Если 2020 год нас чему-то и научил, так это тому, что неожиданное может создать хаос на рынках капитала. Для проницательных участников рынка волатильность, вызванная COVID-19, открыла широкий спектр возможностей для получения прибыли. К сожалению, те, кто сосредоточил свои усилия исключительно на торговле акциями, упустили преимущества фьючерсов на фондовые индексы.
Давайте рассмотрим несколько областей, в которых фьючерсы на акции опережают обычные предложения акций.
Согласно финансовому словарю Nasdaq, диверсификация — это разделение «средств между различными ценными бумагами с разным риском, вознаграждением и статистикой корреляции, чтобы минимизировать несистематический риск». Применительно к торговле акциями диверсификация играет ключевую роль в снижении риска, а также в извлечении выгоды из совокупных показателей рынка.
Тем не менее, по-настоящему диверсифицировать свои акции гораздо легче сказать, чем сделать. Чтобы получить широкое присутствие на рынке, вы должны инвестировать в профессионально управляемый взаимный фонд или основанный на индексе ETF или выбрать и купить различные акции. У каждого из этих подходов есть уникальные недостатки, в том числе плата за управление, ошибки отслеживания и обширные исследования.
Фьючерсы на фондовые индексы берут на себя большую часть догадок о диверсификации рынка акций. По сути, они переходят на следующий уровень. С фьючерсами на индексы вы можете легко открывать длинные или короткие позиции с кредитным плечом в фондовых индексах США. Вам не нужно брать на себя владение отдельными акциями, вам не нужно инвестировать в обратные ETF или заключать специальные брокерские соглашения для коротких позиций на рынке.
Покупая или продавая следующие продукты, трейдер фьючерсами может получить бычий или медвежий прогноз ведущих фондовых индексов США:
| Товар | Базовый индекс | Классификация |
|---|---|---|
| E-мини DOW | Промышленный индекс Доу-Джонса | Большие заглавные буквы |
| E-мини S&P 500 | Standard &Poor's 500 | Большие заглавные буквы |
| E-mini NASDAQ | НАСДАК-100 | Технологии и развитие |
| Е-мини Рассел 2000 | Рассел 2000 | Маленькие заглавные |
По сравнению с обычной торговлей акциями фьючерсы на индексы предлагают значительно более высокую покупательную способность. Как и все фьючерсы, продукты на фондовые индексы торгуются с маржей в пределах 3-12 процентов от номинальной стоимости каждого контракта. Для сравнения, Положение T позволяет брать взаймы только 50 процентов стоимости ценной бумаги, при этом 25 процентов должны постоянно храниться на счете трейдера. Из-за сниженных маржинальных требований фьючерсы на индексы акций предлагают трейдеру гораздо большую эффективность использования капитала, чем акции.
Основное преимущество фьючерсов на индексы акций заключается в том, что они позволяют трейдеру выбирать, какое кредитное плечо ему подходит. Ассортимент акций E-mini и Micro E-mini, а также мелких акций CME дает вам возможность настроить уровень риска:
| Товар | Значение отметки | Внутридневная/ночная маржа * |
|---|---|---|
| E-мини DOW | 5 долларов США | 750 долл. США/9 900 долл. США |
| Микро Е-мини DOW | $0,50 | $100/$990 |
| E-мини S&P 500 | $12,50 | 750 долларов США/12 100 долларов США |
| Микро-Э-мини S&P 500 | $1,25 | 100 долл. США/1210 долл. США |
| E-мини NASDAQ | 5 долларов США | 1000 долл. США/17 600 долл. США |
| Микро E-мини NASDAQ | $0,50 | 125 долларов США/1760 долларов США |
| Е-мини Рассел 2000 | 5 долларов США | 750 долларов/7150 долларов |
| Микро Е-мини Рассел 2000 | $0,50 | $100/$715 |
| Малые акции 75 | $1,00 | $500/$550 |
| Малая технология 60 | $1,00 | $500/$550 |
*Маржинальные требования могут быть изменены
Помимо повышенной эффективности капитала фьючерсов на фондовые индексы, вы можете торговать ими так часто, как считаете нужным. В традиционной торговле акциями вы можете разместить не более трех внутридневных сделок в течение скользящего пятидневного периода, прежде чем вас назовут «дневным трейдером». После этого применяются правила шаблонного дневного трейдера, и для проведения операций необходимо поддерживать баланс счета не менее 20 000 долларов США.
Фьючерсы на фондовые индексы не имеют такого правила. Пока вы выполняете требования к марже контракта, вы можете заключать столько круговых сделок, сколько хотите. Это ключевое преимущество для краткосрочных стратегий, таких как скальпинг, импульсная торговля или торговля на прорывах.
Если вы еще не пробовали фьючерсы на фондовые индексы, начните с нашего бесплатного руководства Фьючерсы для биржевых трейдеров. . Это онлайн-руководство, предназначенное для любознательных биржевых трейдеров, рассказывает о низкой марже, разнообразии рынков и высокой ликвидности фьючерсов на индексы акций. Если вы торгуете на S&P 500, NASDAQ, DOW или Russell 2000, Future For Stock Traders обязательно к прочтению.