Акции с высокодоходными дивидендами - один из наиболее распространенных способов получения дохода инвесторами. Но они особенно важны в такие времена, как сейчас.
Процентные ставки близки к историческим минимумам, поэтому облигации не обеспечивают почти такой же уровень дохода, как раньше. Акции также в среднем не приносят больших доходов. Дивидендная доходность по индексу S&P 500 в настоящее время составляет ничтожные 1,3% - около самого низкого уровня с середины 2001 года.
Это делает поиск высокодоходных дивидендных акций приоритетной задачей.
Но «погоня за урожайностью» может закончиться плачевно. Иногда заоблачная доходность может быть просто отражением низкой цены акций, вызванной фундаментальными проблемами, преследующими компанию. Вот почему так важно нацеливаться на высококачественные дивидендные акции, которые также приносят щедрые денежные выплаты. Это означает поиск убедительных бизнес-обоснований, сильных фундаментальных показателей и высоких оценок аналитиков, которые изучают эти компании ближе всего.
Вы можете найти много таких вариантов в секторе здравоохранения, который обычно считается более безопасным и более оборонительным из-за почти постоянного спроса на лекарства и медицинскую помощь.
Вот пять высокодоходных дивидендных акций с "здоровым" доходом. Мы начали со вселенной медицинских имен, отслеживаемых Системой рейтингов POWR для фондовых новостей, и сосредоточились только на тех, которые получили рейтинг «Покупать» или «Активная покупка» от профи на основе текущего финансового положения компании и будущих перспектив. Посмотрите их.
Pfizer (PFE, 43,96 доллара США) - одна из крупнейших фармацевтических фирм в мире с годовым объемом продаж более 40 миллиардов долларов. Если раньше компания продавала множество видов медицинских товаров и химикатов, то сейчас большая часть продаж приходится на лекарства, отпускаемые по рецепту, и вакцины.
В портфеле PFE восемь продуктов-блокбастеров, в том числе лекарство от рака Ibrance, средство для лечения сердечно-сосудистых заболеваний Eliquis и препарат для иммунологии Xeljanz.
Совместное предприятие компании с GlaxoSmithKline (GSK) и слияние ее подразделения Upjohn с Mylan превратило PFE в меньшую компанию с диверсифицированным портфелем инновационных лекарств и вакцин. А это должно привести к более быстрому росту доходов. Фирма ожидает, что сильный рост продаж основных препаратов Ibrance, Inlyta и Eliquis приведет к увеличению продаж. Кроме того, вакцина против COVID-19 стала ключевым фактором его выручки.
PFE также имеет устойчивый портфель с несколькими программами на поздних стадиях, которые могут стимулировать рост в будущем. Недавний запуск препарата Vyndaqel для сердечно-сосудистых заболеваний может изменить правила игры в области лечения редких заболеваний.
В настоящее время дивидендная доходность компании составляет 3,6%. Кроме того, среди представленных здесь высокодоходных дивидендных акций PFE - единственная, имеющая общий рейтинг A. Это означает сильную покупку в системе рейтингов POWR.
Pfizer имеет оценку роста A из-за своего потенциала расширения. Например, аналитики ожидают, что в текущем квартале выручка вырастет на 62,7% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, а прибыль - на 36,1%. По прогнозам, на год прибыль и выручка вырастут на 67% и 74%, соответственно, по сравнению с 2020 годом.
PFE также имеет оценку качества B благодаря прочным основам. Например, у компании коэффициент текущей ликвидности 1,5, что указывает на то, что у нее более чем достаточно ликвидности для обработки краткосрочных обязательств. Pfizer также имеет низкое отношение заемных средств к собственному капиталу - 0,6.
Полный анализ рейтингов PFizer (PFE) можно найти здесь.
Альянс Walgreens Boots (WBA, 46,83 долл. США) была образована в результате объединения Walgreen Co. и Alliance Boots и имеет более 21 000 филиалов в 50 штатах и 11 странах. Он также включает в себя крупнейшую глобальную оптовую и дистрибьюторскую сеть фармацевтических компаний с более чем 390 распределительными центрами, которые ежегодно обслуживают более 230 000 аптек, врачей, медицинские центры и больницы.
