Фредерик Керрест, соучредитель Okta, задает простой вопрос:кого бы вы предпочли рекламировать для своего продукта:Колина Каперника или Бена Горовица?
Сегодня есть много знаменитостей, которые стали инвесторами, и многие инвесторы, которые являются пограничными знаменитостями. Ясно одно:граница между Голливудом и Силиконовой долиной становится все более размытой. Хотя в прошлом известные артисты, музыканты или актеры обычно увеличивали свое состояние за счет недвижимости, гонораров или ресторанов, сегодня знаменитости обращаются к инвестициям в технологии. Сейчас есть даже компании, которые специализируются на подключении знаменитых инвесторов к стартапам. Возможно, это естественно; в конце концов, знаменитости отличаются яркой индивидуальностью и обаянием, изобретательны и обладают большим капиталом, который можно инвестировать.
В этой статье рассказывается о том, почему знаменитостей привлекает Кремниевая долина, в какие компании они инвестируют, о различных моделях участия знаменитостей и о том, как это влияет на индустрию высоких технологий.
Согласно отчету CB Insights, с 2007 года 75 крупнейших инвесторов по количеству сделок приняли участие в более чем 350 раундах финансирования на общую сумму около 4,6 млрд долларов. В 2015 году знаменитости инвестировали около 2 миллиардов долларов в 101 сделку с частными технологическими компаниями. По данным CB Insights, из 22 самых активных знаменитых инвесторов около половины были из музыкальной индустрии, а остальные получили известность благодаря телевидению, кино, спорту или моде.
Если у вас есть сомнения относительно того, насколько популярными стали инвестиции знаменитостей в технологии, учтите, что Apple TV недавно впервые запустила оригинальный контент, включая шоу под названием «Планета приложений». Думайте, что Голос встречает Акульего Танка. На шоу знаменитости Джессика Альба, Гвинет Пэлтроу, Will.i.am и Гэри Вайнерчук сидят за жюри и оценивают технические презентации.
Итак, почему знаменитости вынуждены инвестировать в технологии?
Мир технологий раскален докрасна, и знаменитости не застрахованы от его привлекательности. Подобно дизайнерской одежде или упоминанию в рэп-песне, участие в технологиях стало символом статуса. Игрок НБА Андре Игуодала сказал:«Когда я впервые пришел в лигу… у тебя просто должна была быть определенная машина, или две, или три, или четыре, или пять, и у тебя была определенная одежда, определенная обувь, чтобы все знали, что ты баскетболист. игрок». В настоящее время игроки используют технологии, чтобы продемонстрировать свою актуальность и заявить о себе как о чем-то большем, чем просто спортсмен.
Тем не менее, стоит отметить, что инвестирование, продвижение или становление предпринимателями за пределами их основного денежного потока — не новая концепция. В прошлом многие знаменитости, как правило, сосредоточивались на потребительских товарах, таких как кроссовки, парфюмерия, алкоголь и рестораны. В июне 2017 года компания Джорджа Клуни по производству текилы Casamigos продала алкогольному гиганту Diageo более чем за 1 миллиард долларов. В настоящее время, похоже, произошел сдвиг, когда знаменитости рекламируют приложения, онлайн-платформы и общие стартапы, поддерживаемые венчурным капиталом.
Интересный пример — компания Джессики Альбы Honest Company, которая производит и продает потребительские товары, но финансируется и укомплектована как технологическая компания. The Honest Company привлекла 228 миллионов долларов за пять лет и ранее оценивалась в 1,7 миллиарда долларов. В какой-то момент компания вела переговоры с Unilever о возможном приобретении, но в итоге Unilever купила конкурента Seventh Generation. После фиаско Unilever и множества судебных исков генеральный директор Брайан Ли был заменен, и теперь компания ищет финансирование на сумму менее 1 миллиарда долларов.
