Дешевые индексные фонды привлекательны для инвесторов по множеству причин. Для начала они предлагают простой способ принять участие в диверсифицированной инвестиционной стратегии вместо самостоятельного управления сложным портфелем с несколькими позициями.
Кроме того, даже в сегодняшнем мире с нулевой комиссией вы все равно можете наращивать сборы или налоговые штрафы за счет очень активной торговли в обширном портфеле.
Более того, многие из сегодняшних провайдеров предлагают инвесторам гораздо более дешевые варианты индексных фондов по сравнению с тем, что было всего несколько лет назад.
Согласно отраслевым данным ETF, инвестиционный гигант Vanguard в 2020 году имел в среднем 0,09% взвешенных по активам расходов. Среди других ведущих поставщиков семейство фондов BlackRock iShares более чем в три раза превышало 0,19%, но все же 0,19% годовых. всего лишь 190 долларов в год на яйцо в 100000 долларов. Это вряд ли приведет к банкротству.
Все перечисленные ниже 18 индексных фондов предлагают рентабельные способы диверсификации вашего портфеля и уменьшения сложности. И хотите верьте, хотите нет, но некоторые из них фактически предлагаются инвесторам без каких-либо комиссий.
Индекс S&P 500 является отправной точкой для многих инвесторов индексных фондов, желающих выйти на фондовый рынок США. Этот тест привязан к списку 500 крупнейших по рыночной капитализации акций отечественных компаний, в котором технологические гиганты с оборотом в триллионы долларов - Apple (AAPL), Microsoft (MSFT) и Amazon.com (AMZN) - возглавляют список.
Возможно, неудивительно, что существует множество популярных инвестиционных инструментов, позволяющих получить доступ к этому эталону с помощью дешевых индексных фондов. Самым популярным на сегодняшний день является SPDR S&P 500 ETF Trust . (SPY, $ 412,27), но поскольку этот ликвидный ETF стал опорой институциональных фирм, он может быть не идеальным для мелких инвесторов, просто ищущих дешевый инструмент для долгосрочного хранения.
Три других варианта - iShares Core S&P 500 ETF (IVV, 413,97 долл. США), Vanguard S&P 500 ETF (VOO, $ 378,99) и SPDR Portfolio S&P 500 ETF (SPLG, 48,46 долл. США) - все они предлагают структуру с более низкими затратами, составляющую всего 0,03% годовых, и каждая из них располагает многомиллиардными активами, чтобы сделать их стабильными ставками, которые почти наверняка сохранятся через много лет.
Узнайте больше о SPY на сайте поставщика SPDR.
Узнайте больше о IVV на сайте провайдера iShares.
Узнайте больше о VOO на сайте поставщика Vanguard.
Узнайте больше о SPLG на сайте поставщика SPDR.
Не путайте общий индекс фондового рынка США Dow Jones с часто котируемым промышленным индексом Dow Jones, который состоит всего из 30 компонентов. Несмотря на то, что флагманский индекс Доу-Джонса в некотором смысле элегантно прост, его иногда критикуют за то, что он не так точно отражает фондовый рынок, как более широкий фонд, такой как S&P 500.
Вот где этот альтернативный тест и связанный с ним Schwab U.S. Large-Cap ETF (SCHX, $ 100,15). Имея около 750 общих вложений, общий индекс фондового рынка США с большой капитализацией Dow Jones в некотором смысле даже более инклюзивный, чем S&P 500, добавляя в список еще несколько американских акций среднего размера.
В течение многих лет инвестиционный менеджер Чарльз Шваб пытался превзойти своих конкурентов, существенно снизив сборы. В 2015 году он снизил и без того низкий коэффициент расходов в 0,04% этого фонда до 0,03%, что вынудило других последовать его примеру. Точно так же в 2019 году он начал войну в торговле без комиссии, предлагая сделки с нулевой стоимостью как способ привлечь новых клиентов.
Похоже, что последние несколько лет окупились для этого дешевого индексного фонда, поскольку теперь он может похвастаться активами на сумму почти 30 миллиардов долларов, на которые могут положиться инвесторы с высокой ликвидностью.
