Средневзвешенная цена по объему, как известно, является универсальным инструментом, который широко используется техническими трейдерами при поиске хороших акций для инвестиций. Он используется управляющими портфелями паевых инвестиционных фондов, когда им необходимо купить значительное количество определенных акций. Точно так же розничные трейдеры используют VWAP, чтобы определить будущий потенциал акции, а внутридневные трейдеры, чтобы определить среднюю цену на рынке, чтобы они могли купить акцию, когда цена ниже VWAP.
Это формула средневзвешенного значения, которая широко используется как аналитиками, так и трейдерами для определения спроса на акции как с точки зрения объема, так и цены. Для целей расчета учитываются все заказы за день и вычисляется среднее значение. Он может распространяться на один временной интервал или несколько кадров в зависимости от требований.
VWAP имеет множество применений, но в основном он используется аналитиками и управляющими портфелями для устранения шума, вызванного колебаниями цен в течение дня, и определения справедливой цены для покупки или продажи акций. Он дает трейдерам представление о том, как акции торговались в течение дня.
Важным компонентом индикатора VWAP является линия VWAP или пересечение VAWP, которое возникает, когда цена акции пересекает средневзвешенную цену. Мы постепенно будем обсуждать более подробную информацию о средневзвешенной цене по объему, но перед этим давайте узнаем, как рассчитать VWAP.
Как следует из названия, это средневзвешенное значение. В торговле акциями используется широкий спектр средневзвешенных индикаторов, и VWAP является одним из них. Он рассчитывается по следующей формуле.
VWAP принимает во внимание как цену, так и объем акции. Но почему? Когда важность цены легко понять, включение объема может многих сбить с толку. Что ж, объем указывает на то, стоит ли покупать эту акцию. Акции, пользующиеся хорошим спросом и ценой, - хороший выбор. Если для некоторых акций цена является привлекательной, но нет объема торгов, это означает, что у акции нет покупателя.
Это средневзвешенное значение позволяет трейдерам сравнивать цену и спрос на актив. Однако VWAP - это, по сути, индикатор ежедневной торговли. Он не отображается на недельных или ежемесячных графиках тенденций.
VWAP дает трейдерам важные указания относительно движения цены акции, например, помогает им определить точную точку во временном интервале, где находится импульс. Давайте рассмотрим это на примере. трейдер может иметь дело с акцией, которая несколько раз не могла пробиться выше линии VWAP из-за постоянного давления со стороны продавцов. Таким образом, он может захотеть узнать точную точку, в которой акция успешно прорывается выше линии индикатора VWAP, иначе он может оказаться не на той стороне рыночного импульса, если войдет в короткую позицию.
Акции, расположенные ниже линии VWAP, считаются «дешевыми» или «имеющими ценность» и требуют от трейдеров открытия короткой позиции. И наоборот, цены на акции выше линии VWAP помечаются как «дорогие».
Итак, как определить, когда цена движется выше или ниже линии VWAP? Техническую систему можно запрограммировать так, чтобы она объединяла график свечей и линии тренда, проведенные вместе. На графике VWAAP линия тренда рассматривается как линия поддержки и сопротивления, а свечи представляют собой движение цены.
Moving VWAP - это линия скользящего среднего, которая визуально представляет движение цены акции против цены. Он отслеживает VWAP на конец дня с течением времени, и его временные рамки могут быть скорректированы, чтобы включать столько VWAP, сколько необходимо.
Обратите внимание, что VWAP и перемещение VWAP не всегда могут работать одновременно.
Чтобы лучше понять VWAP, давайте обсудим еще несколько определений, связанных с ним.
Это торговый индикатор. Это происходит, когда цена акции пересекает линию VWAP.
Это относится к исполненному приказу, связанному с покупкой или продажей акций.
Это просто среднее значение курсов акций за день, представленное линейным графиком. Некоторые трейдеры используют его вместо цены закрытия для построения линии скользящей средней цены.
Расчет VWAP включает следующие шаги.
