Наконец-то настал:конец самой продолжительной бычьей гонки в истории рынка. Коррекция рынка была лишь вопросом времени, и теперь, когда это произошло, инвесторам остается только гадать, как низко мы опустимся и что будет дальше.
Наблюдать за тем, как ваш 401 (k) и ваши инвестиции падают, мучительно для всех, но те, кто недавно вышел на пенсию, сталкиваются с уникальными рисками и дополнительным беспокойством. Их сбережения стали их источником дохода, и им приходится полагаться на выплаты из своих инвестиций для получения пенсионного дохода до конца своей жизни.
Самый большой риск не связан с понесенными сегодня убытками. Инвесторам следует помнить, что как только вы начнете получать этот доход, особенно в условиях рыночного спада, вы гораздо более уязвимы для рыночной волатильности из-за риска последовательности доходности.
Возможно, вы слышали о последовательности рисков, связанных с доходностью, но что это на самом деле означает и как это влияет на финансовую стратегию? Когда пенсионер изымает активы во время спада рынка, убытки по этим активам «фиксируются», и инвестиционная стоимость, которая была удалена, больше не имеет потенциала для увеличения, если рынок растет. Эти убытки уменьшат общую стоимость оставшихся активов, поэтому вы начнете с меньшей суммы, чем вы изначально планировали. И если вам посчастливилось выйти на пенсию в несколько неудачных лет, ваш пенсионный доход, в свою очередь, сократит ваш общий заработок. Думайте об этом как об обратном усреднении долларовой стоимости.
После долгого выхода на пенсию это постоянное сокращение активов может привести к тому, что ваши с трудом заработанные деньги закончатся быстрее, чем ожидалось. А поскольку люди живут дольше, чем когда-либо прежде, пенсионеры часто заботятся о том, чтобы ваших денег хватало столько, сколько вы живете.
В связи с недавней волатильностью рынка, которая, как мы можем только предположить, сохранится, новым пенсионерам, а также тем, кто готовится к выходу на пенсию, придется столкнуться с вполне реальной возможностью выхода на пенсию в условиях падающего рынка. Хотя никто не знает, что будут делать рынки завтра или через 10 лет, вот несколько идей, которые помогут новым пенсионерам понять эти риски и смягчить их последствия. Главное помнить, что еще не поздно.
Многие пенсионеры придерживаются «правила 4%» и ежегодно снимают установленную сумму из своей первоначальной стоимости активов. Но если вы находитесь на нисходящем рынке, эта фиксированная сумма представляет собой большую часть ваших общих активов с течением времени.
Планы некоторых пенсионеров могут начинаться с меньшего процента, чтобы эти деньги оставались последними, или вместо этого ежегодно составлять 4% от текущей стоимости счета. Важно понимать, что это означает, что ваш пенсионный доход может колебаться из года в год. Хотя это не всегда идеально, но если вы понимаете, что годовой вывод средств может варьироваться, вы можете составить план прямо сейчас, чтобы скорректировать некоторые недискреционные сокращения в будущем. Это жесткая стратегия, которая не пользуется большой популярностью, поскольку требует дисциплины и готовности отказаться от некоторых занятий, которые делают выход на пенсию приятным.
Традиционная мудрость рекомендует стать более склонным к риску перед выходом на пенсию. Работая с профессиональным финансовым специалистом, вы можете определить правильный уровень риска для вашей конкретной ситуации и разработать стратегию, которая поможет снизить рыночный риск по мере достижения вами пенсионного возраста. Таким образом, меньшая часть ваших общих инвестиций будет иметь потенциально отрицательную последовательность доходов - особенно на ранних этапах выхода на пенсию, когда они могут причинить наибольший вред.
Финансовые продукты, обеспечивающие гарантированный пенсионный доход, также могут помочь компенсировать некоторые риски, связанные с выходом на пенсию в условиях падающего рынка. Некоторые продукты, такие как аннуитет, могут предложить уровень защиты от рыночного риска, а также возможность увеличения дохода при выходе на пенсию. Эти параметры могут быть либо встроены в контракт, либо являться необязательными и доступны за дополнительную плату.
Никто не знает, что будет делать рынок, поэтому одна из самых умных вещей, которые мы можем сделать сейчас, - это подготовиться. Финансовый специалист может помочь вам разработать стратегию пенсионного дохода, которая поможет устранить последовательность рисков возврата, а также добавить некоторую гибкость, чтобы вы могли оставаться гибкими на нестабильном рынке.
Хотя большие рыночные спады могут быть пугающими, просто не забывайте верить в стратегию, которую вы и ваш финансовый специалист разработали вместе, и что рынки традиционно восстанавливаются, хотя то, насколько высоко и насколько долго отскок, может сильно различаться. Близкие и недавние пенсионеры особенно уязвимы к отрицательной доходности, поэтому важно принимать разумные решения сейчас и не позволять эмоциям брать верх.
Аннуитетные гарантии поддерживаются компанией-эмитентом.