В 1980-х годах американский трейдер Ричард Деннис, известный своей торговлей на самых разных рынках, заключил интересное пари со своим другом Уильямом Экхардтом. Деннис поспорил с Экхардтом, что он может научить любого торговать и «выращивать», подобно тому, как в Азии выращивают детенышей черепашек. Этот эксперимент стал известен как эксперимент по торговле черепахами. Давайте узнаем, что это такое.

Торговый эксперимент с черепахами

Называя своих учеников «черепахами», Деннис дал им свои деньги и научил нескольким правилам полной торговой системы. Эксперимент Денниса был направлен на обеспечение полностью механического подхода, наряду с набором правил, которые могли бы помочь трейдерам исключить эмоции из суждений. Идея заключалась в том, чтобы помочь трейдерам размещать свои сделки только на основе правил и ничего больше.

Деннис рассудил, что даже если бы он мог опубликовать все правила в газете, лишь немногие трейдеры прислушались бы к ним, поскольку большинство трейдеров склонны избегать жесткого соблюдения правил. Он упомянул, что большинство людей следуют торговым правилам только в качестве метода импровизации, когда они считают это необходимым, и что отклонение от правил может повлиять на эффективность торговли.

Что такое торговля черепахами? Понимание философии

Торговая стратегия черепах – это популярная стратегия следования за трендом, которую трейдеры используют, чтобы извлечь выгоду из устойчивого импульса на торговом рынке. Трейдеры, применяющие эту стратегию на множестве финансовых рынков, ищут прорывы вверх и вниз.

В ходе эксперимента Деннис решил обучить 14 «черепах». Он научил своих учеников, как создать механическую стратегию следования правилам, а не полагаться на свое «чутье». Он обучил группу начинающих трейдеров следовать правилам, и те, кто добился успеха, получили в управление 1 миллион долларов из собственных денег Денниса. Деннис назвал этот эксперимент «торговля черепахами». эксперимент.

Посмотрите на правила торговли черепахами

Чтобы преуспеть в качестве трейдеров, «черепахи» Денниса должны были использовать следующие правила.

1. Правило торговых рынков

Первое правило касалось торгуемых рынков. Согласно этому правилу, черепахи должны были торговать фьючерсными контрактами и искать высоколиквидные рынки, которые позволяли бы им заключать сделки без движения рынков, при отсутствии крупных ордеров. Таким образом, черепахи торговали товарами, металлами, облигациями, энергоресурсами, валютой и S&P 500.

В этом правиле черепахи использовали для торговли алгоритм определения размера позиции. Алгоритм нормализовал волатильность позиции в долларах, регулируя размер сделки в зависимости от волатильности рынка в долларах. Это правило предназначено для улучшения диверсификации и обеспечения того, чтобы каждая позиция была одинаковой, независимо от рынка.

Третье правило торговли черепахами было названо правилом входа, в котором ученики Денниса использовали две разные системы входа. В первой системе входа использовался простой 20-дневный прорыв, названный 20-дневным максимумом или минимумом, а во второй — 55-дневный прорыв. Черепахи должны были убедиться, что они приняли все доступные сигналы, и что пропуск даже одного сигнала может означать упущение крупного выигрыша, что может повлиять на общую прибыль.

Деннис научил своих черепах, как использовать стоп-лосс, попросив их использовать его постоянно, чтобы гарантировать, что ни один убыток никогда не будет слишком значительным. Им было предложено определить стоп-лосс перед входом в позицию, таким образом, определив свой риск перед размещением сделки.

Это правило сосредоточено на выходах. Деннис объяснил, что слишком ранний выход из позиции может реально ограничить возможный выигрыш, что является распространенной ошибкой большинства трейдеров, следующих за трендом. Черепашек научили заключать множество сделок и показали, что лишь некоторые из них могут стать крупными прибыльными, а потери по большинству других сделок были минимальными.

Последнее правило в торговой системе черепах вращалось вокруг тактики. В соответствии с этим правилом черепахи узнали некоторые особенности использования лимитных ордеров и обращения с быстро меняющимися рынками. Они также научились терпеливо ждать, прежде чем размещать ордера, вместо того, чтобы спешить и пытаться получить лучшую торговую цену, как это делает большинство трейдеров. Деннис также научил их, как покупать самые сильные рынки, продавая самые слабые, чтобы извлечь выгоду из импульса.

Последнее примечание:

Хотя результаты эксперимента по торговле черепахами могут быть неоднозначными, нет никаких сомнений в том, что он действительно предоставляет важную информацию. Дело в том, что многие трейдеры не могут устранить правила из эмоций, но те, кто могут стать действительно успешными трейдерами. Чтобы узнать больше о различных правилах торговой системы, посетите веб-сайт Angel One.