Узнайте больше о SCHX на сайте провайдера Charles Schwab.
Хотя вы, возможно, не обязательно слышали об индексе большой капитализации Morningstar, вы, несомненно, слышали о его компонентах, поскольку они представляют 200 крупнейших акций США по рыночной капитализации. Другими словами, это верхняя часть индекса S&P 500.
Однако, как вы, вероятно, можете ожидать, в результате этот более короткий список компонентов немного больше отстает от ведущих акций S&P 500. В частности, в ETF на основной капитал с крупной капитализацией BNY Mellon в США (BKLC, 77,83 долл.), Тройку крупнейших активов в настоящее время составляют технологические акции Apple, Microsoft и Amazon.com стоимостью триллион долларов, что составляет примерно 19% всего индекса по сравнению с примерно 15% удельного веса этих трех акций в S&P 500.
Один большой призыв для тех, кто не возражает против этой небольшой дифференциации, - это базовая стоимость BKLC, которая равна нулю. Правильно, BKLC не взимает плату за управление, что делает его самым дешевым индексным фондом в нашем списке.
BNY Mellon надеется, что вы наладите с ними отношения и купите другие продукты. Какой бы ни была мотивация, стоит рассмотреть этот недорогой индексный фонд только по его минимальным ценам.
Узнайте больше о BKLC на сайте провайдера BNY Mellon.
В отличие от индекса большой капитализации Morningstar, который отслеживает только 200 крупнейших акций, Morningstar U.S. Equity Index следует за 700 именами, которые включают в себя мегаполисы, а также менее доминирующие крупные капитализации и даже некоторые из более крупных средних капиталовложений на Уолл-стрит. Другими словами, вместо того, чтобы быть более специализированной версией S&P 500, этот индекс имеет несколько более широкую сеть.
Как вы могли догадаться, это означает большую диверсификацию. Тем не менее, стоит также отметить, что даже с 700 компонентами индекс очень зависит от акций технологических компаний с мегакапитализацией, учитывая, что он взвешен по рыночной капитализации.
В дополнение к обычным подозреваемым Apple, Microsoft и Amazon, приличный след для родительской компании Google Alphabet (GOOGL) и гиганта социальных сетей Facebook (FB) помещает около 18% всех активов в эти пять ведущих позиций. Тем не менее, это не так тяжело, как предыдущие фонды. И с очень дешевым индексным фондом iShares Morningstar U.S. Equity ETF (ILCB, 58,44 доллара США), отслеживая этот индекс Morningstar, дополнительная диверсификация не будет стоить вам много.
Узнайте больше о ILCB на сайте провайдера iShares.
Morningstar U.S. Target Market Exposure Index - еще один менее популярный индекс от Morningstar. Эта партия акций - еще один поворот к традиционным индексам, поскольку она нацелена на верхние 85% внутреннего рынка акций.
Кто-то может предположить, что это означает, что скамейка запасных больше, чем у предыдущих фондов, но важно отметить, что это верхние 85% рыночной стоимости, а не 85% компаний. И, как вы, без сомнения, заметили, на самом деле небольшое количество американских корпораций составляет львиную долю рыночной стоимости, поэтому несколько крупных технологических титанов могут пройти здесь долгий путь.
В настоящее время линейка акций в этом индексе составляет около 600 позиций. Технологии составляют около 28% портфеля, за ними следуют дискреционные акции здравоохранения и потребителей с 13% и 12% соответственно.
Это очень похоже на другие индексы с большой капитализацией, но самый большой ETF, сравниваемый с этим индексом, - это фонд JPMorgan, который немного дешевле, чем фонды S&P на миллиард долларов. Если вы действительно хотите скупить гроши, тогда это может сделать JPMorgan BetaBuilders U.S. Equity ETF (BBUS, 75,75 долл. США) дешевый индексный фонд, на который стоит обратить внимание.
Узнайте больше о BBUS на сайте провайдера JPMorgan.
