Когда дело касается фондового рынка, нет никаких гарантий заработка. Но долгосрочные инвесторы, владеющие диверсифицированными портфелями акций, почти всегда будут зарабатывать деньги, если их временные рамки достаточно продолжительны. Для заработка на фондовом рынке доступны два механизма: денежные дивиденды . и прирост капитала .
Денежные дивиденды - это выплаты, производимые компаниями акционерам. Вы можете искать компании с высокими ставками дивидендных выплат, которые постоянно выплачивают дивиденды и чьи дивиденды постоянно растут. Существует два показателя для анализа дивидендов компании:коэффициент выплаты дивидендов и дивидендная доходность.
Рассчитайте выплату дивидендов в процентах, разделив годовые дивиденды компании на ее годовую чистую прибыль. Выплата дивидендов равна части прибыли компании, выплачиваемой акционерам. Например, если компания ежеквартально распределяет между акционерами 1000 долларов и фиксирует годовую чистую прибыль в размере 10 000 долларов, коэффициент выплаты дивидендов равен 40 процентам (четыре платежа на общую сумму 4000 долларов, разделенные на чистую прибыль в размере 10 000 долларов).
Дивидендная доходность равна дивидендам компании акционерам, разделенным на ее рыночную стоимость, и часто рассчитывается из расчета на акцию. Например, если компания выплачивает общие годовые дивиденды в размере 2 долларов США на акцию и фиксирует прибыль на акцию в размере 10 долларов США, ее дивидендная доходность составляет 20 процентов (2 доллара США, разделенные на 10 долларов США).
Вы можете инвестировать в отрасли, которые обычно имеют высокие дивидендные выплаты и коэффициенты доходности, такие как банковское дело и коммунальные услуги, или использовать онлайн-инструменты для поиска компаний с высокими ставками выплаты дивидендов. Инвесторы ценят высокие дивиденды, потому что они обеспечивают регулярную высокую прибыль. Компании, которые постоянно выплачивают дивиденды, обеспечивают очень предсказуемую краткосрочную прибыль, в то время как прирост капитала менее предсказуем, кроме как в более долгосрочной перспективе. Кроме того, легко анализировать высокие дивидендные выплаты и коэффициенты дивидендной доходности.
Однако будьте осторожны в погоне за высокой дивидендной доходностью. Компания, выплачивающая более высокие дивиденды, может в будущем вернуть более низкий прирост капитала. Высокие дивиденды могут быть признаком того, что у компании мало возможностей для капитальных вложений.
Прирост капитала происходит, когда акции компании увеличиваются в цене. Однако они не отражают денежную прибыль до тех пор, пока вы не продадите акции, осознавая эту прибыль. До продажи это нереализованная прибыль (или убыток). Подробные данные о доходности фондового рынка с 1926 года показывают, что инвесторы, владеющие диверсифицированными портфелями, такими как рыночные индексы, зарабатывают в долгосрочной перспективе . в среднем на 5,5 процента выше доходности по долгосрочным казначейским облигациям. Долгосрочными инвестициями обычно являются инвестиции на срок семь или более лет.
Сумма, на которую доходность акций превышает доходность облигаций, является премией за рыночный риск. Следовательно, если доходность 20-летних казначейских облигаций в настоящее время составляет 3 процента, премия за рыночный риск указывает на то, что вы можете ожидать доходность по обыкновенным акциям в размере примерно 8,5 процента (3 процента плюс 5,5 процента). В некоторые годы ваш диверсифицированный инвестиционный портфель может приносить отрицательную доходность, а в другие годы доходность будет намного выше 8,5 процента. Но в долгосрочной перспективе инвестиции в рынок должны принести доход примерно в 8,5%.
Вы можете инвестировать в рынок, открыв брокерский счет и вложив средства в торгуемые на бирже фонды, которые имитируют работу более широкого рынка. Ни один человек не может превзойти рынок в течение нескольких лет подряд в долгосрочной перспективе. Более важно просто инвестировать в рынок, что очень легко сделать с помощью ETF. Вы можете покупать их через свой брокерский счет, как и отдельные акции.
Сведите к минимуму транзакционные издержки, чтобы получить максимальную прибыль, инвестируя в недорогие инвестиционные инструменты, такие как биржевые фонды. Избегайте продажи активов после резкого падения цен. Начните с оценки временного горизонта ваших инвестиций и уровня толерантности к риску и инвестируйте соответственно.