Если вы являетесь инвестором фонда долгосрочного капитала Parag Parikh Long Term Equity Fund, вы получили электронное письмо от фонда с описанием некоторых изменений. С точки зрения правил Паевого инвестиционного фонда, это фундаментальные изменения в схеме. Как владельцы паев вы должны знать о таких изменениях.
Теперь, в течение нескольких месяцев, это второе электронное письмо с подобными изменениями от фонда. Первый был посвящен включению функции покрытого звонка.
Вы, вероятно, думаете:«Безопасны ли мои вложения?»
Прежде чем вы начнете беспокоиться, давайте выясним, что это за изменения и как они влияют на ваши вложения?
Фондовый фонд решил изменить свою определенную SEBI категорию с Multicap на недавно созданную категорию Flexi cap.
Почему? Что не так с категорией с несколькими картами?
Как вы, должно быть, заметили, несколько месяцев назад SEBI издал диктат, что все фонды с множественной капитализацией должны инвестировать не менее 25% стоимости каждого фонда в большую, среднюю и малую капитализацию соответственно.
Подробнее - SEBI выкачивает мультикаповые фонды
Это ограничило бы инвестиционные стили нескольких схем фондов, которые полагались на гибкость, предлагаемую категорией с несколькими кэпами.
Было много шума, и фонды (также известные как AMFI) сделали заявления в SEBI. В результате в ноябре 2020 года SEBI объявил о новой категории - Flexi cap. По сути, фонды, которые хотят сохранить свой гибкий характер, могут выбрать новую категорию… и жизнь продолжается.
Учитывая, что Parag Parikh следует динамичной стратегии, она выбрала новую категорию крышек Flexi. Это позволяет ему работать так же, как и раньше.
Это звучит драматично, но это не так. Это очень косметический вид. Чтобы продемонстрировать соответствие новой категории, схема фонда теперь будет переименована в Parag Parikh Flexi Cap Fund.
Это то же старое вино в новой бутылке.
Прочтите о фонде здесь.
Как вы знаете, многим долговым фондам пришлось понизить рейтинги некоторых своих активов.
Чтобы гарантировать, что новые инвесторы не получат неправомерной выгоды из-за таких событий, SEBI разрешил создание сегрегированных портфелей. Каждый такой холдинг, которому грозит понижение рейтинга, перемещается в отдельный сегрегированный портфель, где он ожидает восстановления или списания.
Если происходит возврат денег, только те инвесторы, которые были вложены на дату создания этого портфеля, получают выгоду.
Почти все схемы паевых инвестиционных фондов создают в схемах разрешающие положения такого характера. Это не значит, что у них был пониженный рейтинг.
Повторяю, это просто вспомогательная функция.
Это главный вопрос, который у вас на уме. Как вы уже могли догадаться, все изменения носят косметический характер и не влияют на основное функционирование фонда.
Проще говоря, вам не нужно выкупать / продавать из-за этих изменений.
Однако в соответствии с инструкциями владельцы паев также имеют право выйти из схемы, если им не понравятся изменения. До 12 января 2020 г. выходных нагрузок по погашениям не будет.
Новые изменения вступают в силу с 13 января 2020 г.
Однако применяется налогообложение. Если вы продаете в течение одного года с момента покупки, взимается 15% налог на краткосрочный прирост капитала. Если вы владеете капиталом более 1 года, уплачивается налог на прирост долгосрочного капитала в размере 10%.
Первый миллион от общего долгосрочного прироста капитала во всех ваших паевых инвестиционных фондах не облагается налогом.
Вы можете прочитать исходное уведомление AMC здесь
Между вами и мной :Планируете ли вы принять меры в связи с этими изменениями? Делитесь в комментариях.