Возможно, вы не знакомы с поставщиком индексов CRSP, но аббревиатура означает «Центр исследований цен на безопасность», который является филиалом Школы бизнеса Бута при Чикагском университете. Другими словами, CRSP имеет академические корни и предоставляет почти 500 учреждениям в 35 странах данные для исследований, а также для поддержки обучения в классе.
Эти популистские корни, нацеленные на студентов, а не на хедж-фонды, являются одной из причин того, что сборы с соответствующих индексных фондов, таких как Vanguard Growth ETF (VUG, 272,02 доллара США) настолько же низки, насколько и они есть.
Индекс роста капитализации CRSP в США основан на таких факторах, как будущий долгосрочный и краткосрочный рост прибыли на акцию, исторический рост доходов и продаж и другие известные показатели. Прямо сейчас этот фонд составляет около 280 акций, из которых 46% составляют акции технологического сектора. Для инвесторов, которые не хотят сложного подхода к инвестированию в рост, этот дешевый индексный фонд покрывает ваши базы всеми громкими именами.
Узнайте больше о VUG на сайте поставщика Vanguard.
Оборотная сторона роста - это, конечно, стоимость. И хотя состав CRSP U.S. Large Cap Value Index и связанный с ним Vanguard Value ETF (VTV, 134,27 доллара США) явно отличается в своем выборе благодаря проверке стоимостных показателей, он очень похож со сверхнизкой структурой комиссионных и активами под управлением более 75 миллиардов долларов, что обеспечивает зрелый и ликвидный вариант ETF.
В отличие от Vanguard Growth ETF, финансовые услуги и здравоохранение являются здесь двумя ведущими секторами с 22% и 19% портфеля соответственно.
Среди примерно 330 акций наибольшие позиции занимают Berkshire Hathaway Уоррена Баффета (BRK.B), мегабанк JPMorgan Chase (JPM) и гигант здравоохранения Johnson &Johnson (JNJ).
Существуют и другие ETF с похожей стоимостью, но этот большой и дешевый вариант индексного фонда, вероятно, должен помочь большинству инвесторов, стремящихся склониться к менее волатильным акциям.
Узнайте больше о VTV на сайте провайдера Vanguard.
Некоторым инвесторам важно выйти за рамки обычных подозреваемых в индексных фондах с большой капитализацией, чтобы задействовать потенциал роста немного меньших корпораций США. Это то, что индекс средней капитализации США CRSP и соответствующий ему Vanguard Mid-Cap ETF (VO, $ 229,34) попытаться сделать это, сосредоточив внимание на верхних 70–85% инвестиционной рыночной капитализации.
В настоящее время это составляет около 360 позиций, включая иконку буррито Chipotle Mexican Grill (CMG), облачные вычисления REIT Digital Realty Trust (DLR) и поставщика продуктов для здоровья животных IDEXX Laboratories (IDXX). Мало того, что это незаметные акции, в которые вы можете не подумать об инвестировании, но и если вы хотите создать более разнообразный портфель, вы не будете пересекаться со многими стандартными индексными фондами с большой капитализацией, которые существуют. .
Это делает его простым и дешевым способом диверсификации в акции среднего размера с помощью этого дешевого индексного фонда Vanguard.
Узнайте больше о VO на сайте провайдера Vanguard.
Если вы действительно хотите уменьшить свои инвестиции в индексные фонды, то рассмотрите такой эталон, как общий индекс фондового рынка США с малой капитализацией Dow Jones и связанный с ним ETF с малой капитализацией в США . (SCHA, 100,90 долларов США).
Хотя этот индекс включает несколько компаний среднего размера, таких как оператор казино Caesars Entertainment (CZR) и быстрорастущий исследователь лекарств от рака NovoCure (NVCR), вы не найдете много крупных или узнаваемых имен. Кроме того, у вас будет невероятно обширный набор акций с примерно 1850 общими позициями, и ни одна акция не будет стоить более 0,5% от всего портфеля.
