Если вы читаете это, вы, вероятно, тот, кто:копит деньги, накопил некоторые активы и начинает думать о том, как создать стратегию просадки на пенсии — план того, как превратить ваши активы в доход, который будет длиться на всю жизнь.

Если вы хотите комфортно жить на пенсии, крайне важно иметь разумную стратегию сокращения пенсионных расходов и придерживаться ее. и не тратить время на беспокойство о том, что ваши сбережения израсходуются. Большая часть индустрии финансовых услуг была сосредоточена на том, чтобы помогать людям накапливать или сберегать и инвестировать (и их бизнес-модели построены на этом).

Как декумулировать, или использовать, и получать пенсионный доход эффективным с точки зрения налогообложения способом — сложная тема, которая начинает привлекать все больше внимания. Вот пять шагов к декумуляции — стратегии просадки при выходе на пенсию:

1. Определите, что вам нужно вывести

Чтобы установить план вывода средств, вам сначала нужно знать, сколько вам нужно и чего вы хотите. С точки зрения управления рисками — постарайтесь, чтобы сумма «необходимости для жизни» была как можно меньше.

Оптимизируйте свой образ жизни и расходы

Внимательно посмотрите на свои расходы и найдите способы сделать их максимально эффективными — это важный фактор того, сколько вам нужно на пенсии. Составьте бюджет, проанализируйте все свои расходы, особенно повторяющиеся расходы. Избавьтесь от безнадежных долгов (кредитная карта, оплата автомобиля, студенческий кредит — в идеале погасите ипотеку). Подумайте, где вы хотите жить, так как это огромный источник налогов и расходов на пенсию — вот несколько мест с более низкой стоимостью / более высоким качеством жизни в США, а вот несколько мест, где можно выйти на пенсию за границей.

Бюджет медицинской помощи из кармана

Учитывайте расходы на здравоохранение и страховку. Личные расходы на здравоохранение для 65-летней пары более чем в два раза превышают сбережения среднего домохозяйства. Узнайте, как работает программа Medicare и дополнительная страховка Medicare.

По-настоящему экономьте

Существует интересное движение под названием «Досрочный выход на пенсию в связи с финансовой независимостью» (FIRE). Сообщество FIRE предлагает несколько полезных уроков для традиционных пенсионеров о том, как быть бережливым, эффективным и внимательным.

Подробнее о будущем бюджете

Что вы тратите сегодня. Это не то, что вы потратите в следующем году или через 10 лет. Реальность такова, что для большинства людей их расходы сокращаются примерно на 10 % за каждое десятилетие выхода на пенсию.

Вот 9 советов по оценке будущих расходов.

2. Подумайте о гарантированном доходе и о том, как вы будете его получать

Чем больше у вас будет пенсионного дохода, тем меньше средств вам потребуется извлекать из своих активов, поэтому тщательно обдумайте этот вопрос.

Учитывайте неполный рабочий день

Когда многие люди думают о выходе на пенсию, они думают, что «больше нет работы». Реальность такова, что работа на неполный рабочий день является частью выхода на пенсию для многих людей — для получения дохода, участия, благотворительности или по социальным причинам.

Это может быть способом разбить проблему пенсионного дохода на более мелкие части — например, если вы зарабатываете 100 тысяч долларов в год и думаете, что вам нужно всего 75 тысяч долларов на пенсию, тогда социальное обеспечение (25 тысяч долларов) + работа неполный рабочий день. (25 000 долл. США) + экономия на просадке (25 000 долл. США) – звучит как более достижимый план.

Работа неполный рабочий день также дает вам хеджирование, если произойдет большая коррекция рынка — вы дадите себе больше времени для восстановления ваших инвестиций, и вы сможете перевести среднюю стоимость в долларах на более низкие рыночные цены. Вот несколько идей, как открыть для себя новую главу, работая на пенсии.

Максимальное социальное обеспечение

В последнее время все больше людей стали умнее и откладывают начало выплаты пособий по социальному обеспечению.

Однако около 33% претендуют на социальное обеспечение в 62 года, что, как правило, является плохой идеей. По сути, если вы думаете, что проживете долгую жизнь, вам следует откладывать как можно дольше, поскольку вы фактически «покупаете» пожизненную ренту с поправкой на инфляцию, поддерживаемую правительством США, по более низкой ставке, чем вы могли бы купить ее на бирже. частный рынок. Вы можете узнать свой возраст безубыточности Social Security здесь. Если вы состоите в браке, у вас должна быть самая высокая отсрочка по доходу до 70 лет. Вот почему.

