В декабре 2015 года Федеральная резервная система повысила ставку по федеральным фондам на четверть процентного пункта. Это был первый раз, когда ФРС повысила ставки почти за десятилетие. Хотя изменения ставок по федеральным фондам не влияют напрямую на процентные ставки по одноранговым кредитам (P2P), кредитные платформы могут начать повышать свои ставки. Если вы инвестируете в одноранговые кредиты, важно понимать, как это может повлиять на ваш портфель.
Инвесторы в личные кредиты зарабатывают деньги, требуя доли процентов, выплачиваемых по кредитам, пропорционально вложенной сумме. Если платформа, которую вы используете, повышает ставки для своих заемщиков, это означает, что вы, скорее всего, увидите более высокие доходы.
Это особенно верно, если вы открыты для финансирования кредитов с высоким риском. Одноранговые платформы присваивают каждому из своих заемщиков рейтинг кредитного риска на основе их кредитного рейтинга и кредитной истории. Кредитам, получившим самые низкие рейтинги, назначаются самые высокие ставки. Например, кредиты Lending Club категории «G» (кредиты, которые выдаются наиболее рискованным заемщикам) имеют процентную ставку 25,72%.
Если предположить, что заемщики не задерживают свои платежи, эти инвестиции могут быть более прибыльными, чем кредиты с меньшим риском. Снова возьмем Lending Club в качестве примера:кредиты классов F и G исторически приносили годовой доход 9,05%, что почти вдвое превышает доходность 5,22%, которую инвесторы получают от кредитов класса «А» с низким уровнем риска.
Хотя рост процентных ставок может положить больше денег в карманы инвесторов, следует помнить о некоторых недостатках. Во-первых, возможно, что по мере роста ставок заемщики могут решить изучить другие варианты кредитования. Если это произойдет, у инвесторов будет меньший пул кредитов на выбор.
Чтобы компенсировать это, одноранговые кредиторы могут прибегнуть к выдаче кредитов более низкого качества по мере роста ставок, но это может быть проблематично для инвесторов, которые предпочитают избегать более рискованных заемщиков. Если используемая вами платформа больше не предлагает виды кредитных продуктов, в которые вы хотите инвестировать, вам придется перераспределить эти активы в другом месте, чтобы ваш портфель не стал несбалансированным.
Наконец, рост процентных ставок может привести к более высокому уровню дефолта. Повышенные ставки означают, что заемщики должны платить большие деньги за получение личных кредитов. Если платежи по личному кредиту становятся неуправляемыми, заемщик может вообще не выполнить свои обязательства по кредиту. Некоторые платформы возвращают комиссию, уплаченную инвесторами, но обычно они не возвращают свои первоначальные инвестиции после дефолта заемщика.
Если вы являетесь активным инвестором P2P или думаете о добавлении кредитов P2P в свой портфель, вы не можете позволить себе упускать из виду связанный с этим риск. Финансирование самых рискованных кредитов — это азартная игра, поэтому важно учитывать последствия вложения денег в такие инвестиции.
Хороший способ хеджировать свои ставки — распределить свои инвестиции по разным классам кредита. Таким образом, в случае дефолта заемщика с высоким уровнем риска у вас останутся другие кредиты, на которые можно рассчитывать.
Если вам нужна дополнительная помощь с этим и другими решениями, касающимися вашего финансового здоровья, вы можете подумать о найме финансового консультанта. Найти подходящего финансового консультанта, который соответствует вашим потребностям, не должно быть сложной задачей. Бесплатный инструмент SmartAsset поможет вам найти лучших финансовых консультантов в вашем регионе за 5 минут. Если вы готовы найти местных консультантов, которые помогут вам достичь ваших финансовых целей, начните прямо сейчас.
Фото:©iStock.com/Ondine32, ©iStock.com/Tomwang112, ©iStock.com/xijian