Когда он рассчитывается за период, он дает средневзвешенную цену по объему для каждой точки данных. Перемещение VWAP - это сбор различных значений VWAP на конец дня и их усреднение за несколько периодов.
VWAP - это внутридневной индикатор, который обычно длится несколько минут или часов, и используется краткосрочными трейдерами. С другой стороны, перемещение VWAP - лучший вариант для долгосрочных трейдеров, поскольку он дает индикаторы для длительного периода времени.
И VWAP, и подвижный VWAP - замечательные инструменты. Чтобы получить представление о развороте цены в режиме реального времени, трейдеры используют индикатор VWAP, который они могут настроить на более короткие временные рамки.
И наоборот, трейдеры, которые следуют другим движущимся линиям тренда, таким как скользящее среднее или прокси-серверы скользящего среднего, находят движущийся VWAP жизнеспособным инструментом для своей стратегии. Движущийся VWAP также используется трейдерами, которые следуют стратегии разворота цены. И для этого они следуют стратегии пересечения, которая предлагает использовать быстрое среднее значение для определения направления тренда, когда оно пересекает медленное среднее. Во время торговли с разворотом цены движущийся VWAP часто используется с каналом конверта для лучшего понимания движения цены.
Общее правило использования VWAP для торговли - следовать наклону линии, но, как и любой другой торговый инструмент, основание своей торговой стратегии исключительно на VWAP может противоречить текущим настроениям рынка. Прогнозы VWAP должны совпадать с прогнозами других торговых инструментов, чтобы подтвердить разворот тренда.
Основное правило торговли с VWAP приведено ниже.
Движущийся VWAP имеет положительный наклон, а производный осциллятор остается выше нуля.
Движущийся VWAP имеет отрицательный наклон с производным осциллятора ниже нуля.
Выйти из сделки, если какой-либо из двух критериев окажется недействительным.
VWAP дает представление о цене и объеме вместе, и поэтому он нашел множество применений в современной торговле.
VWAP может помочь трейдерам понять любую возникающую тенденцию. Рост или падение укажет на настроения рынка. Даже когда цена колеблется, плавная линия VWAP является индикатором зарождающейся тенденции.
Прорыв VWAP означает момент, когда цена акции поднимается выше индикатора VWAP, превышая его среднюю цену. Трейдеры открывают длинную позицию, поскольку на рынке сильны бычьи силы.
Линия VWAP также используется для определения рыночного уровня поддержки или сопротивления. Например, предположим, что цена акции начиналась ниже линии VWAP, а затем было предпринято несколько неудачных попыток пересечь линию VWAP, тогда это можно рассматривать как область сопротивления. Точно так же, когда цена акции начинается выше линии VWAP и колеблется около линии VWAP, прежде чем снова подняться, мы можем рассматривать это как линию поддержки.
VWAP используется институциональными покупателями для оптовой покупки акций, не вызывая сбоев на рынке. Что это означает? Давайте рассмотрим это на примере.
Паевой инвестиционный фонд хочет купить 10 000 акций определенной компании. Теперь, если он разместит заказ на блок за один раз, это вызовет скачок рынка, поскольку биржа попытается заполнить его. Это подтолкнет рынок вверх и увеличит спрос на эти акции, побуждая других трейдеров покупать их по более высокой цене, чем начальная цена предложения взаимного фонда, и продавать их по еще более высокой цене. Чтобы избежать ситуации, паевой инвестиционный фонд разделит общий спрос на небольшие количества и инвестирует с помощью стратегии автоматической торговли, которая позволит цене оставаться близкой к линии VWAP.
Заключение
VWAP - отличный инструмент, который можно использовать по-разному в технической торговле. Трейдеры используют его с другими инструментами скользящего среднего, чтобы найти правильные точки входа и выхода с рынка. Это позволяет вам понять рыночный интерес, ценовую тенденцию, спрос и достопримечательность. Трейдеры также используют другие индикаторы, похожие на VWAP. Они называются индексом положительного объема и индексом отрицательного объема. Эти инструменты помогают трейдеру сформировать четкое представление о рыночных тенденциях и спросе на основе своих стратегий.