5 психологических ловушек, которых инвесторы должны избегать: Бенджамин Грэм однажды сказал, что «главная проблема инвестора и даже его злейший враг — это, скорее всего, он сам». Общеизвестно, что человеческий мозг — это чудо, способное на множество математических навыков, навыков решения задач и общения, не имеющих себе равных ни у каких других живых существ.
Однако, когда дело доходит до инвестирования, люди, как известно, принимают ужасные решения и часто не учатся на собственных ошибках. Они проходят через «американские горки эмоций», как показано ниже.
(Источник изображения:Credit Suisse)
Хотя человеческий разум невероятно уникален, люди по-прежнему становятся жертвами ловушек инвесторов, которые могут иметь серьезные последствия на финансовых рынках. Это привело к появлению поведенческих финансов — новой области, цель которой — пролить свет на поведение инвесторов на финансовых рынках.
В этом посте обсуждаются наиболее распространенные психологические ловушки, которые необходимо преодолеть инвесторам, чтобы повысить свои шансы на получение высокой прибыли.
Содержание
Смещение привязки возникает, когда люди слишком полагаются на точку отсчета. в прошлом при принятии решений на будущее, то есть они "привязаны" в прошлое. Это предубеждение может создать много проблем для инвесторов и является важным понятием в поведенческих финансах.
Например, если у вас был хороший доход от акций, когда вы впервые инвестировали в них, ваше восприятие будущих доходов от акций будет положительным, даже если могут быть явные признаки того, что акции могут упасть. Важно помнить, что финансовые рынки очень непредсказуемы, поэтому вам нужно сохранять гибкость и обращаться за профессиональным советом, когда вы не уверены в принятии важных инвестиционных решений.
Тактика, также известная как менталитет толпы, унаследована от наших предков и предполагает, что сила в количестве . К сожалению, это не всегда лучшая стратегия на финансовом рынке, так как следовать за толпой не всегда правильно.
По иронии судьбы, этот стадный менталитет среди инвесторов является основной причиной «пузырей» на финансовых рынках. Инвесторы часто «собираются», чтобы защитить свою репутацию, и основывают свои решения на прошлых тенденциях или на инвесторах, которые добились успеха с теми же акциями в прошлом. Однако люди быстро сбрасывают акции, когда о компании пишут плохие отзывы, или впадают в ажиотаж, когда акции идут хорошо.
Как инвестор, вы должны проводить собственный анализ и исследование каждого инвестиционного решения и избегать соблазна следовать за большинством.
Неприятие потерь — это когда люди идут на многое, чтобы избежать потерь, потому что боль от потери в два раза сильнее, чем удовольствие, полученное от прибыли от инвестиций. Проще говоря, потерять один доллар в два раза больнее, чем заработать один доллар.
Как эмоциональные существа, мы часто принимаем решения, чтобы избежать убытков, это может включать в себя вывод инвесторами своих денег с рынка, когда происходит спад, который приводит к большему накоплению денежных средств, или чтобы избежать убытков после коррекции рынка, когда инвесторы решают сохранить свои активы. в виде наличных.
Однако эта предполагаемая безопасность выхода с рынка, когда он нестабилен, приводит только к увеличению количества наличных денег, обращающихся в экономике, что приводит к инфляции. Во время финансового кризиса 2007 года прирост денежной наличности в экономике США составил 943 млрд долларов.
Инвесторы могут избежать ловушки боязни убытков, поговорив с финансовым консультантом, чтобы узнать, как сократить свои убытки и оптимизировать свой портфель для получения более высокой прибыли.
Уверенность — это актив, когда дело доходит до инвестирования в фондовый рынок, но чрезмерная уверенность или нарциссизм могут привести к краху инвестора. Многие инвесторы, особенно хорошо образованные и разбирающиеся в финансах и функционировании фондового рынка, часто полагают, что знают больше, чем независимый финансовый консультант.
Важно помнить, что финансовый рынок представляет собой сложную систему, состоящую из множества различных элементов, и один человек не может ее перехитрить. Многие инвесторы в прошлом теряли большие суммы денег просто потому, что пали жертвой чрезмерной самоуверенности и отказывались прислушиваться к чьим-либо советам. Излишняя самоуверенность – самая опасная форма беспечности.
Ловушка подтверждения — это когда инвесторы ищут информацию, подтверждающую их мнение, и игнорируют теории, опровергающие его.
Инвестируя в определенные акции, которые, по его мнению, принесут благоприятную прибыль, инвестор будет отфильтровывать любую информацию, которая противоречит его убеждениям. Они будут продолжать обращаться за советом к людям, которые дали им плохой совет, и совершать те же ошибки. Это приводит к предвзятости при принятии решений, поскольку инвесторы склонны смотреть только на одну сторону медали.
Например, инвестор будет продолжать держать акции, стоимость которых снижается, просто потому, что кто-то другой делает то же самое. Инвесторы помогают друг другу обосновывать причины удержания инвестиций, однако это не сработает в долгосрочной перспективе, поскольку оба инвестора могут оказаться в убытке. Инвесторы должны искать новые перспективы для акций и проводить непредвзятый анализ своих инвестиций.
Читайте также:
Человеческий разум очень сложен, и существует множество факторов, как внутренних, так и внешних, которые могут повлиять на принимаемые нами решения. Давление, с которым мы сталкиваемся в обществе, позволяет легко поддаться искушению и стать жертвой психологических ловушек, перечисленных выше. Чрезмерная самоуверенность, поиск подтверждения со стороны других и поиск утешения в других людях, которые находятся в той же лодке, что и вы, — это лишь некоторые из причин, которые могут повлиять на принимаемые нами инвестиционные решения.
Никто не совершенен, и только человек может попасть в психологическую ловушку. Лучший способ смягчить эти последствия — оставаться открытым для новой информации и практически думать о том, как инвестиции повлияют на вас как на личность. Вам также следует обратиться за советом к отраслевым экспертам, чтобы убедиться, что ваши инвестиционные решения основаны на хорошо изученной информации, которая может помочь вам принимать беспристрастные решения.