Дивиденды — это платеж, который некоторые компании делают своим акционерам, чтобы разделить часть прибыли компании. Дивиденды, как правило, выплачиваются на регулярной основе, что дает акционерам возможность получать прибыль от принадлежащих им акций, не продавая их.

Если вы заинтересованы в получении дивидендов, вот что вам нужно знать о том, как они работают, когда они выплачиваются и как вы можете их получить.

Как работают дивиденды?

Дивиденд — это периодический платеж, который некоторые компании выплачивают своим акционерам. Они выплачиваются из казны компании после того, как она оплатила свои расходы и реинвестировала часть своей прибыли.

Дивиденды обычно предлагаются зрелыми компаниями, которым не нужно реинвестировать большую часть своей прибыли в развитие бизнеса. Их часто рассматривают как показатель того, что финансовые показатели компании стабильны.

Новые компании и те, которые все еще быстро развиваются, как правило, не предлагают дивиденды, потому что они используют всю свою прибыль для реинвестирования и стимулирования дальнейшего роста.

Есть несколько видов дивидендов, которые вы можете получать как инвестор:

• Денежные дивиденды :наиболее распространенный тип дивидендов выплачивается наличными непосредственно на ваш инвестиционный счет. Однако в некоторых случаях вы можете запросить чек.
• Дивиденды акций :вместо того, чтобы предлагать наличные деньги, некоторые компании могут предоставить вам больше акций, которые со временем обеспечивают более высокую оценку (и дополнительные дивиденды).
• Привилегированные дивиденды :если вы владеете привилегированными акциями, представляющими собой нечто среднее между обыкновенными акциями — то, о чем вы обычно думаете, когда думаете об акциях, — и облигациями, вы будете получать привилегированные дивиденды. Как правило, они фиксированные, то есть выплачивают одну и ту же сумму всякий раз, когда производятся платежи (часто ежеквартально). Дивиденды по привилегированным акциям выплачиваются до дивидендов по обыкновенным акциям.
• Специальные дивиденды :это разовые дивиденды, которые компании могут выплачивать, если они накапливают прибыль с течением времени и не испытывают немедленной потребности в деньгах.
• Программы реинвестирования дивидендов (DRIP) :По сути, это денежные дивиденды, но вместо того, чтобы платить вам через ваш брокерский счет, компания использует деньги, чтобы купить больше акций.

Дивидендная доходность

Чтобы получить представление о том, на какую сумму вы можете рассчитывать, посмотрите на дивидендную доходность акций. На этом рисунке показан годовой дивиденд по акциям в процентах от цены одной акции на определенную дату.

Например, если вы владеете акцией стоимостью 50 долларов, и ежеквартально по ней выплачиваются дивиденды в размере 0,25 доллара, это составит всего 1 доллар за год. Разделите это на цену акции в 50 долларов, и ваша дивидендная доходность составит 2%. Цены на акции и дивиденды могут со временем меняться, но многие компании стабильно поддерживают высокие дивидендные доходы, что делает их привлекательными для инвестиций.

Коэффициент выплаты дивидендов

Вы также можете просмотреть коэффициент выплаты дивидендов компании, чтобы получить представление о том, насколько постоянными вы можете ожидать дивиденды. Этот коэффициент показывает процент чистой прибыли компании, который идет на выплату дивидендов.

Если коэффициент превышает 100%, это означает, что компания выплачивает больше, чем зарабатывает, и, вероятно, в будущем она будет вынуждена снизить выплаты дивидендов или вообще прекратить их выплачивать. Консультанты обычно считают диапазон от 35% до 55% оптимальным для коэффициента выплаты дивидендов компании.

Как и когда выплачиваются дивиденды?

В компаниях, которые их предлагают, дивиденды обычно выплачиваются ежеквартально, хотя некоторые могут выплачивать ежемесячно, раз в полгода или ежегодно.

Процесс начинается, когда совет директоров компании утверждает дивиденды. Затем компания объявляет, когда будут выплачены дивиденды, сколько инвесторы получат за акцию и дату, к которой акции должны быть куплены для выплаты дивидендов (дата экс-дивидендов).

Если вы покупаете акции на экс-дивидендную дату или после нее, вы не имеете права на получение дивидендов. Но если вы продадите свои акции после в эту дату вы все равно получите дивиденды, поскольку вы владели ими на дату экс-дивидендов.

Если вы участвуете в DRIP, деньги, которые вы получаете, пойдут непосредственно на покупку дополнительных акций. Однако, поскольку маловероятно, что математика сработает идеально, вы, как правило, будете получать дробные доли вместо целых.

Каковы преимущества инвестирования в дивидендные акции?