Подпишитесь на БЕСПЛАТНОЕ электронное письмо Kiplinger Closing Bell:наш ежедневный взгляд на самые важные заголовки на фондовом рынке и на то, какие шаги следует предпринять инвесторам.
Компания извлекает выгоду из значительного роста своего международного сегмента, чему способствует создание совместного предприятия с McKesson (MCK) в Германии. Хорошие предзнаменования - более быстрое внедрение платформы Walgreens Find Care.
Кроме того, недавно WBA добавила множество новых продуктов, в том числе компанию No7 Beauty Company, ориентированную на потребителей компанию, создающую косметические бренды для любого типа кожи, этнической принадлежности, возраста и текстуры.
WBA также запустила Boots ONLINE DOCTOR - новую услугу, которая объединяет врачей и пациентов в режиме онлайн в рамках Health Hub. Кроме того, компания ускоряет развертывание своих клиник первичной медицинской помощи с полным спектром услуг в партнерстве с VillageMD, что делает WBA единственной национальной аптекой, предлагающей клиники первичной медико-санитарной помощи под руководством врача.
Walgreens, доходность которой составляет 4,1%, получает общую оценку B, которая является рейтингом "Покупать" в системе POWR Ratings.
Что касается высокодоходных дивидендных акций, то эта относительно дешевая. Компания имеет оценку стоимости B, так как WBA выглядит недооцененной на основе нескольких оценочных показателей. Например, его отношение скользящей цены к прибыли (P / E) составляет 18,1, а его форвардное соотношение P / E - 9,4. Walgreens также имеет оценку стабильности B, что означает, что компания демонстрирует стабильный рост и высокие цены.
К тому же Walgreens не так волатильна, как другие акции. Это основано на бета-версии WBA, равной 0,47, что указывает на то, что акции движутся вверх и вниз значительно меньше, чем рынок в целом.
Полный список рейтингов POWR для Walgreens Boots Alliance (WBA) можно найти здесь.
Gilead Sciences (GILD, 68,35 долл. США) разрабатывает и продает методы лечения опасных для жизни инфекционных заболеваний. Компания специализируется на ВИЧ и гепатитах B и C. Хотя GILD была пионером в разработке лекарств от ВИЧ, она также занимается лечением заболеваний печени и крови, а также рака, воспалений и респираторных заболеваний.
В октябре компания получила полное разрешение Управления по санитарному надзору за качеством пищевых продуктов и медикаментов (FDA) на использование препарата Веклуры (ремдесивир) для лечения пациентов с COVID-19. Продажи препарата Gilead в прошлом году составили 2,8 миллиарда долларов.
Кроме того, GILD может обеспечить высокую прибыль за счет своих портфелей препаратов для лечения ВИЧ и гепатита С, поскольку для этих препаратов требуются лишь небольшая рабочая сила и недорогое производство. Компания предлагает несколько таблеток для лечения ВИЧ. Его предложения по борьбе с ВИЧ нового поколения, Genvoya и Biktarvy, также помогают увеличить долю рынка.
Фирма также создает ассортимент лекарств, не связанных с ВИЧ и гепатитом, за счет приобретений. Фактически, он смещает свое внимание в сторону онкологии, поскольку его лекарство от рака груди и уротелиального рака Trodelvy имеет большой потенциал для расширения показаний.
Дивидендная доходность GILD составляет 4,2%. Он имеет общую оценку B, что означает покупку в системе рейтингов POWR.
Gilead Sciences имеет оценку роста B, что неудивительно, поскольку во втором квартале компания увеличила скорректированную прибыль на акцию на 68% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
GILD - еще одна из представленных здесь высокодоходных дивидендных акций с низкими оценочными показателями. Его форвардный коэффициент P / E составляет 9,5, а соотношение цены и свободного денежного потока (P / FCF), равное 10, значительно ниже среднего по отрасли. Все это дает оценку ценности A.
Щелкните здесь, чтобы просмотреть полные рейтинги POWR компании Gilead Sciences (GILD).