• 21 % супружеских пар и 43 % не состоящих в браке людей полагаются на социальное обеспечение на 90 % своего дохода. Вот 11 идей, как жить только на социальное обеспечение.

Познакомьтесь с доходными инвестициями

Первоначально большинство инвестиций в акции делались с прицелом на то, какой доход они будут выплачивать держателю акций; сегодня эту роль играют акции, выплачивающие дивиденды (или ETF, или взаимные фонды), наряду с инвестициями с фиксированным доходом (облигации/долги), и все более искушенные инвесторы ищут альтернативные инвестиции («альтернативы» включают в себя частный капитал, хедж-фонды, управляемые фьючерсы, реальные контракты на недвижимость, товары и деривативы). В идеальном мире ваши инвестиции приносят достаточный доход, чтобы покрыть ваши расходы, но мало кому это удается.

• Акции, выплачивающие дивиденды, могут приносить 2–5 % годовых.
• Доходность по облигациям с фиксированным доходом может составлять 1–7% годовых. Как правило, высококачественный долг с более короткой дюрацией в настоящее время имеет очень низкую доходность (из-за количественного смягчения со стороны центральных банков). Если вам нужна более высокая доходность, вы берете на себя больший кредитный риск и удерживаете его дольше.
• Альтернативные инвестиции — они имеют все виды доходности и все виды рисков и, как правило, предназначены только для институциональных или аккредитованных частных инвесторов с высоким уровнем дохода.

Подумайте, хотите ли вы приобрести аннуитет

Аннуитеты — это контракты со страховыми компаниями, которые позволяют «покупать» гарантированный доход — их можно приобрести за квалифицированные или неквалифицированные деньги. Квалифицированные пожизненные аннуитетные контракты (QLAC) становятся все более популярными. Они позволяют вам использовать квалифицированные сбережения для покупки аннуитета с гарантированным доходом, а в качестве дополнительного бонуса они позволяют отсрочить RMD до 85.

Существует множество видов аннуитетов, и вам нужно быть осторожным, чтобы убедиться, что вы покупаете их эффективно, если пойдете по этому пути. Посмотрите, сколько пожизненного дохода вы можете купить с помощью калькулятора пожизненной ренты.

3. Рассмотрите другие способы хеджирования риска в своей стратегии просадки

У многих людей есть другие важные рычаги, которые они потенциально могут использовать, что может существенно повлиять на их стратегию просадки при выходе на пенсию, поэтому стоит рассмотреть их, прежде чем они начнут выполнять свой план просадки.

Управление рисками долголетия

Единственный самый большой риск, о котором все беспокоятся, — это пережить свои деньги, потому что никто не знает, как долго они проживут. Существует несколько способов управления этим риском:

• Установите свой собственный график планирования, купив страхование долголетия в виде отсроченного аннуитета. Это позволит вам установить конкретный горизонт планирования вместо неограниченного графика. Основная идея заключается в том, что вы покупаете аннуитет сегодня, который не начинается до тех пор, пока не приблизится к ожидаемой дате смерти — стоимость дешевле, поскольку страховая компания не думает, что вы будете собирать. Однако, если вы становитесь сильным, у вас есть доход на всю жизнь. При желании вы можете получить расчет аннуитета здесь.
• Ограничьте снятие средств, чтобы ваш портфель просуществовал очень долго — иначе известное как «Правило 4%». Ограничение снятия средств с вашего пенсионного счета до четырех процентов в год в пенсионном возрасте считалось безопасным способом гарантировать, что вы не переживете свои пенсионные сбережения. Концепция ограничения снятия средств имеет свои достоинства (идея заключается в том, что вы в основном получаете ожидаемую прибыль, а не принципы), но на практике «правило четырех процентов» следует рассматривать в сочетании с прогнозируемой продолжительностью жизни, налогами и фактической доходностью портфеля.

