Кредит под залог собственного дома — это кредит в рассрочку с фиксированной процентной ставкой, который позволяет вам брать взаймы под залог части собственного капитала в вашем доме. С кредитом собственного капитала вы можете рефинансировать дорогостоящий долг, оплачивать крупные предстоящие расходы и справляться с дорогостоящими чрезвычайными ситуациями, среди прочего. Однако у кредитов под залог недвижимости есть некоторые недостатки, поэтому важно знать, как работают эти продукты, прежде чем браться за них.
Иногда называемый второй ипотекой, кредит под залог дома представляет собой единовременную сумму денег, которую вы берете взаймы под залог вашего дома. Так же, как ваша первая ипотека обеспечена недвижимостью, так же и кредит под залог дома.
Собственный капитал — это текущая рыночная стоимость вашего дома за вычетом суммы, которую вы должны по ипотеке. Он растет по мере того, как вы выплачиваете ипотечный кредит и ваш дом растет в цене. Например, дом, который вы первоначально купили за 225 000 долларов, теперь может стоить 300 000 долларов. Время, увеличение стоимости дома в вашем районе и другие факторы увеличили капитал вашего дома на 75 000 долларов. Если вы выплатили ипотечный кредит на 25 000 долларов США, у вас есть дополнительные 25 000 долларов США в собственном капитале, или всего 100 000 долларов США.
Большинство кредиторов позволит вам занять от 75% до 85% капитала вашего дома. Таким образом, если у вас есть собственный капитал в размере 100 000 долларов США, вам могут быть доступны от 75 000 до 85 000 долларов США.
Кредиты под залог недвижимости — это кредиты с фиксированной процентной ставкой, то есть ваш кредит имеет фиксированную процентную ставку, которая не изменится, и вы будете выплачивать ее фиксированными ежемесячными платежами. Срок обычно составляет от 5 до 30 лет.
Альтернативой получению единовременной суммы является заимствование из собственного капитала дома, когда вам нужны средства. Кредитные линии собственного капитала (HELOC) предоставляют возобновляемую кредитную линию, похожую на кредитную карту, с кредитным лимитом, основанным на вашем накопленном капитале. Вы можете использовать его в течение определенного количества лет, называемого периодом розыгрыша.
Есть некоторые заметные различия между HELOC и кредитом под залог собственного капитала. С HELOC:
Недостатки HELOC аналогичны тем, с которыми вы столкнулись бы с кредитами под залог дома:долг истощает капитал вашего дома, и вы можете потерять свой дом, если пропустите слишком много платежей. Что делает HELOCs уникальным, так это возможность использовать вашу кредитную линию, как кредитную карту, что может привести к чрезмерному использованию. Кроме того, если процентная ставка вырастет, долг окажется дороже, чем вы ожидали. Если вы делаете только минимальные платежи, вы можете получить большой счет в конце периода розыгрыша, а новые платежи могут быть слишком высокими.
Следовательно, HELOC лучше всего подходят для тех вещей, которые вы можете позволить себе быстро погасить, а не продлевать на несколько лет.
Есть много плюсов для кредитов собственного капитала. Например, процентные ставки часто ниже по сравнению с кредитными картами, личными кредитами и даже многими HELOC. В зависимости от того, сколько у вас капитала, сумма денег, к которой у вас есть доступ, может быть большой. Вы даже можете получить налоговые льготы:по данным IRS, если вы используете кредит под залог акций для существенного улучшения своего дома, вы можете вычесть проценты по кредиту из ваших налогов.
Если вы можете легко позволить себе платежи, получение кредита под залог дома может быть выгодным, если это поможет вам платить:
Выплата долга с высокой процентной ставкой, такого как кредитные карты, деньгами из низкопроцентной ссуды на покупку дома, также может быть разумной, но к ней следует подходить с осторожностью. Если счета были вызваны перерасходом средств, и вы не решите основную проблему, вы можете снова накопить остатки. В то же время вы обмениваете необеспеченный долг на обеспеченный долг, подвергая свой дом риску.
Однако у кредитов под залог недвижимости есть недостатки. Затраты на закрытие могут составлять от 2% до 5% от суммы кредита, поэтому кредит под залог недвижимости в размере 100 000 долларов США может стоить вам до 5000 долларов США. Использование вашего собственного капитала может дольше держать вас в долгах, и вы будете обязуетесь производить платежи в течение многих лет. Если вы просрочите платежи, кредитор имеет право лишить права выкупа вашу собственность.
Кроме того, если стоимость вашего дома упадет, вы будете должны больше, чем стоит дом, что будет проблемой, если вам нужно будет его продать. Например, если ваш дом стоит 300 000 долларов, но вы должны 350 000 долларов, вы понесете убытки, а не получите прибыль, которую могли бы использовать для оплаты своего следующего жилья.
В то время как капитал в вашем доме принадлежит вам, чтобы заимствовать, вы все равно должны претендовать на получение кредита собственного капитала. Квалификационные требования зависят от кредитора, но в целом вам потребуется FICO ® . Оценка ☉ это по крайней мере в середине 600-х годов. Если ваш балл составляет 700 и выше, у вас будет больше шансов получить кредит под залог дома на хороших условиях. Большинство кредиторов также проверяют ваш кредитный отчет, ища стабильные платежи по кредиту и кредитной карте, а также долгую историю ответственного обращения с различными счетами.
Доход не указан в кредитном отчете, поэтому кредитор отдельно оценит отношение вашего долга к доходу (DTI). Это общая сумма ваших ежемесячных платежей по долгам, деленная на ваш валовой доход. Это число не должно превышать 43 %, но чем ниже значение DTI, тем лучше.
Вам также потребуется иметь достаточный капитал в доме:большинство кредиторов требуют не менее 15% до 20%.
Какими бы полезными ни были кредиты под залог жилья, стоит поискать жизнеспособные альтернативы:
Когда вам нужен большой приток наличных денег сразу, кредит под залог дома может быть хорошим ресурсом. Вы хотите получить наилучшую возможную ставку, что означает наличие кредитного отчета, наполненного положительной информацией. Проверьте свой кредитный отчет и кредитный рейтинг, что вы можете сделать бесплатно с Experian, за несколько месяцев до подачи заявки. Если вы обнаружите мошенничество или неточности, оспорьте их, а если вы пропустили платежи или используете слишком много кредита, найдите время, чтобы внести изменения, которые помогут вам улучшить свой кредитный рейтинг.