Вялый глобальный рост, торговая война США с Китаем и рост фондового рынка всего на 2% за последний год заставляют некоторых инвесторов задуматься о защите. И немногие акции лучше добавляют балласт в портфель, чем акции дивидендных аристократов с устойчивым ростом дивидендов — компаний из S&P 500, которые ежегодно повышали свои выплаты в течение как минимум 25 лет подряд.
Кроме того, лишь немногие отрасли рынка выдерживают такие спады, как сектор здравоохранения. Сложите их вместе — акции медицинских компаний с непрерывным ростом дивидендов в течение нескольких десятилетий — и инвесторы получат рецепт дохода и снижения риска в своих портфелях акций.
Шесть элитных дивидендных аристократов работают в секторе здравоохранения. Эти акции, большинство из которых известны всем, увеличивали свои выплаты от 34 до 57 лет подряд. Это рост дивидендов, на который может рассчитывать доходный инвестор.
Чтобы повысить дивиденды и защитить себя, взгляните на этих шести дивидендных аристократов в сфере здравоохранения.
Данные и оценки аналитиков приведены на 23 сентября, если не указано иное. Компании перечислены по дивидендной доходности, от самой низкой до самой высокой. Список дивидендных аристократов ведется S&P Dow Jones Indices. Дивидендная доходность рассчитывается путем пересчета в годовом исчислении самой последней ежеквартальной выплаты и деления на цену акции. Дивидендная история на основе информации о компании и данных S&P. Полосы роста дивидендов включают текущий год, если компания объявила об увеличении дивидендов в 2019 году. Рейтинги аналитиков предоставлены S&P Global Market Intelligence.
Производитель медицинского оборудования Becton Dickinson (BDX, $253,43) последние несколько лет опирается на слияния и поглощения (M&A), чтобы заработать сено. В 2015 году компания приобрела компанию CareFusion, дополняющего игрока в той же отрасли. Затем, в 2017 году, она приобрела коллегу Dividend Aristocrat C. R. Bard, еще одну компанию по производству медицинских товаров, занимающую прочные позиции в области лечения инфекционных заболеваний, за 24 миллиарда долларов.
Продукция Becton Dickinson охватывает все:от лечения диабета до автоматизации лабораторий, сосудистой хирургии и многого другого. И хотя BDX является крупным игроком в США, BDX все чаще ожидает, что его рост будет обусловлен рынками за пределами США, включая Китай. По данным S&P Global Market Intelligence, аналитики ожидают, что среднегодовой рост прибыли Becton составит 11,2% в течение следующих трех-пяти лет.
Ежегодное увеличение дивидендов продолжается 47 лет назад и продолжает расти — послужной список, который должен обеспечить душевное спокойствие беспокойным инвесторам. Компания увеличила свои выплаты в общей сложности на 41% за последние пять лет, хотя в последнее время этот темп немного замедлился. Если BDX будет придерживаться своего обычного сценария, она должна объявить о следующем повышении дивидендов в середине-конце ноября.
Лаборатории Эбботт (ABT, $83,16) фактически разделилась на пару дивидендных аристократов, когда в 2013 году отделилась от AbbVie. В Abbott Labs остались предприятия, специализирующиеся на фирменных непатентованных лекарствах, медицинских приборах, продуктах питания и диагностических продуктах. Его предложения включают некоторые известные потребительские бренды, такие как детские смеси Similac, коктейли и батончики Glucerna для лечения диабета, а также решения для регидратации Pedialyte. Но он также связан с такими устройствами, как анализаторы крови i-Stat и имплантаты Prodigy для стимуляции спинного мозга (SCS).
Как и BDX, Abbott расширилась за счет недавних приобретений. В 2017 году компания купила компанию St. Jude Medical, производящую медицинское оборудование, и компанию по производству технологий быстрого тестирования Alere.
Корни Abbott Labs восходят к 1888 году, а дивиденды выплачиваются с 1924 года. ABT повышала дивиденды 47 лет подряд, в том числе значительное повышение на 14,3 %, которое вступило в силу в феврале 2019 года.
Медтроник (MDT, $110,84), один из крупнейших в мире производителей медицинского оборудования, является источником дохода. По данным Medtronic, за последние пять лет дивиденды компании на акцию выросли на 77%, а совокупный годовой темп роста за последние 42 года составил 17%. Совсем недавно, в июне, MDT увеличила квартальные выплаты на 8% до 54 центов на акцию, чтобы сохранить свое место в рейтинге дивидендных аристократов.
