Канадский венчурный капитал: 1,28 млрд канадских долларов было инвестировано в более чем 143 сделки во втором квартале; крупнейший квартал для инвестиций в венчурные доллары на сегодняшний день.
Рекордные 1,28 млрд канадских долларов были инвестированы в 143 сделки во втором квартале этого года, в результате чего общая сумма инвестиций в первой половине 2019 года составила 2,15 млрд канадских долларов; превысив предыдущий самый высокий квартал в четвертом квартале 2018 года (1,25 млрд канадских долларов) и предыдущую самую высокую первую половину в первом полугодии 2018 года (1,67 млрд канадских долларов).
В первой половине 2019 года было заключено 11 мега-сделок (более 50 миллионов долларов), на долю которых пришлось 42% от общего объема вложенных венчурных долларов. Четыре из этих 11 компаний стоили более 100 млн канадских долларов и включали компанию Fusion Pharmaceutical Inc., базирующуюся в Гамильтоне. Финансирование серии B в размере 140 млн канадских долларов от синдиката, в который входят члены CVCA Fight Against Cancer Innovation Trust (FACIT). и Genesys Capital Management Inc.
Компании, занимающиеся информационными и коммуникационными технологиями (ИКТ), забрали домой большую часть всех долларов, вложенных в первую половину 2019 года, на уровне 54% (1,2 млрд канадских долларов за 144 сделки), при этом медико-биологические науки получили 27% (586 млн канадских долларов за 55 сделок), что немного выше. чем в среднем за пять лет на 21%. Компании агробизнеса получили 11% (243 млн канадских долларов за 20 сделок).
Поддерживаемые венчурными инвесторами выходы превысят 36 в 2018 году (989 млн канадских долларов), при этом 20 завершены в первом полугодии 2019 года на общую сумму 2,1 млрд канадских долларов. Из 20 выходов в этом году было два первичных публичных размещения акций (IPO) при поддержке венчурного капитала, в том числе компании из Монреаля. Lightspeed POS Inc. (TSE:LSPD) завершила крупнейшее IPO с 2017 года (рыночная капитализация 1,1 млрд канадских долларов) и Milestone Pharmaceuticals Inc. (NASDAQ:MIST) закрыла IPO на NASDAQ (рыночная капитализация 468 млн канадских долларов).
«Канадские выходы, поддерживаемые венчурным капиталом, находятся на положительной траектории в 2019 году, что в сочетании с вложенными венчурными долларами демонстрирует здоровую инновационную экосистему», — сказал Ким Ферлонг, главный исполнительный директор CVCA. «Мы снова и снова слышим, что Канада переживает «момент», и результаты, которые мы наблюдаем в H12019, являются свидетельством этого».
Канадский частный акционерный капитал: Крупные незавершенные сделки на сумму более 6 млрд канадских долларов положительно изменят траекторию развития сектора
3 млрд канадских долларов было инвестировано в 158 сделок во втором квартале, что на 54% больше, чем в первом квартале 2019 года. Таким образом, общий объем инвестиций в прямые инвестиции в первом полугодии составил 4,89 млрд канадских долларов, что является самым низким показателем, вложенным в первом полугодии с момента CVCA начал собирать данные в 2013 г. Количество сделок в первом полугодии 2019 г. (289 сделок) было ниже, чем в первом полугодии 2018 г. (324 сделки) и в первом полугодии 2017 г. (292 сделки)
Ожидается как минимум две крупные сделки, включая приватизацию Onex Corporation на сумму 5 млрд канадских долларов. из Калгари WestJet Airlines Ltd. и Brookfield Asset Management ожидается продажа BGIS в Онтарио за 1 млрд канадских долларов в CCMP Capital Advisors которые, как ожидается, положительно изменят траекторию эффективности инвестиций в PE в этом году.
За исключением одной мега-сделки (500 млн канадских долларов и более), все остальные сделки с раскрытой стоимостью были ниже 500 млн канадских долларов, а 66% (192 сделки из 289) были менее 25 млн канадских долларов. Крупнейшие раскрытые сделки в сфере прямых инвестиций включали крупный выкуп компании Thoma Bravo LLC на сумму 1,4 млрд канадских долларов. частной компании Autodata Solutions Inc., расположенной в Лондоне, Онтарио. и приобретение компании Gluskin Sheff &Associates Inc. из Торонто за 445 млн канадских долларов. Корпорация Onex .
Во втором квартале зафиксирована рекордная доля сделок в компаниях информационно-коммуникационных технологий (ИКТ) (20%), что на 3% выше, чем в 2017 и 2018 годах. Аналогичный объем сделок наблюдался в промышленном и производственном секторе. на 21%.
«В первой половине 2019 года наблюдалось замедление роста доли чистой прибыли, вложенной в канадские и другие рынки, включая США», — сказал Ким Ферлонг, главный исполнительный директор CVCA. «Говорят, что высокая оценка и качество сделок движут этой тенденцией. В Канаде размер фондов и активность сделок остаются высокими. CVCA будет внимательно следить за показателями сектора во втором полугодии».
В этом квартале также замедлились выходы прямых инвестиций:всего 15 сделок по слияниям и поглощениям на общую сумму 851 млн канадских долларов. Примечательным среди 15 было корпоративное приобретение компании Intelex Technologies Inc. из Торонто за 570 млн канадских долларов. от HarbourVest Partners, LLC и Акции JMI а также приобретение компании 4Refuel Canada LP из Лэнгли за 260 млн канадских долларов. Finning International Inc.