Обратите внимание на собственный капитал

Для большинства домовладельцев их собственный капитал составляет около половины их собственного капитала — он входит в десятку лучших советов по пенсионному доходу на NewRetirement по уважительной причине. Доступ к этому ресурсу можно получить несколькими способами:

• Уменьшение размера – Увеличилась ли стоимость недвижимости с тех пор, как вы переехали в свой нынешний район? Свяжитесь с брокером по жилой недвижимости и поговорите о сокращении, присваивании собственного капитала, накопленного за эти годы, и потенциальном сокращении не только стоимости ипотеки, но и коммунальных услуг и расходов.
• Совместное проживание/сдача в аренду части вашего дома. Если ваш дом или собственность достаточно велики, вы можете сдать в аренду комнату или часть своего дома, чтобы получать постоянный поток доход от аренды.
• Сдайте весь дом в аренду и переезжайте в более дешевый район или страну.
• Подумайте о получении обратной ипотеки с кредитной линией или пожизненным потоком платежей.

Будьте здоровы и хеджируйте риски для здоровья

Основная часть удовольствия и получения максимальной отдачи от выхода на пенсию — это быть здоровым. Правильно питайтесь, занимайтесь спортом, высыпайтесь, не нервничайте, будьте внимательны, общайтесь с друзьями и совершайте приятные длительные прогулки в лесу — желательно с собакой.

Если ваше здоровье находится под угрозой, вы, скорее всего, сожжете свои с трудом заработанные сбережения. Рассмотрите различные способы хеджирования риска, который вам понадобится для долгосрочного ухода:многие люди могут застраховаться самостоятельно или купить аннуитетный или гибридный аннуитетный/долгосрочный продукт, а не чистое долгосрочное страхование, которое каждый год предлагает меньше страховых компаний.

4. План повышения налоговой эффективности

Эффективная с точки зрения налогообложения стратегия сокращения пенсионных расходов состоит из двух ключевых частей.

Понять, как отрисовка активов влияет на налоги

Снятие активов с различных типов счетов повлияет на налоги, которые вам придется платить при выходе на пенсию. По сути, есть три места для хранения ваших пенсионных сбережений, которые описаны ниже. В идеале подготовьтесь к просадке, разместив свои сбережения и инвестиции на соответствующих счетах, чтобы их можно было эффективно использовать с точки зрения налогообложения. Реальность для большинства людей такова, что большая часть их сбережений находится на квалифицированных счетах. То, как эти деньги хранятся, относится к следующему пункту — эффективному с точки зрения налогообложения использованию этих активов.

1. До налогообложения/Квалификация (401(k), IRA, HSA) – Именно здесь большинство людей накопило свои сбережения, так как они смогли вычесть их из своего дохода при сбережении. Вы экономите на подоходном налоге сейчас, но будете платить подоходный налог (а не более низкие налоги на долгосрочный прирост капитала), когда будете использовать его позже. Есть надежда, что подоходный налог ниже при выходе на пенсию (что может быть не так). Примечание. Если у вас в 401K много акций компании, прочтите это.
2. После налогообложения/неквалифицированные (обычные сберегательные/брокерские счета) – Некоторые люди, которые являются хорошими вкладчиками/инвесторами, накопили здесь деньги. Вы уже заплатили подоходный налог, и вы будете облагаться только краткосрочными или долгосрочными налогами на прирост капитала (которые значительно ниже, чем подоходные налоги; например, 15% долгосрочного прироста капитала против 25% подоходного налога для женатых люди зарабатывают от 75 000 до 150 000 долларов США).
3. Рот ИРА - Это IRA, на которую распространяются правила, применимые к традиционной IRA, за исключением того, что это деньги после уплаты налогов, которые инвестируются в IRA Roth, где сбережения растут, не облагаются налогом, а также не облагаются налогом, когда вы снимаете деньги. Примечание. Роты не простые, но если вам удастся вложить больше денег в автомобиль Рота, это может быть полезно для вас и ваших наследников, поскольку на него не распространяются требуемые минимальные выплаты (RMD) и его можно передать по наследству. .

Эффективное налогообложение активов

Налоги эффективно уменьшают эти активы, управляя тем, как вы извлекаете активы из каждого из них. Порядок, в котором вы приближаетесь к выходу на пенсию, имеет большое значение и может оказать огромное влияние на ваш пенсионный доход. Если у вас достаточно активов, вам нужно спланировать просадку таким образом, чтобы избежать попадания в более высокие налоговые категории. Эмпирическое правило для эффективной налоговой просадки заключается в следующем:

1. Истощение активов, которые уже облагаются налогом (неквалифицированные деньги выше), поскольку это дает вам больше времени для роста ваших квалифицированных денег.
2. Используйте отложенные налоги (квалифицированные деньги), поскольку это позволяет расти вашим необлагаемым налогом деньгам (Roth). Обратите внимание, что ваши квалифицированные деньги будут облагаться RMD после достижения возраста 70 ½ лет — IRS требует минимального распределения от традиционных IRA и 401 (k) s.
3. Используйте не облагаемые налогом деньги Roth.

