Человек платит за товар или услугу, выписывая компании чек на причитающуюся сумму. Компания принимает чек, и клиент получает оплату. Далее компания должна конвертировать эту бумажку в валюту. Это делается путем помещения этого чека на депозит, приема депозита в свой банк и внесения его на свой счет. Теперь у банка есть оригинальный чек, и он должен конвертировать его в валюту. Этот процесс, называемый очисткой чека, может занять несколько дней. По этой причине банк может заблокировать счет своего клиента до тех пор, пока чек не будет очищен от первоначального банка. Счет клиента отражает депозит в балансе, но доступный баланс не отражает сумму этого чека.
Банк начинает процесс оплаты чека, делая снимок чека, лицевую и оборотную стороны, и конвертируя живой чек в электронный файл. Банк, принявший депозит, затем отправляет электронный файл в другой банк, называемый расчетной палатой, где все чеки обрабатываются централизованно. Информационная служба принимает электронный файл и расшифровывает информацию из него, чтобы определить, против какого банка фактически выписан чек. Информационная служба делает это, используя маршрутные номера и другую информацию о чеке. Затем расчетная палата отправляет электронный файл в банк, на который выписывается оригинал чека, чтобы банк мог обналичить чек. Этот процесс обычно называют очисткой чека.
Банк, в котором выписан чек, получает электронный файл и сопоставляет номера с номерами счетов, которые он имеет для клиента. Затем банк сравнивает сумму чека с банковским балансом клиента, чтобы убедиться, что на банковском счете достаточно денег для покрытия чека. При наличии достаточных средств чек обнуляется путем уменьшения остатка на счете клиента на сумму чека. Если на счете недостаточно денег, чек не снимается. Вместо этого банк вычитает комиссию за возврат чека (обычно называемую комиссией за возврат) со счета клиента, и чек возвращается в расчетную палату, которая впоследствии возвращает его в банк, который его представил, чтобы банк мог вернуть чек клиенту. .