соответствии с этим.
Рынки проходят через разные фазы волатильности, и вы должны это знать. По сути, это означает, что рынок в настоящее время может переживать период высокой волатильности, когда он сильно движется каждый день или неделю, но это не будет длиться вечно, и в конечном итоге он успокоится, а дневные и недельные диапазоны станут меньше. Если вы не откорректируете профили вознаграждения за риск соответствующим образом, у вас возникнут некоторые проблемы…
Если какое-то время у вас все было хорошо, но теперь ваши цели перестали достигаться, возможно, вы просто не корректируете их с учетом изменения волатильности?
По мере изменения волатильности рынка или ежедневных колебаний цен должны меняться и ваши стоп-лоссы и цели. При низкой волатильности может показаться, что рынок вообще почти не движется, но на самом деле единственное, что меняется, — это волатильность, поэтому ваш стоп-лосс и ваши целевые показатели прибыли должны соответственно измениться. В случае более низкой волатильности ваши стопы и цели должны быть расположены ближе, чем при более высокой волатильности.
Если, например, вы обычно торгуете с целью в 40 долларов и стопом в 20 долларов, а затем ваши цели перестают достигаться, и вы теряете больше, чем должны были потерять относительно вознаграждения за риск, вы не скорректировали свое управление капиталом по мере изменения волатильности. По мере изменения волатильности меняется и потенциальное вознаграждение за риск в любой конкретной сделке.
Если вы не адаптировались и потеряли 20 долларов на стопе, хотя должны были потерять 15 долларов, вы разозлитесь. Точно так же, если вы не скорректируете свои целевые показатели прибыли с учетом изменения волатильности, вы можете не достичь своей цели, которой можно было бы достичь, если бы у вас была более близкая цель.
Волатильность меняется, поскольку рынок движется на разную величину ежемесячно и ежеквартально. Посмотрите на год назад и сейчас, почувствуйте, как волатильность сравнивается сейчас и тогда. Управление капиталом должно основываться на текущей динамике и развиваться по мере ее изменения. Не торгуйте так же, как 3 года назад, если волатильность сейчас вдвое ниже, чем тогда.
Например, если средний недельный и дневной ценовой диапазон изменится на 50 %, то само собой разумеется, что ваши стоп-лоссы и целевые значения также должны измениться примерно на 50 %.
Посмотрите на график ниже, вы заметите, что рынок переходит от периодов высокой волатильности/больших дневных движений к гораздо более низкой волатильности/меньших дневных движений. Итак, когда вы увидите эти изменения в волатильности, вам необходимо соответствующим образом скорректировать свой подход к управлению капиталом.
Если вы читали мои статьи о том, как рисовать уровни поддержки и сопротивления или как размещать стопы и цели, как профессиональный трейдер, вы уже знаете о важности уровней поддержки и сопротивления при размещении стоп-лоссов и целей. Однако на этих уроках я не учел того, что по мере изменения волатильности рынка изменяются и близлежащие уровни поддержки и сопротивления.
Возможно, вас интересует ATR или средний истинный диапазон, и какое значение он имеет здесь. Что ж, ATR — хороший инструмент для измерения текущей/недавней волатильности рынка, но мы по-прежнему будем использовать уровни поддержки и сопротивления в качестве важных барьеров, на которые следует обратить внимание при размещении наших стопов и целей. Вы не хотите просто размещать стоп-лосс на основе ATR, поскольку горизонтальные уровни всегда являются лучшим местом для рассмотрения при принятии решения о том, где разместить стоп-лосс.
Если вы заметили, что волатильность рынка в последнее время значительно увеличилась или уменьшилась, вам также необходимо посмотреть, где находятся самые последние уровни поддержки и сопротивления, когда вы собираетесь войти в сделку. Если на рынке недавно произошел сильный всплеск волатильности, вам придется искать уровни, находящиеся дальше от текущих цен, чтобы разместить стопы. Аналогичным образом, если на рынке недавно произошло значительное падение волатильности, вам следует внимательно следить за недавними ценами, чтобы разместить стоп-лосс. Кроме того, помните, что по мере изменения вашего стоп-лосса должен меняться и размер вашей позиции в сделке, если вы хотите поддерживать ту же сумму долларового риска на сделку, которую вы обычно используете.
Мы не можем просто прыгнуть на рынок и полностью игнорировать тот факт, что это постоянно меняющаяся и динамичная структура. Волатильность рынка – это то, о чем мы, трейдеры, должны знать. Нам нужно выработать привычку наблюдать за волатильностью рынка каждый раз, когда мы анализируем рынок, и корректировать наши стоп-лоссы и цели, а также размеры позиций в соответствии с этой меняющейся динамикой рынка.
Научиться распознавать и анализировать изменяющуюся динамику рынка — это функция понимания ценового действия и обучения тому, как торговать, исходя из цены. Вот для чего я здесь; чтобы помочь вам освоить торговлю по ценовому действию и помочь вам понять постоянно меняющуюся динамику рынка. Как только вы полностью поймете, как читать ценовое действие, распознавание изменения волатильности рынка не будет для вас проблемой, это произойдет естественным образом. Чтобы узнать больше, посетите мой курс по торговле Price Action и посетите сообщество участников.
ПРО ТРЕЙДИНГОВЫЙ КУРС НИАЛА ФУЛЛЕРА – ЗДЕСЬ
