Каждый раз, когда вы идете в продуктовый магазин, вы сталкиваетесь с тысячами вариантов, стоящих на полках — некоторые из них действительно полезны для вас, а некоторые — откровенно хлам. Инвестирование на фондовом рынке происходит точно так же. Есть хорошие инвестиции и плохие инвестиции. Один из видов инвестиций, который вы можете найти на прилавках, называется фондом денежного рынка. .
Фонды денежного рынка (иногда называемые взаимными фондами денежного рынка). ) с годами стали более популярными:около 3,6 трлн долларов США управляются сотнями различных фондов денежного рынка 1 . Это много денег!
Фонды денежного рынка рассматриваются в мире инвесторов как альтернатива инвестированию в акции с низким уровнем риска и низким вознаграждением, особенно для инвесторов, которые просто ищут место, где можно оставить свои деньги или защитить свои пенсионные сбережения по мере приближения к пенсионному возрасту. Но должны ли они иметь место в вашем финансовом плане, или вам лучше вложить свои заработанные деньги в другое место? Давайте взглянем.
Фонд денежного рынка — это просто тип паевого инвестиционного фонда, инвестируемый в краткосрочные долговые ценные бумаги. Нам нравится описывать взаимные фонды следующим образом:если бы группа людей стояла вокруг пустой чаши и каждый из них бросал бы 100-долларовую купюру, они бы взаимно финансировали. Чаша. Логично, правда?
И краткосрочные долговые ценные бумаги — это просто причудливый способ сказать, что деньги, ссуженные правительствам, корпорациям и банкам, должны быть возвращены инвесторам менее чем через год, плюс проценты. В этом случае вы являются кредитором, и они являются заемщиком. (Точно так же, как если бы у вас были депозитные сертификаты или облигации.)
Фонды денежного рынка существуют не так уж и давно. Первый фонд был создан парой парней в начале 1970-х, чтобы предложить инвесторам что-то, что позволило бы сохранить их деньги в безопасности, а также приносило бы им небольшой процент. Несмотря на то, что потери редки, они все же могут случиться. Позже мы расскажем, как это было не так давно.
Теперь, прежде чем мы углубимся в фонды денежного рынка, не пропустите это:фонды денежного рынка отличаются от счетов денежного рынка.
Счета денежного рынка — это в основном сберегательные счета, предлагаемые банком или кредитным союзом, а фонды денежного рынка — это инвестиции. Большая разница!
Как и в большинстве других взаимных фондов, инвесторы объединяют свои деньги, чтобы инвестировать во что-то. (Помните пустую чашу, о которой мы только что говорили.) За исключением этого случая, эти инвесторы не инвестируют в акции. Вместо этого они инвестируют в долговые инструменты, продаваемые правительствами, компаниями, а иногда и банками, которые позволяют этим организациям занимать деньги на короткий период времени. И нет, долговой инструмент — это не гитара или барабанная установка. Это просто еще один способ описания инструмента, который организация — например, правительство или компания — может использовать для сбора денег.
Фонды денежного рынка относятся к группе инвестиций с фиксированным доходом, что означает, что они предназначены для предоставления инвесторам стабильного потока дохода на регулярной основе в виде процентных платежей.
Вы можете купить фонды денежного рынка у брокерских фирм или напрямую через банк, который их продает. В зависимости от типа фонда вам, возможно, придется внести минимальный депозит — от нескольких сотен долларов до 5000 долларов — только для того, чтобы начать покупать фонды денежного рынка. Но есть некоторые брокерские фирмы, которые позволят вам начать работу вообще без минимального депозита.
Вот некоторые из основных характеристик фондов денежного рынка, о которых следует помнить.
Фонды денежного рынка считаются «безопасными» инвестициями, потому что эти кредиты подлежат погашению в течение очень короткого периода времени — обычно 90 дней или меньше. По шкале риска они менее рискованны, чем инвестиции в акции, но более рискованны, чем хранение денег на сберегательном счете.