Хотя многие художники и профессиональные спортсмены обычно ассоциируются с непомерным богатством, у них непостоянный денежный поток. То есть большой платой от чего-то вроде концертного тура нужно распорядиться, чтобы покрыть повседневные расходы и будущие начинания. По словам Морри Рейсса, специалиста по финансовому планированию из Калифорнии, «то ли пир, то ли голод… Вы точно не знаете».
Часто то, что делает знаменитость известной, не делает ее богатой. Несмотря на стремительный рост популярности в течение определенного времени, финансовые засухи случаются часто, и они должны выяснить, как продолжить наращивать свое состояние после выхода на пенсию. Карьера среднего профессионального спортсмена заканчивается после 33 лет, но может быть завершена уже в 28 лет для физически сложных видов спорта, таких как американский футбол. То же самое относится и к актерам и актрисам сегодня:вплоть до 90-х годов большинство из них вспыхнули в свои двадцать и взяли на себя свои определяющие роли в свои тридцать и чуть больше сорока. Сегодня они вспыхивают в подростковом возрасте, их «основной актерской недвижимостью» являются двадцать с небольшим, а 30 лет — это возраст, в котором женщины получают свои «Оскары». В результате знаменитости должны искать способы инвестировать и получать стабильный доход, а технологии — последний канал для инвестиций.
В отличие от основных венчурных капиталистов, чья карьера страдает, если стартапы, в которые они инвестируют, терпят неудачу, основные потоки доходов и репутация знаменитостей не несут такой же удар. Таким образом, у знаменитостей больше гибкости, чтобы пойти на больший риск, не влияя на свою основную карьеру. Чтобы инвестировать в стартапы и даже работать консультантом, требуется меньше усилий, чем, скажем, для открытия ресторана или запуска линии одежды.
В компаниях, в которых обычно принимают участие знаменитости, не так уж много смысла и смысла. Тем не менее, ниже мы можем выделить несколько закономерностей:
Знаменитости обычно предпочитают не инвестировать в начальное финансирование, поскольку эти раунды направлены на финансовую поддержку ранних этапов разработки продукта, включая дизайн продукта и итерацию. Поскольку знаменитости получают максимальную отдачу от своих инвестиций, когда целевой потребитель совпадает со своими подписчиками, серия A является наиболее популярной точкой для инвестиций знаменитостей. На данный момент аудитория сформирована, и личный бренд знаменитостей может вывести стартап на новый уровень.
Хотя некоторые знаменитости предпочитают инвестировать в ту область, в которой они заработали деньги, они часто диверсифицируют свою деятельность. Вот некоторые из наиболее популярных областей инвестирования:
Многие знаменитости запрыгнули на подножку криптовалюты. Хотя Эштон Катчер и Нас были первыми инвесторами в этом пространстве, недавно к акции присоединились знаменитости, такие как Гвинет Пэлтроу, Джейми Фокс и Пэрис Хилтон.
В частности, многие знаменитости поддались ажиотажу вокруг первичных предложений монет (ICO). ICO помогают фирмам собирать деньги для разработки новых технологий блокчейна и криптовалюты. Вместо выпуска акций они предлагают цифровые токены или «монеты». ICO позволяют стартапам привлекать деньги без привлечения частных инвесторов или венчурных капиталистов.
В твите наследница отеля Пэрис Хилтон объявила, что она будет участвовать в ICO LydianCoin, которая позиционирует себя как «первое маркетинговое облако больших данных AI для блокчейна». Икона бокса Флойд Мейвезер также похвастался в Instagram о планах заработать «большую сумму денег» на первичном предложении монет Stox, проекте инвестиционного прогнозирования. Такие деятели, как Мейвезер, используют свои аккаунты в Instagram для продвижения криптовалют с фотографиями буквальных куч денег и роскошных автомобилей. Эта стратегия продвижения криптовалюты становится все более распространенной среди «влиятельных лиц», поскольку хэштег #bitcoin теперь появляется в более чем 562 102 постах в Instagram.