Подобно тому, как Schwab оказал понижательное давление на ценообразование во многих областях рынка розничных инвестиций, этот тактический индексный фонд малой капитализации является отличным примером того, как более сложные инструменты не должны стоить руки и ноги в 2021 году. акции с капиталом могут быть более волатильными, поскольку они менее зрелые и не так хорошо капитализированы, как технологические акции мегаполисов, но у таких компаний есть потенциал для значительного роста и присоединения к элитным компаниям на Уолл-стрит, если дела пойдут по-своему. . Таким образом, SCHA - дешевый индексный фонд, на который стоит обратить внимание.
Узнайте больше о SCHA на сайте провайдера Charles Schwab.
В то время как некоторые инвесторы могут быть заинтересованы в определенных сегментах рынка, таких как акции с малой капитализацией или ценные инвестиции, другие инвесторы предпочли бы использовать как можно более широкий подход. Вот где индекс S&P Composite 1500 и связанный с ним SPDR Portfolio S&P 1500 Composite Stock Market ETF (SPTM, 51,15 долл. США).
Если вы не можете догадаться, S&P 1500 включает на 1000 акций больше, чем флагманский эталонный тест S&P с большой капитализацией, входя в список публично торгуемых компаний США.
Дешевый индексный фонд по-прежнему занимает лидирующие позиции, поскольку он взвешен по рыночной стоимости, при этом известные технологические гиганты занимают ведущие позиции. Но он стал немного более разнообразным благодаря большому количеству холдингов. И, что лучше всего, вы можете получить доступ к этому более длинному списку акций США без дополнительных затрат из четырех индексных фондов S&P 500, упомянутых в начале этой статьи.
Узнайте больше о SPTM на сайте поставщика SPDR.
Хотя индекс S&P Composite 1500, по общему признанию, выходит за рамки только крупнейших акций на фондовом рынке США, этот следующий фонд копает еще глубже.
ETF широкого рынка США Schwab (SCHB, 100,44 долл. США) предназначен для комплексного измерения акций США с высокой, средней и малой капитализацией. Это достигается за счет использования упомянутых ранее акций индекса Dow Jones U.S. Large Cap Total Stock Market Index и добавления средних и малых компаний в общий портфель, состоящий примерно из 2500 компонентов.
Общий список имен в индексе широкого рынка акций США Доу-Джонса может быть длиннее, но, как всегда, вы все равно будете полагаться на множество знакомых в верхней части портфеля.
На момент написания этой статьи технологические гиганты Apple, Microsoft и Amazon.com в совокупности составляют около 12% портфеля, хотя в списке есть много других акций. Тем не менее, он конкурирует с другими дешевыми индексными фондами, поэтому вам не потребуется дополнительных затрат, чтобы использовать этот ETF для широкого рынка.
Узнайте больше о SCHB на сайте провайдера Charles Schwab.
Очевидно, что индексный фонд с 1500 акциями или 2500 акциями может дать вам больший кусок фондового рынка США, чем ETF с небольшой долей компонентов. Но индекс CRSP U.S. Total Market Index и соответствующий ему Vanguard Total Stock Market ETF (VTI, 214,61 доллара) - это не просто кусочки, это целый пирог. В настоящий момент в контрольном индексе содержится более 3750 акций, которые, как вы уже догадались, представляют собой совокупность всех публично торгуемых акций, доступных для инвесторов.
И снова инвесторам важно понимать, что денежные средства неравномерно распределяются между этими позициями и что более крупные компании, такие как Apple и Amazon.com, находятся в первых рядах.
Однако учтите, что 10 крупнейших активов этого ETF представляют только около 22% активов по сравнению с 27% активов в 10 крупнейших активах меньшего индекса S&P 500. Таким образом, нельзя отрицать, что вы определенно распределяете свои деньги больше, чем в других дешевых индексных фондах с меньшим количеством компонентов.
Узнайте больше о VTI на сайте поставщика Vanguard.
