Упомяните инвестору слово «аннуитет», и вы, вероятно, получите неоднозначную реакцию. Эту концепцию часто понимают неправильно, в результате чего обычный инвестор, планирующий выйти на пенсию, беспокоится о том, что их деньги в конечном итоге останутся связанными и недоступными - и что это может привести к потерям на рынке. Но это неточная характеристика.

Ниже приводится краткое изложение основ. Ассортимент аннуитетных продуктов широк, от очень простых до очень сложных. Как и у всех возможных вариантов инвестирования, у них есть свои плюсы и минусы - или, как я люблю говорить, у каждой розы есть свои шипы. Вот основы:

Что такое аннуитеты?

Аннуитеты - это контракты, выпущенные страховыми компаниями, которые могут использоваться инвесторами для накопления богатства и / или создания потока гарантированного дохода в течение определенного периода времени (например, 10 или 15 лет или даже на всю жизнь). Вы можете пополнить аннуитет с помощью всех типов денег и счетов, таких как IRA, Roth или деньги, переведенные со сберегательного счета.

Какие типы аннуитетов доступны?

Для инвесторов существует несколько типов аннуитетов. Выбор подходящего зависит от ваших пенсионных целей и потребностей в доходах. Когда вы планируете выйти на пенсию? Каковы, по вашему мнению, требования к вашему минимальному доходу после выхода на пенсию? Насколько вы не склонны к рыночному риску? Вот список возможных вариантов.

Во-первых, аннуитеты можно разделить на две категории в зависимости от того, когда начало выплат:

• Немедленно: Выплаты начинаются сразу после вложения.
• Отложено :Инвестор вкладывает свои деньги в аннуитет на определенный период времени, например, пять, семь или 10 лет, после чего он может либо взять их единовременно, либо переместить в другое место, либо начать выплаты. В рамках этого существует «период отказа», в течение которого за досрочное снятие средств может взиматься штраф.

Помимо этого, аннуитеты бывают трех разных типов, в зависимости от того, как им платят.

• Исправлено :Подобно компакт-дискам *, это самый простой для понимания тип аннуитета. По условиям фиксированного аннуитета вы вносите определенную сумму денег, а поставщик аннуитета гарантирует доход. Например, 65-летняя женщина нуждается в надежном доходе в дополнение к своему социальному страхованию. Она может взять 200 000 долларов и передать их страховой компании, которая взамен обеспечит ежемесячный доход в размере 1100 долларов до конца ее жизни.
• Проиндексировано: Это становится более сложным. Вы вкладываете свои деньги в аналогичный период времени, но вы можете получать доход в пределах диапазона, обычно зависящего от рыночного индекса. Необходимо понимать множество нюансов, поскольку условия индексированного аннуитета (то есть, какой доход вы можете увидеть) могут варьироваться от оператора к оператору. Например, может быть установлен предел доходности индекса или могут быть определенные доходы, которые не включаются в аннуитет (например, дивиденды). Кроме того, в рамках аннуитета вы можете выбрать различные варианты (например, гарантированный доход или пособие в случае смерти), что усложняет ситуацию. Индексированная рента состоит из многих элементов, поэтому важно, чтобы вы изучили ее и работали с консультантом, чтобы определить, подходит ли он вам.
• Переменная: Чтобы полностью объяснить это, потребуется гораздо больше места. Достаточно сказать, что здесь в уравнение входит значительная сложность. Доходность зависит от эффективности фондов, в которые вы хотите инвестировать, по сравнению с индексом. Вы также можете подумать о покупке райдеров. Изменяемые аннуитеты могут быть привлекательными, но только если вы готовы потратить время на то, чтобы должным образом изучить, как они работают.

Возможные недостатки

Итак, что такое шипы на аннуитетной розе? Сложность, безусловно, одна из них, но другие включают возможное отсутствие ликвидности и комиссий.

Ликвидность: Аннуитетные контракты могут ограничить ваш доступ к деньгам. При немедленных аннуитетах вы не можете снимать свои средства после их передачи страховщику; вы можете брать только доходные выплаты. С отсроченным аннуитетом вы можете снимать средства - до определенной суммы основного долга, в зависимости от контракта - в течение периода отказа; однако, как указано выше, с вас могут взиматься сборы, если ваши снятия превышают сумму, разрешенную вашим контрактом.

Комиссия: Фиксированные и немедленные аннуитеты редко включают комиссии, но иногда они могут иметь «корректировку рыночной стоимости», которая может добавить к штрафам за досрочное снятие средств. Переменные и индексированные аннуитеты могут иметь значительные комиссионные - а в случае индексированных, эти сборы могут вычитаться из ваших выплат - и их необходимо соотносить с получаемой вами выгодой.

Таким образом, аннуитеты могут иметь место в вашем долгосрочном плане, а могут и не иметь его. Подойдите к ним непредвзято. Некоторые инвесторы могут немедленно уволить их из-за того, что они прочитали или услышали, но аннуитеты могут быть привлекательными для инвесторов, которые хотят защитить часть своего портфеля от другого серьезного спада на рынке. Они также могут быть привлекательными для людей, нуждающихся в надежном денежном потоке.

Все варианты инвестирования имеют свои преимущества и недостатки. Однако все мы обязаны учиться и контролировать свои финансовые решения.

Джейми Летчер - финансовый советник компании CUNA Brokerage Services, Inc., член FINRA / SIPC, зарегистрированный брокер / дилер и консультант по инвестициям. Мнения выражают точку зрения автора и не обязательно отражают точку зрения CUNA Brokerage Services, Inc. .или его руководство. Эта статья предназначена только для образовательных целей и не должна рассматриваться как совет по инвестициям.

* Примечание. Между фиксированными аннуитетами и сертификатами или компакт-дисками существуют явные различия. Большинство компакт-дисков считаются краткосрочным вложением. Аннуитет считается долгосрочным вложением. Инвестиции в CD застрахованы федеральным правительством либо через FDIC, либо через NCUA. Инвестиции в фиксированный аннуитет гарантируются страховой компанией. Как и в случае с компакт-дисками, фиксированные аннуитеты имеют штраф за досрочную сдачу, а снятие средств в возрасте до 59,5 лет из аннуитета может облагаться 10% федеральным налоговым штрафом.

CUNA Mutual Group - это маркетинговое название холдинговой компании CUNA Mutual Holding Company, холдинговой компании взаимного страхования, ее дочерних и зависимых компаний. Аннуитеты выпускаются CMFG Life Insurance Company (CMFG Life) и MEMBERS Life Insurance Company (MEMBERS Life) и распределяются их дочерней компанией, CUNA Brokerage Services, Inc., членом FINRA / SIPC, зарегистрированным брокером / дилером и инвестиционным консультантом, 2000 Heritage Way, Waverly, IA, 50677. CMFG Life и MEMBERS Life - это компании по страхованию акций. MEMBERS® - зарегистрированная торговая марка CMFG Life Insurance Company. Инвестиционные и страховые продукты не застрахованы на федеральном уровне, могут включать в себя инвестиционный риск, могут терять стоимость и не являются обязательствами или гарантиями какого-либо депозитного или кредитного учреждения. Все контракты и формы могут отличаться в зависимости от штата и могут быть доступны не во всех штатах или через всех брокеров / дилеров.

MGA-2240257.2-1118-1220 © CUNA Mutual Group, 2018