Многие знаменитости, в частности профессиональные спортсмены, также верят в многообещающий феномен киберспорта. Киберспорт — это бурно развивающаяся мировая индустрия, в которой опытные видеогеймеры соревнуются друг с другом. Так же, как в традиционных видах спорта есть соревнования по бейсболу, баскетболу и футболу, киберспорт включает в себя соревнования по различным видеоиграм. Первые крупные притоки капитала поступили от представителей спортивного мира, включая Шакила О'Нила и Алекса Родригеса, Марка Кьюбана, Рича Фокса и Джереми Лина.
Конечно, знаменитости также инвестируют в стартапы, относящиеся к другим категориям. Стартап, получивший наибольшую поддержку знаменитостей, — производитель матрасов Casper. Компанию поддерживают Эштон Катчер, Нас, Скутер Браун, Стив Нэш, Леонардо Ди Каприо, Тоби Магуайр и другие. 22 самых активных знаменитых инвестора также поддержали множество единорогов, включая Spotify, Gusto, Docusign, Zenefits и Airbnb.
Крупнейшим раундом финансирования с 2007 года с участием знаменитостей стала компания Lyft, которая привлекла 530 миллионов долларов в раунде серии E. Часть поддержки поступила от группы Linkin Park через их фонд Machine Shop Ventures.
В этой модели знаменитый инвестор соглашается обеспечить рекламу и связи в обмен на долю в компании. Одной из первых знаменитостей, использующих эту модель, является рэпер Кертис Джексон, известный как 50 Cent, с Vitaminwater. Вместо типичной сделки с денежным одобрением менеджер Джексона указал, что они хотят инвестировать. В 2004 году тогдашний руководитель отдела маркетинга Vitaminwater Рохан Оза привлек 50 Cent в качестве акционера. Доля Джексона в компании со временем увеличивалась и увеличивалась, если компания достигала определенных показателей. Ходят слухи, что менеджер Джексона выторговал около 10 % стоимости компании.
Ключом к успешному партнерству был упор на аутентичность, поскольку Джексон искренне любил продукт. Выросший среди алкоголиков, он не пил; на самом деле, он ежедневно тренировался и ел здоровую пищу. Джексону надоело пить простую воду каждый день, и он регулярно пил витаминную воду. По словам Озы, «он интегрировал это в свою жизнь, бренд взорвался, и он заработал огромную сумму денег». Компания даже создала ароматизатор, названный в его честь, Formula 50. Когда в 2007 году Coca-Cola купила материнскую компанию Vitaminwater более чем за 4 миллиарда долларов, Джексон заработал 100 миллионов долларов. С тех пор многие другие приняли эту модель, в том числе Ким Кардашьян с Shoedazzle и Тайгер Вудс с Fuse Science.
Тем не менее, есть некоторые знаменитые инвесторы, которые предпочитают только предоставлять капитал с минимальным раскрытием информации или рекламой. Поп-звезда Джастин Бибер — один из таких людей. Первая нераскрытая инвестиция Бибера была сделана в 2009 году, что привело к множеству технологических инвестиций в такие компании, как платформа для обмена сообщениями Tinychat, игровая компания Sojo Studios, сервис потоковой передачи музыки Spotify и другие, которые он не раскрывает. Spotify даже не стал обсуждать инвестиции Бибера. Типичная сделка потребует около 250 000 долларов денег Бибера по выгодной цене, обычно предназначенной для умных денег. Менеджер Бибера Эрик Браун сообщил, что размер портфеля Бибера составляет от 2 до 5% от его общего состояния.
Многие знаменитости фактически создали свои собственные венчурные фонды. Среди них четырехкратный чемпион Суперкубка Джо Монтана, звезда НБА Кармело Энтони и совсем недавно легенда баскетбола Коби Брайант. Брайант станет партнером Джеффа Стайбела, стартовав со 100 млн долларов, и сосредоточится на инвестициях в технологические, медиа-компании и компании, работающие с данными.
