Если вы владелец бизнеса и ищете кредит, ваш кредитор будет искать ваш коэффициент платежеспособности. Конечно, если у вас есть стартап и вы новичок в ведении бизнеса, вы можете не знать, что такое коэффициент платежеспособности, но ваши кредиторы будут тщательно его контролировать. Состояние вашего коэффициента платежеспособности, скорее всего, будет определять, получите ли вы бизнес-кредит. Получить бизнес-кредит не всегда просто, но это может быть важно, если вам нужно взять кредит для финансирования деловой активности. Вы можете работать с финансовым консультантом, который поможет вам составить финансовый план и поставить свой кредит на правильный путь. 

Что такое коэффициент платежеспособности?

Это математическое уравнение или формула, которая определяет, достаточно ли устойчив денежный поток бизнеса, чтобы компания могла выплатить любые деньги, которые она занимает. (Вы, наверное, слышали, как бизнесмены задают такие вопросы, как «Является ли ваш бизнес платежеспособным?» На этот вопрос отвечает коэффициент платежеспособности.)

Кредитор смотрит на обязательства и активы владельца бизнеса, а также на то, как активы обесцениваются, и в конечном итоге решает, является ли коэффициент платежеспособности этого бизнеса финансово устойчивым или слабым. Если он сильный, ваш бизнес, вероятно, получит кредит, а если он слабый, то, скорее всего, нет – или условия кредита будут не очень хорошими, например, вы будете обременены высокой процентной ставкой.

Коэффициент платежеспособности — это несовершенный способ для кредитора определить способность бизнеса погасить долг. Например, он не учитывает существующую кредитную линию, которую вы можете использовать для погашения долга, или акции, которые вы можете продать для погашения долга. Но, к лучшему или к худшему, кредиторам нравится знать коэффициент платежеспособности бизнеса.

Как рассчитать коэффициент платежеспособности

Кредиторы сделают это, когда будут анализировать ваши балансовые отчеты; вам не придется подсчитывать цифры. Но вы, возможно, захотите узнать, как рассчитать коэффициент платежеспособности вашего бизнеса, чтобы ваши ожидания соответствовали вероятности получения бизнес-кредита. Во-первых, предупреждение о том, что это может оказаться сложной математикой, но если вы хотите его посчитать, кредиторы обращают внимание на четыре основных типа коэффициентов платежеспособности.

1. Коэффициент покрытия процентов

Может ли ваша компания справиться с выплатой процентов по долгу? Именно это определяет коэффициент покрытия процентов.

• Математика: Коэффициент покрытия процентов =EBIT/Процентные расходы. (EBIT – это прибыль до вычета процентов и налогов).
• Ответ, который вы ищете: Некоторым кредиторам нравится видеть цифру 2, но многие предпочитают видеть цифру 3 или выше. Например, если прибыль вашей компании до вычета процентов и налогов составляет 300 000 долларов США, а ваша задолженность по процентам составляет 50 000 долларов США, то ваш коэффициент покрытия процентов будет равен 6. В этом случае у вашего бизнеса не должно возникнуть проблем с погашением этого долга.

2. Соотношение долга к активам

Кто чем владеет? Этот коэффициент показывает, какая часть вашего бизнеса принадлежит людям, которым ваша компания должна деньги, и какая часть компании принадлежит ее акционерам.

• Математика: Соотношение долга к активам=Активы/Долг
• Ответ, который вы ищете: Если вы сделаете математические расчеты и получите 1 или меньше, это то, что кредиторы хотели бы видеть. Если ваше число меньше 1, у вас больше активов, чем долгов, и ваша компания, вероятно, имеет довольно хороший кредитный риск.

3. Коэффициент собственного капитала

Насколько здорова ваша компания? Оно в основном финансируется за счет собственного капитала или за счет долга? Именно это хотят знать кредиторы, когда они ищут коэффициент собственного капитала вашей компании.

• Математика: Коэффициент собственного капитала =общий акционерный капитал / общая сумма активов.
• Ответ, который вы ищете:  В этом случае вам понадобится процент, и чем выше процент, тем лучше. Если ваши расчеты показывают, что у вас есть, скажем, 80% или больше, кредитор будет очень доволен. Это будет означать, что 20% вашей компании имеют долги. Когда у вас 50% или меньше, кредитору становится некомфортно. У вас много долгов, и считается, что у вас высокий уровень заемных средств.

4. Соотношение долга к собственному капиталу

Какую долю долга вы используете для ведения своего бизнеса по сравнению с собственным капиталом? Это может показаться очень похожим на коэффициент собственного капитала, но, как вы увидите, математика немного другая.

• Математика: Отношение долга к собственному капиталу =непогашенный долг/капитал
• Ответ, который вы ищете: Вам нужно число ниже 1. Допустим, акционерный капитал вашего бизнеса составляет 100 000 долларов США, а обязательства — 30 000 долларов США. Если бы это было так, вы бы разделили 30 000 долларов на 100 000 долларов и получили бы 0,3. Кредитора, вероятно, удовлетворит такая цифра.

Несколько слов о коэффициентах ликвидности

Коэффициенты ликвидности часто упоминаются в одном ряду с коэффициентами платежеспособности, поскольку они также измеряют состояние компании и, как и показатели платежеспособности, существует множество различных видов коэффициентов ликвидности. В случае с коэффициентом ликвидности кредиторы смотрят на краткосрочное состояние компании. В идеале вы хотите, чтобы оба коэффициента были здоровыми и сильными, но особенно вам нужно, чтобы уровень платежеспособности выглядел привлекательным.

Кредиторы, как правило, внимательно смотрят на коэффициенты ликвидности при выдаче кредитов, особенно если они считаются высокорисковыми. Они хотят знать, сколько у вас наличных денег, чтобы вернуть кредит, если вам будет сложно это сделать. У вас есть наличные? Инвентарь продать? Но, по крайней мере теоретически, кредитора может не волновать тот факт, что коэффициенты ликвидности вашего бизнеса не очень высоки, если коэффициенты платежеспособности выглядят привлекательно.

Итог

Коэффициенты платежеспособности — это, вероятно, не то, о чем вы часто думаете, особенно если вы новичок в ведении бизнеса, но кредиторы думают о них. Полезно их понять, даже если вы в настоящее время не ищете кредит. Если вы проанализируете показатели своей платежеспособности и обнаружите, что они не в хорошем состоянии, это может побудить вас улучшить финансовое состояние вашей компании. Это хорошо для вашего бизнеса, независимо от того, захотите ли вы когда-нибудь получить кредит или нет.

Советы по получению кредита

• Построение вашей кредитной истории как индивидуального, так и юридического лица может занять много времени, а иногда и сбить с толку. Не всегда просто добиться максимальных результатов, кроме своевременной оплаты счетов. Финансовый консультант может помочь вам составить полный финансовый план, который включает в себя то, как вы можете максимизировать свою способность претендовать на получение большего кредита. Найти подходящего финансового консультанта не должно быть сложно. Бесплатный инструмент SmartAsset подберет вам до трех финансовых консультантов, которые обслуживают ваш регион, и вы можете бесплатно провести собеседование с вашими консультантами, чтобы решить, какой из них подходит вам. Если вы готовы найти консультанта, который поможет вам достичь ваших финансовых целей, начните прямо сейчас.
• Бизнес-кредит может быть еще сложнее получить, поскольку не существует четкого способа сделать это. Вы можете узнать больше, прочитав нашу статью о том, как создать и повысить кредитоспособность своего бизнеса.

Фотография предоставлена:©iStock.com/MStudioImages, ©iStock.com/courtneyk, ©iStock.com/kate_sept2004