Getty Images
Самая распространенная ошибка, которую люди допускают при планировании выхода на пенсию, - это предположение, что богатство создавалось таким же образом, как и при выходе на пенсию, с добавлением консервативности.
Распространенное мнение предполагает, что с возрастом уровень риска, который принимает на себя инвестор, должен снижаться, чтобы сохранить свои активы и защитить их от рыночных потерь. Общая идея здесь - чем вы моложе, тем более агрессивным вы должны быть. Чем вы старше, тем более консервативным вы должны быть.
Теория состоит в том, что слишком большой риск может привести к потерям, если рынки падают с меньшим временем для восстановления, и, уменьшая риск, он может помочь минимизировать убытки.
Но вот в чем проблема:когда вы уменьшаете риск, вы можете решить проблему нестабильности и общей подверженности рыночным потерям, но в то же время вы уменьшаете свой потенциальный доход, что, конечно же, является кислородом пенсионного плана.
Это палка о двух концах:если вы берете на себя слишком большой риск, вы рискуете потерять деньги. Если вы недостаточно рискуете, вы рискуете остаться без денег. Большинству людей сложно найти баланс, особенно в условиях низких процентных ставок, как мы сейчас.
Один из часто используемых подходов состоит в том, чтобы просто поддерживать умеренно высокий риск, полагая, что прибыль может быть снята с портфеля таким образом, чтобы защитить основную сумму, позволяя портфелю расти в долгосрочной перспективе. Вариантом этого может быть использование дивидендного портфеля, из которого вы можете получать дивиденды с дохода.
При использовании любой из этих стратегий вы сталкиваетесь с неуверенностью в том, какой доход вы будете получать от одного квартала к следующему, и вынуждены смириться с возможностью отсутствия прибыли в конкретный год из-за нестабильности рынка или низких доходов компании.
Как это проявляется в реальной жизни, так это то, что доход должен приниматься независимо от показателей рынка, потому что существует потребность в доходе при выходе на пенсию. В результате проблема усугубляется, потому что при отсутствии доходов вы истощаете основную сумму, что только усугубляет проблему.
И если вы думаете, что облигации - это ответ, подумайте еще раз. При повышении процентных ставок высока вероятность потери основной суммы или доходности облигаций ниже уровня инфляции. Найти альтернативу с фиксированным доходом - серьезная проблема.
Еще одна популярная идея - это так называемое «правило 4%» для распределения. Теория состоит в том, что, исходя из прошлых результатов, если вы снимаете 4% со своих счетов, вы «должны» статистически хранить эти активы в течение 30 лет.
Это поднимает еще одну проблему, выходящую за рамки потенциальной потери рынка, а именно последствия инфляции. Инфляция является тихим убийцей всех пенсионных планов, поскольку со временем постепенно снижает покупательную способность ваших активов.
Чтобы пролить свет на эту проблему, подумайте, какой годовой доход должен иметь ваш портфель, чтобы удовлетворить потребность в распределении 4%, уровне инфляции 3% и комиссионных около 1%. Расчеты показывают, что безубыточность составляет 8% в годовом исчислении без учета неэффективных лет или волатильности.
Риск здесь заключается в долговечности, поэтому правило 4% предполагает 30-летний период. Предполагается, что в конечном итоге у вас закончатся деньги. Добавьте к этому несколько неудачных лет на рынке, и вы получите рецепт ускорения основного истощения.
Чтобы портфель роста процветал, аккаунту нужно время, чтобы сделать то, что предполагает его название - вырасти. А когда вы получаете доход от портфеля, рассчитанного на рост, вы саботируете прогресс.
Вот что происходит со всеми этими сценариями. Существует предположение, что способ создания богатства - обычно с использованием портфеля акций роста и ETF - аналогичен тому, как богатство должно храниться на пенсии, но более консервативно.
Вся путаница и проблемы с получением дохода ... все они проистекают из этого заблуждения. Представление о том, что норма прибыли и рост являются средством распределения дохода, является проблемой и не может быть достигнуто без большой удачи с вашей стороны, и это не пенсионный план.
Большинство клиентов обращаются ко мне за помощью, когда они застревают и обнаруживают, что им нужно перестать работать, чтобы зарабатывать себе на жизнь, и они беспокоятся о своих деньгах, и это не является признаком свободы. Решение для этого действительно довольно простое, если принять тот факт, что рост денег осуществляется одним способом, а распределение доходов - другим способом.
Предостережение заключается в том, что финансовая свобода достигается только в том случае, если доход является устойчивым, и вы не просыпаетесь каждый день, задаваясь вопросом, будет ли эта свобода смыта следующей пандемией, политическим решением, решениями руководства и множеством других вещи вне вашего контроля
Итак, как только вы сосредоточите свое мышление на доходе, чтобы выполнить Пятиминутный пенсионный план, вы начнете с определения того, какой доход вам необходим для дополнения вашего социального обеспечения и пенсионного дохода, чтобы жить так, как вы хотите. Вы должны это знать, иначе вы просто прикидываете числа, и это только усугубляет проблему.
Как только вы это выясните, вы берете общую сумму годового дохода и делите ее на 6%. (Почему 6%? Это среднее значение с использованием моего метода Assets2Income ™. Если вы хотите узнать об этом больше, нажмите здесь.)
Результат этого расчета дает вам приблизительную сумму, которую следует отложить и выделить для получения дохода, который вам нужен прямо сейчас, чтобы выйти на пенсию, в то время как оставшиеся активы разделены и инвестируются в долгосрочной перспективе в качестве хеджирования от инфляции.
Преимущество этого метода - возможность сконцентрироваться на цели каждого денежного пула. Вот пример того, как это работает:
Согласно правилу 4%, использующему типичное «консервативное» распределение, пенсионный счет в размере 1 млн долларов принесет доход в размере 40 000 долларов без учета инфляции, как описано ранее.
Используя метод Assets2Income ™, те же 40 000 долларов дохода можно получить за счет использования 667 000 долларов из 1 миллиона долларов, в результате чего оставшиеся 333 000 долларов будут доступны для долгосрочного инвестирования в качестве хеджирования от инфляции.
Ключевой вывод здесь заключается в том, что активы должны быть разделены и распределены в зависимости от цели, которую вы преследуете в отношении денег. Это концепция пятиминутного пенсионного плана, и в сочетании с методом Assets2Income ™ пенсионеры могут стратегически разделить свои активы и решить две самые большие переменные в рамках своего выхода на пенсию:доход сейчас и доход позже. Вы можете узнать больше об Assets2Income здесь:https://brianskrobonja.com/training-video