Если у компании, банка или правительства достаточно активов для выполнения своих финансовых обязательств, то они ликвидны или подходят для этого. Когда дело доходит до фондов денежного рынка, это означает, что инвестиции внутри фонда денежного рынка могут быть быстро превращены в легкодоступные наличные деньги.
Вот наша самая большая проблема с фондами денежного рынка:их производительность! Вы, вероятно, можете ожидать около 2-3% прибыли от фонда денежного рынка. И хотя это может быть лучше, чем доходы, которые вы найдете со сберегательным счетом, все же не о чем писать домой. Кроме того, это без учета комиссий и расходов, которые еще больше сокращают вашу прибыль. И этот уровень дохода определенно этого будет недостаточно, чтобы помочь вам накопить на пенсию (подробнее об этом через минуту).
Существует множество различных типов фондов денежного рынка, но мы можем в значительной степени свести их к трем основным категориям:основные фонды, государственные и казначейские фонды и освобожденные от налогов (или муниципальные) фонды. Давайте быстро разберем каждый из них:
Иногда называется коммерческой газетой. , первоклассные фонды — это фонды денежного рынка, которые обычно инвестируются в корпоративный долг. Перевод? Инвесторы ссужают деньги компаниям в фонде, а взамен компании обещают быстро вернуть вам деньги с небольшим процентом за ваши хлопоты.
Государственные и казначейские средства обычно инвестируются в такие вещи, как казначейские облигации или другие долговые ценные бумаги, обеспеченные государством, которые используются для сбора денег для государственных расходов. Не беспокойтесь — они обещают вернуть и вам деньги.
Не облагаемые налогом фонды, которые часто называют муниципальными фондами, уникальны по сравнению с первоклассными и государственными или казначейскими облигациями, поскольку деньги, которые вы зарабатываете, не облагаются федеральным подоходным налогом США (а в некоторых случаях также и налогами штата). Эти средства обычно инвестируются в муниципальные облигации, которые собирают деньги для местных органов власти.
Краткий ответ:абсолютно нет! Вот почему:
Во-первых, они ужасны для долгосрочного инвестирования. Помните эти жалкие 2–3% прибыли? Этого недостаточно, чтобы помочь вам достичь пенсионных целей! Стоимость вещей всегда растет - обычно где-то между 2-3% каждый год. Это называется инфляцией, и вам нужно инвестировать по более высокой ставке. чем инфляция.
Большинство инвесторов, которые покупают фонды денежного рынка, делают это, потому что хотят получить немного большую отдачу от своих инвестиций, чем высокодоходный сберегательный счет. . . но «безопасность» не означает, что фонды денежного рынка надежны.
Во время финансового кризиса 2008 года один из самых популярных фондов денежного рынка рухнул, и инвесторы понесли убытки. деньги. 2 А когда в 2020 году разразилась глобальная пандемия COVID-19, общая стоимость фондов денежного рынка, покупающих корпоративные долговые обязательства, упала на 120 млрд долларов – это означает, что 15 % всех денег, вложенных в фонды денежного рынка, были уничтожены 3.
Так что, если вы просто ищете место, где оставить немного денег, или откладываете на краткосрочную финансовую цель (думаю, меньше, чем на пять лет), вам лучше положить эти деньги на счет денежного рынка, чем вы находитесь в фонде денежного рынка . Конечно, вы не получаете большой доходности, но вы также избегаете риска столкнуться с такой волатильностью рынка в краткосрочной перспективе.
Когда дело доходит до сбережений на пенсию, мы рекомендуем инвестировать 15 % вашего валового дохода в взаимные фонды акций с хорошим ростом на пенсионных счетах с налоговыми льготами, таких как 401(k) или Roth IRA.
Но послушай, ты никогда инвестировать в то, что вы не понимаете. Вот почему мы всегда считаем хорошей идеей работать с профессионалом в области инвестиций, который может сесть с вами и научить вас всем тонкостям инвестирования. Таким образом, вы можете быть уверены в решениях, которые вы принимаете со своими деньгами!
У вас нет инвестиционного профессионала? Наша программа SmartVestor может помочь вам найти квалифицированного специалиста по инвестициям, который поможет вам начать работу.
Найдите специалиста по инвестициям рядом с вами!