Пожалуй, одним из самых известных знаменитых инвесторов является Эштон Катчер. Хотя он известен тем, что играет глупых персонажей на телевидении, на самом деле у него есть опыт работы в области биомедицинской инженерии. Он, миллиардер Рон Беркл и музыкальный менеджер Гай Осири запустили A-Grade Investments в 2010 году. Все трое вложили 2,5 миллиона долларов в Airbnb, который сейчас стоит 90 миллионов долларов. Они также вложили 500 000 долларов в Uber, который сейчас стоит более 60 миллионов долларов. За шесть лет они превратили 30 миллионов долларов в 250 миллионов долларов, множитель 8,5. Их успех побудил известных инвесторов вкладывать деньги в фонд, в том числе Андреессена Горовица, Марка Кьюбана, Марка Бениоффа и Liberty Media.
Еще один известный венчурный капиталист — рэпер Насир бин Олу Дара Джонс (Нас), запустивший QueensBridge Ventures в 2014 году. Фонд обычно инвестирует от 100 000 до 500 000 долларов на ранних стадиях развития компании. На сегодняшний день компания инвестировала в 127 компаний с выходом из портфеля 23 компаний, включая приобретение Fitmob, межсетевого фитнес-членства, приобретенного ClassPass, и Synata, корпоративной облачной поисковой системы, приобретенной Cisco.
Некоторые знаменитости даже создали собственные технологические компании. Один из самых успешных примеров — рэпер и продюсер Андре «Dr. Dre» Юнга, компания по производству наушников Beats Electronic, запущенная в июле 2008 года. В 2014 году Apple приобрела компанию за 3 миллиарда долларов. Это было крупнейшее приобретение Apple за всю историю, за которым последовала покупка NeXT за 404 миллиона долларов в 1997 году. Сообщается, что доктор Дре заработал на сделке 500 миллионов долларов, что сделало его вторым самым богатым исполнителем хип-хопа в мире.
Рэпер и продюсер Джей Зи также пробовал свои силы в технологическом предпринимательстве с Tidal. В 2015 году Jay Z купил норвежский сервис потоковой передачи музыки за 56 миллионов долларов, пообещав превратить его в компанию, конкурирующую со Spotify и Apple. К сожалению, с тех пор компания столкнулась с проблемами, начиная от технических трудностей и заканчивая сменой руководства. В то время как к маю 2016 года у Tidal было всего 4,2 миллиона подписчиков, Spotify может похвастаться более чем 100 миллионами активных пользователей, 50 миллионов из которых платят за услугу. Apple Music, второе место среди потоковых сервисов, имеет 27 миллионов подписчиков.
В то время как некоторые считают приток капитала знаменитостей негативным и признаком технологического пузыря, другие относятся к этому гораздо более позитивно. Ниже мы представляем некоторые из этих мыслей и обоснований:
«Вы знаете, что есть пузырь, — говорится в поговорке, — когда появляются красивые люди». По словам Джоша Лернера, профессора Гарвардской школы бизнеса, инвестирование знаменитостей может свидетельствовать о «рыночной вершине, когда неосведомленные люди устремляются в горячую область инвестиций». Многие эксперты опасаются, что это еще один признак технологического пузыря.
Поскольку деньги на финансирование начинают иссякать, поскольку венчурные капиталисты становятся более разборчивыми в том, на что они делают свои ставки, стартапам приходится подходить к своим методам финансирования более творчески. По словам Асвата Дамодарана, профессора Школы бизнеса Стерна, «это происходит уже пару лет. Привлечь капитал не так просто, и венчурные капиталисты требуют лучших условий». Отчасти это связано с замедлением роста числа компаний, выходящих на биржу — прошлый год был самым медленным для IPO в США со времен рецессии.
