Чем раньше вы начнете инвестировать, тем больше времени у ваших инвестиций будет расти, и тем дольше ваш портфель будет восстанавливаться, если вы сделаете действительно неудачную инвестицию. По мере того, как вы приближаетесь к пенсионному возрасту, у вас остается меньше времени для преодоления инвестиционных убытков, что может побудить вас сбалансировать свой портфель, чтобы увеличить долю менее рискованных ценных бумаг, таких как облигации инвестиционного уровня или взаимные фонды облигаций.
Комиссия по ценным бумагам и биржам США рассматривает распределение активов как средство разделения ваших инвестиций на определенные категории. На самом деле не имеет значения, что это за категории, если вы знаете, что они из себя представляют, и они служат вашим инвестиционным целям. Например, у вас может быть 25 процентов ваших денег в акциях роста, 25 процентов в акциях голубых фишек, 25 процентов в международных акциях, 15 процентов в инвестиционных фондах недвижимости и 10 процентов в высококачественных корпоративных облигациях. Каждая категория инвестиций должна играть определенную роль в увеличении вашего портфеля.
Ценные бумаги в каждой из ваших инвестиционных категорий, скорее всего, будут работать по-разному. Ваши акции роста могут взорваться, в то время как ваши международные акции резко упадут, а другие ваши инвестиции останутся прежними. Чтобы сохранить желаемое распределение активов, вам придется периодически перебалансировать свой портфель. Если ваши акции роста сейчас составляют 35 % вашего портфеля, а международные акции – только 15 %, вам придется продать часть акций роста и инвестировать в дополнительные международные акции, чтобы сохранить желаемый уровень владения.
По мере того, как вы испытываете изменения в жизни, ваши инвестиции также должны меняться. Например, ваши инвестиционные цели, вероятно, будут другими, когда вы женитесь, родите ребенка, получите большое продвижение по службе или потеряете работу. Старение — это серьезное изменение в жизни, которое должно побудить вас изучить, как ваши инвестиции работают на этом этапе вашей жизни. Ваши инвестиционные цели могут измениться от накопления капитала и повышения его стоимости до сохранения капитала. По мере того, как ваша инвестиционная стратегия будет меняться от более агрессивной к более консервативной, ваш портфель, скорее всего, будет включать увеличивающийся процент долговых ценных бумаг, таких как облигации и облигационные фонды, и уменьшающийся процент долевых ценных бумаг, таких как акции и паевые инвестиционные фонды.
Должны ли вы держать отдельные облигации или фонды облигаций в своем инвестиционном портфеле в возрасте 50 лет, зависит от вашего индивидуального финансового положения, ваших инвестиционных целей и вашего неприятия риска. Старое эмпирическое правило состояло в том, чтобы вычесть ваш возраст из 100, и в результате вы получили процентную долю вашего портфеля, которая должна быть в акциях, а остаток в облигациях. В возрасте 50 лет эта формула даст вам соотношение 50/50 между акциями и облигациями. Модель распределения активов Американской ассоциации индивидуальных инвесторов рекомендует, чтобы 30 процентов активов 50-летнего инвестора находились в среднесрочных облигациях. Калькулятор распределения активов CNN Money предполагает, что 50-летние инвесторы, которые могут мириться с умеренным риском, держат только 25 % своего портфеля в облигациях.
Облигации обычно считаются менее волатильными, чем акции, но это не означает, что они не имеют риска. Если компания или муниципалитет, выпустившие облигацию, обанкротятся, вы можете потерять часть или все свои инвестиции. SEC рекомендует диверсифицировать свои инвестиции, чтобы снизить риск. Это одно из основных преимуществ фондов облигаций. С помощью одной инвестиции вы получаете доступ к немедленно диверсифицированному портфелю облигаций.