Как выглядит компания по управлению инвестициями, когда она перестраивается на основе основных принципов и истинной «работы, которую необходимо выполнить» инвестиционного менеджера?
«Даже дружественные к миллениалам платформы, такие как Betterment, RobinHood и Wealthfront, подходят к своему бизнесу лишь одномерно, — говорит Сюзанна Лей, ранее возглавлявшая финансовые учреждения Westpac.
«Нам нужно сосредоточиться на том, как Китай лидирует, полностью переосмыслив наши представления о деньгах и инвестициях.
Например, всего за четыре года фонд Yu’e Bao, принадлежащий Alibaba, стал крупнейшим в мире. Стены между покупками, банками, инвестициями и социальными сетями быстро исчезают.
Единственное имя, которое я могу придумать в США, которое близко подходит, — это SoFi — платформа для кредитования с полным спектром услуг, управления капиталом и социальной сети, к которой мы движемся».
Ниже мы выделяем пять характеристик, которые будут отличать компанию-победителя по управлению инвестициями в будущем:
Инвестиционные компании сегодняВнутри компании инвестиционные менеджеры вкладывают средства в искусственный интеллект и возможности работы с большими данными, а также в более тесную интеграцию фронт- и бэк-офисных процессов. Внешние лидеры создают приложения для мобильных устройств и планшетов и расширяют использование социальных сетей.
В будущем инновационные модели, особенно в сфере розничной торговли, будут объединять инвестиции с элементами социальных сетей, интерактивных игр и образования. Для институциональных инвесторов технология обеспечит более проактивное, полностью настраиваемое управление рисками и управление. Такие фирмы, как D.E. Shaw, Two Sigma и Renaissance Technologies проверили эту количественную модель на публичных рынках. Теперь мы видим, как такие фирмы, как Versatile VC, Signalfire и GV, используют технологии для получения большей прибыли на частных рынках.
По мере того, как непрозрачность будет уменьшаться, держатели денег увидят, кто работает в их интересах. Мы прогнозируем снижение интереса к модели хедж-фонда «черный ящик».
По словам Аманды Теппер, генерального директора Chestnut Advisory Group, инвесторы все чаще требуют четкого, лаконичного и последовательного общения со своими управляющими активами. В недавнем опросе инвесторов Chestnut 92% респондентов заявили, что считают общение с инвесторами неотъемлемой частью миссии управляющего активами. В дополнение к требованиям инвесторов управляющие капиталом должны соблюдать постоянно растущий набор нормативных требований.