Время от времени вы можете видеть статьи о недостатках пенсионных планов 401 (k). Хотя важно понимать ограничения любого инвестиционного счета, когда эксперты начинают утверждать, что пенсионные планы 401 (k) не имеют смысла для большинства людей, я чувствую необходимость высказаться. Когда я был финансовым консультантом, почти все мои клиенты - с самыми разными уровнями дохода - заложили фундамент для выхода на пенсию с планами 401 (k). Я бы не хотел, чтобы люди читали негативные статьи и решали не участвовать в пенсионных планах.
Я должен заранее заявить, что работаю в компании по управлению инвестициями, которая обслуживает инвесторов по планам 401 (k) и другим типам счетов. Я давний сторонник пенсионных планов и могу подтвердить свое мнение анализом и реальным опытом.
Мне выделяются четыре основных преимущества пенсионных планов:
Не следует недооценивать поведенческое преимущество автоматического накопления пенсионных сбережений в каждом периоде выплаты заработной платы. Существует множество исследований, показывающих, что люди склонны придерживаться действий по умолчанию, например, автоматически вносить вклад в 401 (k). Данные пенсионных планов, обслуживаемых T. Rowe Price * в 2019 году, показали, что 85% сотрудников участвовали в их плане, если он был настроен для автоматического зачисления. Для других типов планов уровень участия составлял всего 44%. Разрыв еще больше для работников моложе 30 лет. К счастью, за последние семь лет использование работодателями автоматического зачисления неуклонно росло с 44% до 62%. Эти цифры говорят о том, что людям нужна помощь со сбережениями, и пенсионные планы им все больше помогают.
Принимая во внимание тенденцию к снижению установленных налоговых ставок в последние десятилетия, действительно ли помогают пенсионные счета с «льготным налогообложением»? Проведя тщательный анализ в этой области, я уверен, что они это делают.
Это правда, хотя вы получаете хорошие налоговые льготы на деньги, которые вы вносите на традиционный счет 401 (k), как только вы начнете снимать деньги на пенсии, вы будете платить налоги с каждого доллара, который вы снимаете. Однако для многих людей эффективная налоговая ставка при выходе на пенсию будет ниже, чем предельная ставка в течение их трудовых лет. Это делает отсрочку налогов по плану 401 (k) выгодным.
Если вы ожидаете повышения налоговой ставки позже, взносы Roth вам помогут, и теперь их предлагают 77% пенсионных планов. Вы платите налоги с денег, которые вносите в Roth, но после этого основная сумма и прибыль могут быть освобождены от налогов посредством квалифицированного снятия средств. Если вместо этого вы увеличите свой портфель, используя налогооблагаемый (не пенсионный) счет, даже с доходом, достаточно низким, чтобы избежать налогов на долгосрочный прирост капитала, счет Roth по-прежнему будет не менее хорош с точки зрения налогообложения. ** В конечном итоге, отложенный налог рост за счет традиционных сбережений или сбережений Roth может иметь большое значение для достижения ваших пенсионных целей.
Использование совпадения 401 (k) работодателя может быть первым советом по личным финансам, который вы получите при поступлении на работу. Это часто называют «бесплатными деньгами», и это значительная, прямая и общая выгода. Более 90% спонсоров планов с более чем 1000 сотрудников предлагают совпадение - плюс 76% меньших планов. Наиболее распространенные формулы соответствия побуждают сотрудников вносить от 4% до 6% своей заработной платы. Многие работодатели вносят до 3%, и формулы соответствия до 4% или 5% становятся все более популярными. Опять же, тенденции в целом двигались в правильном направлении, по крайней мере, до пандемии. Могут ли работодатели помочь работникам способами, не предусмотренными пенсионным планом? Да, но сочетание поощрения поведения и хорошо зарекомендовавшей себя платформы очень эффективно.
Вас когда-нибудь парализовало из-за невероятного количества зубной пасты в магазине? То же самое чувство может испытывать пенсионеры, когда дело касается выбора инвестиций. К счастью, 96% пенсионных планов предлагают инвестиции с установленным сроком, и часто они устанавливаются по умолчанию. Инвестиции с установленной датой ориентированы на достижение цели и автоматически регулируют ваш уровень риска с течением времени. Кроме того, почти 80% планов позволяют инвесторам периодически автоматически увеличивать процент взносов, причем почти половина из этих планов устанавливает автоматическое увеличение по умолчанию. И, что немаловажно, при необходимости можно получить свои деньги до пенсии, но есть серьезные стимулы не делать этого. Если вам понадобится помощь, ваш работодатель, скорее всего, предоставит вам образование и рекомендации, независимо от вашего уровня активов.
Конечно, среди планов 401 (k) есть диапазон качества и стоимости. И у всех типов инвестиционных счетов есть достоинства и недостатки. Правила, касающиеся пенсионных планов, налогообложения и социального обеспечения, могут быть изменены, чтобы улучшить пенсионное обеспечение американцев. Ничто из этого не заставляет меня думать, что пенсионные планы сегодня не имеют смысла для вкладчиков.
Я хочу, чтобы клиенты успешно готовились к выходу на пенсию, независимо от того, какие типы счетов или инвестиций они используют. Пенсионные планы помогли многим людям, в том числе и мне, и я призываю инвесторов продолжать получать свои выгоды.
* Все статистические данные о пенсионных планах взяты из контрольной точки Т. Роу.
** При условии наличия соответствующих распределений Рота, для которых, как правило, требуется возраст 59½ и учетная запись, открытая в течение пяти лет.