5. Управление последовательностью риска возврата

Иначе известный как «не принуждайте продавать во время спада». Огромный риск, с которым сталкивается любой, кто живет за счет своих инвестиций, заключается в том, что он вынужден продавать активы во время экономического спада, чтобы получить доход для покрытия расходов на проживание. Есть несколько важных рычагов для управления этим риском:

• Ограничьте сумму денег, которую вы должны получить от продажи активов (см. расходы, социальное обеспечение и неполный рабочий день выше).
• Многие люди используют «стратегию сегментов», чтобы разделить свои пенсионные накопления на «сегменты», чтобы вы могли быть спокойны, зная, что вам, скорее всего, не нужно будет немедленно продавать спад. Например:
  • Храните пенсионный доход от двух до пяти лет в наличных деньгах или их эквивалентах, таких как казначейские ценные бумаги с защитой от инфляции (TIPS).
  • Держите 25–50 % своих пенсионных накоплений в портфеле со средним риском на 5–10 лет.
  • Держите остаток в более долгосрочном портфеле с более высоким риском и более высокой доходностью.
• Используйте какую-либо возобновляемую кредитную линию с низкой процентной ставкой, которую вы можете использовать и окупить, например кредитную линию под залог собственного капитала (HELOC) или ипотечный кредит на конверсию собственного капитала (HECM). , также известная как обратная ипотечная кредитная линия.

Какой у меня личный план?

Всегда интересно посмотреть, как другие люди планируют. Вот моя стратегия выхода на пенсию:мне все еще меньше 50 лет, и я больше склонен к накоплению, а также мне предстоит более 10 лет обучения в колледже, но вот как я смотрю на нашу ситуацию.

Экономия

• Продолжать следить за нашими расходами и стараться оставаться максимально эффективными .
• Продолжайте усердно работать и экономить в квалифицированных сберегательных инструментах.
• Разработайте план переноса активов в Roth для повышения налоговой эффективности.

Инвестиции

• Как и многие инвесторы, не склонные к риску, я выделяю слишком много денежных средств, но я инвестирую через робота-консультанта, альтернативные варианты (коммерческая недвижимость, хедж-фонд, инвестиции-ангелы), собственный капитал, бизнес и денежные средства. .
• Продолжайте усердно работать, чтобы сделать NewRetirement максимально полезным и, следовательно, более ценным.

Жизнь и здоровье

• Продолжайте совмещать работу и жизнь, семью и здоровье.
• Продолжайте восхождение на гору Тамалпайас на моем горном велосипеде. Плюс другие занятия, такие как серфинг, походы, футбол и катание на лыжах.

Просадка

• Максимально увеличить социальное обеспечение для себя и своей жены, отложив дату подачи заявления до достижения 70-летнего возраста.
• Работать неполный рабочий день до «традиционной пенсии», поскольку мне нравится работать, и я нахожу это увлекательным и полезным.
• Со временем мы переключим наши инвестиции на средства, приносящие доход, более низкую волатильность и защищенные от инфляции. Например, коммерческая недвижимость.
• Подумайте о страховании долголетия (отсроченный аннуитет) и использовании собственного капитала (аренда и переезд, возможно, кредитная линия HECM).
• Постоянная оптимизация налогов по мере развития налогового режима.

Заключительные мысли

Пенсионное планирование и декумуляция — сложная задача, требующая серьезных, иногда долгосрочных решений. Может оказаться полезным, если рядом с вами будут находиться эксперты, которые проанализируют ваш план или помогут вам принять меры для его реализации. У меня есть дипломированный бухгалтер, который помогает мне с налогами, а иногда я общаюсь с опытными юридическими или финансовыми консультантами, которые выступают в роли фидуциаров.

Сегодня вы можете найти экспертов, которым вы можете заплатить за конкретную услугу, если вам нужна или нужна помощь. NewRetirement Planner — это всеобъемлющий онлайн-инструмент, который позволяет вам моделировать и документировать большинство изложенных здесь идей и стратегий. Это отличный способ создать бесплатный пенсионный план «сделай сам», персонализированный для вашей ситуации.