Все, что вам нужно знать о GILT FUNDS: Залоговые депозиты, золото, облигации. У вас закончились безопасные ценные бумаги для защиты ваших инвестиций? Сегодня мы рассмотрим еще один такой инструмент, доступный инвесторам, желающим диверсифицировать свои портфели с помощью ценных бумаг с низким уровнем риска.
Несмотря на низкий уровень риска, ценные бумаги, как известно, при благоприятных обстоятельствах обеспечивают доходность до 12%. Здесь мы более подробно рассмотрим фонды GILT как вариант вложений с низким уровнем риска.
Содержание
Gilt-фонды - это долговые фонды, которые инвестируют в государственные (государственные и центральные) ценные бумаги, такие как выпущенные облигации и ценные бумаги с фиксированной процентной ставкой. Инвестиции здесь направляются на государственные расходы, например, на инфраструктурные проекты. Эти вложения считаются малорисковыми, поскольку они вкладываются государством. Название Gilt происходит от сертификатов с позолоченными краями, которые относятся к государственным облигациям, выпущенным в виде сертификатов с золотыми краями.
Эти средства в основном находятся в Великобритании, но также попали в Индию из-за колонизации.
Фонды GILT работают с тремя сторонами:правительством (государством или центральным), фондом GILT (инвестор) и центральным банком (RBI), который действует как посредник между правительством и фондом. Всякий раз, когда правительству нужны средства, оно получает их, получая ссуду от RBI, который выступает в качестве банкира для правительства. RBi собирает эти средства у банков и страховых организаций и ссужает их правительству. В обмен на ссуду RBI выпускает государственные ценные бумаги с фиксированным сроком владения. Управляющий инвестиционным фондом подписывается на эти ценные бумаги.
Хотя фонды GILT в основном инвестируют только в долговые ценные бумаги, выпущенные государством, они также могут инвестировать в высококачественные облигации с низким уровнем риска, выпущенные компаниями, известными как ценные бумаги с позолоченными краями. В Индии SEBI предписывает фондам GILT инвестировать не менее 80% своих активов в государственные ценные бумаги.
Вот несколько важных факторов, которые инвесторы должны учитывать перед покупкой GILT Funds:
Фонды GILT не несут кредитного риска, поскольку правительства всегда стараются изо всех сил выполнять свои обязательства. Однако фонды GILT несут процентный риск. Если процентные ставки резко вырастут, чистая стоимость Gilt Fund резко упадет.
Предоставляемая прибыль зависит от экономических показателей и сроков инвестирования. Предоставляемая доходность сильно варьируется в зависимости от изменений общих процентных ставок. Известно, что в условиях экономического спада фонды GILT также превосходят акции. Однако в противном случае фонды также могут принести отрицательную прибыль.
Подобно паевым инвестиционным фондам, фонды GILT также взимают ежегодную комиссию, известную как коэффициент расходов, которая включает в себя комиссию управляющего фондом и другие расходы. Коэффициент расходов устанавливается как процент от общих активов фонда. Комиссия варьируется от фонда к фонду в зависимости от их эффективности, инвестиционной стратегии и т. Д. SEBI установил верхний предел в 2,25% для коэффициентов расходов заемных средств. Фонд с низким коэффициентом расходов увеличивает прибыль инвесторов.
Средний срок погашения долгового фонда варьируется от трех до пяти лет, то есть средний срок владения. Прежде чем вкладывать средства в фонд GILT, инвесторам важно оценить, есть ли у них аналогичный горизонт инвестирования со средним сроком владения, аналогичный фондам GILT. Эти вложения могут принести хорошую прибыль в краткосрочной перспективе, если они будут вкладываться в период экономического спада.
Есть два вида золотых фондов.
- фонды, которые вкладывают средства в основном в государственные ценные бумаги по срокам погашения.
- долговые обязательства со сроком погашения 10 лет
Ниже приведены некоторые примеры фондов GILT в Индии.
ТАКЖЕ ПРОЧИТАЙТЕ
Перед инвестированием физические лица должны убедиться, что ценные бумаги, такие как фонды GILT, обеспечивают добавленную стоимость для портфеля. Они лучше всего подходят для инвесторов, которые хотят вкладывать средства в среднесрочные ценные бумаги с низким уровнем риска. Эти фонды дополнительно диверсифицируют портфель и в то же время предоставляют опыт управляющего фондом по этим ценным бумагам.
Также важно, чтобы инвестор оценил историческую доходность соответствующих фондов, их стабильность, настроения рынка, экономические показатели и текущие процентные ставки. Удачного инвестирования.