Medtronic стремится вернуть не менее 50% своего свободного денежного потока акционерам за счет дивидендов и обратного выкупа акций. Компания может вернуть все эти денежные средства акционерам благодаря повсеместному распространению своей продукции. Компания Medtronic владеет более чем 4 600 патентами на продукцию, начиная от внешних дефибрилляторов и заканчивая заменой сердечных клапанов и хирургическими сшивающими скобами.
Если вы находитесь в США или примерно в 160 других странах, если вы осмотрите свою больницу или кабинет врача, велика вероятность, что вы увидите продукцию Medtronic.
Джонсон и Джонсон (JNJ, $131,74) уходит своими корнями в 19 век, и по нескольким направлениям она остается одной из ведущих компаний в сфере здравоохранения в стране. Скорее всего, вы знаете J&J по ее потребительским брендам, в том числе Band-Aid, Neosporin, Listerine, Clean &Clear и, конечно же, детские товары Johnson’s. Но у нее также есть фармацевтическая продукция через подразделения Janssen и Actelion, а также производство медицинских устройств, используемых в хирургии.
От случайных разочаровывающих результатов до судебных разбирательств, у Johnson &Johnson были свои взлеты и падения на протяжении многих лет. Но пока это не повлияло на инвесторов, которые рассчитывают на стабильные дивиденды JNJ. В апреле 2019 года гигант в сфере здравоохранения увеличил выплаты на 5,6 %, увеличив свою серию годовых дивидендов подряд до 57 раз.
Это должно продолжаться, если Johnson &Johnson сможет продолжать увеличивать свои доходы; аналитики ожидают, что в среднем на 6,9% в год в течение следующих трех-пяти лет
Кардинал Здоровье (CAH, $47,17), как и другие акции медицинских компаний в этом списке, стали гигантом, каким он является сегодня, в значительной степени благодаря постоянному потоку приобретений.
Совсем недавно он был вовлечен в судебные иски, связанные с эпидемией опиоидов в стране. В конце 2016 года Cardinal Health согласилась выплатить Министерству юстиции 44 миллиона долларов для урегулирования обвинений в том, что оно не сообщало о подозрительных заказах на лекарства. А в начале 2017 года компания договорилась о мировом соглашении в размере 20 миллионов долларов со штатом Западная Вирджиния. В августе компания предупредила, что ей также придется защищаться от дальнейших судебных разбирательств.
Тем не менее, Cardinal Health ищет новую жизнь, купив в июле 2017 года компанию Medtronic, занимающуюся лечением пациентов, тромбозом глубоких вен и пищевой недостаточностью, за 6,1 доллара США.
Что касается дивидендов, то CAH уже 34 года повышает ставку на свои ежегодные выплаты. Компания остается в рейтинге дивидендных аристократов благодаря последнему повышению дивидендов — на 1% до 48,11 цента на акцию, о котором было объявлено в мае.
Если вы внимательно прочитали выше, то теперь вы знакомы с AbbVie. (ABBV, $72,93) корпоративное наследие. Но небольшое напоминание:он был выделен из Abbott Laboratories в 2013 году.
AbbVie — биофармацевтическая компания, предлагающая обширный список препаратов, в том числе Humira для лечения ревматоидного артрита; AndroGel, заместительная терапия тестостероном; и Viekira Pak для лечения гепатита С. В общей сложности линейка продуктов AbbVie охватывает 50 показаний — 14 одобрены, а 36 все еще находятся на стадии испытаний. Но AbbVie также стремится к росту за счет слияний и поглощений. В июне компания объявила о сделке за $63 млрд по покупке компании Allergan (AGN), расположенной в Дублине, которая известна брендом Botox, но также может похвастаться глазными каплями Restasis, средством для лечения синдрома раздраженного кишечника Linzess и технологией «замораживания жира» CoolSculpting.
После разделения AbbVie и Abbott Laboratories сохранили репутацию за давнюю полосу роста дивидендов. С учетом времени, проведенного в составе Abbott, ABBV увеличивала свою годовую дистрибуцию в течение 47 лет подряд, при этом последнее повышение (увеличение на 11,5 %) произошло в феврале.