Что может быть лучше, чем доход, на который вы можете рассчитывать на протяжении всей своей пенсии? Вот почему появились аннуитеты и почему так много людей решили вложить свои деньги в эти страховые продукты с низким уровнем риска.
Но несколько лет назад по дороге в банк произошел забавный случай. Политика нулевой процентной ставки (ZIRP) превратила аннуитеты в малопривлекательный способ инвестирования для выхода на пенсию. К счастью, все это подходит к концу, и аннуитеты начинают выглядеть привлекательным дополнением к пенсионным портфелям.
Что такое политика нулевой процентной ставки?
Когда процентные ставки растут, финансирование таких покупок, как новый дом или автомобиль, стоит вам больше денег. Чем выше процентная ставка, тем больше вы потратите в течение срока действия соглашения о финансировании. Но, с другой стороны, высокие процентные ставки также приводят к большей отдаче от сбережений.
Когда экономика вошла в штопор, политика нулевой процентной ставки помогла стимулировать расходы, сделав финансирование покупок более доступным. Если бы вы купили дом в 1980-х годах, вы могли бы платить до 19 процентов годовых, по крайней мере, до тех пор, пока вы не рефинансировали его позже, что является непостижимой ставкой сегодня. Процентные ставки упали в 1990-х годах, но относительно сверхнизкие процентные ставки по ипотечным кредитам и другим покупкам сегодня являются результатом внедрения ZIRP Федеральным резервом.
Как ZIRP повлиял на аннуитеты?
Там, где ZIRP помогал финансировать крупные покупки, влияние на аннуитеты было другим. Это сделало их менее доступными и, следовательно, менее привлекательными, чем раньше. Когда процентные ставки слишком низки, инвесторам приходится тратить больше денег на покупку аннуитетного страхового продукта, который имеет гарантированную процентную ставку дохода. Если вы хотели получить пенсионный доход в размере 1000 долларов в месяц, низкая ставка Федеральной резервной системы означала, что для этого вам понадобится более дорогая политика. Однако низкие ставки не помешали некоторым инвесторам, потому что аннуитеты, как правило, гораздо более стабильны, чем волатильный фондовый рынок.
Согласно Wall Street Sector Selector, инвесторы должны получить больше за свои деньги, как только Федеральная резервная система отменит политику нулевой процентной ставки в 2015 году. Однако у аннуитетов есть ограничения. Life Health Pro объясняет, что инвесторы могут инвестировать только до 25 процентов своих средств, не принадлежащих Roth IRA, в определенные долгосрочные аннуитетные контракты.
Итог
Отмена политики нулевой процентной ставки, вероятно, не вызовет повсеместного стремления покупать аннуитеты. Те же самые недостатки, которые всегда существовали, все еще существуют. Высокие ставки доходности могут сохраняться, а могут и не сохраняться на протяжении всей вашей пенсии с некоторыми типами аннуитетов. О плате тоже стоит подумать. Аннуитеты недешевы, и если вам понадобятся деньги раньше, вы будете наказаны штрафами за досрочное снятие средств.
Отсроченные налоги могут быть большой вещью сейчас. Но, как и любой другой вариант отсрочки уплаты налогов, он носит временный характер. Вы будете платить налоги со своего аннуитетного дохода, как только он начнет выплачиваться.
Отмена ZIRP может многое изменить в том, как вы тратите и инвестируете. Хорошо это или плохо, еще предстоит выяснить. Долгосрочное финансирование будет стоить дороже, когда ставки повысятся, и это может вызвать некоторые колебания в экономике.
Аннуитет вряд ли является единственным пенсионным планом. Чаще всего это способ диверсификации с небольшой стабильностью и гораздо меньшей волатильностью. И скоро он станет немного доступнее.
NewRetirement имеет инструменты, которые помогут вам наметить лучший курс для вашего будущего. Благодаря нашему автоматизированному онлайн-планированию выхода на пенсию вы получите персонализированные результаты, которые помогут найти действенную стратегию.