AbbVie (ABBV, 115,45 долл. США) - фармацевтическая компания, активно использующая иммунологию и онкологию. Главный препарат компании, Humira, составляет почти 37% от общей выручки ABBV. Фирма приобрела производителя ботокса Allergan в мае 2020 года, и эта сделка изменила портфель ABBV, снизив ее зависимость от Humira, ее флагманского продукта.
Популярное средство для лечения рака компании Imbruvica и новейшие иммунологические препараты Skyrizi и Rinvoq делают ее подходящей для долгосрочного роста. Пока эффективность двух иммунологических препаратов превзошла все ожидания. ABBV также добилась успеха в расширении торговых марок Imbruvica и другого лекарства от рака, Venclexta.
Кроме того, у фирмы есть сильный конвейер на поздних стадиях с несколькими кандидатами, которые имеют потенциал блокбастера. Тем не менее, Humira продолжает приносить прибыль. В настоящее время препарат одобрен по 10 показаниям в США, и продажи постоянно увеличиваются из-за сильных тенденций спроса. Особенно впечатляющий рост наблюдается на рынках дерматологии и гастроэнтерологии.
ABBV не только входит в группу Dividend Aristocrats, но и демонстрирует впечатляющую доходность в 4,5%. Он имеет общую оценку B или рейтинг покупки в системе рейтингов POWR. Компания имеет оценку стоимости B, что имеет смысл, поскольку форвардный коэффициент P / E составляет всего 9,2. Соотношение цены и продаж ABBV, равное 3,8, также ниже среднего по отрасли.
AbbVie также имеет оценку настроения B, что указывает на то, что это высокодоходные дивидендные акции, пользующиеся успехом у аналитиков Уолл-стрит. Например, из 24 аналитиков, отслеживающих акции, отслеживаемые S&P Global Market Intelligence, 11 считают это сильной покупкой, 7 - покупкой, шесть - удержанием и ноль - продажей или сильной продажей.
Чтобы просмотреть полный анализ рейтингов POWR для AbbVie (ABBV), щелкните здесь.
В фармацевтической промышленности GlaxoSmithKline (GSK, $ 40,24) входит в число крупнейших фирм по объему продаж. Компания использует свои преимущества в нескольких терапевтических классах, включая респираторные, онкологические и противовирусные, а также в вакцинах и потребительских товарах для здоровья. GILD также использует совместные предприятия для расширения масштабов деятельности на определенных рынках, таких как ВИЧ и потребительские товары.
Новые и специализированные предложения GSK, такие как Nucala, Trelegy Ellipta, Shingrix и Juluca, способствуют росту продаж, что компенсирует сокращение существующих фармацевтических препаратов из-за генериков. Компания также добилась значительного прогресса в своем портфеле, поскольку в этом году ожидается несколько новых разрешений на продление срока действия лекарств. Это должно помочь увеличить доходы.
Присутствие фирмы во многих географических регионах также может помочь поддержать ее прибыльность. Например, выход на такие рынки, как Япония, должен предоставить новые возможности для роста. GSK также добилась прогресса в расширении своего присутствия на развивающихся рынках, приобретая портфели продуктов у таких компаний, как Bristol Myers Squibb (BMY).
Среди высокодоходных дивидендных акций GSK предлагает самую большую процентную выплату с доходностью 5,4%. Он имеет общую оценку B в системе рейтингов POWR. Это соответствует рейтингу «Покупать».
По компоненту «Ценность» компания имеет оценку «А». Его форвардный коэффициент P / E 14,3 ниже 15, а отношение цены к продажам составляет 2,2. GSK также имеет уровень стабильности B, что означает, что компания имеет историю стабильного роста и ценовых показателей. Например, его бета составляет всего 0,54, что означает, что он почти вдвое менее волатилен, чем рынок в целом.
Получите полный анализ рейтингов POWR от GlaxoSmithKline (GSK) здесь.
6 лучших дивидендных ETF для получения дохода от голубых фишек
5 лучших акций для роста дивидендов на оставшуюся часть 2018 г.
12 дивидендных акций, которые могут стать ловушкой для дохода
7 высокодоходных дивидендных акций, которые можно дать
13 высокодоходных дивидендных акций, за которыми стоит следить