Поэтому те, кто более циничен в космосе, рассматривают эту недавнюю тенденцию как приток «тупых денег». Чтобы было ясно, «глупый» не относится к интеллекту знаменитых инвесторов. На самом деле, многие хорошо разбираются в финансовых терминах и бизнесе. Однако люди могут быть умными и сообразительными в выбранной ими профессии и все же поступать неразумно с распределением активов. Многие предупреждают об опасности, когда люди выходят за рамки своей основной компетенции. Андреас Антонопулос, один из первых биткойн-инвесторов, назвал участие знаменитостей в ICO современным «моментом чистильщика обуви».>
Другое распространенное мнение состоит в том, что инвестирование в знаменитостей может быть контрпродуктивным. И в то время как некоторые предприниматели рады привлечь известных людей для рекламы, искушенные инвесторы, как правило, избегают этого. Согласно статье Forbes, «венчурные инвесторы часто не одобряют привлечение знаменитостей, потому что такие инвестиции часто сопровождаются вопиющими требованиями к «подсластителям» в голливудском стиле, таким как «опционы для консультантов», которые снижают стоимость инвестиций знаменитости, размывая других инвесторов. .”
Есть некоторые венчурные капиталисты, которые приветствуют новую тенденцию. Аншу Шарма, венчурный партнер Storm Ventures, сказал, что ему приятно видеть, как богатые люди инвестируют в компании, а не сидят на своих деньгах:«Если бы больше богатых людей помогало людям создавать компании и меньше людей гонялось бы за квартирами за 100 миллионов долларов, чтобы купить их Нью-Йорк, у нас будет лучший мир».
Если одобрение знаменитостей является подлинным, они могут эффективно повышать осведомленность рынка, помогать заключать сделки и даже поднимать моральный дух сотрудников. Профессор Лернер упомянул, что венчурный капитал знаменитостей можно рассматривать как «естественное продолжение» присущей знаменитостям способности влиять на публику, усиленной в последние годы Twitter и другими социальными сетями, направленной на продажу продуктов». Помимо продажи, знаменитости могут выступать в качестве влиятельных защитников продукта или услуги. По словам Эштона Катчера, «я думаю, что знаменитость пригодится, если вы будете громко говорить, когда компании сталкиваются с нарушением правил, или просто получаете ответный телефонный звонок из стратегической ситуации BD». Когда Uber столкнулся с запретом в Нью-Йорке, Катчер, у которого более 18 миллионов подписчиков в Твиттере, использовал платформу для решения этой проблемы. Хотя это может быть неточно, чтобы приписать окончательный успех Uber, было полезно иметь сеть для активации.
Прежде всего, не все известные инвесторы созданы равными. По словам Троя Картера, «Вы не можете поставить Эштона Катчера, который является настоящим специалистом по продукту и имеет действительно глубокое понимание технологий, в ту же категорию, что и звезда ситкома, которая хочет разработать собственное приложение и не тратит на это время. .”
В конечном счете, более широкая тенденция инвестирования знаменитостей не является ни хорошей, ни плохой; скорее, потенциальные инвестиции знаменитостей должны оцениваться в каждом конкретном случае. Как показывает сотрудничество между 50 Cent и Vitaminwater, инвестиции знаменитостей могут принести хорошие плоды. В других случаях будет поражение, как в случае с Джастином Тимберлейком и его неудачной попыткой возродить Myspace. Возможно, важнее всего то, как инвестор оценивает и использует свое участие.
Чтобы правильно оценить стоимость знаменитого инвестора, следует учитывать:
Пузырь или нет, бум или спад, знаменитые венчурные капиталисты, скорее всего, останутся. В среде с низкими процентными ставками и высокими оценками имеет смысл только то, что те, у кого есть большой капитал, будут откладывать часть для привлекательных возможностей в стартапах. В конце дня:«Смейтесь сколько хотите. Знаменитые венчурные капиталисты — это… признак того, что, возможно, в Силиконовой долине больше всего ценится набор навыков, а не то, что вы знаете, а кто. Этот навык может работать на данный момент, но именно он обрекает Силиконовую долину на череду взлетов и падений».
Что нужно сделать в Кремниевой долине? Частный фонд
Лето почти закончилось. Вы уже взяли отпуск?
Чему может научиться каждый стартап из историй успеха Силиконовой долины
Выгодны ли акции туристических компаний для инвесторов в Новом году и далее?
Расширение прав и возможностей канадских женщин-инвесторов:достаточно разговоров, давайте действовать