В то время как индекс Bloomberg Barclays US Aggregate Bond Index сам по себе полон жаргона и торговых марок, iShares Core U.S. Aggregate Bond ETF (AGG, $ 114,77) привязать к нему довольно просто. Он отражает широкий спектр всего рынка облигаций инвестиционного уровня, который включает государственные облигации, корпоративные облигации, ценные бумаги с ипотечным покрытием и международные облигации, если они номинированы в долларах. В настоящее время AGG является одним из крупнейших фондов облигаций благодаря такому широкому подходу к классу активов.
Если вам нужны более подробные сведения, индекс состоит из колоссальных 9 500 индивидуальных облигаций, причем почти половина из них в той или иной форме обеспечена государственными учреждениями. Отчасти из-за этого факта, около 70% всего портфеля относится к категории наименьшего риска согласно Уолл-стрит с рейтингом AAA.
В основном это долгосрочные ставки, при этом не создается позиций по облигациям, срок погашения которых составляет менее года, и около одной трети облигаций, срок погашения которых составляет не менее 20 лет, в соответствии с текущим графиком. Вкратце:это долгосрочные облигации с низким уровнем риска. Хотя это означает, что вы не получаете большой премии, с текущей 12-месячной доходностью фонда около 2,1%, вы действительно получаете гораздо большую стабильность, чем только на фондовом рынке, что делает этот индекс дешевым. фонд обязательно рассмотреть.
Узнайте больше об AGG на сайте провайдера iShares.
Вы заметите, что индекс Bloomberg Barclays U.S. Aggregate Float Скорректированный Индекс начинается со всех тех же слов, что и предыдущий фонд, пока вы не дойдете до фразы «Float Скорректированный».
Так что, черт возьми, это значит?
Что ж, на фондовом рынке термин «плавающий» используется для обозначения акций компании, которые фактически доступны для торговли на ежедневной основе. Иногда это может быть значительно меньше общего количества акций, поскольку инсайдеры и крупные организации не очень активные участники. Другими словами, Илон Маск может владеть тонной акций Tesla (TSLA), но давайте не будем притворяться, что вы могли бы выкупить его акции завтра, даже если бы у вас были деньги.
Надеюсь, этот альтернативный тест и связанный с ним Vanguard Total Bond Market ETF (BND, 85,44 доллара США) теперь имеют для вас смысл, поскольку они представляют собой общий рынок облигаций, но затем корректируются с учетом истинного «плавания» этого рынка.
Как известно многим инвесторам, Федеральная резервная система США занималась покупкой облигаций еще со времен финансового кризиса в качестве формы финансового стимулирования, и, как и акции TSLA Илона Маска, эти облигации на самом деле не для продажи.
Еще в 2009 году Vanguard заявила, что это «более точно отражает возможности инвестора». Но правда в том, что они очень похожи, и если вы совместите предыдущий дешевый индексный фонд с этим, скорректированным с плавающей запятой, вы не увидите большой разницы. Однако в настоящее время вы получаете немного больше прибыли на инвестиции с доходностью 2,2% за 12 месяцев.
Узнайте больше о BND на сайте поставщика Vanguard.
Многие инвесторы обращают внимание на облигации как на способ обеспечить надежный поток доходов и снизить общий профиль риска своего портфеля. Индекс казначейских ценных бумаг США от 0 до 3 месяцев ICE и связанный с ним iShares ETF казначейских облигаций на 0–3 месяца (SGOV, 100,03 доллара США) являются яркими примерами этого, сосредоточив внимание только на государственном долге с наименьшим риском.
По общему признанию, он не предлагает большой доходности, в настоящее время выплачивая инвесторам около 0,2%, чтобы отставать даже от компакт-дисков в вашем местном банке. Обратной стороной является то, что этот дешевый индексный фонд почти так же хорош, как наличные деньги, и настолько надежен, насколько это возможно.
В конце концов, кредитором здесь является правительство США, и срок его действия невероятно короткий - три месяца или меньше. Другими словами, если Казначейство увидит неожиданное банкротство в ближайшие 90 дней ... ну, есть вероятность, что каждый актив на планете тоже окажется в серьезной беде!
Узнайте больше о SGOV на сайте провайдера iShares.