Есть несколько причин, по которым многие инвесторы предпочитают покупать акции, по которым выплачиваются регулярные дивиденды. Вот некоторые из недостатков, которые вы можете ожидать:

• Цена акций относительно стабильна. Дивиденды обычно выплачиваются хорошо зарекомендовавшими себя компаниями, которым больше не нужно вкладывать значительные средства в себя для роста. В результате цены на акции этих компаний, как правило, более стабильны, чем у перспективных компаний.
• Существует стабильный и растущий поток доходов. Дивиденды могут обеспечить регулярный доход в дополнение к повышению цены акций. Многие компании предлагают дивиденды, которые растут с каждым годом, что может со временем компенсировать влияние инфляции.
• Вы можете разработать стратегию ежемесячного заработка. Обычно компании выплачивают дивиденды ежеквартально, но не все они выплачивают их одновременно. Поэтому, если вы находитесь на пенсии или просто получаете доход от дивидендов, вы можете организовать свой портфель таким образом, чтобы ежемесячно получать доход в виде дивидендов от различных акций.

Существуют ли риски при инвестировании в дивидендные акции?

Существуют риски, присущие инвестированию в любую отдельную акцию, а также некоторые потенциальные недостатки, зависящие от вашего подхода к инвестированию дивидендов:

• Акции в целом сопряжены с риском. С 1920-х годов средний годовой доход фондового рынка составлял 10%. Но в краткосрочной перспективе цены на акции могут довольно сильно колебаться, даже если речь идет о крупных, устоявшихся компаниях. Ваше финансовое положение и ваше личное удобство при принятии рисков должны быть определяющими факторами при принятии вами инвестиционных решений. Прежде чем инвестировать деньги в фондовый рынок, оцените прогресс, которого вы добились в создании вашего чрезвычайного фонда, а также накопления на пенсию и другие цели, такие как первоначальный взнос за дом. Инвестиции в акции не застрахованы ни одним банком или государством, поэтому не вкладывайте больше, чем готовы потерять.
• Высокая доходность может быть признаком проблем. Идея получения высокой выплаты дивидендов по отношению к цене акций компании привлекательна. Но высокая дивидендная доходность не может быть устойчивой, если компания не может позволить себе финансировать дивиденды.
• Дивидендные акции уязвимы к повышению процентных ставок. По мере роста процентных ставок дивиденды становятся менее привлекательными для опытных инвесторов, особенно если они могут получить более высокую прибыль, инвестируя в безрисковые казначейские векселя.

Инвестирование в акции может быть рискованным, но один из способов снизить некоторые риски, с которыми вы можете столкнуться при покупке одной акции, — это инвестировать в биржевые фонды (ETF), ориентированные на дивиденды. Эти фонды объединяют деньги нескольких инвесторов для покупки широкого спектра акций, приносящих дивиденды. Эта диверсификация позволяет инвесторам снизить риск.

Как облагаются налогом дивиденды?

Доход в виде дивидендов считается облагаемым налогом, но то, как он облагается налогом, зависит от нескольких факторов. Во-первых, дивиденды могут быть как квалифицированными, так и неквалифицированными. Кроме того, уровень вашего дохода поможет определить, сколько вы платите.

Квалифицированные и неквалифицированные

Квалифицированные дивиденды облагаются налогом как долгосрочный прирост капитала, что является более низкой ставкой, чем то, что вы платите с вашего обычного дохода. С другой стороны, неквалифицированные дивиденды облагаются налогом по обычной ставке.

Чтобы иметь право на квалифицированный дивиденд, он должен быть выплачен одним из следующих лиц:

• Американская компания
• Компания, принадлежащая США
• Иностранная компания, зарегистрированная в стране, подпадающей под действие налогового соглашения США.
• Иностранная компания, акции которой легко торгуются на крупной фондовой бирже США.

Кроме того, вам необходимо выполнить требование о периоде владения. Для обыкновенных акций вы должны держать свои акции более 60 дней в течение 121-дневного периода, начинающегося за 60 дней до экс-дивидендной даты.

График дохода

Как обычные ставки налога на прибыль, так и ставки налога на прирост капитала определяются налоговыми категориями, применимыми к вашему доходу. Обратитесь к специалисту по налогам или ознакомьтесь с последними налоговыми категориями на веб-сайте IRS, чтобы понять, сколько вы будете платить.

Подготовьте свой финансовый фонд, прежде чем инвестировать

Инвестирование может помочь вам увеличить свой доход, но оно должно отойти на второй план по сравнению с другими важными финансовыми принципами. Потратьте некоторое время, чтобы создать резервный фонд, чтобы вы могли пережить финансовые дождливые дни, когда они случаются. И рассмотрите возможность погашения долга с высокими процентами, включая кредитные карты, прежде чем вы начнете инвестировать. Также рекомендуется проверить свой кредитный рейтинг и поискать способы его улучшить, чтобы сэкономить деньги на кредитах и ​​кредитных картах.

Даже с перспективой больших прибылей и доходов в виде дивидендов вы, как правило, получаете большую ценность, избавляясь от долгов с высокими процентами. Вы также сделаете себе одолжение, учитывая свое долгосрочное финансовое будущее, прежде чем делать потенциально рискованные инвестиции на фондовом рынке.