Инвестирование в хедж-фонды — это один из способов, с помощью которого состоятельные люди могут увеличить свое состояние. Эти инвестиционные инструменты с высоким риском обычно используют более агрессивный подход к инвестированию и требуют больших денежных вложений, что может привести к значительным прибылям или убыткам. Инвесторы, желающие изучить хедж-фонды, могут сотрудничать с финансовым консультантом, чтобы лучше понять их варианты. Просто имейте в виду, что для участия вам необходимо выполнить определенные требования.

Несмотря на риски, хедж-фонды представляют собой инвестиционную стратегию, которая продолжает привлекать состоятельных инвесторов. По данным поставщика данных Hedge Fund Research, в октябре 2021 года общий капитал индустрии хедж-фондов достиг рекордных 4,04 триллиона долларов. Вот подробная информация о том, как инвестировать в хедж-фонд.

Что такое хедж-фонд?

Хедж-фонды — это активно управляемые инвестиционные инструменты. Управляющий фондом собирает деньги у участников, а затем инвестирует от их имени. Таким же образом управляются и взаимные фонды, но хедж-фонды отличаются тем, что они специально сосредоточены на инвестициях и стратегиях с высоким риском и обычно требуют от инвесторов значительных финансовых обязательств.

Цель менеджера хедж-фонда — получить чистый доход выше среднего, и большинство менеджеров хедж-фонда берут на себя значительную часть работы для этого. Плата за управление обычно составляет от 1% до 2% от управляемых средств. Плата за результат также обычно добавляется к доходам от инвестиций и может варьироваться от 15% до 20%. Сборы хедж-фондов могут показаться слишком большими, но они могут помочь мотивировать управляющих фондами применять более смелые инвестиционные стратегии. Это можно сделать любым количеством способов. Вот некоторые инвестиционные стратегии, обычно используемые хедж-фондами:

• Длинный/короткий капитал: У этой медали есть две стороны:покупка акций, стоимость которых, как ожидается, вырастет (длинная) и короткие позиции по акциям, которые, как ожидается, потеряют в цене (короткие позиции). Шорты по акциям включают в себя заимствование и продажу акций, которые, как ожидается, потеряют в цене, чтобы по существу сделать ставку против этих акций. Это рискованно, потому что фонд потеряет деньги, если цены на акции неожиданно вырастут. Цель состоит в том, чтобы открытие как длинных, так и коротких позиций позволило фонду получать прибыль независимо от рыночных условий.
• Инвестирование на основе долга: Компания, испытывающая финансовые затруднения, может иметь большие долги и мощная бизнес-модель. Некоторые хедж-фонды инвестируют в такой долг, а затем получают высокую прибыль, если компания успешно реструктурирована. Инвестирование в долг по своей сути рискованно, потому что нет никакой гарантии, что финансовые перспективы компании улучшатся.
• Арбитраж при слиянии: Эта инвестиционная стратегия требует, чтобы управляющие фондами пытались предсказать, чем обернется объявленное слияние или поглощение. Он предполагает одновременную покупку и продажу акций обеих компаний на основе ожидаемой будущей стоимости. Конечная цель состоит в том, чтобы зафиксировать прибыль, когда сделка будет завершена, но это спекулятивная стратегия, требующая большого количества догадок.

Важно отметить, что хедж-фонды ориентированы на состоятельных людей, которые являются аккредитованными инвесторами. Это убеждает управляющих фондами в том, что они финансово способны инвестировать. По данным Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), аккредитованным инвестором является тот, кто может поставить галочку хотя бы в одном из следующих полей:

• Доход, который постоянно превышает 200 000 долларов США (300 000 долларов США для супружеских пар)
• Собственный капитал, превышающий 1 миллион долларов США (исключая стоимость основного места жительства), независимо от их семейного положения.
• Является квалифицированным и лицензированным финансовым специалистом.

Кроме того, у большинства хедж-фондов минимальные первоначальные вложения очень высоки. Они могут варьироваться от 100 000 до десятков миллионов долларов.

Плюсы и минусы хедж-фондов

Плюсы

• Потенциал высокой доходности: Анализ Американского института предпринимательства показал, что средняя доходность хедж-фондов за последнее десятилетие составила 5%. Это может показаться не таким уж большим, но это может привести к большой прибыли, если вы много инвестируете. Однако стоит отметить, что эта средняя доходность все еще меньше, чем доходность индексов фондового рынка и других методов инвестирования с меньшим риском. Конечно, есть хедж-фонды, которые зарабатывают действительно большие деньги — например, по данным Reuters, TCI Fund Management заработала для своих клиентов 9,5 миллиардов долларов в 2021 году.
• Диверсификация: Разнообразный инвестиционный портфель обеспечивает баланс и распределяет риски по разным классам активов, отраслям и географическим регионам. Здесь могут помочь хедж-фонды. Хотя они не всегда могут получать огромную прибыль, исторически они преуспевают в минимизации потерь во время рыночных спадов.

Минусы

• Ограниченный доступ к вашим деньгам: В отличие от взаимных фондов и биржевых фондов (ETF), хедж-фонды, как правило, инвестируют в ценные бумаги, которые нелегко обналичить. Более того, инвесторы могут выкупать свои акции только несколько раз в год. Таким образом, хедж-фонды лучше подходят для инвесторов, которым удобно отказываться от доступа к своим вложенным средствам на длительный период времени.
• Возможно серьезные потери: Просто потому, что инвесторы могли пожинать огромные доходы не означает, что они будут. Хедж-фонды делают ставки и полагаются на инвестиционные стратегии с высоким риском, чтобы максимизировать свой доход. Однако эти азартные игры не всегда окупаются, поэтому вложение слишком больших денег в хедж-фонды может поставить под угрозу ваши сбережения.

Как начать инвестировать в хедж-фонды

Первым шагом к инвестированию в хедж-фонды является получение статуса аккредитованного инвестора в соответствии с перечисленными выше требованиями. Если вы уверены, что соответствуете требованиям, опытный финансовый консультант может помочь вам найти хедж-фонд для инвестиций. Будьте готовы предоставить финансовые документы фирме, подтверждающие, что вы являетесь аккредитованным инвестором. Это могут быть формы W-2 и 1099, платежные квитанции или письмо от вашего работодателя или бухгалтера, подтверждающее ваш доход. Вы также захотите должным образом проверить хедж-фонд, прежде чем инвестировать. SEC рекомендует ознакомиться с проспектом фонда и другими материалами, чтобы уточнить следующее:

• Его инвестиционные стратегии
• Сборы
• Как фонд оценивает свои активы, что может формировать комиссию
• Ваши права при выкупе акций
• Кто такой управляющий фондом и доверяете ли вы ему правильное управление вашими деньгами

Итог

Хедж-фонды обычно ограничены состоятельными людьми. Они концентрируются на инвестициях с высоким риском с намерением получить доход выше среднего, но инвесторы также уязвимы для серьезных потерь. Хедж-фонды также более свободно регулируются по сравнению с другими инвестиционными инструментами, такими как взаимные фонды. Все это говорит о том, что они не для обычных инвесторов.

Вы по-прежнему можете увеличивать свое состояние, изучая более доступные варианты инвестирования, такие как 401(k), индивидуальный пенсионный счет (IRA), взаимные фонды, ETF и многое другое. Ваше финансовое благополучие также напрямую связано с вашим кредитным здоровьем — одно поддерживает другое. Experian предлагает бесплатный кредитный мониторинг. Это еще один ресурс, который поможет вашей финансовой жизни двигаться в правильном направлении.