Прежде чем делать инвестиции, вы должны знать о различных рыночных инструментах. Если вы собираетесь начать свое инвестиционное путешествие, то вы, должно быть, столкнулись с термином:облигации. Интересно, что такое облигации? Итак, вот подробное руководство по облигациям.
Облигации — это долговые инструменты, позволяющие различным организациям, таким как корпорации и правительство, привлекать средства с рынка. Эти средства затем могут быть использованы для расширения бизнеса или развития инфраструктуры. Кроме того, субъекты могут использовать средства для покрытия стоимости долгосрочных инвестиций или для финансирования существующих расходов. В то время как облигации и акции являются инструментами рынка капитала, инвестиции в акции обеспечивают вам частичное владение компанией. Но облигации обеспечивают вам кредитную долю в компании. Другими словами, компания становится заемщиком, а вы — кредитором.
Чтобы понять значение облигации, вы также должны иметь в виду, что организация-заемщик возвращает вам основную сумму в заранее установленную дату погашения. Кроме того, выплата процентов на основную сумму, известная как выплата купона, производится через регулярные промежутки времени в соответствии с условиями договора. Купон можно выплачивать ежемесячно, раз в полгода или ежегодно.
Узнав значение облигации, вы также должны помнить, что облигации по сути являются безопасным инвестиционным инструментом и несут минимальные риски.
Чтобы узнать больше о том, что такое облигации и их типы, взгляните на различные типы облигаций в стране
Эти облигации выпускаются государством или центральным правительством. Это один из самых безопасных инвестиционных инструментов, так как исключается риск невозврата кредита.
Это снова государственные ценные бумаги, выпущенные RBI от имени правительства. Это альтернатива хранению физического золота, выраженная в граммах золота.
Они также выпускаются правительством. Здесь вы можете перевести свой прирост капитала в конкретные облигации. Эти облигации освобождают от налога на прирост капитала при условии, что вы инвестируете в них в течение шести месяцев с даты получения прироста капитала.
Они выпускаются компаниями и обеспечивают сравнительно более высокую процентную ставку. Но им присущи кредитные риски.
Эти облигации могут быть конвертированы в акции в соответствии с заранее определенными условиями.
Чтобы узнать больше о:что такое облигация? Вот классификация облигаций на основе их доходности:
Они имеют заранее установленную процентную ставку на протяжении срока действия облигации. Преимущество этих облигаций в том, что они обеспечивают фиксированный процент, независимо от рыночных условий.
Эти облигации имеют гибкие процентные ставки, которые, в свою очередь, зависят от широкого диапазона рыночных переменных.
Эти облигации предназначены для защиты инвестора от влияния инфляции на купонную ставку и номинальную стоимость. Однако они имеют более низкую купонную ставку по сравнению с облигациями с фиксированной процентной ставкой.
Оценка облигации представляет собой сложную математическую процедуру для определения теоретической справедливой стоимости облигации. Шаги для определения стоимости облигации включают расчет денежного потока по облигации и стоимости облигации при погашении или номинальной стоимости. Основное преимущество оценки облигаций заключается в том, что она позволяет узнать, являются ли облигации жизнеспособным инвестиционным инструментом. Ключевым фактором в этом процессе является знание ставки дисконтирования или отношения доходности к погашению.
Купонная/процентная ставка заранее определяется при покупке облигации. Например, одна облигация номинальной стоимостью 1000 рупий и годовой процентной ставкой 6% обеспечит вам процентную ставку в размере 60 рупий. Если вы приобрели облигацию на первичном рынке (непосредственно у эмитента), облигация выпускается по номинальной стоимости. Ставка дохода такая же, как купонная ставка.
Однако если вы покупаете облигации на вторичном рынке, цена покупаемой или продаваемой облигации может быть выше или ниже ее номинальной стоимости. В зависимости от того, будет ли номинальная стоимость выше или ниже, доход также будет выше или ниже первоначальной процентной ставки. Эта доходность или доходность облигаций представлена через отношение доходности к погашению. Например, облигация, продающаяся по более высокой цене, чем ее номинальная стоимость, будет иметь более высокий коэффициент доходности к погашению.
Любое обсуждение того, что такое облигации и их использование, будет неполным без знания ключевых факторов, которые следует учитывать перед инвестированием. Вот посмотрите:
Облигации представляют собой долгосрочные инвестиционные инструменты, обеспечивающие гарантированный доход и играющие ключевую роль в диверсификации портфеля. Они относительно свободны от риска. Облигации, однако, имеют некоторые недостатки, такие как более низкая доходность по сравнению с инвестициями в акции, а доходность уязвима к рискам, связанным с инфляцией. Более того, облигации не так ликвидны, как акции. Это означает, что вам может быть трудно продать его по предпочтительной цене до наступления срока погашения.
Чтобы инвестировать в облигации с минимальными рисками, необходимо видеть кредитный рейтинг компании. Например, компании с рейтингом «ААА» от рейтинговых агентств могут быть заслуживающими доверия. Более высокие рейтинги означают, что компания имеет относительно меньший риск неисполнения своих кредитных обязательств. Вам также следует проанализировать, существуют ли какие-либо риски колла или сценарии, когда компании отзывают свои облигации из-за негативных рыночных факторов.
Ваша инвестиционная цель и склонность к риску должны соответствовать инвестициям в облигации. Чтобы еще больше диверсифицировать свои инвестиции в облигации, вы можете рассмотреть возможность инвестирования в различные типы облигаций с разными сроками погашения. Вы также можете выйти на долговой рынок через долговые взаимные фонды.
Таким образом, вы можете инвестировать в различные типы облигаций, которые по сути являются долговыми ценными бумагами, выпущенными различными организациями. Однако недостаточно просто знать, что такое облигация и как ее использовать. В своем инвестиционном путешествии не забывайте полагаться только на надежную и достойную брокерскую фирму. Обратите внимание на такие функции, как безбумажная процедура открытия Demat и торговых счетов, бесшовные цифровые платформы, основанные на передовых технологиях, подробные рыночные отчеты, консультации экспертов и т. д.